NIIF
Guía para
estados financieros
anuales –
Revelaciones
ilustrativas
Septiembre 2013
Contenido
Del cumplimiento a la comunicación 2
Qué es lo nuevo que encontramos 3
Sobre esta guía 4
Referencias y abreviaturas 7
Dictamen del auditor independiente 8
Estados financieros consolidados 10
Datos financieros destacados 11
Estado consolidado de situación financiera 12
Estado consolidado del resultado del período y
otros resultados integrales 14
Estado consolidado de cambios en el patrimonio 16
Estado consolidado de flujos de efectivo 18
Notas 20
Anexos 131
I Nuevas normas o modificaciones efectivas para
2013 y próximos requerimientos 131
II Presentación de otros resultados integrales –
enfoque de dos estados 132
III Estado de flujos de efectivo – método directo 134
IV Ejemplo de revelaciones para entidades que adoptan
anticipadamente la NIIF 9 – Instrumentos financieros (2010) 135
V Ejemplo de revelaciones para entidades que deben
presentar revelaciones de negocio en marcha 141
VI Ejemplos de revelaciones para distribuciones de
activos distintos al efectivo a los propietarios 142
VII Ejemplo de revelaciones para entidades relacionadas con el gobierno
bajo la NIC 24. Información a Revelar sobre Partes Relacionadas 143
VIII Ejemplo de revelaciones para entidades con un
acuerdo de concesión de servicios 145
Manténgase informado 147
1. Entidad que informa 20 42. Bases de medición 110
2. Bases de contabilización 20 43. Cambios en las políticas contables 111
3. Moneda funcional y de presentación 20 44. Políticas contables significativas 115
4. Uso de juicios y estimaciones 20 45. Nuevas normas e interpretaciones aún no
adoptadas 130
Rendimiento del año 22
5. Segmentos de operación 22
6. Operaciones discontinuadas 28
7. Ingresos de actividades ordinarias 29
8. Ingresos y gastos 30
9. Costos financieros netos 31
10. Ganancias por acción 32
Beneficios a los empleados 34
11. Acuerdos de pago basado en acciones 34
12. Otros beneficios a los empleados 37
13. Gastos por beneficios a los empleados 41
Impuesto a las ganancias 42
14. Impuesto a las ganancias 42
Activos 47
15. Activos biológicos 47
16. Inventarios 51
17. Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar 52
18. Efectivo y equivalentes al efectivo 53
19. Grupo de activos para su disposición 54
20. Propiedad, planta y equipo 55
21. Activos intangibles y plusvalía 58
22. Propiedades de inversión 63
23. Inversiones contabilizadas usando el
método de la participación 64
24. Otras inversiones, incluidos los derivados 66
Patrimonio y pasivos 67
25. Capital y reservas 67
26. Administración de capital 70
27. Préstamos y obligaciones 71
28. Acreedores comerciales y otras cuentas
por pagar 74
29. Ingresos diferidos 75
30. Provisiones 76
Instrumentos financieros 78
31. Valores razonables y administración de riesgos 78
Composición del grupo 95
32. Lista de subsidiarias 95
33. Adquisición de subsidiaria 96
34. Participaciones no controladoras 99
35. Adquisición de participaciones no
controladoras 101
Otra información 102
36. Condonación de condiciones del acuerdo de
crédito 102
37. Arrendamientos operativos 103
38. Compromisos 104
39. Contingencias 105
40. Partes relacionadas 106
Del cumplimiento a la comunicación:
¿Cuál es su historia?
Durante el año 2013 han entrado en vigencia varias NIIF nuevas y revisadas, algunas de las cuales contienen revelaciones nuevas significativas. Esta publicación, junto con las revelaciones ilustrativas incluidas en nuestras Guías para estados financieros, establecen e ilustran muchos de los posibles requerimientos de revelación bajo las NIIF.
Aunque entender los posibles requerimientos de revelación es un primer paso importante hacia la preparación de los estados financieros, cada vez se reconoce más el hecho de que los estados financieros de buena calidad – y los informes corporativos en general – deben ir más allá del mero cumplimiento para comunicar mejor el rendimiento y el desarrollo de una entidad. Esto puede incluir el uso de lenguaje simple, la eliminación de revelaciones inmateriales y, lo que es más significativo, una mejor integración de las revelaciones de los estados financieros con otros componentes del informe anual para contar una historia única y coherente sobre el modelo de negocios, la estrategia, los riesgos y el rendimiento de la entidad.
Esta no es una tarea fácil y no puede lograrse simplemente cumpliendo con todas las revelaciones incluidas en las NIIF. Cada entidad tiene una historia única que contar y sus estados financieros deben distinguirse si quieren comunicar la historia efectivamente.
Qué es lo nuevo que encontramos
Esta nueva
Guía para estados financieros anuales – Revelaciones ilustrativas
da cuenta del impacto de las siguientes NIIF
nuevas o revisadas que son efectivas por primera vez para los períodos sobre los que se informa anuales terminados el 31 de
diciembre de 2013:
Información a Revelar—Compensación de Activos Financieros y Pasivos Financieros (Modificaciones a la NIIF 7)
NIIF 10
Estados Financieros Consolidados
NIIF 11
Acuerdos Conjuntos
NIIF 12
Información a Revelar sobre Participaciones en Otras Entidades
NIIF 13
Medición del Valor Razonable
Presentación de Partidas de Otro Resultado Integral
(Modificaciones a la NIC 1)
NIC 19
Beneficios a los Empleados
(2011).
La guía también considera la
Información a Revelar sobre el Importe Recuperable de Activos no Financieros (Modificaciones a
la NIC 36)
, que es efectiva para los períodos sobre los que se informa anuales comenzados el 1 de enero de 2014 o después.
Además, varias otras NIIF y modificaciones a las NIIF son efectivas por primera vez para el período sobre el que se informa
anual terminado el 31 de diciembre de 2013 – por ejemplo.
Mejoras Anuales a las NIIF. Ciclo 2009-2011
. No obstante, estos
cambios no tuvieron impacto sobre las revelaciones ilustrativas incluidas en esta guía. El Anexo I y nuestra publicación
In the
Headlines – Recordatorio: Fechas efectivas de las NIIF
provee una lista de las NIIF que son efectivas por primera vez para el
período sobre el que se informa anual terminado el 31 de diciembre de 2013, junto con aquellas que están disponibles para
su adopción anticipada en el período. Esta última publicación también incluye las fuentes de las guías aplicables de KPMG
relacionadas con estas otras NIIF y modificaciones.
Sobre esta guía
Esta guía es una traducción libre al idioma español hecha por KPMG Auditores Consultores Ltda. en Chile y ha sido realizada por el International Financial Reporting Group de KPMG (parte de KPMG IFRG Limited). Los comentarios expresados en ella representan el punto de vista del International Standards Group de KPMG.
Esta guía es de utilidad en la preparación de los estados financieros de acuerdo con las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF). Esta publicación ilustra un posible formato de estados financieros, basados en una corporación multinacional ficticia; la corporación no está adoptando por primera vez las NIIF.
