Banco de Crédito del Perú
Documento de Información Anual
2011
C O N T E N I D O
Pág.
SECCION I
Declaración de Responsabilidad 3
SECCION II
Negocio 4
SECCION III
Estados Financieros 16 SECCION IV
Anexos 24
Sección I
Declaración de Responsabilidad
El presente documento contiene información veraz y suficiente respecto al desarrollo del negocio del Banco de Crédito del Perú durante el año 2011. Sin perjuicio de la responsabilidad que compete al emisor, el firmante se hace responsable por su contenido conforme a los dispositivos legales aplicables.
Alvaro Correa
Gerente Central de Planeamiento y Finanzas 22.02.2012
Sección II
NEGOCIO
DATOS GENERALES
Denominación : Banco de Crédito del Perú
Dirección : Calle Centenario No. 156, La Molina, Lima 12 Teléfono : 313-2000
Fax : 313-2121
RUC : 20100047218
Constitución
El Banco de Crédito del Perú (BCP) se constituyó como sociedad anónima, con el nombre de Banco Italiano, el 3 de abril de 1889. La escritura pública se custodia en el Archivo General de la Nación, asentado a fojas 87 del protocolo de instrumentos públicos del Notario Carlos Sotomayor y bajo el número 126. Inició sus operaciones el día 9 de abril de 1889. El 21 de enero de 1942 cambió su razón social por la de Banco de Crédito del Perú.
La duración de la sociedad es indefinida.
Breve descripción del grupo económico
El BCP es la mayor institución del sistema financiero peruano y es el proveedor líder de servicios financieros en el país. Al 31 de diciembre de 2011 cuenta con 342 agencias en el país, con lo que posee la red de oficinas bancarias más grande. Fundado en 1889 como el Banco Italiano, es el banco comercial de operaciones más antiguo del Perú y ha sido el mayor banco en el sistema desde la década de 1920. Provee servicios especialmente diseñados para clientes corporativos a través de sus divisiones de Banca Corporativa y Banca de Empresas, mientras que su división de Banca Minorista se encarga de las pequeñas empresas y clientes individuales. El banco es el principal activo del grupo financiero Credicorp, fundado en Las Bermudas en 1995.
El Banco de Crédito del Perú desarrolla los principales negocios bancarios del grupo. Tiene una serie de subsidiarias que ofrecen productos específicos, como son, Credibolsa SAB, que presta asesoramiento en operaciones bursátiles en el Mercado de Valores de Lima; la administradora de fondos mutuos Credifondo; Creditítulos, que compra activos y los convierte en productos financieros negociables (titulización); y desde octubre del 2009 Financiera Edyficar para atender al segmento de microempresas. Además, cuenta con la subsidiaria Banco de Crédito de Bolivia y con Sucursales en Miami, Estados Unidos y Panamá.
BCP pertenece al Grupo Credicorp:
CREDICORP LTD.
B.C.P. (12.73%)
CREDIBOLSA (Perú) (100.00%)
B.C.B (2.49%)
CREDIFONDO SAFI (Bolivia) (0.06%)
CREDIFONDO (Perú) (100.00%)
B.C.B. (4.45%)
CREDIFONDO SAFI (Bolivia) (0.06%)
BCB (86.47%)
SOLUCION-EAH (100.00%)
INMOBILIARIA (100.00%)
CREDITITULOS (100.00%)
B.C.B (2.516%)
INVERS. BCP Ltda. (99.99%) EDYFICAR (99.79%)
ASHC (100.00%)
ASB (100.00%)
PPS (66.24%)
PACIFICO VIDA (86.0%)
PACIFICO EPS (99.99%)
GRUPO CRÉDITO (100.00%)
SERVICORP (100.00%)
SERVICORP BOLIVIA (99.96%)
PRIMA AFP (100.00%)
PPS (31.44%)
B.C.P (84.92%)
BCP Emisiones LATAM (100%)
B.C.BOLIVIA (4.08%)
CREDIBOLSA (Bolivia) (99.80%)
CREDIFONDO SAFI (BOLIVIA) (99.88%)
CCR INC (99.99%)
CREDICORP SECURITIES (99.99%)
PVIDA (14.00%)
Tarjeta Naranja S.A.C (76%)
Credicorp Ltd (“Credicorp”)
Es una empresa holding, principal accionista del Banco de Crédito del Perú, Pacifico Peruano Suiza, Atlantic Security Bank y Prima AFP, directamente y a través de sus subsidiarias Grupo Crédito y Atlantic Security Holding Corporation. Fundada en Bermuda en 1995, tiene como principal objetivo dirigir en forma coordinada el diseño y ejecución de los planes de negocios de sus subsidiarias con la finalidad general de implementar una banca y servicios financieros universales en el Perú y de diversificarse selectivamente en la región. Credicorp realiza sus negocios exclusivamente a través de sus subsidiarias.
Empresas Holding Grupo Crédito S.A.
Subsidiaria 100% de Credicorp. Empresa que tiene como objeto social dedicarse a todo tipo de actividades comerciales, inversiones en valores, compraventa de acciones y títulos valores, y negocios en general. Actualmente posee el 84.9% de las acciones del BCP, el 31.44% de PPS, el 100% de PRIMA, el 76% de Tarjeta Naranja Perú, el 100% de Soluciones en Procesamiento S.A. – Servicorp. Asimismo, mantiene inversiones en acciones de las empresas La Fiduciaria S.A., y Titulizadora Peruana S.A.
Atlantic Security Holding Corporation
Es una empresa constituida en las Islas Caymán, 100% subsidiaria de Credicorp. Atlantic Security Holding Corporation, es a su vez, titular del 100% de las acciones del Atlantic Security Bank (ASB).
Empresas Subsidiarias
Banco de Crédito del Perú – BCP
El BCP es un banco comercial establecido en el Perú desde 1889, y se rige actualmente bajo la Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y Orgánica de la Superintendencia de Banca, Seguros y Administradoras de Fondos de Pensiones. Credicorp es su principal accionista, quien posee directamente, y con su subsidiaria Grupo Crédito S.A., el 97.65% de las acciones del Banco. El BCP es la mayor institución del sistema financiero peruano, el proveedor de servicios financieros líder en el país.
Atlantic Security Bank – ASB
Es un banco constituido en las islas Cayman, que lleva a cabo actividades de administración de fondos, banca privada, manejo del portafolio de inversiones con fondos propios y banca comercial. ASB se constituyó en 1981, tiene una sucursal en Panamá y cuenta con un representante en Lima. Es 100% subsidiaria de Atlantic Security Holding Corp.
Pacífico Peruano Suiza
Pacífico Peruano Suiza (“PPS”) es una empresa de seguros, subsidiaria de Credicorp Ltd. quien, con su subsidiaria Grupo Crédito S.A., posee el 97.7% de sus acciones. PPS surgió de la fusión de El Pacífico Compañía de Seguros y Reaseguros, y de la Compañía de Seguros y Reaseguros Peruano Suiza, empresas que tenían presencia en el mercado asegurador peruano por más de 45 años.
PPS junto con Credicorp Ltd. poseen el 100% de las acciones de El Pacífico Vida Compañía de Seguros y Reaseguros, la cual inició sus operaciones el 1ro de enero de 1997 y ya se ha posicionado como especialista en este tipo de seguros.
En 1999, PPS constituyó una nueva subsidiaria denominada Pacífico S.A. Entidad Prestadora de Salud (Pacífico Salud “EPS”), siendo propietaria del 100% de las acciones. La actividad principal de Pacífico Salud comprende la prestación de servicios de prevención y recuperación de salud como alternativa a la seguridad social.
PRIMA AFP
Empresa administradora de fondos privados de pensiones, 100% propiedad de Grupo Crédito S.A. Fue fundada en el año 2005. En el año 2006 adquirió el 100% de las acciones de AFP Unión Vida, otra empresa administradora de fondos de pensiones, a la que absorbió por fusión.
Credicorp Securities
Empresa constituida en Miami, Florida, USA en el año 2002. Broker-Dealer dedicado a la compraventa de instrumentos financieros y a brindar asesoría financiera a sus clientes. Credicorp posee directamente el 100% de las acciones.
Subsidiarias del BCP
Banco de Crédito de Bolivia S.A.
Es propiedad del BCP y sus subsidiarias, quienes junto con Credicorp poseen el 100% de sus acciones. Fue adquirido al Estado Peruano en noviembre de 1993, cuando operaba bajo la razón social de Banco Popular S.A., el que había iniciado sus operaciones en 1942 como una Sucursal del Banco Popular del Perú. El Banco de Crédito de Bolivia, es un banco comercial que se dedica a atender a clientes de la banca corporativa, banca empresa y banca personal, diferenciando debidamente estos segmentos con el propósito de atenderlos con mayor eficiencia.
