Instituto de Investigaciones Contables del Ecuador
N
IIF 9
I
nstrumentos
¡ Lógica Japonesa !
- Si alguien puede hacerlo significa que yo
puedo hacerlo; Si nadie puede hacerlo, yo
puedo ser el primero en hacerlo –
Contrato
Donde simultáneamente, una empresa genera un:
•
Activo financiero
Y otra empresa, genera un:
Instrumento financiero:
activos
Activos financieros
Derecho de recibir efectivo u otro activo financiero
•
¿Inversión en póliza de acumulación?
•
¿Inversión en un fondo de inversión?
•
¿Cuenta por cobrar clientes?
•
¿Anticipo a proveedores?
Activos financieros
Derecho de recibir efectivo u otro activo financiero
•
¿Crédito tributario del impuesto a la renta?
•
¿Cuenta por cobrar a relacionadas, por ventas?
•
¿Cuenta por cobrar a relacionadas, por préstamos?
•
¿Inversión en acciones con participación del 40%?
•
¿Inversión en acciones con participación del 15%?
Instrumento financiero:
activos
Activos financieros (AF) – NIC 32
Efectivo
¿Bancos?
IP en otra
entidad
¿Compra de
acciones de
Holcim 10%)
Derecho
contractual
Recibiremos
efectivo u
otro AF de
otra entidad
Convertible IP
Instrumento no
derivado, cantidad
variable por IP, o
derivado, cantidad
Clasifican los instrumentos financieros – NIC 39
Activos o pasivos financieros a
valor razonable
Prestamos y cuentas por cobrar
Activos financieros mantenidos
hasta su vencimiento
Activos financieros mantenidos
para negociar
Instrumento financiero:
valoración
Valoración los instrumentos financieros – NIC 39
AyP F a VR
Inicio = VR | Posterior = VR
PyCxC
Inicio = VR | Posterior = CA
AF M Vencimiento
Inicio = VR | Posterior = CA
AF M Negociar
Inicio = VR | Posterior = VR
IF
Valor razonable
IFRS 13
“El precio que se recibiría por vender un activo o que
se pagaría por transferir un pasivo en una transacción
ordenada entre participantes del mercado en la fecha
de medición.”
Instrumento financiero:
valor razonable
•
Nivel 1
- Precios cotizados en mercados
activos, sin ajustar
•
Nivel 2
- Inputs diferentes a los precios
cotizados en el Nivel 1 que son observables
directamente
•
Nivel 3
- no observables
Valor razonable - IFRS 13
Enfoque
NIIF 13
Mercado
Costo
Ingreso
Precios cotizados
Reposición corriente
Instrumento financiero:
valor razonable
Valor razonable
IFRS 13 - ¿Cuál es la valoración?
La compañía “A” compró el 23 de junio del 2017,
2.000 acciones ordinarias de Holcim, con un valor de
US$60 c/u. La intención de la Administración es buscar
el mayor rendimiento de la acción. Al cierre de junio
del 2017, el valor de la acción es de US$65.
Valor razonable
IFRS 13 - ¿Cuál es la valoración?
La compañía “A” invierte el 23 de junio del 2017,
US$50.000 en el fondo de inversión Fiducia S.A. Al
cierre de junio del 2017, el estado de cuenta refleja
un saldo de US$50.080.
Instrumento financiero:
costo amortizado
Costo amortizado activos y pasivos financieros
Es la medida inicial de dicho activo o pasivo financiero
menos los reembolsos del principal, más o menos la
amortización acumulada - calculada con el
método de
la tasa de interés efectiva (TIR)
- de cualquier
diferencia entre el importe inicial y el valor de
reembolso en el vencimiento.
Costo amortizado activos y pasivos financieros
Efectivo pagado Amortización de capital o intereses Devengo Interés a tasa efectiva Costo AmortizadoInstrumento financiero:
costo amortizado
Costo amortizado
NIC 39 – Titulo de una emisión titularización (MS)
Valor justo a la fecha de compra + comisión
$ 1.000
Valor nominal
$ 1.250
Tasa cupón (pagos anuales)
4,7% ($ 59)
TIR calculada a la fecha de compra
10%
NIC 39 CA – Titulo de una emisión titularización (MS)
Tiempo Saldo inicial % TIR Saldo final
Inversión -1.000 - 1.000 Cobro Periodo 1 59 100 1.041 Cobro Periodo 2 59 104 1.086 Cobro Periodo 3 59 108 1.136 Cobro Periodo 4 59 113 1.190 Cobro Periodo 5 1.309 119 0 TIR 10%
Instrumento financiero:
deterioro
Deterioro
Paso 1 – Evidencia objetiva del deterioro Paso 2 – Cálculo del monto recuperable Paso 3 – Registro del deterior en el estado de resultadosReclasificaciones
IF a VR
No puede ser
reclasificado
IMV
Activo disponible para
la venta, a VR con
Instrumento financiero:
derivados
Derivados
Un derivado es un instrumento financiero cuyo
valor depende del valor de otras variables más
básicas (ítem o partida subyacente).
