Hay espacio para el desarrollo hotelero

Hay espacio para el desarrollo hotelero

Por Depto. de Análisis de Grupo de Consultoría

Estamos en la puerta de nuevos cambios en la aplicación de la normativa en exoneraciones fiscales a inversiones. Por un lado, el Mrio. de Economía abrió la consulta pública para compulsar opiniones al respecto, por otro se expresan distintas visiones sobre los cambios. A lo largo del último año dedicamos varias notas a trabajar sobre el tema, las cuáles sugerimos consultar.

Las conclusiones principales a las que llegamos pueden agruparse en:

1) con el dec. 455/2007 se produce un punto de viraje fundamental en la curva de inversiones del Uruguay, tanto en volúmen como en destino de las mismas. Un estudio más exhaustivo tal vez permita cuantificar las cuotas partes que corresponden a la inversión extranjera y a la nacional, pese a las limitantes objetivas que para ello existen (por ej. la identificación del tenedor de las acciones),

2) no obstante la magnitud de los beneficios fiscales, no son ajenos a este sustancial incremento la fase de crecimiento sostenido de la economía nacional, un buen momento regional, la crisis prolongada de los países desarrollados, así como tampoco puede desconocerse la incidencia decisiva de la estrategia de apertura al mundo y la consistencia de la política económica, ambas determinantes más allá de matices que podamos tener, 3) entendemos que el espíritu de las nuevas exigencias para otorgar las exoneraciones apunta a

obtener mayores réditos sociales, productivos y tecnológicos en función del sacrificio fiscal del Estado (o sea de todos los contribuyentes). El factor fundamental en esto radicará en los controles eficientes en tiempo y forma, de modo que se evite la distorsión de los objetivos y se habilite la rápida corrección en las desviaciones que puedan ocurrir,

4) enlazado a lo anterior, no es suficiente con el papeleo de control, desmedido en función de los actuales requisitos. Y, afirmamos que es excesivo no sólo por el esfuerzo que deben hacer los beneficiarios para brindar la información requerida en espectaculares planillas de excel, sino porque la mayor parte de esa información ya la tienen otros organismos del Estado. Los proyectos de gobierno electrónico -no hay dudas sobre avances- suponen por ej.

que en lugar de tener que procesar tantas nóminas del personal como meses transcurridos desde el inicio del proyecto, las mismas sean obtenidas directamente de la unidad de Historia Laboral de BPS, y lo mismo con otras exigencias,

5) el objetivo central de las inversiones fue al inicio la creación de empleo (no obstante otros indicadores). Hoy se apunta a la calidad del empleo (pretendiendo resolverlo por la masa salarial), eliminando dos indicadores que no dieron resultado y a través de la descentralización procurar un desarrollo social montevideano y nacional más equilibrado, 6) llegó el momento de afinar más la estrategia identificando áreas económicas y geográficas

de mayor interés a las cuáles otorgar los beneficios, y limitándolos a estas. Entre las áreas económicas: energías alternativas, turismo y hotelería, industria naval, audiovisual, informática, logistica, industria pesada, agroindustrias, sin que esta lista resulte taxativa.

Entre las áreas geográficas: centros turisticos actuales y potenciales (Montevideo, Maldonado, Colonia, Salto, Rocha), nodos de comunicaciones en el interior (franja litoral, Rocha, norte del país),

7) además de las áreas estratégicas, para aquellas que incorporan cantidades importantes de mano de obra o de fuerza de trabajo intensiva, es conveniente integrar bonificaciones en los aportes patronales a la seguridad social, además de sistematizar en un cuerpo normativo único beneficios dispersos a la capacitación, donaciones, etc.

Grupo Internacional de Consultoría de Uruguay (socio ICG) Mayo 2011 1

Al final de este artículo reproducimos el publicado en febrero de este año sobre los beneficios impositivos para hoteles y otros emprendimientos análogos, aplicando según cuál sea más conveniente los dec. 455/2007 (normativa general) y 175/2003 (normativa específica para hoteles).

El cuadro a continuación detalla las inversiones en el primer cuatrimestre y algunos días de 2011 exclusivamente en emprendimientos hoteleros y similares. Fue elaborado en base a las resoluciones sobre los proyectos presentados publicadas por el Mrio. de Turismo en su sitio web..