El banco tiene como subsidiaria a Credibolsa S.A. Agente de Bolsa, constituida en octubre de 1994, con
una participación del 99.80% del patrimonio. Credibolsa Bolivia se ha convertido en el principal intermediario en el mercado secundario de títulos valores de Bolivia. Asimismo, el Banco de Crédito de Bolivia tiene como subsidiaria a Credifondo Sociedad Administradora de Fondos de Inversión.
Empresa Financiera Edyficar
Financiera Edyficar S.A., constituida en 1997 es una empresa del sistema financiero cuya actividad principal es captar recursos para otorgar créditos a las microempresas (MES) dentro de los alcances de la Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y Orgánica de la Superintendencia de Banca, Seguros y Administradoras de Fondos de Pensiones. El principal accionista de Financiera Edyficar S.A. es el BCP, con el 99.79% de las acciones, quien en el año 2009 se convirtió en su principal accionista.
Solución Empresa Administradora Hipotecaria S.A.
Es una empresa especializada en la concesión de créditos hipotecarios, constituida inicialmente como empresa financiera en 1979. Luego de varias modificaciones societarias se convirtió en mayo de 2010 en una empresa especializada en créditos hipotecarios. El BCP es dueño del 100% de su capital social.
Credibolsa Sociedad Agente de Bolsa S.A.
Una empresa constituida en 1991 en el Perú, es una de las principales sociedades agente de bolsa en la Bolsa de Valores de Lima; presta servicios de compra y venta de títulos valores y a su vez participa activamente en colocaciones de instrumentos financieros. Es 100% subsidiaria del BCP.
Credifondo S.A. Sociedad Administradora de Fondos Mutuos
Es una empresa administradora de fondos mutuos y una de las más importantes del sistema. Credifondo, que se constituyó en 1994, administra diversos fondos mutuos que canalizan los recursos de los clientes hacia alternativas de inversión de diverso riesgo y retorno esperados. Credifondo es 100% subsidiaria del BCP.
Creditítulos Sociedad Titulizadora
Es la sociedad Titulizadora, constituida en 1998, que actúa como fiduciario en procesos de titulización de activos. Creditítulos, 100% subsidiaria del BCP, sirve como vehículo para la compra de activos que luego son transformados en productos financieros, los cuales se venden en el mercado.
Inmobiliaria BCP
Empresa 100% subsidiaria del BCP, creada en octubre de 1999 y cuyo objeto es administrar y promover la venta de activos inmobiliarios adjudicados y/o propiedad de BCP. En julio de 2008 absorbió a las empresas Inversiones Conexas y Complementarias S.A. y BCP Sociedad de Propósito Especial, también subsidiarias del BCP.
Inversiones BCP S.A.
Inversiones BCP es una empresa constituida en Chile en 1997, con el objeto de efectuar inversiones en acciones del Banco de Crédito e Inversiones (“BCI”). El BCP es propietario del 99.99% de sus acciones.
Otras Subsidiarias de Propósito Especial BCP Emisiones Latam 1 S.A.
Empresa 100% subsidiaria de Grupo Crédito S.A., BCP Emisiones LATAM 1 S.A. Sociedad de Propósito Especial domiciliada en Santiago de Chile, fue constituida en enero del 2009, cuyo objeto exclusivo es la inversión en toda clase de valores mobiliarios y títulos de crédito que serán financiadas mediante emisiones de bonos en Chile.
CCR (Credicorp Remittances)
Vehículo constituido en Bermuda como consecuencia de las operaciones de titulización realizadas por el BCP en el mercado internacional, garantizadas por el cobro futuro de las órdenes de pago por transferencias de fondos del exterior en dólares estadounidenses, recibidos de bancos del exterior asociados al Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunications (Swift). Es 100% subsidiaria de Credicorp.
Tarjeta Naranja Perú S.A.C.
Tarjeta Naranja Perú S.A.C. es una empresa dedicada exclusivamente a la promoción de tarjetas de crédito. Grupo Crédito es propietario del 76% de sus acciones.
Capital y accionista principal al 31 de diciembre del 2011
El Capital Social es de S/. 2,557’737,988. Actualmente el capital de la sociedad está representado por 2,557’737,988 acciones con un valor nominal de S/.1 cada una.
Estructura accionaria:
Accionista Participación Número de Acciones
Grupo Crédito S.A. 84.92% 2,171,927,464
Credicorp Ltd. 12.73% 325,612,451
Fuente: Dpto. Registro de Acciones - BCP Elaboración: Propia
Acciones con derecho a voto en el Banco de Crédito
Personal de la empresa
CREDICORP 31.12.09 31.12.10 31.12.11
Funcionarios (Directivos, gerentes, subgerentes) 520 513 549
Personal permanente: Empleados 9,840 9,210 10,176
Personal contratado: Empleados 6,387 6,427 7,680
Total 16,748 16,150 18,405
Cabe resaltar que las cifras muestran el número de personal contratado y permanente y no la cantidad de puestos de trabajo.
Fuente: BCP Elaboración: Propia
Tenencia Número de Accionistas
Porcentaje de Participación
Menor al 2,358 2.35
Entre 1% - 0 0.00
Entre 5% - 0 0.00
Mayor al 2 97.65
Total 2,360 100.00%
OBJETO SOCIAL
El objeto social de la institución es el de favorecer el desarrollo de las actividades comerciales y productivas del país, con este fin está facultada a captar y colocar recursos financieros y efectuar todo tipo de servicios bancarios y operaciones que corresponden a los bancos múltiples de acuerdo con la Ley 26702 – Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y Ley Orgánica de la Superintendencia de Banca Y Seguros. De acuerdo con la clasificación CIIU, está dentro del grupo 6519 que incluye la actividad bancaria comercial y de ahorros.
PROCESOS LEGALES
El Banco de Crédito del Perú participa en procesos legales de diversa índole. En opinión de la gerencia, ninguno de éstos afectaría significativamente el normal desenvolvimiento de sus actividades y negocios.
ADMINISTRACION Relación de Directores;
Sr. Dionisio Romero Paoletti, Presidente 3 años como Presidente y 7 como Director Sr. Raimundo Morales Dasso, Vicepresidente 3 años como Director
Sr. Fernando Fort Marie 30 años como Director
Sr. Reynaldo Llosa Barber 29 años como Director Sr. Juan Carlos Verme Giannoni 22 años como Director Sr. Luis Enrique Yarur Rey 16 años como Director Sr. Felipe Ortiz de Zevallos Madueño 6 años como Director Sr. Germán Suárez Chávez 6 años como Director Sr. Juan Bautista Isola Cambana 9 años como Director Sr. Eduardo Hochschild Beeck 9 años como Director Sr. Benedicto Cigüeñas Guevara 7 años como Director Sr. Roque Benavides Ganoza 3 años como Director Sr. Luis Enrique Romero Belismelis 3 años como Director
Sr. Jorge Camet Dickmann 11 años como Director
3 años como Director suplente
Directores
Dionisio Romero Paoletti
Bachiller en Economía de Brown University, USA, y MBA en Administración de Empresas de Stanford University USA. Presidente del Directorio de Credicorp, Banco de Crédito del Perú, Pacífico Peruano Suiza Cía. De Seguros y Reaseguros, El Pacífico Vida Cia. De Seguros y Reaseguros desde abril 2009. Presidente de las empresas del Grupo Romero, entre ellas: Alicorp S.A.A., Compañía Universal Textil S.A., Compañía Almacenera S.A., Consorcio Naviero Peruano, Industrias del Espino S.A., Palmas del Espino S.A., Ransa Comercial S. A., Vicepresidente de Inversiones Centenario S.A., Director de Hermes Transportes Blindados y Cementos Pacasmayo S. A. A. (Director dependiente).
Raimundo Morales Dasso
Graduado en Economía y Administración en la Universidad del Pacífico, Lima, Perú, y Master en Administración de Negocios en Wharton Graduate School of Finance de la Universidad de Pennsylvania, Estados Unidos. Entre 1970 y 1980 desempeñó varios cargos en el Bank of America y en Wells Fargo Bank. Ingresó al Banco de Crédito del Perú y desempeñó cargos de alta gerencia. Fue Gerente General del BCP desde octubre de 1990 hasta abril del 2008. Actualmente ocupa el cargo de Presidente del Directorio del Instituto Peruano de Economía y Vicepresidente del Directorio de Credicorp Ltd., Banco de Crédito del
Perú, Banco de Crédito de Bolivia, Atlantic Security Bank y Pacífico Peruano Suiza – Cía. de Seguros y Reaseguros. Asimismo, es miembro del Directorio de Pacífico Vida, Cementos Pacasmayo, Alicorp, Grupo Romero, JJC Contratistas Generales, Celima y Confiep. (Director Independiente).