Normas cubiertas
Esta guía refleja las NIIF vigentes al 15 de agosto de 2013, las cuales se requieren que sean aplicadas por una entidad con un período anual que comienza el 1 de enero de 2013 (requerimientos “actualmente en vigor”). Con excepción de la NIIF 9 Instrumentos Financieros (en el Anexo IV) e Información a Revelar sobre el Importe Recuperable de Activos no Financieros (Modificaciones a la NIC 36) (en la Nota 21 a los estados financieros), la adopción anticipada de las NIIF que entran en vigencia para los períodos anuales comenzados después del 1 de enero de 2013 (requerimientos “futuros”) no ha sido ilustrada en esta guía. Esta guía no ilustra los requerimientos de la NIIF 4 Contratos de Seguro, la NIIF 6 Exploración y Evaluación de Recursos Minerales, la NIC 26 Contabilización e Información Financiera sobre Planes de Beneficio por Retiro o la NIC 34 Información Financiera Intermedia. Los requerimientos de la NIC 34 se ilustran en nuestra Guía para estados financieros condensados – Revelaciones ilustrativas.
Necesidad de aplicar juicio
Aunque nuestro propósito es ilustrar un conjunto de estados financieros realista, los ejemplos incluidos en esta guía se basan en las circunstancias particulares de la entidad ejemplo.
Forma y contenido de los estados financieros
En lo que se refiere a los requerimientos de presentación generales de las NIIF, la NIC 1 Presentación de Estados Financieros establece los requerimientos generales para la presentación de estados financieros, incluyendo su contenido y estructura. Otras NIIF – por ejemplo, la NIIF 5 Activos no Corrientes Mantenidos para la Venta y Operaciones Discontinuadas y la NIC 7 Estado de Flujos de Efectivo – también incluyen requerimientos relacionados con la presentación. Las decisiones que la entidad debe tomar en cuanto a la forma y el contenido de sus estados financieros incluyen las siguientes.
Estado de situación financiera ¿Proporciona una presentación de los activos y pasivos basada en la liquidez información que es fiable y más relevante?
Estado del resultado del período y otros resultados integrales
¿Deberían presentarse las partidas de otros resultados integrales en un estado único o en dos estados?
¿Debería presentarse un análisis de los gastos por naturaleza o por función en el estado o en las notas?
¿Deberían presentarse los ajustes por reclasificación en el estado o en las notas?
¿Debería presentarse el impuesto a las ganancias relacionado con cada componente de otros resultados integrales en el estado o en las notas?
Estado de flujos de efectivo ¿Debería presentarse el flujo de efectivo de actividades de operación usando el método directo o el método indirecto?
¿Deberían presentarse los flujos por intereses y los dividendos como de operación, inversión o financiación?
Operaciones discontinuadas ¿Debería presentarse un análisis del resultado después de impuestos de operaciones discontinuadas en el estado del resultado del período y otros resultados integrales o en las notas?
Moneda de presentación ¿Cuál debería ser la moneda de presentación?
Elección de política contable
Las políticas contables adecuadas para una entidad dependen de los hechos y circunstancias de esa entidad, incluyendo las elecciones de política contable que la entidad hace, y pueden diferir de las revelaciones presentadas en esta guía. En particular, no se debe confiar en las políticas contables ilustradas para lograr un entendimiento completo de los requerimientos de las NIIF y no deben ser usadas como un sustituto para referirse a las normas e interpretaciones. Los requerimientos de reconocimiento y medición de las NIIF son discutidos en la décima edición 2013/14 de nuestra publicación Las NIIF Comentadas (conozca más en kpmg.com/ifrs).
Si los estados financieros se preparan sobre la base de normas contables nacionales que se modifican o adaptan a partir de las NIIF, la Organización Internacional de Comisiones de Valores recomienda que se revelen las políticas contables del marco conceptual de información junto con una declaración que explique si los estados financieros cumplen o no con las NIIF y en qué aspectos las normas y el marco conceptual usados difieren de las NIIF.
En circunstancias extremadamente raras, si la gerencia concluye que cumplir con un requerimiento de una NIIF podría causar tanta confusión que entraría en conflicto con el objetivo de los estados financieros establecido en el Marco Conceptual para Información Financiera, la entidad podría desviarse del requerimiento si el marco regulatorio aplicable requiere o no prohíbe dicha desviación. En estas circunstancias se requieren revelaciones extensas.
Ejemplos ilustrativos
Esta guía no tiene el propósito de ser vista como una ilustración completa de todos los posibles requerimientos de revelación bajo las NIIF. Además, los ejemplos de revelaciones presentados tienen el objetivo de explicar los requerimientos de revelación aplicables y, en consecuencia, pueden ser más detallados de lo necesario. Las entidades individuales deben adaptar las revelaciones para que reflejen sus circunstancias específicas, incluida la importancia relativa de las partidas involucradas.
Además, las NIIF y sus interpretaciones cambian en el tiempo. Por lo tanto, esta guía no debe ser usada como sustituto para referirse a las normas e interpretaciones.
Fecha de balance
En las NIIF o en la práctica se utilizan varios términos para describir el final del año financiero de una entidad, entre ellos ‘fecha de balance’. ‘final del período sobre el que se informa’. ‘fecha del estado de situación financiera’, ‘cierre’ y ‘cierre financiero’. Por lo general, estos términos se usan indistintamente y tienen el mismo significado. En este guía, usamos ‘fecha de balance’.
La fecha de balance anual puede cambiar sólo en circunstancias excepcionales. Si esto ocurre, los estados financieros para ese período cubrirán más o menos de 12 meses. En este caso, la entidad debe revelar la razón para el cambio y el hecho de que la información no es enteramente comparable.
Adoptantes por primera vez de las NIIF
Esta guía asume que la entidad ejemplo no es una adoptante por primera vez de las NIIF. La NIIF 1 Adopción por Primera Vez de las Normas Internacionales de Información Financiera es aplicable a los primeros estados financieros de una entidad preparados en conformidad con las NIIF y requiere revelaciones extensas que expliquen cómo la transición desde los PCGA anteriores a las NIIF afecta la situación financiera, rendimiento financiero y flujos de efectivo reportados de una entidad.
Para obtener más información, ver el Capítulo 6.1 de la décima edición 2013/14 de nuestra publicación Las NIIF Comentadas y las guías relacionadas incluidas en nuestra suite de Guías para estados financieros.
Requerimientos legales o regulatorios
Cuando prepara estados financieros en conformidad con las NIIF, la entidad debe tener en cuenta sus requerimientos regulatorios y legales. Esta guía no considera los requerimientos de ninguna jurisdicción en particular. Por ejemplo, las NIIF no requieren la presentación de estados financieros separados para la controladora, y esta guía incluye sólo estados financieros consolidados. Sin embargo, en algunas jurisdicciones también pueden requerirse estados financieros separados para la controladora.
No obstante, la NIC 1 recomienda a las entidades presentar, fuera de los estados financieros, una revisión financiera por parte de la gerencia. Esta revisión describe y explica las principales características del rendimiento financiero y la situación financiera de la entidad, junto con las principales incertidumbres que enfrenta. Este informe podría incluir una revisión de:
los principales factores e influencias que determinan el rendimiento financieros, incluyendo:
– cambios en el entorno en el que opera la entidad; – la respuesta de la entidad a esos cambios y sus efectos; y
– la política de la entidad para las inversiones para mantener o mejorar el rendimiento financiero, incluyendo la política de dividendos;
las fuentes de financiamiento de la entidad y su objetivo para el índice pasivos a patrimonio; y
los recursos de la entidad que no están reconocidos en el estado de situación financiera de acuerdo con las NIIF.
Referencias y abreviaturas
Las referencias a las fuentes de esta guía están incluidas en el margen izquierdo. Por lo general, las referencias se relacionan sólo con requerimientos de presentación y revelación.
NIC 1.82(a) Párrafo 82(a) de la NIC 1
NIC 36R.126 Párrafo 126 de la NIC 36 (2013)
[NIC 39.46(a)] Párrafo 46(a) de la NIC 39. Los paréntesis cuadrados se usan sólo en la Nota 44 a los estados financieros (políticas contables significativas) para indicar que el párrafo se relaciona con los requerimientos de reconocimiento y medición, en lugar de los requerimientos de presentación y revelación.
