Entidades de Dinero Electrónico

El art. 21 de la LF, dentro del Cap. IV dedicado al impulso al empleo de técnicas electrónicas, regula las Entidades de Dinero Electrónico (E.D.E.), que se configuran como entidades de crédito que pueden ejercer como actividad principal la emisión de medios de pago en forma de dinero electrónico (lo que se conoce como "tarjetas prepago").

La nueva regulación se justifica en la necesidad de transponer la Directiva 2000/46/CE, sobre el acceso a la actividad de las entidades de dinero electrónico y su ejercicio así como la supervisión cautelar de dichas entidades, y la Directiva 2000/28/CE, por la que se modifica la Directiva 2000/12/CE, relativa al acceso a la actividad de las entidades de crédito y a su ejercicio. El plazo de transposición de ambas Directivas finalizaba el 27 de abril de 2002.

En nuestro país la regulación del dinero electrónico se remonta a 1995 (Disp. Adicional quinta del Real Decreto 1245/1995, de 14 de julio), de acuerdo con la cuál: a) Las tarjetas electrónicas prepagadas ("monedero electrónico") tenían la consideración de

fondos reembolsables del público; b) Sólo podían ser emitidas por entidades de crédito, ya que la captación de fondos reembolsables es una actividad reservada a tales entidades; c) La regulación prevista sólo resultaba de aplicación si se trata de tarjetas "multipurposed", es decir, tarjetas aceptadas como medio de pago por empresas distintas del emisor.

Los extremos más importantes de la nueva regulación establecida, que queda pendiente de desarrollo reglamentario en algunos puntos, son los siguientes:

A) Se reconocen las Entidades de Dinero Electrónico como una categoría específica y diferenciada de entidades de crédito cuya actividad principal consiste en emitir medios de pago en forma de dinero electrónico. Con este reconocimiento se transpone la normativa comunitaria que había venido a distinguir entre dos tipos de entidades de crédito: por un lado, las entidades cuya actividad consiste en recibir del público depósitos u otros fondos reembolsables y en conceder créditos por cuenta propia; y, por otro lado, las entidades de dinero electrónico, que no realizan una actividad de recepción de depósitos. Como consecuencia de ello, se modifica el art. 1 del Real Decreto Legislativo 1298/1986, de 28 de junio, que define lo que se entiende por entidad de crédito, así como el apartado 2 del art. 28 de la Ley 26/1988, de 29 de julio, sobre Disciplina e Intervención de las Entidades de Crédito, añadiéndose a las actividades reservadas a las entidades de crédito la actividad comercial de emitir dinero electrónico.

B) La consideración de las Entidades de Dinero Electrónico como entidades de crédito justifica que queden, en términos generales, sometidas al régimen general de las entidades de crédito, aunque para las mismas también se justifica, sin embargo, un régimen específico de supervisión cautelar menos oneroso, que queda pendiente de desarrollo reglamentario, en tanto que la emisión de dinero electrónico no constituye por si misma, dado su carácter específico de sustitutivo electrónico de las monedas y billetes de banco, una actividad de recepción de depósitos.

C) Se define lo que se entiende por "dinero electrónico". En síntesis, el dinero electrónico se concibe, de conformidad con la normativa comunitaria, como un sustitutivo electrónico de las monedas y billetes de banco, almacenado en un soporte electrónico y que, en general, está pensado para efectuar pagos electrónicos de escasa cuantía. De acuerdo con tales pautas, la LF define el dinero electrónico como el valor monetario representado por un crédito exigible a su emisor: a) almacenado en un soporte electrónico; b) emitido al recibir fondos de un importe cuyo valor no sea inferior al valor monetario

emitido; c) aceptado como medio de pago por empresas distintas del emisor. Además, especifica que no cabe recibir fondos por importe superior al valor monetario emitido, de modo que se establece un requisito adicional preceptivo que deberán cumplir los que pretendan emitir dinero electrónico, evitando, así, que pudiera pensarse que si los fondos recibidos son mayores que el valor monetario emitido ya no se considere que estamos en presencia de dinero electrónico.

D) Se especifica que la recepción de fondos no constituirá recepción de fondos reembolsables del público si los fondos recibidos se cambian inmediatamente por dinero electrónico. No obstante, la recepción de fondos tendrá el mismo tratamiento que los depósitos a los efectos de la cobertura de los mismos por los fondos de garantía de depósitos si el soporte al que se incorporan es nominativo o están ligados a una cuenta representativa de un depósito constituido por su titular. Esta distinción es consecuencia del distinto tratamiento que merece el dinero electrónico emitido por entidades de dinero electrónico y el emitido por las entidades de crédito de ámbito operativo no limitado. E) Se reconoce la posibilidad de obtener el reembolso por el portador. Se prevé, de conformidad con la normativa comunitaria, que el dinero electrónico pueda reembolsarse para dar confianza al portador. A tales efectos: a) Se reconoce que el portador de dinero electrónico pueda, durante el período de validez, solicitar al emisor que se lo reembolse al valor nominal por monedas y billetes de banco o por transferencia de una cuenta, sin otros gastos que aquellos que resulten estrictamente necesarios para realizar la operación; b) Se prevé que el contrato entre el emisor y el portador estipule claramente las condiciones de reembolso, pudiendo prever un límite mínimo para el mismo, que no podrá superar los diez euros. Conviene aclarar que la posibilidad de obtener el reembolso no supone, en sí misma, que los fondos recibidos a cambio de dinero electrónico se consideren como depósitos u otros fondos reembolsables.