Fernando Fort Marie
Abogado, Socio Principal y Director del Estudio Fort, Bertorini Godoy & Pollari Abogados S.A. El señor Fort ha sido Director del Banco de Crédito del Perú de marzo de 1979 a octubre de 1987 y de marzo de 1990 hasta la fecha. Es Director del Banco de Crédito de Bolivia. Director de Credicorp desde marzo de 1999, y de Atlantic Security Bank. Es miembro del Directorio de Inversiones Centenario S.A. Es presidente del Directorio de Hermes Transportes Blindados S.A., además miembro del Directorio de Empresa de Distribución Eléctrica de Lima Norte S.A.A. (EDELNOR), y de Motores Diesel Andinos S.A. (MODASA). (Director Dependiente).
Reynaldo Llosa Barber
Empresario. Director del Banco de Crédito del Perú de marzo de 1980 a octubre de 1987 y de marzo 1990 a la fecha. Es Director Credicorp (desde agosto de 1995), del Banco de Crédito de Bolivia, y de Atlantic Security Bank. Presidente del Directorio de Edelnor, Director de Edegel y otras empresas, Es socio principal y Gerente General de F.N. Jones S.de R. Ltda. (Director Independiente).
Juan Carlos Verme Giannoni
Empresario. Realizó estudios en la Universidad de Zurich. Director del Banco de Crédito del Perú desde marzo de 1990 a la fecha. Integra el Directorio del Banco de Crédito de Bolivia. Es Director de Credicorp desde agosto de 1995, y de Atlantic Security Bank. Presidente del Directorio de Inversiones Centenario S.A.A., Director de Hermes Transportes Blindados S.A., Cerámica Lima S.A., Corporación Cerámica S.A., y de otras empresas. Es Miembro de la Asamblea General de Asociados del Patronato del Museo de Arte de Lima, del cual es Presidente. (Director Independiente).
Luis Enrique Yarur Rey
Master en Economía y Dirección de Empresas del IESE, España, y Abogado de la Universidad de Navarra, España. Actualmente es Presidente de Empresas Juan Yarur S.A.C., Presidente del Banco de Crédito e Inversiones, Chile, Vicepresidente de la Asociación de Bancos e Instituciones Financieras A.G. y Director de la Bolsa de Comercio de Santiago. Además, Miembro del Consejo Asesor Empresarial del ESE, Universidad de los Andes, Director Bci Seguros Generales S.A., Director Bci Seguros de Vida S.A., Presidente de Empresas Jordan S.A. y Vicepresidente de Empresas Lourdes S.A. Director del Banco de Crédito del Perú desde febrero de 1996. Fue nombrado Director de Credicorp el 31 de octubre de 2002. (Director Independiente).
Felipe Ortiz de Zevallos Madueño
Ingeniero Industrial, Master en Administración y Sistemas de The University of Rochester y estudios de postgrado en la Escuela de Negocios de la Universidad de Harvard. Fundador de Grupo APOYO en 1977 y su Presidente desde entonces. Ha sido Embajador del Perú en los EE UU (2006 – 2009) y Rector de la Universidad del Pacífico (2004-2006). Director del BCP desde el 03 de marzo de 2006 y director de diversas compañías, entre ellas de Compañía de Minas Buenaventura S.A.A. y de Sociedad Minera El Brocal S.A.A. (Director Independiente).
Germán Suárez Chávez
Master en Economía de Columbia University, Nueva York, y Economista de la Universidad Nacional Mayor de San Marcos, Lima. Presidente del Directorio del Banco Central de Reserva del Perú desde abril de 1992 a septiembre de 2001; institución donde realizó la mayor parte de su carrera profesional. Presidente del Banco de la Nación (septiembre 1990 - abril 1992). Fue Gobernador del FMI y Presidente del G-24 (Grupo de Gobernadores de países en desarrollo para Asuntos Monetarios Internacionales). Fue Vice-Ministro de Economía y trabajó en el Fondo Monetario Internacional. Ha sido Director del Fondo Latinoamericano de
Reservas, del Bladex, Extebandes, Arlabank, y de la Refinería La Pampilla S.A. Es Director de la Compañía de Minas Buenaventura S.A. así como de Credicorp y del Banco de Crédito del Perú desde abril 2005 y 2006, respectivamente. (Director Independiente).
Juan Bautista Isola Cambana
Ingeniero de la Universidad Nacional de Ingeniería. Siguió estudios en el Programa de Alta Dirección de la Universidad de Piura (PAD). Actual Presidente del Directorio y Gerente General de Tejidos San Jacinto S.A, Presidente del Directorio de Confecciones Textimax S.A., Inversiones Brem S.A., Inversiones Breña S.A, Twilltex S.A e Intitex S.A. Es Director del Banco de Crédito del Perú desde el año 2002. (Director Independiente).
Eduardo Hochschild Beeck
Ingeniero Mecánico y Físico de Tufts University, Boston, Estados Unidos de Norteamérica. Presidente Ejecutivo de Hochschild Mining PLC, Cementos Pacasmayo S.A.A. y Asociación Promotora TECSUP. Vicepresidente del Patronato de Plata del Perú. Director de Comex Perú, Sociedad Nacional de Minería, Petróleo y Energía, Pacífico Peruano Suiza y Banco de Crédito del Perú desde el año 2003. Presidente de la Universidad de Ingeniería y Tecnología UTEC. Director de Salmueras Sudamericanas S.A. (Director Independiente).
Benedicto Cigüeñas Guevara
Economista de la Universidad Católica del Perú y Master por el Colegio de México. Estudios de Estadística y Economía en el Centro Interamericano de Enseñanza del Estado, Chile, y en el Programa de Alta Dirección de la Universidad de Piura, Perú. Director del BCP desde enero de 2005. También es director del Banco de Crédito de Bolivia, Atlantic Security Bank y Financiera Edyficar. Anteriormente se desempeñó como Asesor Económico Financiero del Banco y como Gerente Central de Planeamiento y Finanzas (1992 - abril del 2004). Ocupó los cargos de Gerente General Regional de Extebandes y Gerente General del Banco Continental del Perú. Fue Gerente General y Gerente Financiero del Banco de la Nación, y Viceministro de Economía y de Hacienda. Además, fue funcionario del Banco Central de Reserva. Así mismo, fue Director del Banco Exterior de los Andes (Extebandes), Petróleos del Perú, Banco de la Nación e Instituto Peruano de Administración de Empresas, entre otras instituciones y empresas. (Director Independiente).
Roque Benavides Ganoza
Presidente Ejecutivo de la Compañía de Minas Buenaventura S.A.A.. Es Ingeniero Civil de la Pontificia Universidad Católica del Perú y Master en Administración de Negocios de Henley, Universidad de Reading (Reino Unido). Completó el Programa de Desarrollo Gerencial en Harvard Business School (Estados Unidos) y el Programa Avanzado de Gerencia de Templeton College, Universidad de Oxford (Reino Unido). Ha trabajado en Compañía de Minas Buenaventura S.A.A. desde 1977 y es Director Sociedad Minera el Brocal, BCP y Cementos Lima. de 9 empresas subsidiarias de esta Compañía. Ha sido también Presidente de la Sociedad Nacional de Minería, Petróleo y Energía (SNMPE) y de la Confederación Nacional de Instituciones Empresariales Privadas (CONFIEP). (Director Independiente).
Luis Enrique Romero Belismelis
Bachiller en Ciencias Económicas - Boston University (U.S.A.). Actualmente es Vice-Presidente del Directorio de Alicorp S.A.A., Ransa Comercial S.A., Universal Textil S.A. y Director de Inversiones Centenario S.A., Industria Textil Piura S.A., Pacífico Peruano Suiza y Banco de Crédito del Perú así como de diversas otras empresas del sector industrial, comercio y servicios que conforman el Grupo Romero. (Director Dependiente).