Las NIIF Comentadas 2.3.60.10
Párrafo 2.3.60.10 de la decima edición 2013/14 de nuestra publicación Las NIIF Comentadas.
Revelaciones que son aplicables sólo a entidades dentro del alcance de la NIIF 8 Operación y la NIC 33 Ganancias por Acción. Segmentos de
Cambios importantes en comparación con la edición anterior de esta guía.
Las siguientes abreviaturas se utilizan en esta guía. UGE
EBITDA PNC Notas ORI
Unidad generadora de efectivo
Ganancias antes de intereses, impuestos, depreciación y amortización Participaciones no controladoras
[Nombre de la Compañía]
© 2013 KPMG Auditores Consultores Ltda., sociedad de responsabilidad limitada chilena y una firma miembro de la red de firmas miembro independientes de KPMG afiliadas a KPMG International [Destinatario]
Hemos auditado los estados financieros consolidados adjuntos de [nombre de la entidad] (la ‘Compañía’), que comprenden el estado consolidado de situación financiera al 31 de diciembre de 2013 y los estados consolidados del resultado del período y otros resultados integrales, de cambios en el patrimonio neto y de flujos de efectivo correspondientes al año terminado en dicha fecha, así como un resumen de las políticas contables y otra información explicativa.
Responsabilidad de la Dirección en relación con los estados financieros consolidados
La Dirección es responsable de la preparación y presentación fiel de los estados financieros consolidados adjuntos de acuerdo con las Normas Internacionales de Información Financiera y del control interno que la Dirección considere necesario para permitir la preparación de estados financieros libres de incorrección material, debido a fraude o error.
Responsabilidad del auditor
Nuestra responsabilidad es expresar una opinión sobre esos estados financieros consolidados adjuntos basada en nuestra auditoría. Hemos llevado a cabo nuestra auditoría de conformidad con las Normas Internacionales de Auditoría. Dichas normas exigen que cumplamos con los requerimientos de ética, así como que planifiquemos y ejecutemos la auditoría con el fin de obtener una seguridad razonable sobre si los estados financieros consolidados estén libres de incorrección material.
Una auditoría conlleva la aplicación de procedimientos para obtener evidencia de auditoría sobre los importes y la información revelada en los estados financieros consolidados. Los procedimientos seleccionados dependen del juicio del auditor, incluida la valoración de los riesgos de incorrección material en los estados financieros consolidados, debido a fraude o error. Al realizar dichas
valoraciones del riesgo, el Auditor tiene en cuenta el control interno relevante para la preparación y la presentación fiel por parte de la entidad de los estados financieros consolidados, con el fin de diseñar los procedimientos de auditoría que sean adecuados en función de las circunstancias, y no con la finalidad de expresar una opinión sobre la eficacia del control interno de la entidad. Una auditoría también incluye la evaluación de la adecuación de las políticas contables aplicadas y de la razonabilidad de las estimaciones contables realizadas por la Dirección, así como la evaluación de la presentación global de los estados financieros consolidados.
Consideramos que la evidencia de auditoría que hemos obtenido proporciona una base suficiente y adecuada fielmente para fundamentar nuestra opinión de auditoría.
Opinión
En nuestra opinión, los estados financieros consolidados presentan fielmente, en todos los aspectos materiales, la situación financiera de la Compañía al 31 de diciembre de 2013, así como sus resultados y flujos de efectivo consolidados correspondientes al año terminado en esa fecha, de conformidad con las Normas Internacionales de Información Financiera.
KPMG
[Fecha del informe] [Dirección]
a. Este ejemplo de dictamen del auditor ha sido preparado en base a la Normas Internacional de Auditoría 700 Formación de una Opinión y
[Nombre de la Compañía]
Estados financieros
consolidados
Información financiera
2012 2013
10
2.
71
6
INGRESOS
2012
96
.6
36
2013
2,
26
2012
1,
73
2013
25
,2
5
2012
4,
28
2013
10
.3
34
9.
62
4
7,4%
RESULTADO DE
ACTIVIDADES
DE OPERACIÓN
0,53
GANANCIAS
BÁSICAS POR
ACCIÓN
DIVIDENDOS
POR ACCIÓN
INGRESO POR
REGIÓN*
INGRESO POR
SEGMENTO*
[País X] 29%
Holanda 21% Alemania 21%
EEUU 20%
Otros países 9%
Papeles Estándar
58% Papeles
Reciclados 27% Empaque (Discontinuada)
7%
Forestal 4%
Otros segmentos
4%
6,3%
20,97
2013 2013
* Incluye los ingresos de la operación discontinuada (ver Nota 6 a los estados financieros).
Estados consolidados de situación financiera
NIC 1.10(a),10(f), 38–38A, 40A–40B,113
Nota
31 de diciembre de 2013
31 de diciembre de 2012
1 de enero de 2012b
En miles de pesos Reexpresado*c Reexpresado*c
Activos
NIC 1.54(a) Propiedades, planta y equipo 20 26.586 31.049 34.937
NIC 1.54(c) Activos intangibles y plusvalía 21 6.226 4.661 5.429
NIC 1.54(f) Activos biológicos 15 7.285 8.716 8.111
NIC 1.54(h) Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar 17 213 - -
NIC 1.54(b), 17.49 Propiedades de inversión 22 1.370 250 150
NIC 1.54(e) Inversiones contabilizadas utilizando el método de la participación 23 2.489 1.948 1.530
NIC 1.54(d) Otras inversions, incluyendo derivadosd 24 3.631 3.525 3.208
NIC 1.54(o), 56 Activos por impuestos diferidos 14 490 1.376 1.902
Beneficios a los empleados 12 671 731 587
NIC 1.60 Activos no corrientese 48.961 52.256 55.854
NIC 1.54(g) Inventarios 16 12.867 12.119 10.993
NIC 1.54(f) Activos biológicos 15 2.245 140 125
NIC 1.54(d) Otras inversions, incluyendo derivadosd 24 662 1.032 821
NIC 1.54(n) Activos por impuestos Corrientes - 228 -
NIC 1.54(h) Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar 17 26.250 17.999 16.311
NIC 1.55 Pagos anticipados 330 1.200 895
NIC 1.54(i) Efectivo y equivalentes al efectivo 18 1.505 1.850 2.529
NIIF 5.38. 40, NIC 1.54(j) Activos mantenidos para la venta 19 14.400 - -
NIC 1.60 Activos corrientese 58.259 34.568 31.674
Total activos 107.220 86.824 87.528
* Ver Nota 43.
