en donde: M= monto a pagar P = Principal i = tasa de interés n = período de tiempo Fórmula: M= P (1 + i) n
Ejercicio: Al iniciar una operación empresarial, una empresa solicita prestado Q 2,815,000 a una institución bancaria a una tasa preferencial del 28.5% a un plazo de 5 años.
M = P (1 + i) n
M = 2,815,000 (1 + 0.285) 5 M = 2,815,000 (1.285) 5
M = 2,815,000 ( 3.503609) M = 9,862,659.34
Método Principal Tasa interés
años Monto
Interés compuesto 20,000,000.00 36.5 % 5 74,774,800
Intereses al final del año 56,500,000
Cuota nivelada 46,262,650
Pago de intereses y una parte de capital
Se requiere un préstamo por un monto de Q 20,000,000 por un período de 5 años a una tasa preferencial de 36.5%. Cuanto pagará al final del período
I = ( P * i ); en donde P = 20,000,000 i = 0.365 I = 7,300,000
Añ o
Interés Pago fin año Deuda después de pago 0 1 7,3oo,000 7,300,000 20,000,000 2 7,3oo,000 7,300,000 20,000,000 3 7,3oo,000 7,300,000 20,000,000 4 7,3oo,000 7,300,000 20,000,000 5 7,3oo,000 27,300,000 0.00 Total 56,500,000
Pago de cantidades anuales (mensuales) en cuotas iguales, se caracteriza por pagar bastante interés en los primeros años y poco capital, conforme se paga se invierten los montos.
Fórmula: A = P i ( 1 + i ) n (1 + i )n - 1
A = 20,000,000 0.365 ( 1 + 0.365 ) 5
( 1 + 0.365) 5 - 1
Año Interés Cuota nivelada Pago a capital Deuda después del pago 0 20,000,000 1 7,300,000 9,252,530 1,952,530 18,047,471 2 6,587,327 9,252,530 2,665,203 15,382,268 3 5,614,528 9,252,530 3,638,002 11,744,266 4 4,286,657 9,252,530 4,965,873 6,778,393 5 2,474,113 9,252,530 6,778,416 23 Total 26,262,625 46,262,650 20,000,023
Pago de intereses y una parte proporcional del capital al final de cada uno de los años.
Ejercicio calcular el pago de intereses y capital con el método proporcional , pagando el 20% anual a cuenta del capital , sobre una cantidad de 20,000,000 a una tasa de 36.5% anual.
Año Interés Pago a capital
Pago anual Deuda después del pago 0 20,000,000 1 7,300,000 4,000,000 11,300,000 16,000,000 2 5,840,000 4,000,000 9,840,000 12,000,000 3 4,380,000 4,000,000 8,380,000 8,000,000 4 2,920,000 4,000,000 6,920,000 4,0000,000 5 1,460,000 4,000,000 5,460,000 0.00 Total 21,900,000 20,000,000 Intereses 21,900,000+ 20,000,000 = 41,900,000
Una empresa que se dedica a la exportación de materia prima de construcción, requiere recursos financieros
externos para la realización de sus operaciones. El monto solicitado es de Q 3,250,500, a una tasa del 16.3% anual durante 7 años. Se le pide calcule el monto total a pagar bajo los siguientes métodos.
Interés compuesto
Intereses a pagar al final de cada año Cuota nivelada (tabla de pagos)
Pago de intereses y una parte proporcional del capital (15.5% del capital anual)
Costos fijos
Materia Prima --- Costo variable--- Mano de obra:---Costo variable---
Energía eléctrica
Agua (150 litros por trabajador) Combustible
Mantenimiento
Depreciaciones y amortizaciones
Otros costos ( uniformes, detergentes, dispositivos de
protección,
Ley del impuesto sobre la renta, establece los siguientes porcentajes;
instalaciones no adheridas a los inmuebles; mobiliario y equipo de oficina; buques - tanques, barcos y material ferroviario marítimo fluvial o lacustre. 20%
Los semovientes utilizados como animales de carga o de trabajo, maquinaria, vehículos en general, grúas, aviones, remolques, semiremolques, contenedores y material
rodante de todo tipo, excluyendo el ferroviario. 20% Edificios, construcciones e instalaciones adheridas a los
inmuebles y sus mejoras ……… 5%
Equipo de computación, incluyendo los programas. 33.33% Herramientas………..25%
Costos para realizar las funciones administrativas de la empresa
Sueldo del gerente o director general Contadores
Auxiliares de contabilidad Secretarias
Son los gastos que ocasiona vender o hacer llegar el producto al intermediado o consumidor final; entre ellas
Investigación
Desarrollo de nuevos mercados Desarrollo de nuevos productos
Adecuación de la publicidad
Son los intereses que se deben pagar en relación a los capitales obtenidos en préstamo.
+ Ingresos - Costos de producción = Utilidad marginal - Costos administrativos - Costos de venta - Costos financieros = Utilidad Bruta - ISR = Utilidad Neta
+ Ingresos……….. Q 450,000.00 - Costos de producción……….. Q 125,000.00 = Utilidad marginal……….. Q 325,000.00 Costos administrativos………. - Costos de venta………. Q 45,900.00 - Costos financieros………... Q 15,625.00 Q 61,625.00 = Utilidad Bruta……….... Q 263,475.00 - ISR (27%)..……….. Q 71,138.25 = Utilidad Neta……….. Q 192,336.75
+ Ingresos - Costos de producción = Utilidad marginal - Costos administrativos - Costos de venta - Costos financieros = Utilidad Bruta - ISR = Utilidad Neta + Depreciaciones y amortizaciones
+ Ingresos……….. Q 450,000.00 - Costos de producción……….. Q 125,000.00 = Utilidad marginal……….. Q 325,000.00 Costos administrativos………. - Costos de venta………. Q 45,900.00 - Costos financieros………... Q 15,625.00 Q 61,625.00 = Utilidad Bruta……….... Q 263,475.00 - ISR (27%)..……….. Q 71,138.25 = Utilidad Neta……….. Q 192,336.75 + Depreciaciones y amortizaciones… Q 25,300.00
El ISR es el 33% sobre las ganancias
Las depreciaciones suman Q 15,000.00 Costos Financieros Q 38,600.00
Costo de ventas Q 185,200.00
Costos administrativos Q 200,000.00 Costos de producción Q 1,100,00.00 Ventas Q 6,585,386.00