Jorge Camet Dickmann
Fundador de JJC Contratistas Generales S.A. Ha sido Presidente de la Junta de Obras Públicas de Lima, de la Empresa Pública de Comercialización de Harina y Aceite de Pescado –Epchap, y de otras organizaciones empresariales. Asimismo se desempeñó como Presidente de la Cámara Peruana de la Construcción (CAPECO), de la Asociación de Ingenieros Constructores del Perú y Presidente de la Confederación
Nacional de Instituciones Empresariales Privadas (CONFIEP). Ministro de Industria en 1992 y Ministro de Economía y Finanzas desde enero de 1993 hasta junio de 1998. (Director Suplente del Banco de Crédito del Perú - Director Independiente).
Dentro del Directorio existen cuatro Comités:
1. El Comité Ejecutivo, conformado por: - Señor Dionisio Romero Paoletti, Presidente - Señor Raimundo Morales Dasso, Vicepresidente - Señor Benedicto Cigüeñas Guevara, Director - Señor Fernando Fort Marie, Director
- Señor Reynaldo Llosa Barber, Director - Señor Juan Carlos Verme Giannoni, Director
En donde además participa el Gerente General, Walter Bayly, el Gerente Central de Planeamiento y Finanzas, Alvaro Correa, y el Secretario General Mario Ferrari.
2. El Comité de Auditoría1, conformado por los señores: - Raimundo Morales2 Presidente
- Germán Suárez, Director y Experto Financiero - Juan Carlos Verme3 Director
- Benedicto Cigüeñas Asesor En donde además participan los gerentes:
- Alvaro Correa, Gerente Central de Planeamiento y Finanzas - Jose Luis Muñoz, Gerente de la División de Contabilidad - Jose Espósito, Gerente de la División de Auditoría - Mario Ferrari, Secretario General
3. El Comité de Remuneraciones, conformado por: - Señor Dionisio Romero Paoletti., Presidente - Señor Raimundo Morales Dasso, Vicepresidente - Señor Reynaldo Llosa Barber, Director
- Señor Walter Bayly Llona, Gerente General
4. El Comité de Administración de Riesgos, conformado por:
- Señor Raimundo Morales Dasso, Presidente - Señor Dionisio Romero Paoletti, Director - Señor Benedicto Cigüeñas Guevara, Director En donde además participan los gerentes:
- Señor Walter Bayly Llona, Gerente General
- Señor Pedro Rubio Feijoo, Gerente Central de Banca Mayorista
- Señor Gianfranco Ferrari de las Casas, Gerente Central de Banca Minorista - Señor Alvaro Correa Malachowski, Gerente Central de Planeamiento y Finanzas - Señor Reynaldo Llosa Benavides, Gerente de la División de Riesgos4
1 Se refiere al Comité de Auditoría Corporativo de Credicorp.
2 Designado en Comité de Auditoría como presidente, en reemplazo de Reynaldo Llosa, el 12 de julio del 2011.
3 Designado en Directorio el 25 de mayo del 2011.
- Señor Pablo Miñan Galarza, Gerente de la División de Créditos
- Señor Juan Incháustegui Zevallos, Gerente del Área de Administración de Riesgos - Señor José Esposito Li-Carrillo, Gerente de la División de Auditoria.
La compensación pagada a cada Director es de US$ 100,000 anuales, monto acordado por la Junta General de Accionistas.
Relación de Gerentes:
Sr. Walter Bayly Gerente General, labora en el Banco 18 años.
Sr. Alvaro Correa, Gerente Central de Planeamiento y Finanzas, labora en el Banco 14 años. Sr. Pedro Rubio, Gerente Central de Banca Mayorista, labora en el Banco 28 años.
Sr. Gianfranco Ferrari Gerente Central de Banca Minorista, labora en el Banco 15 años. Sr. Javier Maggiolo Gerente Central Gestión de Activos, labora en el Banco 16 años
Sr. Reynaldo Llosa Benavides4 Gerente de la División de Riesgos, labora en el Banco desde hace 15 años Sr. Jorge Ramirez del Villar Gerente Central de Operaciones, Sistemas y Administración, labora en el Banco
desde hace 18 años.
Sr. Guillermo Morales Valentín Gerente de División Legal, labora en el Banco desde hace 4 años. Sr. José Espósito Li-Carrillo Gerente de División Auditoría, labora en el Banco desde hace 16 años.
Sr. Bernardo Sambra Gerente de División de Gestión y Desarrollo Humano, labora en el Banco desde hace 12 años.
Gerentes
Sr. Walter Bayly Llona – Gerente General
Administrador, con Maestría en Ciencias Administrativas con mención en Finanzas de Arthur D. Little Management Education Institute. En 1993 asume el cargo de Gerente de División de Banca de Inversión del BCP desempeñándose luego como Gerente de División Banca Corporativa y Empresarial y posteriormente como Gerente Central de Planeamiento y Finanzas. El 31 de marzo de 2008 asumió la Gerencia General del BCP y de Credicorp. Desempeñó labores relacionadas con Finanzas Corporativas y Mercado de Capitales en Citibank y fue Socio y Director Ejecutivo de la Casa de Bolsa de México S.A. de C.V. Es miembro del Directorio de PRIMA AFP desde mazro de 2005 y Presidente del mismo desde marzo de 2010. Es miembro del Directorio de Pacífico Peruano Suiza Cía. De Seguros y Reaseguros desde febrero del 2009. Asimismo, es miembro del Directorio del IIF (The Insititute of International Finance).
Sr. Álvaro Correa Malachowski – Gerente Central de Planeamiento y Finanzas
Ingeniero Industrial de la Pontificia Universidad Católica del Perú, con Maestría en Administración en Harvard Business School. En 1997 asume el cargo de Gerente de Riesgos de Banca Personas del BCP desempeñándose luego como Gerente del Área de Soluciones de Negocios. Entre el año 2006 y el 2008 se desempeñó como Gerente General de BCP, Miami Agency, Atlantic Security Bank y Credicorp Securities. En la actualidad tiene a su cargo la Gerencia Central de Planeamiento y Finanzas del BCP y Gerente de Finanzas de Credicorp. Es miembro del Directorio de PRIMA desde febrero de 2008.
Sr. Pedro Rubio Feijoo– Gerente Central de Banca Mayorista
Ingeniero Industrial de North Carolina State University. Actualmente es Gerente Central de Negocios Mayoristas. Anteriormente se desempeñó como Gerente de la División de Banca Corporativa y Empresarial, asimismo fue Gerente de la División de Banca Empresarial. Además ocupó diversos cargos en Banca Empresarial, Banca Corresponsal, así como la Gerencia General del Banco Tequendama en Colombia. Antes de ingresar al BCP trabajó en Interbank. Es miembro del Directorio de PRIMA desde marzo de 2010.
4En la sesión de Directorio del 25 de enero del 2012 se decidió que la Gerencia de División de Riesgos a cargo del Sr. Reynaldo Llosa Benavides se convirtiese en Gerencia Central de Riesgos.
Sr. Gianfranco Ferrari de las Casas – Gerente Central de Banca Minorista
Administrador, con Maestría en Administración en Finanzas y Mercadeo en Kellogg Graduate School of Management Northwestern University. En 1995 ingresa como Jefe de Proyectos de Finanzas Corporativas del BCP, desempeñándose luego en Reingeniería del Proceso Crediticio (Proyecto de McKinsey), Jefe de Grupo Cuentas Especiales (activos problemáticos), Jefe de Grupo Banca Corporativa, Gerente de Finanzas Corporativas, Gerente de Banca Corporativa. En el 2005 asume la Gerencia General de Bolivia hasta el 2007. En la actualidad tiene a su cargo la Gerencia Central de Banca Minorista del BCP. Es miembro del Directorio de PRIMA desde setiembre de 2008. Además forma parte del Comité de Riesgos de PRIMA.
Sr. Javier Maggiolo Dibós – Gerente Central de Gestión de Activos
Economista, con Maestría en Administración de Negocios con especialización en Finanzas de la Universidad de Nueva York. En 1996 asumió el cargo de Gerente de la División de Mercado de Capitales del BCP. Fue responsable de la Tesorería y Cambios, del Servicio de Custodia Nacional e Internacional y de las inversiones del BCP al igual que de las Subsidiarias, Credibolsa, Creditítulos y Credifondo. Asimismo fue Gerente General de Atlantic Security Bank. Actualmente ocupa el cargo de Gerente Central de Administración de Activos. Entre 1980 y 1996 trabajó en diversos cargos en el Ministerio de Economía y Finanzas, Irving Trust, Citibank y Atlantic Security Bank. Es miembro del Directorio de PRIMA desde de marzo de 2007 y Vicepresidente desde marzo del 2010.