NIC 1.10(a),10(f), 38–38A, 40A–40B, 113
Nota
31 de diciembre de 2013
31 de diciembre de 2012
1 de enero de 2012b
En miles de pesos Reexpresado*c Reexpresado*c
Patrimonio
NIC 1.54(r), 78(e) Capital en acciones 14.979 14.550 14.550
NIC 1.55, 78(e) Primas de emisión 4.777 3.500 3.500
NIC 1.54(r), 78(e) Reservas 1.210 449 322
NIC 1.55, 78(e) Ganancias acumuladas 20.886 13.886 8.481 Patrimonio atribuible a los propietarios de la Compañía 41.852 32.385 26.853
NIC 1.54(q) Participaciones no controladoras 34 3.849 3.109 2.720
Total patrimonio 45.701 35.494 29.573
Pasivos
NIC 1.54(m) Préstamos y obligaciones 27 20.942 19.206 21.478
NIC 1.55, 78(d) Beneficios a los empleados 11, 12 932 841 2.204
NIC 1.54(k) Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar 28 290 5 -
NIC 1.55, 20.24 Ingresos diferidos 29 1.415 1.462 -
NIC 1.54(l) Provisiones 30 1.010 400 696
NIC 1.54(o), 56 Pasivos por impuestos diferidos 14 2.954 1.567 1.422
NIC 1.60 Pasivos no corrientese 27.543 23.481 25.800 NIC 1.55 Sobregiros bancarios 18 334 282 303
NIC 1.54(n) Pasivos por impuestos corrientes 699 - 25
NIC 1.54(m) Préstamos y obligaciones 27 4.390 4.386 2.017
NIC 1.54(k) Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar 28 23.296 21.813 28.254
NIC 1.55, 11.42(b), 20.24 Ingresos diferidos 29 187 168 156
NIC 1.54(l) Provisiones 30 660 1.200 1.400
NIIF 5.38. 40, NIC 1.54(p) Pasivos mantenidos para la venta 19 4.410 - -
NIC 1.60 Pasivos corrientese 33.976 27.849 32.155
Total pasivos 61.519 51.330 57.955
Total pasivos y patrimonio 107.220 86.824 87.528
* Ver Note 43.
Las notas en las páginas 20 a 130 son parte integral de los estados financieros consolidados.
NIC 1.10 a. La entidad puede usar otros títulos, por ejemplo ‘Balance general’, siempre que su significado sea claro y no conduzcan a error.
NIC 1.10(f), 40A b. El Grupo ha presentado un tercer estado de situación financiera al principio del período anterior ya que los cambios retrospectivos en las políticas contables tienen un efecto material sobre la información incluida en el estado.
NIC 8.26.
Las NIIF Comentadas 2.8.50.110
c. El Grupo ha marcado la información comparativa reexpresada con el título ‘reexpresado’. En nuestro punto de vista, esto es necesario para destacar el hecho de que la información comparativa no es igual a la información previamente en los estados financieros del año anterior.
Las NIIF Comentadas 7.8.120.30
d. En nuestro punto de vista, los activos y pasivos derivados deberían presentarse como partidas separadas en el estado de situación financiera si son significativos.
período y otros resultados integrales
Por el año terminado el 31 de diciembre
NIC 1.10(b), 38–38A, 81A, 113
Nota 2013 2012
En miles de pesos Reexpresado*
Operaciones continuas
NIC 1.82(a) Ingreso de actividades ordinarias 7 102.716 96.636
NIC 1.99, 103 Costo de ventasb 8 (55.708) (56.186)
NIC 1.103 Ganancia bruta 47.008 40.450
NIC 1.85 Otros ingresos 8 1.021 194
NIC 1.99, 103 Gastos de distribución y ventasb 8 (17.984) (15.865)
NIC 1.99, 103 Gastos de administraciónb 8 (17.732) (14.428)
NIC 1.99, 103, 38.126 Gastos de investigación y desarrollob 8 (1.109) (697)
NIC 1.99, 103 Otros gastos 8 (870) (30)
NIC 1.85, BC55–BC56 Resultados de actividades de operaciónc 10.334 9.624
NIC 1.85 Ingreso financiero 1.161 480
NIC 1.82(b) Costos financieros (1.707) (1.646)
NIC 1.85 Costo financiero neto 9 (546) (1.166)
NIC 1.82(c) Participación en las ganancias de asociadas, neto de impuesto a las ganacias 23 1.141 587
NIC 1.85 Ganancias antes de impuestos a las ganacias 10.929 9.045
NIC 1.82(d), 12.77 Gasto por impuesto a las ganancias 14 (3.371) (2.520)
NIC 1.85 Ganancia procedente de actividades continuas 7.558 6.525
Operaciones discontinuadas
NIIF 5.33(a), NIC 1.82(ea)
Utilidad (pérdida) de operaciones discontinuadas, neto de impuesto a las ganaciasd
6 379 (422)
NIC 1.81A(a) Resultado del período 7.937 6.103
Otros resultados integrales
NIC 1.82A(a) Partidas que no se reclasificarán posteriormente al resultado del período
NIC 1.85 Revalorización de propiedad. planta y equipo 20 200 -
NIC 1.85 Remediciones de pasivos (activos) por beneficios definidos 12 72 (15)
NIC 1.91(b) Impuesto relacionadoe 14(b) (90) 5
182 (10)
NIC 1.82A(b) Partidas que se reclasifican o pueden reclasificarse al resultado del período
NIC 21.52(b) Negocios en el extranjero – diferencias en conversión 680 471
NIC 1.85 Inversiones contabilizadas bajo el método de la participación – participación
en el otros resultados integrales 23(b) (159) (169)
NIC 1.85, 92 Reclasificación de diferencias en conversion de pérdida de influencia
significativa (20) -
NIC 1.85 Cobertura de inversion neta – pérdida neta (3) (8)
NIIF 7.23(c) Coberturas de flujo de efectivo – porción efectiva de cambios en el valor
razonable (62) 95
NIIF 7.23(d), NIC 1.92 Coberturas de flujo de efectivo – reclasificadas al resultado del períodof (31) (11)
NIIF 7.20(a)(ii) Activos financieros disponibles para la venta – cambio neto en el valor
razonable 199 118
NIIF 7.20(a)(ii), NIC 1.92 Activos financieros disponibles para la venta – reclasificados al resultado del períodof
(64) -
NIC 1.91(b) Impuesto relacionadoe 14(b) (14) (67)
526 429
NIC 1.81A(b) Otros resultados integrales. netos de impuestos 708 419
NIC 1.81A(c) Total resultados integrales 8.645 6.522 * Ver Notas 6. 20(h) y 43.
Por el año terminado el 31 de diciembre
NIC 1.10(b), 38–38A,
81A, 113 En miles de pesos Nota 2013 Reexpresado* 2012
Ganancias atribuibles a:
NIC 1.81B(a)(ii) Propietarios de la Compañia 7.413 5.736
NIC 1.81B(a)(i) Participaciones no controladoras 34 524 367 7.937 6.103
Resultados integrales totales atribuibles a:
NIC 1.81B(b)(ii) Propietarios de la Compañia 8.094 6.133
NIC 1.81B(b)(i) Participaciones no controladoras 34 551 389 8.645 6.522
NIC 33.4 Ganancias por acción
NIC 33.66 Ganancias básicas por acción (peso) 10 2,26 1,73
NIC 33.66 Ganancias diluidas por acción (peso) 10 2,15 1,72
Ganancias por acción – operaciones continuas
NIC 33.66 Ganancias básicas por acción (peso) 10 2,14 1,87
NIC 33.66 Ganancias diluidas por acción (peso) 10 2,03 1,86
* Ver Notas 6. 20(h) y 43.
Las notas en las páginas 20 a 130 son parte integral de los estados financieros consolidados
NIC 1.10A a. El Grupo ha escogido presentar el resultado integral usando un enfoque de ‘un estado’. Para obtener una ilustración de enfoque alternativo de ‘dos estados’, ver el Apéndice II.
NIC 1.99–100 b. El Grupo ha escogido analizar los gastos reconocidos en el resultado del período sobre la base de sus funciones dentro del Grupo. Alternativamente, la entidad puede presentar el análisis utilizando una clasificación basada en la naturaleza si esta información proporciona una información que sea fiable y más relevante. Este análisis también se puede presentar en las notas.
