CONCLUSIONES. Una vez analizados e interpretados los resultados obtenidos a través

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CONCLUSIONES

Una vez analizados e interpretados los resultados obtenidos a través del método horizontal y vertical así como los indicadores financieros de Inversiones Jemi, C.A. para los periodos 2013, 2014, 2015, se determinó las conclusiones que se muestran a continuación:

Para el primer objetivo específico que es analizar los estados financieros por el método vertical para los periodos 2013, 2014 y 2015, se reflejó que la cuenta más representativa fue la de efectivo, caja y banco la cual fue desmejorando y para los dos últimos años no presentó liquidez inmediata, para cubrir una serie de compromisos. A su vez en la partida de cuentas por pagar se denoto con un alto porcentaje debido a que las obligaciones contraídas no son canceladas a su debido tiempo ya que la empresa no tiene disponibilidad para saldar sus deudas.

Con respecto a analizar los estados financieros por el método horizontal para los periodos 2013, 2014 y 2015 de Inversiones Jemi, C.A. se determinó que las cuentas por cobrar comerciales reflejó una variación desfavorable en el último periodo estudiado puesto que el retorno del pago por las ventas no se recibe en el tiempo acordado. De igual manera el cambio del patrimonio se mantuvo los tres años por lo que se puede observar que los accionistas no pensaron en incrementar su capital para que la empresa siga consolidándose en el mercado.

Continuando con el tercer objetivo que corresponde a, analizar los

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indicadores de liquidez para los periodos de 2013, 2014 y 2015 de Inversiones Jemi, C.A., se pudo observar a través de la razón corriente para el periodo 2014, que la empresa no contaba con el activo corriente suficiente para poder saldar sus pasivos corrientes, en caso contrario en los periodo 2013 que pudo cubrirlos 1,25 veces y para el 2015 logro satisfacer 1,36 veces respectivamente, lo cual indica que para el año 2014 la empresa no contaba con un capital de trabajo adecuado, esto evidencia que no se está invirtiendo en sus activos corrientes; por esa razón la organización contaba con poco efectivo, dejándola ante una situación de poca solvencia.

Por su parte, el cuarto objetivo incita a analizar los indicadores de rentabilidad para los periodos de 2013, 2014 y 2015 de Inversiones Jemi, C.A., arrojaron en sus resultados que fue deficiente para los periodos antes mencionados, debido al tiempo que tarda en recuperar el dinero la organización procedente a la rotación de cartera. Además de ello presento deficiencia en la rotación de inventario, ocasionado por que el inventario no tiene rotación alguna.

En relación al quinto objetivo, analizar los indicadores de endeudamiento muestra que la organización aún posee independencia en cuanto a sus deudas con los acreedores, a pesar que se observó un aumento brusco en sus compromisos adquiridos, puede decirse que la empresa se mantiene con capital propio evidenciándose en los resultados obtenidos.

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Finalmente, en el último objetivo analizar los indicadores de rentabilidad para los periodos 2013 y 2014 y 2015, reflejo a través de los resultados obtenidos que dicha entidad no ostenta un rendimiento adecuado, debido a esta razón no genera las ganancias esperadas por los accionistas, y la misma solo cubre las obligaciones necesarias para mantener la operatividad de la empresa.

Por último, con respecto al objetivo general referente al análisis de los estados financieros para los periodos 2013, 2014 y 2015 se interpretó que la empresa Inversiones Jemi, C.A. se encuentra con una liquidez inadecuada, puesto que las ganancias generadas por la misma solo abarca el área operacional de la entidad para su funcionamiento lo que concuerda con lo planteado en el planteamiento del problema porque se revela tanto en los indicadores como en el análisis vertical y horizontal que la organización no tiene control de sus cuentas por cobrar y por ende no tiene una dirección fija de su responsabilidad.

Por otro lado también se reveló después de lo estudiado que la alta gerencia no tiene buena comunicación con el departamento de contabilidad, por lo que no visualiza los estados financieros como un apoyo a la hora de tomar decisiones o para conocer la verdadera situación financiera de la misma, más bien son elaborados por un cumplimiento legal.

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RECOMENDACIONES

En cuanto a los resultados obtenidos durante el proceso de investigación y las conclusiones previamente emitidas se recomienda lo siguientes:

Se recomienda mantener un mayor control con respecto a la cobranza de las ventas a crédito, planificando cada cobro e incentivando al cliente a pagar, creando un sistema de pronto pago, es decir, si paga en las fechas pautadas puede recibir un beneficio, a fin de general liquidez a la empresa en el periodo estipulado.

Se recomienda realizar un adecuado estudio antes de invertir, que contribuyan a generar beneficios para la empresa, haciendo un análisis de mercado, evaluando la oferta y demanda, de esa manera conocer la proporción de la inversión.

Se recomienda llevar un adecuado sistema de inventario realizando tomas físicas mes a mes, que le permitan conocer la rotación de sus productos, de modo que se forme una planificación para reposición de la misma.