Sr. Reynaldo Llosa Benavides – Gerente de la División de Riesgos
Administrador de empresas graduado de St. Mary's University con Maestría en Administración de Empresas y especialización en Finanzas en Northwestern University (J.L. Kellogg Graduate School of Management). Actualmente es Gerente Central de Riesgos, antes de asumir su actual posición se desempeñó como Gerente de la División de Banca Empresa.
Sr. Guillermo Morales Valentín – Gerente de División Legal
Abogado de la Pontificia Universidad Católica del Perú. Master en Derecho (LL.M) por la Universidad de Texas en Austin. Ocupa el cargo de Gerente de la División Legal del Banco de Crédito del Perú desde enero del 2010. Anteriormente, fue Gerente del Área de Asesoría Jurídica del Banco de Crédito del Perú desde setiembre del 2007 hasta diciembre del 2009, Gerente Legal de Grupo Santander Perú S.A desde enero del 2003 hasta julio del 2007 y Gerente Legal del Banco Santander Central Hispano Perú desde abril del 2000 hasta diciembre del 2002. Ha sido Director de Edelnor S.A.A, Red Eléctrica del Sur (Redesur) y Universia Perú S.A.
Sr. Bernardo Sambra – Gerente de División de Gestión y Desarrollo Humano
Administrador de Empresas graduado en la Universidad de Lima, con Maestría en Finanzas en la Universidad del Pacífico y una especialización en Recursos Humanos en Ross School of Business de la Universidad de Michigan. Ha sido Gerente de Negocios Transaccionales en la División de Banca Mayorista. Actualmente, el Sr. Sambra es Gerente de la División de Gestión y Desarrollo Humano del Banco de Crédito BCP.
Sr. José Espósito Li-Carrillo - Gerente de División Auditoría
Licenciado en Economía de la Universidad del Pacífico, Lima; Master en Economía con especialización en Econometría de la Universidad de Wisconsin- Milwaukee, EE.UU.; Certified in Risk and Information Systems Control (CRISC) por ISACA, EE.UU.; Certified in Risk and Management Assurance (CRMA) por el Institute of Internal Auditors (IIA), EE.UU.; Anti Money Laundering Certified Associate (AML/CA) por Florida International Bankers Association y la Florida International University, EE.UU. Ocupa el cargo de Gerente de División Auditoría del Banco de Crédito del Perú y Auditor Corporativo de Credicorp desde enero de 2010. Anteriormente, trabajó en diversas empresas de Credicorp desde el año 1996, ocupando diferentes cargos, siendo el último de ellos en Pacifico Peruano Suiza Compañía de Seguros y Reaseguros S.A. como Gerente Central de Finanzas y Contraloría. Anteriormente fue Vicepresidente del Directorio de Pacífico Salud EPS S.A., Director de la Bolsa de Valores de Lima, Director de Cavali CLV S.A. y Presidente del Directorio y Gerente General de Credibolsa SAB S.A.
Sr. Jorge Ramirez del Villar Lopez de Romaña - Gerente Central Operaciones, Sistemas y Administración Ingeniero Industrial de la Universidad Nacional de Ingeniería, Master en Sistemas de la Universidad de Pennsylvania, Master en Administración de Empresas de la “Wharton School”, Master en Economía de la
“London School of Economics” y Master en Relaciones Internacionales de la Universidad de Cambridge. Ingresó al Banco de Crédito del Perú en 1994 habiéndose desempeñado como Gerente del Area de Finanzas Corporativas, Gerente de la División de Finanzas, Gerente de la División de Administración y Procesos, y Gerente Central de Operaciones, Sistemas y Administración, cargo que desempeña en la actualidad. Anteriormente fue Gerente General de Credibolsa Sociedad Agente de Bolsa, analista financiero en Occidental Petroleum Corporation y consultor de empresas en Booz Allen & Hamilton International.
Sección III
ESTADOS FINANCIEROS
I. BANCO DE CREDITO DEL PERU
Los resultados del BCP en el 2011 revelan un satisfactorio desempeño reflejado en una utilidad neta de S/. 1,439 millones, lo cual significó un incremento de 19.0% con relación a los S/. 1,209 millones obtenidos en el ejercicio 2010, producto de la reactivación de la actividad económica y como consecuencia del negocio bancario, así como por el proceso de bancarización que continuó durante el 2011.
Dicho crecimiento se explica principalmente por:
i. El aumento de +21.9% de los ingresos por intereses netos, como resultado de la expansión de los ingresos por intereses (+25.0%) asociado al crecimiento del crédito a lo largo del 2011 (+12.3%), lo que permitió contrarrestar el crecimiento de los gastos por intereses (+32.0%).
ii. El incremento de +13.3% en el rubro de comisiones por servicios bancarios, principalmente por tarjetas de crédito y transferencias.
iii. Las mayores ganancias por operaciones de cambio (+33.0%) en línea con la mayor volatilidad del Dólar Americano durante el 2011 en comparación con el 2010 (depreciación del Dólar Americano con relación al Nuevo Sol de 4.0% en el 2011 vs. 2.8% en el 2010).
Lo anteriormente mencionado fue parcialmente contrarrestado por:
i. El incremento de gastos administrativos y generales (+20.1%) principalmente asociado a gastos de marketing y consultorías.
ii. El mayor requerimiento de provisiones para colocaciones, el cual fue +13.7% superior en el 2011 respecto del 2010.
iii. La reducción de las ganancias netas en venta de valores por -20.7%, cuyo monto en el 2011 representa un nivel más normalizado en comparación con las ganancias extraordinarias
registradas en el 2010 (asociadas al intercambio de bonos del Gobierno Peruano).
Variación Dic 11 Dic 10 Dic11 / Dic10 Ingresos y Egresos Financieros
Ingresos por intereses 4,155,486 3,324,321 25.0%
Gastos por intereses -1,343,741 -1,018,023 32.0%
Ingreso por Intereses netos 2,811,745 2,306,298 21.9%
Provisión para colocaciones -625,266 -549,763 13.7%
Ingresos por Intereses netos después de provisiones 2,186,479 1,756,535 24.5%
Otros Ingresos
Comisiones por servicios bancarios 1,270,789 1,121,249 13.3%
Ganancia (pérdida) neta en venta de valores 258,315 325,900 -20.7%
Ganancia neta en opers. de cambio 355,306 267,062 33.0%
Otros ingresos 174,039 307,269 -43.4%
2,058,449 2,021,480 1.8%
Gastos
Remuneraciones y benefs. sociales -1,163,249 -1,214,886 -4.3%
Generales y administrativos -740,471 -616,602 20.1%
Depreciación y amortización -230,207 -204,130 12.8%
Impuestos y contribuciones -79,813 -72,121 10.7%
Otros -110,551 -63,277 74.7%
-2,324,291 -2,171,016 7.1%
Result. por exposición
beneficio/(pérdida) en cambio -40,090 -12,274 226.6%
Util. antes del impuesto a la renta 1,880,547 1,594,725 17.9%
Impuesto a la renta -441,553 -385,384 14.6%
UTILIDAD NETA 1,438,994 1,209,341 19.0%
BANCO DE CREDITO DEL PERU Y SUCURSALES DEL EXTERIOR ESTADO DE GANANCIAS Y PERDIDAS
(Expresado en miles de nuevos soles)
12 meses terminados
ACTIVOS Y PASIVOS
Al analizar la evolución AaA de los activos se observa un crecimiento de 2.2% reflejado en: (i) las mayores inversiones temporales (+165.3%) fundamentalmente por un mayor stock de certificados de depósitos del BCRP, y (ii) por el importante dinamismo de las colocaciones a lo largo del 2011(+12.3%). Los fondos disponibles, a su vez, se redujeron en 37.1% producto del vencimiento de depósitos en el Banco Central. Por el lado de los pasivos, estos registraron un ligero crecimiento de 1.2% AaA, como efecto del incremento de 52.3% de los valores en circulación debido a nuevas emisiones de deuda entre las cuales destaca la segunda emisión de bonos corporativos ‘‘benchmark size” por US$ 700 millones (equivalente a S/. 1,963 millones) emitidos en marzo 2011. Por el lado de los adeudados a bancos, estos se redujeron 23.2% fundamentalmente por la amortización de préstamos con Atlantic Security Bank y CCR INC.
En el caso de los depósitos, si bien estos se mantuvieron estables al cierre del 4T11 respecto del 4T10, sí se registraron movimientos entre tipo de depósitos. Es así que los depósitos a la vista se incrementaron +13.1% y los de ahorro se expandieron en +16.3%, todo lo cual permitió contrarrestar la reducción de depósitos a plazo (-19.6%).
