NORMALIZED VOLUME OSCILLATOR - NVO
Este indicador es una idea desarrollada de la utilización de volúmenes normalizados (Volumen Normalizado).
En primer lugar, los valores normalizados están expresados en porcentaje del valor promedio para un período. Por consiguiente, los datos en el gráfico ahora pueden tomar valores negativos, también. Esto significará una pausa en el mercado.
Otra innovación útil está coloreando las barras del histograma de acuerdo con el tamaño del volumen normalizado.
De color azul significa que el volumen actual es menor que la que la media para este periodo.
De color verde oscuro significa un pequeño superior en volumen en comparación con el promedio de este período.
Color Verde claro significa que el aumento en el volumen ha superado el nivel Fibo de 38.2% en comparación con el promedio de una para este período.
El color amarillo significa que el aumento en el volumen ha superado el nivel de Fibonacci de 61,8% en comparación con la media uno para este período.
Blanco (que es de color rojo en la imagen de abajo no fundirse en el fondo) de color significa que el aumento en el volumen ha superado el nivel Fibo de 100% en comparación con la media uno para este período.
En la imagen superior, se puede ver un ejemplo de cómo utilizar el oscilador volumen normalizado en el análisis de la probabilidad de romper a través de los niveles de pivote.
La barra amarilla del histograma dice que la ruptura a través es muy probable en un futuro cercano. Blanco bar (rojo en la imagen de arriba) nos informa de que la ruptura a través de está llevando a cabo en este momento y, lo más probable, es cierto.
El indicador funciona mejor en comparativamente pequeños marcos de tiempo (15 minutos, por ejemplo).
Con las tendencias más largas, la desintegración a través de las condiciones son "amortiguados", ya que el nivel de volumen general para el período es alto. En este caso, es suficiente que la barra del histograma es de color verde.
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Poco volumen significa que no va a llegar muy lejos arriba. ………
- Si interpretamos el dato volume de las velas como un indice de nerviosismo o actividad (vale dicen volatilidad los gringos)
- Si comprobamos (comprobamos) que sus valores mayores se corresponden con rupturas (breakouts) del precio (arriba o abajo)
- Si separamos o identificamos un valor medio del volumen en un periodo (MA(14) sobre el volumen) y vemos que hay comportamientos predecibles como:
* El precio asciende cuando está sensiblemente por encima de la media * El precio desciende cuando está sensiblemente por debajo de la media * El mercado está plano cuando esta cerca de la media
Entonces tendriamos algo asi como un indicador que además no tendria demasiado retardo (como RSI o CCI) y alomejor es usable (quizas la tendencia o direccion con MA sobre close) para identificar entradas y salidas de operaciones.
Y todo esto en TF pequeños (menor de 30M) pues en TF grandes esta información llega tarde como para sacarla ventaja.
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Efectivamente, para poder analizar el volumen es necesario que éste muestre variaciones significativas fuera del promedio. Volumen homogoneo indica que tanto vendedores como compradores están en equilibrio y por lo tanto no hay tendencia previsible. Aunque para orientarnos siempre podemos comparar tres gráficos en Time Frames diferentes.
Yo trabajo en gráficos de 30M y 1440M. Habiendo determinado la tendencia diaria opero a favor de ella en gráfico de 30M, pero en este corto minutaje el movimiento del precio es mucho más aleatorio.
………. SISTEMA VSA
-El volumen nos indica la cantidad de actividad que ha habido en un determinado periodo -El volumen aislado tiene poco valor. Nos interesa el volumen relativo
-Queremos ver si el rango relativo es normal,muy largo o muy corto COMO OBSERVAR LA FORTALEZA O DEBILIDAD DE UN MERCADO
-Observando el rango de las barras podemos leer el sentimiento de los creadores de mercados -Las barras largas que siguen a una fase lateral responden al sentimiento alcista de los profesionales que saben que hay muchos traders dudando de sus posiciones debido al movimiento dentro del rango lateral y estan deseosos de liquidar sus posiciones
-Para evitarlo los profesionales saldran de esas zonas lo mas rapidamente posible. Generalmente con una barra alcista con un rango extremo acompañada de un incremento de volumen
BARRAS LARGAS
-Las barras con rangos elevados estan diseñadas para mantenerte fuera del mercado dado que va contra la naturaleza humana comprar ahora algo que esta mas caro que hace un momento -Tienes que atender al movimiento en su contexto ¿Como se relaciona con lo que tenemos a la izquierda del grafico?