NIC 1.85,
BC55–BC56
c. El Grupo ha escogido presentar un subtotal de ‘resultado de actividades de operación’ aún cuando este término no está definido en las NIIF en el contexto del resultado integral y esta revelación no es requerida. La entidad debe asegurarse de que el importe revelado es representativo de actividades que normalmente se considerarían como ‘de operación’, y de que sería inadecuado excluir partidas claramente relacionadas con las operaciones.
NIIF 5.33(a)–(b), NIC 1.82(ea)
d. El Grupo ha escogido revelar un importe único del resultado de operaciones discontinuadas después de impuestos en el estado del resultado del período y otros resultados integrales. y ha desglosado ese importe único en ingresos de actividades ordinarias, gastos y ganancia o pérdida antes de impuesto en la Nota 6. Alternativamente, la entidad puede presentar el desglose en el estado.
NIC 1.90–91 e. El Grupo ha escogido presentar las partidas de otros resultados integrales antes de impuestos presentando un importe acumulado del impuesto a las ganancias en el estado del resultado del período y otros resultados integrales. y ha incluido revelaciones relacionadas con el impuesto a las ganancias para cada componente de otros resultados integrales en la Nota 14(b). Alternativamente, la entidad puede presentar las partidas de otros resultados integrales netas de los efectos fiscales en el estado.
Estados
consol
idado
s de ca
Estados
consol
idado
s de ca
mbios
en el
patrimonio
(conti
nuaci
ón)
A ño t erm in ad o e l 31 de di ci embr e d e 2 01 At rib ui bl e a lo s p ro pi et ar io s de la C o m pa ñía N IC 1 .1 0( c) , 3 8– 38 A , 1 08 , 1 13 E n m ile s d e p eso s No ta C apit al e n acci on es Pri m as de em isi ón R es erv a de con ve rs ión R es erv a de cob ert ur a R es erv a de va lor ra zon ab le R es erv a de re va lori za ci ón R es erv a pa ra acci on es prop ia s Pa ga ré s con ve rt ible s G ana nc ia s acum ula da s To ta l Pa rt ici pa ci on es no con tr ola do ra s To pa tr im Sa ldo a l 1 d e en er o de 2 01 2, pr ev ia m en te inf or m ad o 14 .5 50 3. 50 0 (1 29 ) 434 17 - - - 8. 48 1 26 .8 53 601 27 .4 N IC 1 .1 06 (b ) Im pa ct o de c am bio s en la s po lít ic as c on ta bles 43 - - - - - - - - - - 2. 11 9 2. 11 S al do re ex pre sa do a l 1 de e ner o de 2012 14 .5 00 3500 (1 29 ) 434 17 - - - 8. 48 1 26 .8 53 2. 72 0 29 .5 R es ul ta do inte gra l tota l de l a ño (re ex pre sa do) N IC 1 .1 06 (d )(i ) G an an ci a de l p er íod o - - - - - - - - 5. 73 6 5. 73 6 367 6. 10 N IC 1 .1 06 (d )(ii ), 106A Ot ro s re su lta do s int eg ra le s 14 (b ), 25 (d ) - - 272 56 79 - - - (1 0) 397 22 419 N IC 1 .1 06 (a ) Total otro s re su lta do s inte gra le s (re ex pre sa do) - - 272 56 79 - - - 5. 72 6 6. 13 3 389 6. 52 N IC 1 .1 06 (d )(ii i) Tra ns ac ci one s co n pr opi eta ri os de l a C ompa ñí a C ontr ibu ci ones y di st ri buc ione s A cc ion es p ro pia s ad qu irid as a 25 (b ) - - - - - - (2 80 ) - - (2 80 ) - (2 D iv ide nd os 25 (c ) - - - - - - - - (5 71 ) (5 71 ) - (5 Pa go b as ad o en a cc ion es liq uida do e n pa tr im on io b 11 - - - - - - - - 250 250 - 250 Total tra ns ac ci ones c on lo s propi eta ri os de la C om pañí a - - - - - - (2 80 ) - (3 21 ) (6 01 ) - (6 S al do re ex pre sa do a l 3 1 de di ci em bre de 20 12 14 .5 50 3. 50 0 143 490 96 - (2 80 ) - 13 .8 86 32 .3 85 3. 10 9 35 .4 La s no ta s en la s pá gin as 2 0 a 13 0 so n pa rt e int eg ra l d e lo s es ta do s fin an cier os c on so lida do s NIC 3 2.3 3, La s NIIF C om en tad as 7.3 .4 80 a. Las NI IF n o or de nan u n m ét od o e sp ecí fico par a p re se nt ar las acci on es p ro pias e n c ar te ra d en tr o d el p at rim on io. L as le ye s l ocal es p ue de n p re sc ribi r la pr ese nt aci ón y e s po si ble qu e a la e nt id ad s e le pe rm ita o n o re co no ce r u na po rción d e la tr an sac ción d e acci on es p ro pias e n car te ra en las p rim as d e e m isi ón . L a en ti dad d eb e co nside rar su e nt or no legal al d
et er m ina r có m o p re se nt ar las accion es pr op ias en car te ra d en tr o d el pat rim on io . E l m ét od o q ue se se le ccio ne d eb e a pli car se c on sis te nt em en te . Las NI IF C om en tad as 4.5 .1 23 0. 30 b P or lo g en er
al, la N
Estado consolidado de flujos de efectivo
Por el año terminado el 31 de diciembreNIC 1.10(d), 38–38A,
113 En miles de pesos Nota 2013 Reexpresado* 2012
NIC 7.18(b) Flujos de efectivo por actividades de operacióna
Ganancia del períodob 7.937 6.103
Ajustes por:
– Depreciación 20(a) 5.001 5.122
– Amortización 21(a) 785 795
– (Reversión de) pérdidas por deterioro de propiedades. planta y equipo 20(b) (393) 1.123 – Pérdidas por deterioro del valor de activos intangibles y plusvalía 21(c) 16 285 – Pérdida por deterioro del valor en revalorización del grupo de activos para su
disposición 19(a)
35 -
– Cambio en el valor razonable de activos biológicos 15(a) (576) (13) – Aumento neto de activos biológicos debido a nacimientos 15(a) (11) (15) – Aumento en el valor razonable de propiedades de inversión 22(a) (20) (60) – Pérdida por deterioro del valor de deudores comercial 8(b), 31(c) 150 30
– Costos financieros netos 9 546 1.166
– Inversión reconocida utilizando el método de la participación. neta de
impuesto 23
(1.141) (587)
– Ganancia en venta de propiedades. planta y equipo 8(a) (26) (16) – Ganancia en venta de operación discontinuada. neta de impuesto 6 (516) - – Transacciones con pago basado en acciones liquidado en instrumentos de
patrimonio 13
755 250
– Impuestos 14 3.346 2.513
15.888 16.696 Cambios en:
– Inventarios (2.570) (881)
– Deudores comerciales y otras cuentas por cobrar (15.217) (1.718)
– Pagos anticipados 870 (305)
– Acreedores comerciales y otras cuentas por pagar 7.185 (6.485)
– Provisiones y beneficios a los empleados (34) (1.620)
– Ingresos diferidos 29 (28) 1.474
Flujos procedentes de actividades de operación 6.094 7.161
NIC 7.31–32 Intereses pagadosc. d (1.314) (1.521)
NIC 7.35 Impuestos pagados (400) (1.911)
NIC 7.10 Flujo neto generado por actividades de operación 4.380 3.729 * Ver Nota 43.
