Modelo de Black-Scholes
Estudio analítico de la ecuación de Black Scholes, solución a través del método de descomposición de Adomian y el método de Harper
... Un proceso estocástico de gran importancia y que será fundamental en la deducción del modelo de Black-Scholes es el Movimiento Browniano. En lineas generales este movimiento es un fenómeno natural ...
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Black scholes: valuación de una opción sobre un swap
... de Black es adecuado para valuar un Swaption porque a diferencia del modelo de Black-Scholes, el primero usa los precios de contratos a plazo en lugar del precio de las acciones, donde estos ...
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Valoración de opciones: simulación de Montecarlo y black scholes
... el modelo lognormal no predice una trayectoria particular puede usarse para establecer rangos de posibles realizaciones, intervalos de confianza, futuras con una probabilidad ...del modelo lognormal, tiene ...
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La teoría de opciones aplicada a la valoración de empresas...
... el modelo Black- Scholes de valoración de empresas (Black et ...del modelo, hace que sea muy escasa la presencia de trabajos prácticos aplicados (Maya et ...el modelo de ...
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Valuación de una opción call europea: modelo de black-scholes y una aplicación
... con Black y Scholes en la teor´ıa de valuaci´ on de opciones fue ...al modelo fue que el intercambio continuo en la opci´ on o en el subyacente permite mantener una relaci´ on estable entre ellos ...
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Mathematical modeling the estimate of options on actions
... del modelo de Black-Scholes tenemos lo siguiente: Otro tipo de proceso estocástico continuo, es conocido como el Lema de Ito, el cual es un proceso de Wiener generalizado donde los parámetros a y b ...
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Ecuación diferencial del tipo Black-Scholes con derivada fraccionaria
... el modelo de Black-Scholes desde diferentes puntos de vista, por ejemplo en [2] resuelven la ecuaci´on aplicando un m´etodo num´erico al momento de calcular la transformada inversa de Laplace, en [3] ...
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La Transformada de Mellin en la solución de una versión no lineal de la Ecuación de Black-Scholes
... un modelo de valoración de derivados financieros, conocido en el ámbito financiero como el modelo de Black- Scholes-Merton, y se abordará una versión no lineal de dicho ...El modelo de ...
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Aplicación del modelo de black - scholes a las fluctuaciones de las acciones de ecopetrol y pacific rubiales durante el periodo junio 2013 a junio 2014
... El modelo presenta cierta complejidad en su aplicaci´ on por la dificultad de enten- der su l´ ogica debido a las herramientas matem´ aticas que ...el modelo a casos particulares; por ejemplo, a las ...
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Value at Risk (VaR) in uncertainty: Analysis with parametric method and Black & Scholes simulations (Valor en Riesgo (VaR) en incertidumbre: Análisis con el método paramétrico y simulaciones con Black & Scholes)
... Nevertheless, we find that the historical approach based on the Black & Scholes simulations underestimate the expected losses of the industrial portfolio in an average of 1.57%, and the expected losses ...
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“Cálculo Estocástico y su Aplicación en la valuación de algunas opciones exóticas”
... En 1969, Robert Merton introdujo el C´alculo Estoc´astico en el estu- dio de las finanzas. Al mismo tiempo y con la colaboraci´on de Merton, Fisher Black y Myron Scholes descubrieron su celebrada f´ormula ...
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Proyecto institucional de evaluación de proyectos a través de opciones reales
... Este problema que se presenta en la práctica se refiere a que el análisis realizado para el proyecto y la estructuración para el desarrollo del mismo, sólo tienen en cuenta lo planeado inicialmente; es decir que el ...
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De Cox-Ross-Rubinstein al modelo de Black-Scholes
... el modelo de Black-Scholes, es uno de los modelos ma- tem´ aticos m´ as utilizados en la toma de decisiones financieras a nivel ...Fisher Black, Myron Scholes y Robert Merton lograron ...
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Strategic asset valuation: a model Including asymmetry and kurtosis in Its distribution in continuous time
... Previous works (Milanesi, Pesce & El Alabi, 2013) present a solution in discrete time. This article offers a solution to the mentioned problem in continuous time working on a case study. Therefore, this work’s ...
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Black
... tiempo, Black Sabbath no hubiera existido sin The Beatles (BLACK SAB- BATH, 2013), quienes jamás habrían siquiera pensado en tocar si no hubiera sido por Chuck ...el black se corrobora, pues los ...
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Straight forward and robust new method to price American options by simulation : a probability distribution function approach
... Furthermore, we have proved that the SF R Method can be used as a generalized ver- sion of the Binary Tree model, since as we have shown, it has the flexibility to price American-style as well as European-style feature ...
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Implementación del modelo toc “Black Penguin S.A.S”
... La teoría de restricciones, más conocida como TOC, es una herramienta que permite el diagnóstico empresarial, identificando causas y efectos que afectan a la misma; en el desarrollo de esta tesis se realiza un ...
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Stochastic black-scholes equation with time-fractional derivative on the half-line
... Abstract: We investigate the pricing of options using a modified Black-Scholes equation with a time-fractional derivative and additive white noise on the half-line. We construct the Green function for the ...
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OGICA DE LA MIXTECA “NUEVAS SOLUCIONES PARA ALGUNOS MODELOS FINANCIEROS CON VOLATILIDAD NO CONSTANTE” TESIS PARA OBTENER EL T´ITULO DE: LICENCIADO EN MATEM ´ ATICAS APLICADAS PRESENTA: NELSON GARC´IA P´
... caci´on en 1565 de “Liber de Ludo Aleae” por Cardano, generalmente se prefiere remontarse a una fecha mucho m´as reciente como la de 1900. En dicho a˜ no, Louis Bachelier presenta su tesis doctoral “Th´eorie de la ...
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Strategic asset valuation and higher stochastic moments: an adjusted Black-Scholes Model
... We structure the paper on the following manner: section 2 presents theoretical background where we describe meanly what the Edgeworth expansion is and how it is adjusted to Black and Scholes (BS). In ...
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