COMO IDENTIFICAR COMPRAS Y VENTAS
-Para que un mercado se mueva hacia arriba se necesitan compras,que generalmente se manifiestan en una barra alcista (el cierre de esa barra esta por encima del cierre de la barra anterior)
-El volumen asociado a esa barra tiene que aumentar pero no tanto como para que indique oferta de fondo que arrase la demanda
-Si el volumen es bajo en una barra alcista sabras que se trata de un falso movimiento. El volumen bajo esta causado por la falta de interes de los profesionales a precios superiores,generalmente porque saben que le mercado esta debil
-El mercado puede estar moviendose hacia arriba pero si no cuenta con la participacion de los hacedores de mercados o de los sindicatos de traders no ira muy lejos
-Los movimientos alcistas en un mercado bajista,con poco volumen,nos indican que los profesionales no estan interesados en precios mas altos,de ahi que no participen (volumen bajo)
-Los profesionales estan cortos y no tienen intencion de comprar en un mercado debil solamente porque esté yendo hacia arriba
-Para que un movimiento bajista sea valido tiene que ir acompañado de un aumento de volumen en barras bajistas (que cierren por debajo de la barra anterior)
-Un exceso de volumen en esta situacion puede indicar demanda de fondo COMO IDENTIFICAR FALTA DE DEMANDA
-Tienes que buscar barras alcistas con poco volumen y de rango estrecho
-Si en las proximas barras los precios cierran mas bajos,con volumen decreciente,con rangos estrechos,esto indica que no hay presion compradora
-Es la falta de demanda de los profesionales la que está detras de los movimientos laterales en las cimas
-Es la señal con poco volumen mas importante
-Un trader con poder de compra que ha estado acumulando una accion puede forzar los precios a la baja con cierta confianza,pero no puede forzar los precios al alza mientras los demas esten vendiendo. Hacerlo seria un mal negocio
-La amenaza para cualquier trader que sea alcista es la oferta (ventas) entrando a su mercado,porque en cualquier impulso la oferta actuara como resistencia
-Los profesionales que sean alcistas tendran que absorver esa oferta si quieren que el movimiento alcista continue
-Si son forzados a absorver las ventas a precios mas altos habran comprado a unos niveles demasiado elevados y perderan dinero si el mercado cae
-Los rallies viven poco si ha aparecido oferta con anterioridad
-Los profesionales saben que con suficiente tiempo la oferta flotante puede ser eliminada del mercado y tienen que asegurarse de haberlo logrado antes de mover los precios hacia arriba -La forma mas rapida de saberlo es moviendo los precios rapidamente hacia abajo
-Esto invita a los bajistas a mostrar sus cartas
-La cantidad de volumen que aparezca en el movimiento bajista indicara a los profesionales las ventas que hay,ademas les permitira hacer saltar los stops y comprar a precios mas bajos aun -Un volumen elevado muestra que aun hay oferta
-Este proceso se conoce como testeo y es una indicacion de fuerza (siempre despues de otras señales de fortaleza)
-Despues de un testeo exitoso (con poco volumen) el mercado esta listo para despegar -Si el volumen es elevado el despegue sera corto y el area probablemente sera retesteada VOLUMEN ELEVADO EN LAS CIMAS
-Muchos periodicos e informativos economicos asumen que cuando el mercado ha hecho nuevos maximos con volumen elevado es una señal para que el movimiento alcista continue -Es una asuncion muy peligrosa
-El volumen debe ser contextualizado
-Si el mercado es alcista y despues de un elevado volumen entra en movimiento lateral puede significar el fin del movimiento alcista
ESFUERZO CONTRA RESULTADO
-El esfuerzo para ir hacia arriba suele aparecer como una barra larga cerrando en maximos con un volumen elevado
-El volumen no deberia ser excesivo o indicaria que tambien hay oferta -Si ha habido un esfuerzo deberia haber un resultado
-Si se ha realizado un esfuerzo con elevado volumen y a eso no le siguen nuevos maximos solo puede haber pasado una cosa; han habido mas ventas que compras
-Esto es un signo de debilidad
-Los mercados frecuentemente descansaran despues de movimientos con elevado volumen porque la oferta tiene que ser eliminada antes de que pueda haber movimientos alcistas -Si ves esfuerzo y no ves resultado...Alerta!