De u$s 76:706.073 aprobados como inversión elegible, fueron exonerados sólo a efectos de IRAE casi 50 millones de u$s (algunos porcentajes van entre el 66% y el 81% del monto total). A esto hay que agregar las exoneraciones de la totalidad del IVA para bienes (comprados en plaza o importados no sustitutivos de la industria nacional), los tributos de importación y el impuesto al patrimonio.

Además de la inversión extranjera se deben continuar generando las condiciones para la inversión de uruguayos. Se informó recientemente que descendieron en más de 1.500 millones de dólares las colocaciones de uruguayos en el exterior, en especial a partir de la obligatoriedad de su declaración y que pasaron a estar gravadas (igual que por ej. en EEUU). Dificilmente ingresen al circuito interno productivo si no están motivados por las certezas y la rentabilidad, en un esquema en cada

Proyectos de inversión aprobados entre 01.01.2011 y 12.05.2011. Hotelería y turismo.

Dec. 455/2007 175/2003 (en unidades indexadas)

Fecha Razón social

13/01/11 Hotel Palm Beach MVD 10.003.591 6.801.332 2.187.354 5.101.831 51,00%

13/01/11 Hotel en Montevideo Shopping 176.305.417 134.415.664 26.319.427 142.807.388 81,00%

13/01/11 Reequipamiento Hostería Salto 900.043 508.652 391.391 459.022 51,00%

13/01/11 Ecoturismo La Pedrera (Rocha) 1.502.313 984.350 20.074 766.180 51,00%

13/01/11 Equipamiento 1.538.290 811.093 799.911 52,00%

13/01/11 Construcción hotel Boutique La Barra (Maldonado) 11.428.138 9.162.717 5.828.350 51,00%

Total Enero 2011 201.677.792 152.683.808 28.918.246 155.762.682

01/02/11 Construcción y equipamiento hotel (Maldonado) 10.430.556 7.312.979 5.319.584

03/02/11 Construcción Hotel Santa Cristina (Durazno) y sala slots 61.370.708 17.213.237 809.808 34.367.596 56,00%

08/02/11 Construcción Posada (Colonia) 4.692.416 4.096.568 465.331 9,92%

08/02/11 Equipamiento hotel MVD 6.457.737 4.332.756 3.487.178 54,00%

24/02/11 Ecoturismo Pueblo Barrancas. La Pedrera (Rocha) 625.085 407.460 103.892 318.793 51,00%

24/02/11 Construcción hotel 5* MVD 196.457.707 157.654.834 21.737.613 159.130.743 81,00%

24/02/11 Reciclado hotel municipal (Artigas) 14.308.976 11.874.963 1.501.644 7.752.747 54,18%

24/02/11 Instalaciones Hotel Austral MVD 2.156.081 1.121.162 52,00%

24/02/11 Construcción Apart hotel en La Unión (MVD) 74.432.306 54.080.880 11.157.791 19.659.618 26,41%

Total Febrero 2011 370.931.572 256.973.677 35.310.748 231.622.752

10/03/11 construcción hotel MVD 42.161.019 26.029.494 11.007.514 26,11%

15/03/11 Ecoturismo Pueblo Barrancas. La Pedrera (Rocha) 790.248 675.546 110.487 403.026 51,00%

15/03/11 Equipamiento Hotel Tres Cruces MVD

22/03/11 Sala de Juegos Hotel Conrad (Punta del Este). Ampliación proyecto. 15.157.108 15.157.108 7.730.125 51,00%

23/03/11 Denegado.

Total Marzo 2011 58.108.375 26.705.040 15.267.595 19.140.665

11/05/11 Construcción hotel 4* MVD 60.879.180 45.691.445 10.822.437 40.321.450 66,23%

12/05/11 Mejoras Hotel Palladium 3.448.552 1.696.322 1.752.210 1.758.762 51,00%

12/05/11 Energía limpia Hotel Cala di Volpe 1.595.757 853.192 368.478 813.836 51,00%

Total Mayo 2011 5.044.309 2.549.514 2.120.688 2.572.598

Total en Ul: 635.762.048 438.912.039 81.617.277 409.098.697

Total en $ (UI=2,22) 1.411.391.747 974.384.727 181.190.355 908.199.107

Total en u$s (t.c.=18.4) 76.706.073 52.955.692 9.847.302 49.358.647

Fuente: Ministerio de Turismo

Monto total Inversión (UI)

Obra civil (UI)

Equipamiento e instalaciones (UI)

Exoneración IRAE (UI)

% exon.