Por el año terminado el 31 de diciembre
NIC 1.10(d), 38–38A,
113 En miles de pesos Nota 2013 Reexpresado* 2012
Flujos de efectivo por actividades de inversión
NIC 7.31 Intereses recibidosc
211 155
NIC 7.31 Dividendos recibidosc
26 32
NIC 7.16(b) Cobros por venta de propiedades. planta y equipo 1.177 397 NIC 7.21 Cobros por venta de inversiones 1.230 849 NIC 7.39 Venta de operación discontinuada, neta de efectivoe 6
10.890 -
NIC 7.39 Adquisición de subsidiaria, neta de efectivo adquirido 33 (1.799) -
NIC 7.16(a) Adquisición de propiedades, planta y equipo 20 (15.657) (2.228)
NIC 7.16(a) Adquisición de propiedades de inversión 22 (300) (40)
NIC 7.21 Adquisición de activos no biológicos 15(a) (305) (835)
NIC 7.16(a) Adquisición de otras inversiones (319) (1.010) NIC 24.18 Dividendos por inversiones reconocidas bajo el método de la participación 23(a) 21 -
NIC 7.21 Costos de desarrollo (1.235) (503)
NIC 7.10 Flujo neto usado en actividades de inversión (6.060) (3.183)
Flujos de efectivo por actividades de financiación
NIC 7.17(a) Cobros por emisión de capital en acciones 25(a) 1.550 -
NIC 7.17(c) Cobros por emisión de títulos convertibles 27(c) 5.000 -
NIC 7.17(c) Cobros por emisión de acciones preferentes rescatables 27(d) 2.000 -
NIC 7.17(c) Cobros procedentes de la emisión de obligaciones - 2.500 NIC 7.21 Cobros por venta de acciones propias 30 - NIC 7.21 Cobros por ejercicio de opciones de acciones 25(a) 50 -
NIC 7.16(h) Cobros por liquidación de derivados 5 11
NIC 7.21 Costos de transacción relacionados con préstamos y obligaciones 27(c), (d) (311) -
NIC 7.42A Adquisición de participaciones no controladoras 35 (200) -
NIC 7.17(b) Recompra de acciones propias - (280)
NIC 7.17(d) Reembolsos de préstamo (4.987) (2.445)
NIC 7.17(e) Pago de obligaciones por arrendamiento financiero (599) (394)
NIC 7.31 Dividendos pagadosc 25(c) (1.243) (571)
NIC 7.10 Flujos netos procedentes de (usados en) actividades de financiación 1.295 (1.179) Disminución neta de efectivo y equivalentes al efectivo (385) (633) Efectivo y equivalentes al efectivo al 1 de enero 1.568 2.226
NIC 7.28 Efecto de las variaciones en la diferencia de cambio sobre el efectivo
mantenido (12) (25)
Efectivo y equivalentes al efectivo al 31 de diciembre 18 1.171 1.568 * Ver Nota 43.
Las notas en las páginas 20 a 130 son parte integral de los estados financieros consolidados
NIC 7.18–19 a. El Grupo ha escogido presentar los flujos de efectivo de las operaciones usando el método indirecto. Alternativamente, la entidad puede presentar los flujos de efectivo de las operaciones usando el método directo, según el cual se presentan por separado las principales categorías de cobros y pagos en términos brutos (ver Apéndice III).
NIC 7.18, 20, A, Las NIIF Comentadas 2.3.30.20
b. El Grupo ha usado la ganancia o pérdida como punto de partida para presentar los flujos de efectivo de operaciones usando el método indirecto. Este es el punto de partida al que se hace referencia en la NIC 7 Estado de Flujos de Efectivo, aunque el ejemplo presentado en el apéndice de la norma comienza con una cifra distinta – ‘ganancia antes de impuestos’. Considerando que el apéndice no tiene el mismo status que la norma, sería más apropiado seguir la norma.
NIC 7.31,
Las NIIF Comentadas 2.3.50.20
c. En ausencia de guías específicas en las NIIF, la entidad debería escoger una política contable, que deberá aplicarse de manera coherente, para clasificar los intereses y los dividendos pagados como perteneciente a actividades de operación o de financiación, y los intereses y dividendos recibidos como pertenecientes a actividades de operación o de inversión.
Las NIIF Comentadas 2.3.50.40
d. En nuestro punto de vista, mientras los costos por préstamos relacionados con los activos aptos se capitalicen, el costo de adquisición de esos activos, que incluiría los costos por préstamos, debería dividirse en el estado de flujos de efectivo.
NIIF 5.33(c), Las NIIF Comentadas 5.4.220.40
e El Grupo ha escogido presentar un estado de flujos de efectivo que analiza todos los flujos de efectivo en total – es decir, incluyendo tanto las operaciones continuas como las discontinuadas; los importes relacionados con operaciones discontinuadas se revelan en la
NIC 1.10(e)
Notas a los estados financieros consolidados
1. Entidad que informa
NIC 1.51(a)–(b),
138(a)–(b) [Nombre] (la “Compañía”) es una compañía con domicilio en [país x]. La dirección registrada de la oficina de la Compañía es [dirección]. Estos estados financieros consolidados incluyen a la Compañía y a sus subsidiarias (en
conjunto. el “Grupo” e individualmente como “entidades del Grupo”). El Grupo está principalmente involucrado en la producción de papel y sus productos derivados, plantación de árboles y venta de madera (ver Nota 5).
2. Bases de contabilización
NIC 1.16, 112(a), 10.17 Los estados financieros consolidados han sido preparados de acuerdo con las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF). Los estados financieros fueron aprobados por el Directorio el [fecha].
Las Notas 43 y 44 incluyen detalles de las políticas contables del Grupo, incluidos los cambios ocurridos durante el año.
3. Moneda funcional y de presentación
NIC 1.51(d)–(e) Estos estados financieros consolidados son presentados en Pesos, que es la moneda funcional de la Compañía. Toda la información es presentada en miles de Pesos y ha sido redondeada a la unidad más cercana (M$), excepto cuando se indica de otra manera.
4. Uso de juicios y estimaciones
La preparación de estos estados financieros consolidados de acuerdo con las NIIF requiere que la gerencia realice juicios, estimaciones y supuestos que afectan la aplicación de las políticas contables y los montos de activos. Pasivos, ingresos y gastos informados. Los resultados reales pueden diferir de estas estimaciones.
Las estimaciones y supuestos relevantes son revisados regularmente. Las revisiones de las estimaciones contables son reconocidas prospectivamente.
(a) Juicios
NIC 1.122 La información sobre juicios realizados en la aplicación de políticas contables que tienen el efecto más importante sobre los importes reconocidos en los estados financieros consolidados. se describe en las siguientes notas:
• Nota 7 – ingresos por comisiones: determinación de si el Grupo actúa como agente en la transacción en vez de como principal;
Nota 23(a) – clasificación de acuerdos conjuntos;
Nota 27(e) – arrendamientos: determinación de si un acuerdo contiene un arrendamiento;
Nota 32(a) – consolidación: determinación de si el Grupo tiene control de facto sobre una participada; y Nota 37(a) – clasificación de arrendamientos.
(b) Supuestos e incertidumbres en las estimaciones
NIC 1.125, 129–130 La información sobre supuestos e incertidumbres de estimación que tienen un riesgo significativo de resultar en un ajuste material en el año terminado el 31 de diciembre de 2014. se incluye en las siguientes notas:
Nota 12 – medición de obligaciones por beneficios definidos: supuestos actuariales claves;
Nota 14(g) – reconocimiento de activos por impuestos diferidos : disponibilidad de futuras utilidades imponibles contra las que pueden utilizarse la compensación de pérdidas obtenidas en periodos anteriores; Nota 21(c) – pruebas de deterioro del valor: supuestos claves para el importe recuperable, incluyendo la recuperabilidad de los costos de desarrollo;
Notas 30 y 39– reconocimiento y medición de provisiones y contingencias: supuestos claves relacionados con la probabilidad y magnitud de una salida de recursos económicos; y
Nota 33(c) – adquisición de subsidiarias: valor razonable medido provisoriamente.