ACTIVO Diciembre 2011 Diciembre 2010 Var % Dic. 2011 / 2010
FONDOS DISPONIBLES 14,234,078 22,616,619 -37.1%
FONDOS INTERBANCARIOS 15,605 165,733 -90.6%
INVERSIONES TEMPORALES 8,267,248 3,116,222 165.3%
COLOCACIONES, netas 41,286,569 36,843,816 12.1%
Créditos Vigentes 41,895,908 37,345,609 12.2%
Créditos Vencidos 615,221 520,559 18.2%
Prov. para Riesgos de incobrabilidad -1,224,560 -1,022,352 19.8%
INMUEBLES, MOBILIARIO Y EQUIPO 1,053,999 921,109 14.4%
OTROS ACTIVOS 3,821,761 3,547,653 7.7%
TOTAL ACTIVOS 68,679,260 67,211,152 2.2%
PASIVO Y PATRIMONIO
DEPOSITOS 44,793,848 44,801,367 0.0%
A la Vista 16,720,050 14,777,710 13.1%
De Ahorro 12,755,053 10,969,543 16.3%
A Plazo 15,318,745 19,054,114 -19.6%
FONDOS INTERBANCARIOS 359,888 374,319 -3.9%
VALORES EN CIRCULACION 8,349,901 5,483,828 52.3%
ADEUDADOS A BANCOS Y OTROS 7,331,634 9,548,807 -23.2%
OTROS PASIVOS 1,548,338 1,463,781 5.8%
TOTAL PASIVO 62,383,608 61,672,102 1.2%
PATRIMONIO NETO 6,295,652 5,539,050 13.7%
TOTAL PASIVO Y PATRIMONIO NETO 68,679,260 67,211,152 2.2%
CUENTAS CONTINGENTES 29,051,959 27,773,297 4.6%
BANCO DE CREDITO DEL PERU Y SUCURSALES DEL EXTERIOR BALANCE GENERAL
(Expresado en miles de nuevos soles)
II. BANCO DE CREDITO DEL PERU Y SUBSIDIARIAS (BCP) 1. UTILIDAD NETA
Los resultados del BCP en el 2011 revelan un satisfactorio desempeño reflejado en una utilidad neta de S/. 1,439 millones, lo cual significó un incremento de 19.0% con relación a los S/. 1,209 millones obtenidos en el ejercicio 2010, producto de la reactivación de la actividad económica y como consecuencia del negocio bancario, así como por el proceso de bancarización que continuó durante el 2011.
Dicho crecimiento se explica principalmente por:
i. El aumento de +23.0% de los ingresos por intereses netos, como resultado de la expansión de los ingresos por intereses (+25.1%) asociado al crecimiento del crédito a lo largo del 2011 (+13.4%), lo que permitió contrarrestar el crecimiento de los gastos por intereses (+30.2%).
ii. El incremento de +11.3% en el rubro de comisiones por servicios bancarios, principalmente por tarjetas de crédito y transferencias.
iii. Las mayores ganancias por operaciones de cambio (+33.1%) en línea con la mayor volatilidad del Dólar Americano durante el 2011 en comparación con el 2010 (depreciación del Dólar Americano con relación al Nuevo Sol de 4.0% en el 2011 vs. 2.8% en el 2010).
Lo anteriormente mencionado fue parcialmente contrarrestado por:
i. El incremento de gastos administrativos y generales (+16.6%) principalmente asociado a gastos de marketing y consultorías.
ii. El mayor requerimiento de provisiones para colocaciones, el cual fue +16.4% superior en el 2011 respecto del 2010.
iii. La reducción de las ganancias netas en venta de valores por -62.8%, cuyo monto en el 2011 representa un nivel más normalizado en comparación con las ganancias extraordinarias registradas en el 2010 (asociadas al intercambio de bonos del Gobierno Peruano).
2. INGRESOS POR INTERESES NETO
Los ingresos por intereses neto en el 2011 ascendieron a S/. 3,266.7 millones, cifra que representó un incremento de 23.0% principalmente proveniente del mayor ingreso por intereses y comisiones sobre colocaciones (+21.4%) como efecto de la significativa expansión de 13.2% de las colocaciones netas, lo que permitió compensar el crecimiento de los gastos financieros (+30.2%).
3. INGRESOS NO FINANCIEROS
Los ingresos no financieros se mantuvieron estables en el 2011 en comparación al ejercicio previo. Este comportamiento se explica por el crecimiento de 11.3% de las comisiones por servicios bancarios y de 33.1% de la ganancia en operaciones de cambio, resultados que contrarrestaron la contracción de 62.8% de las ganancias en venta de valores y el menor monto en otros ingresos (-44.1%).
4. GASTOS OPERATIVOS
Los gastos operativos del 2011 alcanzaron la cifra de S/. 2,648.5 millones, cifra que representó un incremento de 7.7% con relación al monto de S/. 2,458.8 millones del 2010.
Este crecimiento fue principalmente resultado del incremento en el rubro de gastos generales y administrativos, los cuales resultaron ser 16.6% superiores respecto de lo registrado en el 2010.
Cabe mencionar que se logró mejorar la eficiencia operativa como lo refleja el índice de eficiencia, que se redujo de 49.0% en el 2010 a 48.2% en el 2011.
5. ACTIVOS Y PASIVOS
Los activos totales del BCP y subsidiarias alcanzaron los S/. 72,307 millones al 31 de diciembre del 2011, ligeramente por encima del nivel registrado a fines del 2010 (+1.9%).
Si bien el total de activos se incrementó 1.9% AaA, cabe resaltar que se observó una recomposición hacia activos más rentables. Es así que se contrajeron los depósitos en el BCR (-42.4%) y los depósitos en otros bancos locales y del exterior (-47.2%); mientras que se incrementaron, principalmente, los valores negociables (+110.9%) y las colocaciones (+13.4%).
La expansión de las colocaciones brutas, medidas en términos de saldos promedios diarios, se explica tanto por el crecimiento en sectores minoristas (+29.0%), por ejemplo en PYME (+33.6%) e hipotecario (+23.6%), como por el dinamismo en segmentos mayoristas (+8.4%), especialmente en mediana empresa (+20.2%).
Por el lado de los pasivos, estos se incrementaron ligeramente 0.9% AaA explicado por el aumento en valores en circulación (+54.9%) debido a las nuevas emisiones realizadas a lo largo del 2011, por mayores depósitos a la vista (+11.9%) y ahorros (+15.2%), todo lo cual permitió contrarrestar la reducción en depósitos a plazo (-18.0%) y un menor nivel en adeudados (-22.2%).
A continuación se presenta la evolución de la dolarización de las colocaciones y depósitos del BCP de acuerdo a las cifras de SBS a noviembre 2011. Por el lado de las colocaciones, el portafolio de moneda extranjera redujo su participación de 59.8% en septiembre 2011 a 58.4% al cierre de noviembre 2011. En el caso de los depósitos, los de moneda extranjera registraron un ligero incremento de su participación al pasar de 48.2% en septiembre 2011 a 48.7% en noviembre 2011.
Dolarización de Colocaciones y Depósitos
A continuación se presenta la evolución de la dolarización de las colocaciones y depósitos del BCP de acuerdo a las cifras de SBS a diciembre 2011. Por el lado de las colocaciones, el portafolio de moneda extranjera redujo su participación de 61.8% en diciembre 2010 a 58.6% al cierre de diciembre 2011. En el caso de los depósitos, los de moneda extranjera registraron, igualmente, un reducción de su participación al pasar de 50.1% en diciembre 2010 a 48.3% en diciembre 2011.
(En %) MN ME MN ME MN ME MN ME MN ME
Colocaciones 38.2% 61.8% 39.3% 60.7% 39.0% 61.0% 40.2% 59.8% 41.4% 58.6% Depósitos 49.9% 50.1% 51.3% 48.7% 47.1% 52.9% 51.8% 48.2% 51.7% 48.3%
Dic-11 Sep-11
Jun-11
Dic-10 Mar-11
Fuente: Superintendencia de Banca y Seguros
Las empresas que conforman el Banco registraron la siguiente contribución en las colocaciones totales y en los depósitos y obligaciones:
(En S/.Mn) 31.12.11 31.12.10
Banco de Crédito del Perú 42,512 37,866 12.3% Banco de Crédito de Bolivia 2,057 1,700 21.0% Edyficar 1,387 1,018 36.3% Eliminaciones y Otros,
t
(298) (317) -5.9% Total BCP S/. 45,658 S/. 40,267 13.4%
(En S/.Mn) 31.12.11 31.12.10
Banco de Crédito del Perú 44,711 44,800 -0.2% Banco de Crédito de Bolivia 2,845 2,776 2.5% Eliminaciones y Otros 425 381 11.4% Total BCP S/. 47,982 S/. 47,957 0.1% Colocaciones Var % Dic. 11
/ Dic. 10
Depósitos Var % Dic. 11 / Dic. 10
Fuente y Elaboración: propia
La contribución de las principales subsidiarias se mantuvo en línea con la dimensión de cada una de ellas. Por el lado de las colocaciones destaca la expansión lograda en todas las subsidiarias, siendo importante destacar la expansión anual de Edyficar (+36.3%) y del BCP Bolivia (+21.0%).