-Recuerda que los mercados se mueven por la acumulacion y distribucion de los profesionales. Si el mercado no esta siendo apoyado por ellos no ira muy lejos
ANALISIS DEL VOLUMEN CERCA DE UNA TENDENCIA
-Un rango de trading (trading range) muestra un area proyectada de futuro trading. Sera necesaria la participacion de los profesionales,su dinero y su esfuerzo para cambiar eso
-El esfuerzo para romper una linea de tendencia se suele ver cuando el precio se acerca a ella,no justo en ella
-Generalmente mediante barras largas con aumento de volumen
-Los gaps son una de las formas utilizadas por los profesionales para romper resistencias -Los gaps a traves de esas areas siempre son creados por los profesionales o por los creadores de mercado (market makers)
-El esfuerzo tiene que ser rentable. Es poco probable que empujen hacia una resistencia al menos que sean alcistas
-Cualquier accion repentina tendra el beneficio de dejar traders fuera del mercado,de evitar ventas por parte de los que estan dentro y de conseguir compras mediante la cancelacion de los stops de los que estaban cortos.
CONSIDERACION
-Cuando un mercado se mueve al alza y el precio alcanza la parte de arriba de un canal y aparecen barras largas con incremento de volumen,esperaremos resultados de ese esfuerzo,es decir,esperaremos que rompa la resistencia
-Si eso no sucede en la proxima barra lo contrario tiene que ser correcto: el aumento de volumen se ha debido a ventas
VOLUMEN DE ABSORCION
-Si observas una barra larga con incremento de volumen cerca de una linea de tendencia,es presion vendedora,pero si la siguiente barra es alcista,esa barra y su volumen tienen que haber contenido mas compras que ventas
-Esto es una señal de fortaleza. No obstante tendras que ver una fase de acumulacion antes de que pueda haber un rally
ANATOMIA DE UN MERCADO ALCISTA
-Un mercado alcista comienza con una caida del precio dia tras dia,semana a semana con algunas pequeñas reacciones
-En cierto punto las manos debiles entran en panico temerosos de ver precios mas bajos (habran malas noticias) y comenzaran a vender sus posiciones
-Los profesionales empezaran a comprar pensando que esas acciones se pueden vender a un precio mas elevado
-Las ventas en panico les dan a los profeionales la capacidad de entrar en el mercado sin ponerlo en su contra (acumulacion)
¿QUE MUEVE AL MERCADO? -La oferta y la demanda
-Un mercado alcista no lo es porque hayan mas compras que ventas,sino porque no hay grandes partidas de venta (toma de beneficios) para parar el movimiento alcista
-Las compras mas importantes sucedieron en un momento anterior y a un precio inferior,en la fase de acumulacion
-Cuando comienza un rally el precio llega a zonas en las que habra profesionales que no esten en el ajo y que tomaran beneficios
-La oferta en viejas zonas de trading entrara tambien en escena. Si los sindicatos creen que el mercado tiene aun recorrido al alza tendran que absorver la oferta,no obstante dudaran de mover el precio a niveles superiores al menos que esten seguros de que han eliminado toda la oferta existente
-Este es el motivo por el que frecuentemente se ve el precio descansar en movimientos laterales
PRINCIPALES SEÑALES DE FORTALEZA
-El testeo es una de las mas importantes. El mercado se mueve rapidamente hacia abajo con poco volumen y cierra arriba
-Cualquier reaccion hacia abajo en un area que haya mostrado alto volumen en el pasado (eliminacion de la oferta)
-Volumen de parada. Incremento suficiente de volumen como para detener un mercado que cae
-Generalmente no habra señales de distribucion en una zona cercana
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El entorno general el día 25/06 es un Mark-up. El dinero de los poderosos marcan el techo de manera rápida y abrupta. Se cargan a todos los pobrecitos que andaban pensando ya en el giro de mercado, y ya estaban en corto. Ahí aprovechan para vender.
El día 28 la disminución de volumen es significativa. El smart Money no esta interesado en esos niveles. El precio va declinando y el volumen aumenta (como bien comentaba ti_men) metiendo ventas en cada barra.
A. Comienza el baile. Esa barra que a priori parece un Stopping Volume, pero es una trampa. Ni cierra puro en su máximo, y sobre todo y esto es lo que da la pista, la siguiente barra cierra apenas más alta que la barra A. Si hubiese habido más compras, ¿no creéis que la siguiente barra sería más amplia y cerraría bastante más alta?.
B. Barra con menos volumen que las dos anteriores, y cerrando por debajo de la mitad. No hay presión de compras. Siguiente barra confirma esto. Después hay una vuelta en V invertida, también confirmada. Ese sería la entrada en cortos bajo mi punto de vista.