Se aconseja buscar financiamiento externo por parte de las instituciones financieras para que se pueda mantener una mayor disponibilidad y liquidez

Otra recomendación es controlar los gastos innecesarios debido a que los mismo afectan a la rentabilidad de la empresa para ello deberán hacer un

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presupuestos trimestral y de esta forma se controlarían las finanzas esto ayudara a saber cuánto dinero destinar a cada gasto.

Se recomienda realizar análisis de los estados financieros mediante el método vertical y horizontal así como también de indicadores financieros entre los cuales se encuentren: liquidez, actividad, rentabilidad y endeudamiento para tener conocimiento de la situación financiera de la organización a fin de mejorar el proceso de toma de decisiones.

Se sugiere a la gerencia encargada de realizar los estados financieros, dar a conocer a la junta directiva y accionista los resultados de cada gestión para así tener conocimientos de la eficiencia o no de sus operaciones.

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REFERENCIAS BIBLIOGRÁFICAS

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Maracaibo -Venezuela: Editorial URBE

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Legis Editores S.A

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Fundación Misión Sucre. Caracas.

Wild. J, y Vigueras, G. (2007) Economía Financiera. Barcelona, España.

B. TRABAJOS ESPECIALES DE GRADO

Bernal, Santos, Soto y Villalobos (2014) “Análisis de los Estados financieros para los periodos 2010, 2011 y 2012 de la empresa Innovaciones Medica Dental, C.A”. Trabajo especial de Grado.

Universidad Privada Dr. Rafael Belloso Chacín.

Figuedero y Villalobos (2014) “Análisis de los estados financieros para los periodos 2010, 2011 y 2012 en la empresa American Medical, C.A”.

Trabajo especial de Grado. Universidad Privada Dr. Rafael Belloso Chacín.

Delgado y García (2014) “Análisis de los estados financieros en los periodos 2011, 2012, y 2013 en la empresa Opticolor#2 C.A.” Trabajo especial de Grado. Universidad Privada Dr. Rafael Belloso Chacín.

Sarmiento (2013) “Análisis de los estados financieros para los periodos 2010, 2011 y 2012 de la empresa Sol y Luna Boutique, C.A”. Trabajo especial de Grado. Universidad Privada Dr. Rafael Belloso Chacín.

Bateca, Daisy Pineda (2013) “Análisis de los estados financieros para los periodos 2010, 2011, 2012 de la empresa Global Fármacos C.A.”

Trabajo especial de Grado. Universidad Privada Dr. Rafael Belloso Chacín.

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ANEXOS

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REPÚBLICA BOLIVARIANA DE VENEZUELA

UNIVERSIDAD PRIVADA DR. RAFAEL BELLOSO CHACÍN FACULTAD DE CIENCIAS ADMINISTRATIVAS

ESCUELA DE CONTADURÍA PÚBLICA

INSTRUMENTO DE VALIDEZ DE CONTENIDO PARA ESTADOS FINANCIEROS

ANÁLISIS DE LOS ESTADOS FINANCIEROS PARA LOS PERIODOS 2013, 2014 Y 2015 DE INVERSIONES JEMI, C.A.

TRABAJO ESPECIAL DE GRADO PARA OPTAR AL TÍTULO DE LICENCIADO EN CONTADURÍA PÚBLICA

EXPEDIENTE Nº C21.03.15

MARACAIBO, ENERO DE 2016

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I.- IDENTIFICACIÓN DEL EXPERTO:

Nombre: ___________________________________________________

Título de Pregrado: ___________________________________________

Título de Postgrado: __________________________________________

Título de Doctorado: __________________________________________

II.- IDENTIFICACIÓN DE LA INVESTIGACIÓN

1. TÍTULO

Análisis de los estados financieros para los periodos 2013, 2014 y 2015 de Inversiones Jemi, C.A.

2. INFORMACIÓN ADICIONAL

2.1. TIPO DE INVESTIGACIÓN

Descriptiva, documental.

2.2. DISEÑO DE INVESTIGACIÓN

No experimental.

2.3. POBLACIÓN

En este sentido, la población estará conformada por 12 documentos, 3 de

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estado de situación financiera, 3 de estado de resultado, 3 estados de flujo de efectivo y 3 de estado de movimientos del patrimonio cada uno para los periodos 2013, 2014 y 2015. Quienes integran los estados financieros de Inversiones Jemi, C.A., ubicada en el Municipio Maracaibo del Estado – Zulia, el cual se muestra el cuadro 2.

Cuadro 2

Distribución de la Población

DOCUMENTOS N° DE DOCUMENTOS

Estado de Situación Financiera para los periodos 2013, 2014, 2015.

3

Estado de Resultado para los periodos 2013, 2014, 2015.

3

Estado de Flujo de Efectivo para los periodos 2013, 2014, 2015.

3

Estado de Movimientos del Patrimonio para los periodos 2013, 2014, 2015.

3

TOTAL DOCUMENTOS 12

Fuente: Inversiones Jemi, C.A. (2015).

2.4. TÉCNICA DE OBSERVACIÓN

Observación documental.

2.4.1. INSTRUMENTO

Guía de observación.

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JUICIO DEL EXPERTO

1. ¿Las unidades de análisis son pertinentes con los objetivos?

Suficiente _____ Medianamente suficiente ____ Insuficiente ____