Derivados
Opciones permitidas
Instrumento financiero:
derivados
¿Cuál es la valoración?
FCA-UG importa materia prima por costo de €1, y el
tipo de cambio es $2.000 pesos. Hace un forward de
cobertura de flujo de caja (Banco Pichincha) por
$2.200 pesos a dos meses.
Mes 1:
Tipo de cambio
US$2.100, y
Mes 2:
Tipo de cambio US$2.250.
Normas sobre instrumentos financieros
Reconocimiento Clasificación Medición inicial NIIF 9 NIC 39 NIC 32 Medición Valuación NIIF 9 NIC 39 Presentación Estado financiero NIIF 9 NIC 39 NIC 32 Revelación Notas explicativas NIIF 7Fase 1: Clasificación y valoración de los activos y
pasivos financieros.
Fase 2: Metodología del deterioro de valor
Clasificación de NIC 39 a NIIF 9
NIC
39
NIIF
9
Instrumentos financieros a valor razonable con cambios en resultados
Instrumentos financieros disponibles para la venta
Instrumentos financieros mantenidos hasta su vencimiento
Cuentas por cobrar
Instrumentos financieros a valor razonable con cambios en:
a) Resultados y b) ORI
Instrumentos financieros a costo amortizado
Costo
am
ort
izad
o
AF se conserva dentro de un modelo de negocio
cuyo objetivo es mantener AF para obtener los
flujos contractuales.
Condiciones contractuales de AF, tienen fechas
especificas, flujos únicamente de capital e
Clasificación de NIC 39 a NIIF 9
VR
c
on
cam
bios
en
OR
I
Se mantiene dentro de un modelo de negocio
cuyo objetivo se logra obteniendo los flujos
contractuales y vendiendo AF.
Condiciones contractuales de AF, tienen fechas
especificas, flujos únicamente de capital e
Modelo de
negocio
Características
flujos de
efectivo
Enfoque
grupal IF
Recaudar o
vender
Modelos de negocio
Concesionaria
Industrial
inversión
Fondo
¿Flujo contractual es capital e intereses? SI ¿El modelo de negocio es recaudar flujo contractual? SI ¿Al inicio se reconoció a VR con cambios ER? NO | SI
Entonces …..
Metodología de clasificación
¿El AF no es para negociar como IP con cambios al ORI
en el reconocimiento inicial?
SI: Designado a VR con
cambios al ORI
NO: VR con cambios en ER
¿Flujo contractual es capital e intereses?
Valor razonable
Por transferencia de AF sin dar de baja o es implicación continuada. Compromiso de concesión de préstamos a tasa inferior al mercado. Contratos de garantía financiera. Contraprestación contingente de una combinación de negocios. Todos los pasivos financieros se miden al costo amortizado, excepto:
Resumen sobre efectos en la clasificación
Clase
Costo amortizado
VR con cambios ORI Instrumento de deuda
VR con cambios ORI Instrumento patrim. VR con cambios ER
Impacto ER
Intereses, deterioro Intereses, deterioro, diferencia de cambio Dividendos (excepto si es recuperación cost)Todos los cambios en el VR
Impacto ORI
-Cambios en el VR distintos los del ER
Cambios en el VR distintos los del ER
-NIC 39
(Acción
Holcim)
Precio VR
I: US$1.000
C: US$1.100
Dividendo
US$50
VR – ORI
US$100
NIIF 9
(Acción
Holcim)
Precio VR
I: US$1.000
C: US$1.100
Dividendo
US$50
VR – ORI
US$50
Instrumento financiero:
deterioro
NIIF 9
NIC 39
Pérdidas crediticias incurridas. Pérdidas crediticias esperadas, aún cuando losactivos financieros hayan sido recientemente
originados.
Deterioro
Fase 1
Fase 2
Fase 3
NIC 39
NIC 39
NIC 39
Riesgo crediticio no
significativamente desde el inicio (Base es la cartera)
(Estimar próximos 12 meses)
Riesgo crediticio
significativamente desde el inicio (Base es la cartera)
(Estimar toda la vida del IF)
Instrumento “default”, o crédito de posible
castigo crediticio (Base es el instrumento)
Instrumento financiero:
deterioro
Sin vencer Inc.: 1% Saldo: US$10.000 Estimar CI: US$100
Vencido 1-30 días Inc.: 3% Saldo: US$10.000 Estimar CI: US$300
Vencido 31-90 días Inc.: 5% Saldo: US$10.000 Estimar CI: US$500
Vencido 91-180 días Inc.: 20% Saldo: US$10.000 Estimar CI: US$2.000
Vencido 181-365 días Inc.: 60% Saldo: US$10.000 Estimar CI: US$6.000
Vencido + 365 días Inc.: 100% Saldo: US$10.000 Estimar CI: US$10.000