IRAE

Turismo y Hotelería: proyección, inversiones y normativa (II)

Otros aspectos de la investigación del Depto. de Análisis de Grupo de Consultoría

Entre enero y diciembre de 2010 fueron enviados para su aprobación por el poder ejecutivo 43 proyectos de emprendimiento hoteleros y turisticos por un total de u$s 176:562.249. Representa el 15,36% del monto total recomendado en el año. Se trata de una cifra importante que guarda relación con el sustancial incremento de la actividad turística 2010/2011. Ante la obvia interrogante respecto del posible techo en este crecimiento, no es aventurado preveer que en el mediano plazo no se verá interrumpido aunque tal vez pierda impetuosidad. El país tiene una variedad de opciones geográficas y de centros de interés en los que se puede incursionar con éxito. Parece sensato también estimar que el sacrificio fiscal del estado uruguayo tiene límites, y que las exoneraciones deberán ser pautadas en función de la planificación nacional y del interés en el desarrollo de sectores específicos de la economía y de la sociedad.

Disposiciones generales previstas en el dec. 455/2007 y particulares del dec. 175/003

En un artículo anterior ubicamos el dec. 455/2007 como el punto de inflexión en toda la normativa y práctica gubernamenteal respecto de las inversiones, por las certezas otorgadas, por los procedimientos de aprobación, por los requisitos plasmados en una matriz de indicadores dinámica, y finalmente por los enormes beneficios fiscales. Decíamos entonces:

________________________________________________________________________________

Las exoneraciones obtenidas por este decreto son excluyentes de las amparadas en otras normas, excepto las dispuestas en el dec, 136/009 y algunas relativas a la actividad turística y hotelera. Los beneficios posibles de obtener por el dec.

455/007 son:

− Impuesto a las rentas de las actividades económicas (IRAE): la exoneración es de 51 al 100% del monto invertido dependiendo de la entidad del emprendimiento y del puntaje obtenido en la matriz de indicadores, del mismo modo que la cantidad de años en que exonera. En especial con este impuesto resulta fundamental la planeación tributaria, ya que el máximo aprovechamiento del beneficio se da en el primer ejercicio y a partir de este decrece.

− Impuesto al patrimonio: a) sobre obra civil 8 años para proyectos en Montevideo y 10 años si son en el interior, b) por toda la vida útil de los bienes muebles de activo fijo.

− IVA: devolución (asimilando al régimen de exportadores) del impuesto afectado a materiales y servicios para la obra civil, adquiridos en el país.

− Tasas y tributos de importación a bienes muebles no competitivos de la industria nacional.

− IRAE: se autoriza a computar por una vez y media su valor los honorarios y salarios destinados a investigación, desarrollo e innovación tecno científicos, con un máximo equivalente al impuesto a las rentas no beneficiado por la ley de inversiones.

En cuanto a los indicadores ponderados es posible seleccionar uno o más de los siguientes que están priorizados:

empleo, exportaciones, descentralización, tecnología limpia, incremento de valor agregado nacional, I+D+i (investigación + desarrollo + innovación). En la primera etapa de aplicación del decreto se le adjudicó la mayor importancia al aumento del empleo. Siendo este un indicador muy valorado, actualmente se le asigna gran importancia a la descentralización.

La inversión pactada en el proyecto declarado promovido debe ser ejecutada en su totalidad, del mismo modo que deben cumplirse los compromisos en cuánto a los indicadores, ambos en tiempo y forma. Están definidos ciertos márgenes de tolerancia, aunque para los mismos debe informarse y/o solicitarse según corresponda autorización a la Comap. El incumplimiento total o parcial de los dos componentes (inversión e indicador) acarrea la devolución de los beneficios indebidamente computados más multas y recargos.

Grupo Internacional de Consultoria de Uruguay (miembro I.C.G.). Febrero 2011 1

Los emprendimientos hoteleres y de interés turistico, pueden ampararse u optar por beneficios establecidos en el dec. 455/2007 o por aquellos del dec. 175/2003, particular para el sector, de acuerdo a la planeación que resulte del asesoramiento específico a cada uno de ellos y a cada impuesto.

