Consideraciones relacionadas al flujo financiero

 Horizonte de evaluación: Por sugerencia de expertos en negocio, la evaluación

financiera se evaluara en un horizonte de tiempo de 10 años.

 Inversión: El proyecto será financiado en su 100% por la empresa de calentadores

solares Termoinox SAC.

 Impuesto a la renta: De acuerdo a ley 30296 se promueve la reactivación de la

economía el IR para el año 2017 y 2018 será de 27% y para el año 2019 en adelante esta tasa sería de 26%.

 Tasa de inflación: Según proyecciones del BCRP, la tasa de interés que se utilizara

para el análisis financiero será de 2.5%

 Tipo de cambio: El tipo de cambio a utilizar es de 3.315 promedio de la primera

semana de Mayo 2016.

10.1.2. Consideraciones Relacionadas a la Demanda

Para la determinación de la demanda se ha considerado a las viviendas particulares con personas presentes en zonas urbanas. Según la tabla 10.1 y con base a los datos obtenidos en el INEI del censo realizado en el 2007 se muestran a continuación las viviendas según el tipo de distrito en donde el índice de instalación es mayor con base en la entrevista a expertos realizada y por consiguiente la solicitud de los servicios post venta para los calentadores solares.

Tabla 10.1 Viviendas con personas presentes en zonas urbanas por distrito

Distrito Número de viviendas

Arequipa 15373

144 Cerro colorado 28896 Yanahuara 5986 Paucarpata 26877 Socabaya 13726 JLByR 17564

Fuente: Elaboración propia en base a datos Censo 2007 INEI El total de viviendas con personas presentes en zonas urbanas en los distritos con mayor índice de instalaciones de calentadores solares tiene un monto de 126399, de tal modo la tabla 10.2 muestra los clientes esperados del presente trabajo de investigación.

Tabla 10.2 Mercado potencial del Servicio post venta en una empresa de calentadores solares

Viviendas de los distritos con mayor índice de instalaciones 126 399

% Encuestados que posee un calentador solar (menos 5% de error)

52 %

Viviendas que poseen un calentador solar 65727

% Encuestados con disponibilidad a pagar (menos 5% de error)

61%

Clientes con disponibilidad a pagar 40093

Demanda potencial (Sin contar servicios dentro de garantía

11.76%) 35379

Fuente: Elaboración propia El presente plan de negocio tiene proyectado atender a un 15% del mercado potencial es decir a los clientes con disponibilidad a pagar y que no se encuentren dentro de un periodo de garantía determinados en la tabla 10.2 que son aproximadamente 35379, el cálculo del mercado a atender según la capacidad se muestra a continuación teniendo en cuenta la cantidad de servicios promedios que atiende una movilidad por día en base información de expertos.

Tabla 10.3 Demanda esperada para la capacidad de atención según Termoinox

Movilidades especializadas para atención 02

Servicios promedio diarios por movilidad 10

Total servicios atendidos al día 20

Total servicios atendidos a la semana 110

Total servicios atendidos al mes 440

Total servicios atendidos al año 5280

145 10.1.3. Consideraciones relacionadas al Costo del servicio

El costo de los servicios se ha determinado en base a 4 aspectos claves para su atención como son: Mano de obra, materiales, combustible y herramientas de trabajo. De acuerdo a ello el margen bruto oscila entre 40% y 60%.

Tabla 10.4 Costo de servicio

Costo anual

Mano de obra(1) _124,920

Materiales(2) 96,529.07

Combustible(3) _9,600

Herramientas(4) 3,000

Total costo del servicio anual en soles S/. 234,049.07

Fuente: Elaboración propia (1)_{Para el cálculo de la mano de obra se consideró a los técnicos de campo, auxiliares y de planta}

(2)_{Los materiales considerados son los accesorios para los servicios técnicos así como los recursos para reparaciones de}

tanques y colectores solares. Ver anexo 8

(3) _{Se considera S/400.00 mensuales por movilidad.}

(4) _{Se considera S/250.00 mensuales en herramientas para el total de técnicos.}

Nota: Para el cálculo del costo del servicio están considerados aquellas atenciones por garantía de usuarios de un calentador solar Termoinox que adquirieron el producto hace menos de un año.

10.1.4. Consideraciones relacionadas a los gastos

Con el propósito de realizar una evaluación financiera conservadora en el proyecto planteado, los gastos administrativos y de ventas que se generaran para el negocio van a estar sujetas a variaciones por efectos de la inflación. El BCRP estimo que las proyecciones de inflación para el 2016 tendría un índice de 2.5%, dicha tasa incrementaría año a año por el periodo de evaluación planeado en el proyecto para los gastos tanto administrativos y de ventas.

10.1.5. Consideraciones relacionadas a los ingresos

Las consideraciones relacionadas a los ingresos para el presente trabajo se basaran en 3 aspectos relacionados a la frecuencia del servicio, solicitud promedio de compra y la tasa de crecimiento anual del negocio.

146 a. Frecuencia del servicio

De acuerdo a la encuesta realizada para el plan de negocio y basado en los resultados analizados en el capítulo III, se tiene esperado que los clientes soliciten un servicio post venta a la empresa de calentadores solares con una frecuencia promedio de 1.06 veces al año.

Tabla 10.5 Frecuencia para solicitar un servicio post venta

¿Con qué frecuencia solicita usted un servicio post venta para su Terma solar?

Una vez cada dos años 81 32 %

Una vez cada año 138 55 %

Dos a tres veces al año 15 6 %

Tres o cuatro veces al año 12 5 %

Más de cuatro veces al año 5 2 %

Total 251 100 %

Promedio ponderado: 1.06 veces al año

Fuente: Elaboración propia b. Solicitud promedio del servicio

De acuerdo a los datos obtenidos en las encuestas y a la información basada en la entrevista a los expertos analizados en el capítulo III, se espera que los usuarios de un sistema de calentamiento solar (Terma solar) gasten en promedio 119.20 soles por cada vez que requieran un servicio post venta para los diferentes servicios ofrecidos como mantenimientos, traslados, reparaciones de tanques y colectores, problemas con fugas, sistema auxiliar eléctrico, entre otros.

Tabla 10.6 Precio por tipo de servicio post venta

Servicio Precio del servicio % Solicitud

Varios 50 26%

Reparaciones tanque y colectores 500 4%

Mantenimientos 120 68%

Cambio de sistema eléctrico 230 2%

Promedio ponderado: 119.20 soles por servicio

147 c. Tasa de crecimiento anual

Siguiendo la opinión de los expertos y con el análisis del crecimiento del sector se estima que el negocio crecerá a tasas del 6% anual, índice de crecimiento que será utilizado para la evaluación financiera en el negocio.