4. Uso de juicios y estimaciones (continuación)
(b) Supuestos e incertidumbres en las estimaciones
Medición de los valores razonables
Algunas de las políticas y revelaciones contables del Grupo requieren la medición de los valores razonables tanto de los activos y pasivos financieros como de los no financieros.
NIIF 13.93(g) El Grupo cuenta con un marco de control establecido en relación con la medición de los valores razonables. Esto incluye un equipo de valorización que tiene la responsabilidad general por la supervisión de todas las mediciones significativas del valor razonable, incluyendo los valores razonables de Nivel 3, y que reporta directamente al Gerente de Finanzas.
El equipo de valorización revisa regularmente las variables no observables significativas y los ajustes de valorización. Si se usa información de terceros, como cotizaciones de corredores o servicios de fijación de precios, para medir los valores razonables, el equipo de valoración evalúa la evidencia obtenida de los terceros para respaldar la conclusión de que esas valorizaciones satisfacen los requerimientos de las NIIF, incluyendo en nivel dentro de la jerarquía del valor razonable dentro del que deberían clasificarse esas valorizaciones.
Los asuntos de valoración significativos son informados al Comité de Auditoría del Grupo.
Cuando se mide el valor razonable de un activo o pasivo, el Grupo utiliza datos de mercado observables siempre que sea posible. Los valores razonables se clasifican en niveles distintos dentro de una jerarquía del valor razonable que se basa en las variables usadas en las técnicas de valoración, como sigue:
Nivel 1: precios cotizados (no-ajustados) en mercados activos para activos o pasivos idénticos.
Nivel 2: datos diferentes de los precios cotizados incluidos en el Nivel 1, que sean observables para el activo o pasivo, ya sea directa (es decir. precios) o indirectamente (es decir. derivados de los precios).
Nivel 3: datos para el activo o pasivo que no se basan en datos de mercado observables (variables no observables).
Si las variables usadas para medir el valor razonable de un activo o pasivo puede clasificarse en niveles distintos de la jerarquía del valor razonable, entonces la medición del valor razonable se clasifica en su totalidad en el mismo nivel de la jerarquía del valor razonable que la variable de nivel más bajo que sea significativa para la medición total.
NIIF 13.95 El Grupo reconoce las transferencia entre los niveles de la jerarquía del valor razonable al final del período sobre el que se informa durante el que ocurrió el cambio.
Las siguientes notas incluyen información adicional sobre los supuestos hechos al medir los valores razonables:
• Nota 11(b) – acuerdos de pago basado en accionesa; Nota 15(b) – activos biológicos;
Nota 19(d) – grupo para su disposición mantenido para la venta; Nota 22(b) – propiedades de inversión; y
Nota 31(b) – instrumentos financieros.
5. Segmentos de operación
a(a) Bases para la segmentación
NIIF 8.20–22 El Grupo cuenta con las siguientes seis divisiones estratégicas, que corresponden a sus segmentos sobre los que debe informarse. Estas divisiones ofrecen distintos productos y servicios y son administrados por separado puesto que requieren distinta tecnología y estrategias de mercadeo.
El siguiente resumen describe las operaciones de cada segmento sobre el que debe informarse.
Segmento sobre el que debe informarse Operaciones
Papeles Estándar Compra, fabricación y distribución de pulpa y papel Papeles Reciclados Compra, reciclado y distribución de pulpa y papel Empaque (vendido en mayo de 2013;
ver Nota 6) Diseño y la fabricación de materiales de empaque
NIC 41.46(a)
Forestal Cultivo y administración de recursos forestales. así como también los servicios relacionados
Maderas Fabricación y distribución de madera blanda, madera terciada. Revestimientos, paneles compuestos, madera diseñada, materias primas y materiales de construcción
Investigación y desarrollo Actividades de investigación y desarrollo
El Gerente General de Grupo revisa los informes de gestión interna de cada división al menos trimestralmente.
NIIF 8.16,
NIC 41.46(a) Otras operaciones incluyen la crianza y la venta de ganado (ovino y bovino), la construcción de unidades de almacenamiento y bodegas, el arrendamiento de propiedades inmobiliarias, la fabricación de muebles y partes
relacionadas. Ninguno de estos segmentos cumple con los umbrales cuantitativos para la determinación de segmentos sobre los que se debe informar en 2013 o 2012.
NIIF 8.27(a) Existen diversos niveles de integración entre los segmentos Forestal y Madera, y los segmentos Papeles Estándar y Papeles Reciclados. Esta integración incluye transferencias de materias primas y servicios de distribución
compartidos, respectivamente. La fijación de precios inter–segmentos es determinada sobre una base de condiciones de independencia mutua.
NIIF 8.IN13, 27–28 a. Las revelaciones relacionadas con segmentos de operación son consistentes con la información revisada por la máxima autoridad en la toma
de decisiones (CODM por su sigla en inglés) y variarán entre una entidad y otra y es posible que no estén de acuerdo con las NIIF. A fin de ayudar a entender la información de segmentos presentada, la entidad revela información sobre las bases de medición adoptadas, como la naturaleza y los efectos de cualquier diferencia entre las mediciones usadas al presentar la información de segmentos y aquellas utilizadas en los estados financieros de la entidad, la naturaleza y el efecto de cualquier distribución asimétrica a los segmentos sobre los que debe informarse y las conciliaciones de la información de segmentos con los correspondientes importes bajo NIIF incluidos en los estados financieros.