C. Otro Stopping Volume, pero también falso. Ese si cierra en sus máximos pero, ¿cómo es la barra siguiente?. No tira hacía arriba. El precio sigue su curso.
……… He utilizado un grafico de 1h.
La zona que marco con el cuadrado rojo es una zona que no hay un volumen siginificativo, por lo que los operadores profesionales se encuentran fuera del mercado. El precio está en una rango lateral.
En la barra A se aprecia un aumento de volumen que sale de la media, coincidiendo con la rotura del rango lateral. Ademas coincide con la apertura de londrés. Yo en ese punto ya me habria puesto corto, con un stop por la zona marcada.
Por lo visto para estar mas seguros de la operacion hay que esperar a una confirmacion. La barra B , vuelve a entrar mas volumen y marcar un nuevo minimo, acompañado de un doji, el dinero ya está dentro.
La barra C , marca un maximo pero no acompaña el volumen, ni mucho menos, lo que me da sensacion de debilidad.
tu análisis está bien hecho. Luego siempre hay puntos de vista y entradas más o menos segura. La primera que mencionas es la más arriesgada, pero pillas todo el rango.
El test fallido es buena entrada, pero aún tiene bastante volumen; aunque poniento el estop en el máximo del Test yo también hubiera entrado.
Y la entrada que marcan los cánones sería en la última de las barras con volumen amarillo. Ese es el retroceso una vez que la tendencia ya está consolidada. Como ves el retroceso es muy débil.
Y por supuesto la salida no es la buena. Aún el mercado no da signos de girar.
Vemos en la parte izquierda del gráfico dónde entro la fuerza del mercado. Fuerza que aún continua.
Vemos que el volumen va bajando, con respecto al alza de los precios, pero no he visto ningún signo de
debilidad importante. Hay algún Wide Range Bar dónde seguro han aprovechado para vender, pero tampoco
se ven muy peligrosos.
De resaltar los dos TEST que ha ido haciendo el precio. Eso es lo que hay que buscar en una tendencia alcista, los Test. Son
señales fiables cuando estamos en tendencia alcista.
Llegamos al Squat. Esto es un signo importante de debilidad, pero no le veo un volumen significativo. A partir de aquí creo que habrá
un retroceso, pero no creo que vaya muy lejos. Digamos que tocará el mínimo del primer test, o vaya hacía el segundo.
Pero resumiendo, pienso que tenemos que buscar para entrarle en largos otro TEST con poco volumen. Y no marcarnos un objetivo
muy largo, puesto que si que está el Squat ahí indicando cierta debilidad, aparte de la disminución de volumen que ya hemos comentado.
Veremos que sucede, aunque toda la predicción se puede ir al traste cuádo ellos quieran.
pues parece que el VSA dió larazón, ¿no?.
Primero hizo un TEST que no me gustó. La siguiente barra apenas cerraba al mismo nivel, y en el mínimo de su rango. Además el volumen sube con respecto a las barras anteriores.
PACIENCIA. Luego si llegó el TEST bueno. Poco volumen (menos que las dos anteriores), y con confirmación enla siguiente barra. Ahí entré, en 109,76 en largos.
Después, y tras ver la entrada de volumen exagerada que ha habido, y que la barra ha cerrado de la mitad hacía abajo, me huele mal y me largo en el Doji en 110.44.
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No supply: Se suele dar en suelos de mercado (tendencia bajista) o retrocesos (tendencia alcista). Barra que cierra por debajo de la anterior con volumen más bajo que las dos anteriores. Suelen ser de rango estrecho.
No selling pressure: Es más o menos lo mismo pero el rango y el volumen de estas barras son más altos. Quiero decir que el No supply apenas hay volumen, y en no sellin si se nota actividad.
Las definiciones no son las de Tom Williams exactamente. Te las he contado como yo lo veo desde mi operativa.
Coincido con el analisis de lo que es una no supply,es lo mismo que una no demand pero a la inversa. Barra bajista de poco rango y poco volumen (sin oferta)
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La verdad es que si tomamos las combinaciones posibles entre precio y volumen no tenemos demasiadas de ellas.
Climax comprador, indica debilidad ya que quienes venden son las manos fuertes. Climax vendedor indica fortaleza porque quienes compran son las manos fuertes.
Empuje alcista indica debilidad, quienes compran son las manos débiles. Reverse alcista indica fuerza.
Reverse bajista indica debilidad. Esfuerzo a caer debilidad. Esfuerzo a subir fortaleza.
Ausencia de presión compradora debilidad. Ausencia de presión vendedora fortaleza. No demanda es debilidad.