Con relación a los depósitos, estos se mantuvieron estables durante el año en línea con la búsqueda de fuentes alternativas de fondeo.
Cartera de Colocaciones
Las colocaciones medidas en saldos promedio diarios del trimestre por segmentos de negocios tienen la siguiente composición:
(En S/.Mn) IV Trim 11 IV Trim 10 4T11/4T10Var %
Banca Mayorista: 23,325.2 21,519.7 8.4%
- Corporativa 14,659.8 14,311.0 2.4%
- Mediana Empresa 8,665.5 7,208.8 20.2%
Banca Minorista: 18,808.9 14,576.9 29.0%
- Pequeña Empresa 6,757.4 5,058.2 33.6%
- Hipotecario 6,499.3 5,257.6 23.6%
- Consumo 3,445.0 2,671.8 28.9%
- Tarjeta de Crédito 2,107.2 1,589.3 32.6%
Cuentas Especiales 357.3 433.0 -17.5%
No Asignados 138.3 104.2 32.8%
Sub Total BCP 42,629.7 36,633.8 16.4%
Edyficar 1,285.4 937.4 37.1%
Bolivia 1,970.9 1,606.1 22.7%
Total BCP Consolidado 45,885.9 39,177.3 17.1%
La evolución AaA muestra un crecimiento significativo en la Banca Minorista la cual registró una expansión en los saldos promedio diarios de 29.0%, además, la Banca Mayorista también muestra un importante crecimiento de 8.4%.
En el interior de la Banca Minorista destaca el dinamismo observado en los segmentos PYME e Hipotecario que fueron los más dinámicos a lo largo de 2011 con crecimientos anuales de 33.6% y 23.6%, respectivamente, aunque es necesario mencionar que todos los segmentos mantuvieron una tendencia creciente.
Respecto de la Banca Mayorista, el segmento de Medianas Empresas registró un muy notable crecimiento de 20.2%, en línea con la disipación del ruido político experimentado en el primer semestre del 2011. Del mismo modo es destacable el desempeño de Edyficar y BCP Bolivia, cuyos portafolios de créditos crecieron 37.1% y 22.7%, respectivamente.
Participación en el mercado bancario
Según estadísticas de la SBS sin incluir operaciones de sus sucursales en el exterior, al 31 de diciembre de 2011, el Banco de Crédito continúa mostrando su tradicional liderazgo, manteniendo el 33.00% del total de colocaciones directas y el 36.80% en depósitos, participaciones de mercado superiores al 24.20% y 23.60% de su más cercano competidor en colocaciones y depósitos, respectivamente.
6. CALIDAD DE LA CARTERA DE PRESTAMOS
El ratio de morosidad alcanzó un nivel de 1.53%, mayor nivel con relación al índice de 1.46% registrado al finalizar el 2010, esto como resultado de un crecimiento de las colocaciones atrasadas (+18.7) el cual fue superior al crecimiento de la cartera total (+13.4%).
Las provisiones para colocaciones acumuladas ascendieron a S/. 1,421 millones al 31 de diciembre del 2011 lo cual representa el 3.1% de las colocaciones y resulta en un ratio de cobertura de provisiones sobre cartera atrasada de 203.9%.
La cartera clasificada como sub-estándar, que incluye las categorías de Deficiente, Dudoso y Pérdida, representó el 1.9% de la cartera al cierre del 2011, menor al porcentaje registrado en el año anterior (2.2%). Cabe mencionar, que el portafolio de colocaciones asociado a clientes clasificados como Normales representó 95.9% del total de la cartera, nivel ligeramente superior al 95.7% registrado al cierre de diciembre 2010. La clasificación de la cartera de colocaciones directas según categorías de riesgos es como sigue:
(En % del total ) 31.12.11 31.12.10
A: Normal 95.9% 95.7%
B: Problema 2.2% 2.1%
C: Deficiente 0.6% 0.7%
D: Dudoso 0.7% 0.7%
E: Pérdida 0.6% 0.8%
Total 100.0% 100.0%
Cartera Total* S/. 60,386 S/. 46,386
*Incluyendo créditos indirectos
7. ADECUACION DEL CAPITAL
Al culminar el año 2011, el BCP registró un ratio BIS de 14.53%, superior al 12.84% del año anterior. Esto se explica por el fuerte crecimiento del patrimonio efectivo (+30.5%) debido a las nuevas emisiones de deuda subordinada y por una mayor constitución de reservas. Además, los activos ponderados por riesgo crecieron a un ritmo menor (+15.3%) asociado principalmente a riesgo crediticio en línea con la expansión de las colocaciones durante el 2011.
(S/. Mn) 31.12.11 31.12.10
Total Patrimonio Efectivo (I) 7,201.5 5,517.3 Patrimonio Asignado a Riesgo Crediticio (II) 5,629.6 4,091.7 Patrimonio asignado a Riesgo de Mercado (III) 1,130.1 1,076.0 Patrimonio asignado a Riesgo Operativo (IV) 441.9 349.5
Patrimonio Efectivo de Nivel I 5,139.9 4,379.1
Activos ponderados por riesgo (V) 49,559.0 42,965.7
Activos Ponderados por Riesgo crediticio (VI) 45,725.7 40,468.5
Requerimiento Patrimonial mínimo Total 4,955.9 4,210.6
Requerimiento Patrimonial mínimo por Riesgo Crediticio 4,572.6 3,965.9 Requerimiento Patrimonial mínimo por Riesgo de Mercado (VII) 162.4 104.9 Requerimiento Patrimonial mínimo por Riesgo Operacional 220.9 139.8
Ratios de Apalancamiento:
Riesgo Crediticio (VI) / (II) (veces) 8.12 9.89
Ratio apalancamiento global por riesgo crediticio y de mercado (V) / 6.88 7.79
Ratio BIS (%) 14.53% 12.84%
8. RENTABILIDAD
La rentabilidad medida como la utilidad sobre el patrimonio neto promedio anualizado (ROAE) para el año 2011 alcanzó el nivel de 25.0%, superior al 24.3% registrado en el 2010, lo cual obedece al incremento de 19.0% de la utilidad neta.