23
Notas a l
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ión)
5. S eg m entos de o
p er ac ión ( co n tinu ac ión ) (b) In form ac ió n sob re se gm ent os s ob re lo s q ue d eb e i nfo rma rs e NIIF 8 .2 7 A co nt inu ació n se p re se nt a in fo rm ació n r elaci on ad a co n ca da s eg m en to so br e e l q ue d eb e in fo rm ar se . L a u til idad p or s eg m en to a nt es d e im pu es to , i nclui da e n lo s in fo rm es d e ge st ión int er na re visad os po r e l G er en te G en er al de l G ru po , se u sa p ar a m ed ir el r en dim ien to y a q ue la ge re ncia cr ee q ue e sa in fo rm ació n e s l a m ás r ele va nt e p ar a evalu ar lo s r es ult ad os de lo s s eg m en to s en r elaci ón a o tr as en tid ad es qu e o pe ran e n la s m ism as i nd ust rias. S eg m en to s s o b re lo s q u e d eb e i n fo rm ar se NIIF 8 .1 6 P ap el es E st án d ar P ap el es R ecicl ad o s E m p aq u e (Disc o n ti n u ad o )* * Fo re st al M ad er a In ve st ig aci ó n y d es ar ro llo T o ta l T o d o s l o s o tr o s se g m en to s E n m ile s d e p eso s 20 13 20 12 R ee xp re sa do * 20 13 20 12 Re ex p re sa d o * 20 13 20 12 Re ex p re sa d o * 20 13 20 12 Re ex p re sa d o * 20 13 20 12 Re ex p re sa d o * 20 13 20 12 Re ex p re sa d o * 20 13 20 12 Re ex p re sa d o * 20 13 20 12 Re ex p re sa d NIIF 8 .2 3(a) , 3 2 In gr es os e xt er no s a 64 .1 18 67 .0 92 30 .3 67 22 .0 60 7.5 43 23 .1 93 3.9 67 3.6 46 2.7 00 2.9 85 - - 10 8.6 95 11 8.9 76 1.5 64 853 NIIF 8 .2 3(b ) In gr es o in te r-se gm en to s a - - 317 323 940 2.8 35 2.6 81 2.6 76 1.8 45 1.9 23 875 994 6.6 58 8.7 51 891 765 In gr es os d el s eg m en to so br e el q ue d eb e inf or m ar se 64 .1 18 67 .0 92 30 .6 84 22 .3 83 8.4 83 26 .0 28 6.6 48 6.3 22 4.5 45 4.9 08 875 994 11 5.3 53 12 7.7 27 2.4 55 1.6 18 NIIF 8 .2 1(b ), 2 3 R esu lta do an te s de im pu es to a las gan an cias de l s eg m en to so br e e l qu e d eb e i nf or m ar se 6.6 27 4.1 06 5.5 95 3.8 11 (1 62 ) (4 66 ) 1.2 12 979 (2 63 ) 1.2 80 101 67 13 .1 10 9.7 77 771 195 NIIF 8 .2 3(c) In gr es o p or in te re se s a 109 91 42 24 - - 45 27 10 7 - - 206 149 4 NIIF 8 .2 3(d ) Gast o p or in te re se s a (5 89 ) (5 77 ) (3 97 ) (3 55 ) - - (3 49 ) (3 01 ) (7 6) (6 3) - - (1 .4 11 ) (1 .2 96 ) (5) (4 NIIF 8 .2 3(e ) D ep re ci ac ió n y am or tiz ac ió n a (1 .9 99 ) (2 .1 80 ) (1 .4 87 ) (1 .2 76 ) (6 23 ) (1 .2 50 ) (1 .0 69 ) (6 96 ) (2 33 ) (2 01 ) (1 89 ) (1 65 ) (5 .6 00 ) (5 .7 68 ) (2 31 ) (1 99 NIIF 8 .2 3(g ) Par tici pa ción e n e l re su ltad o de in ve rsio ne s co nt ab iliz ad as b ajo el m ét od o de la par ticipaci ón a (1 .1 09 ) 561 - - - - 32 26 - - - - 1.1 41 587 - NIIF 8 .2 3(i) Ot ra s p ar tid as m at er iales qu e n o so n e fe ct ivo : a NIIF 3 6. 12 9(a) –P ér did as p or d et er io ro d el valor d e act iv os no finan cier os - (1 .4 08 ) - - - - - - (1 16 ) - - - (1 16 ) (1 .4 08 ) - NIIF 3 6. 12 9(b ) –R eve rsió n d e p ér didas po r d et er ior o de l val or d e act ivos n o f in an ci er os 493 - - - - - - - - - - - 493 - - NIIF 8 .2 1(b ) Act iv o s d el se g m en to so b re e l q u e d eb e in fo rm ar se a 41 .0 54 25 .2 67 23 .0 25 16 .0 03 - 13 .2 50 24 .9 29 18 .2 22 4.5 21 3.6 64 2.3 23 1.9 46 95 .8 52 78 .3 52 7.3 98 3.6 83 NIIF 8 .2 4(a) In ve rsio ne s co nt ab iliz ad as bajo el m ét od o d e la par ticipaci ón 2.2 09 1.7 00 - - - - 280 248 - - - - 2.4 89 1.9 48 - NIIF 8 .2 4(b ) Dese m bo lso s d e ca pit al 9.6 97 1.1 36 6.3 65 296 - 127 1.1 58 722 545 369 1.2 03 123 18 .9 68 2.7 73 560 150 NIIF 8 .2 1(b ) P asi vo s d el se g m en to so b re e l q u e d eb e in fo rm ar se a 39 .3 99 26 .9 07 12 .1 80 14 .3 16 - 2.9 59 6.3 90 4.5 40 1.2 36 1.4 56 169 158 59 .3 74 50 .3 36 237 454 NIIF 8 .2 9 * C om o r esu ltad o d e la ad qu isi ció n de P ap yr us C or po ra tion (P ap yr us) d ur an te 2 01 3 ( ve r No ta 3 3 ), el G ru po h a cam biad o su o rg an iz aci ón in te rn a y la co m po sici ón d e s us s eg m en to s s ob re lo s q ue d eb e inf or m ar se . E n co nse cu en cia, el Gr up o ha r ee xp re sad
o la i
5. Segmentos de operación (continuación)
(b) Información sobre segmentos sobre los que debe informarse (continuación)
Papeles Estándar 56% Papeles
Reciclados 19%
Forestal 3% Productos de
Madera 3%
Ingresos Externos*
2013 2012
Papeles Estándar 59% Papeles
Reciclados 28%
Empaque (Discontinuado)
7%
Forestal 4% Productos de
Madera 2%
Utilidad antes de Impuestos*
2013 2012
Activos*
2013 2012
Forestal 23%
I&D 3% I&D 2%
* Como porcentaje del total para todos los segmentos sobre los que debe informarse . Excluye los otros segmentos.
Otros 6%
Otros 19% Empaque (Discontinuado)
19%
Papeles Estándar 51%
Papeles Estándar 42%
Papeles Reciclados
43%
Papeles Reciclados
39%
Papeles Reciclados
24%
Papeles Reciclados
20% Papeles Estándar 32% Papeles
Estándar4 3%
Empaque (Discontinuado)
17%
Productos de Madera 5% Productos de
Madera 5%
5. Segmentos de operación (continuación)
(b) Información sobre segmentos sobre los que debe informarse (continuación)
Papeles Estándar 54%
Pasivos*
2013 2012
Papeles Reciclados
28%
Forestal 9%
Productos de Madera 3%
Empaque (Discontinuado)
6%
Papeles Estándar 66% Forestal 11%
Productos de Madera 2%
* Como porcentaje del total para todos los segmentos sobre los que debe informarse. Excluye los otros segmentos. Papeles
Reciclados 21%
(c) Conciliaciones de información sobre segmentos sobre los que debe informarse con las
mediciones NIIFa en página 22
En miles de pesos Nota
2013 Reexpresado* 2012
NIIF 8.28(a) (i) Ingresos
Total ingreso de segmentos sobre los que se debe informar 115.353 127.727
Ingresos de otros segmentos 2.455 1.618
Eliminación de ingresos inter–segmento (7.549) (9.516)
Eliminación de operaciones discontinuadas 6 (7.543) (23.193)
Ingresos consolidados 102.716 96.636
NIIF 8.28(b) (ii) Utilidad antes de impuestos
Total utilidad antes de impuestos para segmentos sobre los que debe informarse 13.110 9.777
Utilidad antes de impuestos de otros segmentos 771 195
Eliminación de utilidad inter-segmentos (1.695) (1.175)
Eliminación de operación discontinuada 6 162 466
– Otros gastos corporativos (2.560) (805)
– Utilidad en inversión reconocida bajo el método de la participación 23 1.141 587 Utilidad consolidada de operaciones continuadas antes de impuesto 10.929 9.045
NIIF 8.28(c) (iii) Activos
Total activos de segmentos sobre los que debe informarse 95.852 78.352
Activos para otros segmentos 7.398 3.683
Inversiones contabilizadas bajo el método de la participación 23 2.489 1.948
Otros importes no distribuidos 1.481 2.841
Activos consolidados totales 107.220 86.824
NIIF 8.28(d) (iv) Pasivos
Total pasivos de segmentos sobre los que debe informarse 59.374 50.336
Pasivos para otros segmentos 237 454
Otros importes no distribuidos 1.908 540
Pasivos consolidados totales 61.519 51.330