Ambito de aplicación del dec. 175/003. Destinados a) “servicios de alojamiento, culturales, comerciales, para congresos, deportivos, recreativos, de esparcimiento o de salud...” y b) “hoteles, aparthoteles, hosterías, moteles y estancias turisticas...”. En todos los casos tienen que ser generadores de demanda turistica.

Indicadores para la evaluación de proyectos por el dec. 175/003. La Comap dio mayor precisión a lo genérico del art. 2 del decreto. A saber: a) descentralización y b) ingreso de divisas por actividades turisticas y hoteleras.

Beneficios fiscales al amparo del dec. 175/003. Para los bienes y/o servicios integrados al proyecto aprobado: a) crédito según el régimen para exportadores por el IVA de las compras en plaza para la infraestructura, la obra civil, equipamiento y reequipamiento b) exoneración del IVA de importación para los bienes indicados en el punto a, c) amortización a efectos del IRAE en quince años de las inversiones en construcción, mejoras y ampliación del proyecto; las inversiones en equipamientos pueden ser amortizadas en cinco años, d) a efectos del impuesto al patrimonio se consideran activos exentos al cierre del ejercicio de inicio de las obras y los diez ejercicios siguientes, el predio asiento físico de la construcción, infraestructura y obra civil. Para equipamiento se computan cierre de ejercicio de incorporación del bien y los cuatro siguientes. A efectos de determinar el patrimonio gravado, estos activos exentos se consideran como gravados, e) exoneración del 50% de los tributos de importación para los bienes señalados en el punto a.

Hoteles condominio, dec. 404/2010

Definición de hoteles condominio. Son los emprendimientos establecidos en el ámbito de aplicación del dec. 175/003 descrito en la página anterior, y que hayan sido categorizados por Comap como tales. Participan tres figuras: el promotor (construye y comercializa las unidades), el explotador (desarrolla los servicios turisticos por un mínimo de diez años) y el adquirente (comprador de las unidades). Pueden coincidir promotor y explotador. Todos los proyectos serán evaluados y recomendados por Comap en base a las pautas del dec. 455/007. La construcción es por el régimen de propiedad horizontal.

Beneficios para el promotor: a) crédito por el IVA en régimen de exportadores para compras en

plaza de bienes y servicios destinados a la construcción, b) exoneración de IVA a las importaciones

de bienes destinados a la construcción, c) exoneración de tributos a la importación de materiales y

bienes para la construcción optando por exonerar el 50% del total de tributos o por el 100% sólo de

aquellos que gravan los no competitivos de la industria nacional pagándose a la vez la totalidad de

los que gravan los bienes que son competitivos de la industria nacional, d) a efectos del impuesto al

patrimonio se consideran activos exentos con un máximo de once años de permanencia en el

patrimonio de la empresa, el predio asiento físico de la construcción y la obra civil. Para el pasivo

computable se consideran como si fueran activos gravados.

Beneficios para el explotador: a) crédito por el IVA en régimen de exportadores para compras en plaza de bienes destinados al equipamiento, b) exoneración de IVA a las importaciones de bienes de activo fijo destinados al equipamiento, c) exoneración de tributos a la importación de bienes de activo fijo para el equipamiento optando por exonerar el 50% del total de tributos o por el 100%

sólo de aquellos que gravan los no competitivos de la industria nacional pagándose a la vez la totalidad de los que gravan los bienes que son competitivos de la industria nacional, d) a efectos del impuesto al patrimonio se consideran activos exentos por toda su vida útil, los bienes muebles de activo fijo destinados a equipamiento. Para el pasivo computable se consideran como si fueran activos gravados. El uso y/o usufructo de las unidades cedidas al explotador tienen igual consideración durante once años, e) exoneración del IRAE para la actividad promovida /y las

inversiones ejecutadas por promotor y explotador) en base a las franjas de beneficios y a la matriz de indicadores previstos en el dec. 455/007, con exclusión del impuesto generado por la venta de las unidades por la promotora.

Se trata de un nuevo y creativo camino a recorrer, del mismo modo que lo fueron en su momento los tiempos compartidos, hoy especie en casi extinción en Uruguay. Esta normativa (la de los hoteles condominio) puede resultar atrayente en la medida que se articulen con las debidas garantías los aspectos contractuales, que al igual que con las zonas francas y otras actividades se genere un know how por parte de los explotadores turisticos, y que se de cabida a inversores nacionales de cualquier dimensión para la colocación productiva de sus capitales en el país.

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