ACTIVOS Dic-11 Dic-10 Dic 11/ Dic 10
Fondos disponibles: 14,917,257 23,853,075 -37.5%
Caja y Canje 2,625,009 2,164,682 21.3%
Depósitos en el Banco Central de Reserva 10,203,051 17,719,107 -42.4%
Depósitos en bancos del país y del exterior e Interb. 2,083,679 3,949,607 -47.2%
Rendimientos devengados del disponible 5,518 19,679 -72.0%
Valores negociables, neto 9,568,570 4,536,707 110.9%
Colocaciones 45,658,076 40,266,962 13.4%
Vigentes 44,961,344 39,679,930 13.3%
Vencidas 696,732 587,032 18.7%
Provisión para colocaciones -1,420,612 -1,181,389 20.2%
Colocaciones Netas 44,237,464 39,085,573 13.2%
Inversiones disponibles para la venta 7,827 35,851 -78.2%
Inmuebles, mobiliario y equipo, neto 1,136,660 997,157 14.0%
Otros activos 2,439,571 2,422,840 0.7%
TOTAL DE ACTIVOS 72,307,349 70,931,203 1.9%
Pasivos y Patrimonio Neto
Depósitos y obligaciones: 47,981,524 47,957,145 0.1%
Obligaciones a la vista 17,593,844 15,723,810 11.9%
Depósitos de ahorros 13,740,420 11,924,035 15.2%
Depósitos a plazo 16,647,260 20,309,300 -18.0%
Adeudados, Interbancarios y corresponsales 7,970,115 10,241,261 -22.2%
Valores en circulación 8,514,063 5,498,178 54.9%
Otros pasivos 1,533,626 1,684,475 -9.0%
Patrimonio neto: 6,308,022 5,550,144 13.7%
Capital social 2,557,738 2,557,738 0.0%
Reserva legal 2,004,022 1,329,158 50.8%
Ganancia no realizada 294,898 442,816 -33.4%
Resultados acumulados atribuibles a la matriz 1,438,994 1,209,341 19.0%
Interes minoritario 12,370 11,091 11.5%
TOTAL PASIVOS Y PATRIMONIO NETO 72,307,350 70,931,203 1.9%
BANCO DE CREDITO DEL PERU Y SUBSIDIARIAS Cuadro 1
BALANCE GENERAL CONSOLIDADO
(En miles de nuevos soles)
Variación
Dic-11 Dic-10 Dic 11/ Dic 10
Ingresos y Egresos Financieros
Ingresos por intereses 4,692,231 3,750,240 25.1%
Gastos por intereses -1,425,509 -1,094,983 30.2%
Ingreso por Intereses netos 3,266,722 2,655,257 23.0%
Provisión para colocaciones -699,083 -600,533 16.4%
Ingresos por Intereses netos después
de provisiones 2,567,639 2,054,724 25.0%
Otros Ingresos
Comisiones por servicios bancarios 1,452,942 1,305,236 11.3%
Ganancia (pérdida) neta en venta de valores 61,682 165,639 -62.8%
Ganancia neta en opers. de cambio 381,646 286,666 33.1%
Otros ingresos 177,200 316,816 -44.1%
2,073,470 2,074,357 0.0%
Gastos
Remuneraciones y benefs. sociales -1,354,470 -1,369,059 -1.1%
Generales y administrativos -838,008 -718,435 16.6%
Depreciación y amortización -249,241 -219,253 13.7%
Impuestos y contribuciones -88,678 -79,891 11.0%
Otros -118,067 -72,200 63.5%
-2,648,464 -2,458,838 7.7%
Result. por exposición
beneficio/(pérdida) en cambio -44,977 -13,234 239.9%
Util. antes del impuesto a la renta 1,947,668 1,657,009 17.5%
Participación legal en las utilidades 0 0 0.0%
Impuesto a la renta -508,674 -447,668 13.6%
UTILIDAD NETA 1,438,994 1,209,341 19.0%
Doce meses terminados el
BANCO DE CREDITO DEL PERU Y SUBSIDIARIAS Cuadro 2
ESTADO CONSOLIDADO DE GANANCIAS Y PERDIDAS
(Expresado en miles de nuevos soles)
III. SUBSIDIARIA BANCO DE CREDITO DE BOLIVIA
A continuación se presentan breves comentarios sobre nuestra subsidiaria en Bolivia, la que forma parte de los estados consolidados del BCP.
Resultados del BCB
En el 2011, BCP Bolivia alcanzó una utilidad neta de US$ 22.3 millones, mostrando un incremento de 40.8% con relación al 2010. Los mayores ingresos por intermediación financiera (+26.7%), impulsados por el sólido crecimiento de cartera, explicaron la favorable evolución en la rentabilidad del negocio.
El saldo de colocaciones del BCP Bolivia a diciembre del 2011 fue US$ 762.9 millones, 26.1% por encima del nivel registrado a diciembre del 2010. La expansión de las colocaciones fue liderada por la evolución de la Banca Mayorista, cuyo portafolio se expandió 32.9% con relación al nivel del año anterior. Al interior de esta banca, el segmento Corporativo fue el de mayor crecimiento, en línea con el mayor financiamiento de inversiones a la industria manufacturera y al sector construcción. Por su parte, la Banca Minorista creció 22.2% frente al 2010, liderada por el segmento Pyme (+33.7%).
La estrategia prudente en el manejo de riesgo crediticio permitió alcanzar un ratio de morosidad de 1.2% (1.5% en el 2010) y un ratio de cobertura de 314.0% (272.6% en el 2010). Así, estos indicadores muestran que el BCP Bolivia posee uno de los mejores indicadores de calidad de cartera en el sistema bancario boliviano, el cual reportó ratios de 1.7% y 281.1%, respectivamente, al finalizar el 2011.
Al cierre del año, BCP Bolivia mantenía una sana participación de mercado, con un 11.3% tanto en colocaciones como en depósitos, y consolidaba su posición como un banco cercano, innovador y con la mejor calidad de servicio.
Sección IV
ANEXOS
INFORMACION COMPLEMENTARIA
Clasificación de Riesgo
Las empresas clasificadoras de riesgo Apoyo y Asociados Internacionales y Equilibrium Clasificadora de Riesgo, decidieron otorgar al Banco de Crédito la siguiente clasificación de riesgo:
Apoyo Equilibrium
Rating de la Institución A+ A+
Depósitos a plazo menores a un año CP-1+ (pe) EQL 1+.pe Certificados de Depósitos Negociables CP-1+ (pe) --
Certificados de Depósitos Negociables de Corto Plazo -- EQL 1+.pe Certificados de Depósitos Negociables a Largo Plazo -- AAA.pe
Bonos de Arrendamiento Financiero AAA (pe) AAA.pe
Cuarto Programa de Bonos de Arrendamiento Financiero -- AAA.pe Quinto Programa de Bonos de Arrendamiento Financiero -- AAA.pe Depósitos a plazo entre uno y diez años AAA (pe) AAA.pe
Letras Hipotecarias AAA (pe) --
Bonos Corporativos AAA (pe) AAA.pe
Bonos Hipotecarios AAA (pe) AAA.pe
Bonos Subordinados AA+ (pe) AA+.pe
Acciones Comunes 1 ª 1ª Clase.pe
Asimismo, las clasificadoras internacionales de riesgo, tales como Moody’s, Standard & Poor’s, y Fitch, le otorgaron al Banco de Crédito una de las más altas clasificaciones de riesgo del sistema financiero peruano.
Instrumentos Banco de Crédito del Perú Moody´s
Perspectiva Positiva
Rating de largo plazo Baa3
Depósitos de largo plazo – moneda extranjera Baa3 Depósitos de largo plazo – moneda local Baa2
Deuda subordinada Baa3
Fortaleza Financiera D+
Deuda de corto plazo – moneda extranjera P-3 Deuda de corto plazo – moneda local P-2
Standard & Poor’s
Moneda Local BBB/Estable/A-3
Moneda Extranjera BBB/Estable/A-3
Fitch Ratings
Perspectiva Estable
Emisiones de largo plazo en moneda extranjera BBB Emisiones de largo plazo en moneda local BBB Emisiones de corto plazo en moneda extranjera F2 Emisiones de corto plazo en moneda local F2
Deuda Subordinada BBB-
Rating individual WD
Support 3
Thomson Bankwatch
Deudas de largo plazo en moneda extranjera WR Deuda de largo plazo en moneda local WR Deuda de corto plazo en moneda local WR
Información Relacionada al Mercado de Valores
BANCO DE CREDITO DEL PERU
Renta Variable
Precio Código ISIN Nemónico Año - Mes Apertura Cierre Máxima Mínima Promedio
S/. S/. S/. S/. S/.
PEP120001008 CREDITC1 2011-01 8.05 9.00 9.00 8.05 8.19
PEP120001008 CREDITC1 2011-02 9.00 7.80 9.00 7.75 8.38
PEP120001008 CREDITC1 2011-03 7.85 8.30 8.40 7.75 8.03
PEP120001008 CREDITC1 2011-04 7.99 6.88 7.99 6.88 7.24
PEP120001008 CREDITC1 2011-05 6.80 7.00 7.20 6.75 7.08
PEP120001008 CREDITC1 2011-06 7.00 6.80 7.10 6.70 7.03
PEP120001008 CREDITC1 2011-07 6.60 7.04 7.20 6.50 6.69
PEP120001008 CREDITC1 2011-08 6.71 6.15 6.71 6.15 6.20
PEP120001008 CREDITC1 2011-09 6.15 6.03 6.20 5.90 6.11
PEP120001008 CREDITC1 2011-10 6.03 6.10 6.10 6.03 6.09
PEP120001008 CREDITC1 2011-11 6.10 6.10 6.11 6.00 6.11
PEP120001008 CREDITC1 2011-12 6.10 6.10 6.12 6.06 6.10
Renta Fija
Precio Código ISIN Nemónico Año - Mes Apertura Cierre Máxima Mínima Promedio
% % % % %
PEP12000D047 CREDI1BS4A 2011-05 113.3169 113.3169 113.3169 113.3169 113.3169
PEP12000M220 CREDI4BC5A 2011-01 99.8614 99.8614 99.8614 99.8614 99.8614 PEP12000M220 CREDI4BC5A 2011-02 99.0254 99.0254 99.0254 99.0254 99.0254
C O T I Z A C I O N E S 2 0 1 1
C O T I Z A C I O N E S 2 0 1 1
