FRECUENCIA DE PAGO A

CARTERA VIGENTE B CARTERA NO DEVENGA INTERES C CARTERA VENCIDA D CARTERA IMPRODUCTIVA =B+C E CARTERA TOTAL =A+D F ÍNDICE =(D*100)/E 18 meses 422.875,65 0,00 13.263,30 13.263,30 436.138,95 3.04% Anual 360 días 1.213.765,78 34.040,17 19.372,33 53.412,50 1.267.178,28 4.22% Bimensual 60 días 33.522,87 3.572,20 753,8 4.326,00 37.848,87 11.43% Cuatrimestral 120 días 16.762,61 0,00 0,00 0,00 16.762,61 0.00% Mensual 30 días 9.932.880,18 443.569,75 376.832,98 820.402,73 10.753.282,91 7.63%

Nueve meses 270 días 44.442,13 0,00 0,00 0,00 44.442,13 0.00%

Diez meses 300 días 61.682,67 0,00 0,00 0,00 61.682,67 0.00%

Ocho meses 240 días 33.704,32 4.515,00 8.492,55 13.007,55 46.711,87 27.85%

Quimestral 150 días 13.417,09 0,00 0,00 0,00 13.417,09 0.00%

Semestral 180 días 1.799.604,45 60.882,57 60.081,93 120.964,50 1.920.568,95 6.30%

Siete meses 210 días 9.656,89 0,00 0,00 0,00 9.656,89 0.00%

Trimestral 90 días 304.116,61 18.928,85 12.045,99 30.974,84 335.091,45 9.24%

Vencimiento 61.116,36 0,00 10.828,34 10.828,34 71.944,70 15.05%

TOTAL 13.947.547,61 565.508,54 501.671,22 1.067.179,76 15.014.727,37 7.11%

En base al cuadro anterior, se puede deducir que existen altos índices de morosidad en aquellos préstamos con frecuencia de pago al vencimiento 15,05%, bimensual 11,43%, y cada ocho meses 27,85% de índice de morosidad. Además, se observó que la cooperativa tiene ciertas deficiencias en la calificación de cartera.

De acuerdo a lo señalado en el “Art.11.-Criterios de calificación, de la Resolución 345- 2017 de la Junta Política de Regulación Monetaria y financiera establece lo siguiente: Las entidades calificarán la cartera de crédito y contingentes en función de la morosidad, conforme a los criterios que se detallan a continuación”:

Nivel de riesgo Productivo comercial ordinario y prioritario (Empresarial y Corporativo) Productivo comercial ordinario y prioritario (PYME) Microcrédito Consumo ordinario y prioritario Vivienda interés público, inmobiliario A-1 De 0 a 5 De 0 a 5 De 0 a 5 De 0 a 5 De 0 a 5 Riesgo A-2 De 6 a 20 De 6 a 20 De 6 a 20 De 6 a 20 De 6 a 35 normal A-3 De 21 a 35 De 21 a 35 De 21 a 35 De 21 a 35 De 36 a 65 Riesgo B-1 De 36 a 65 De 36 a 65 De 36 a 50 De 36 a 50 De 66 a 120 potencial B-2 De 66 a 95 De 66 a 95 De 51 a 65 De 51 a 65 De 121 a 180 Riesgo C-1 De 96 a 125 De 96 a 125 De 66 a 80 De 66 a 80 De 181 a 210 deficiente C-2 De 126 a 180 De 126 a 155 De 81 a 95 De 81 a 95 De 211 a 270 Dudoso recaudo D De 181 a 360 De 156 a 185 De 96 a 125 De 96 a 125 De 271 a 450 Pérdida E Mayor de 360 Mayor de 185

Mayor a 125 Mayor a 125 Mayor a 450

Figura 4 Niveles de riesgo

Fuente Cooperativa de Ahorro y Crédito Unión El Ejido

Es necesario que la cooperativa se obligue a la utilización del score de crédito que es una herramienta que nos permite identificar la probabilidad de incumplimiento de pago de las obligaciones del socio, se lo analiza a través de las consultas que se realiza en el buró de crédito tanto a titulares, garantes y cónyuges y está dado en función de puntajes de

Implementar nuevas políticas para reforzar la gestión de recuperación de cartera en función a los índices de morosidad que se presentan por línea de negocio, conociendo los principales factores que influyen al incumplimiento de pagos.

Análisis de indicadores financieros y la rentabilidad de la cooperativa

Se presenta un análisis de indicadores aplicados a instituciones financieras para lo cual se considera datos del estado de situación financiera y estado de resultados:

Tabla 9

Cartera de crédito

CARTERA DE CREDITO RUBROS

TOTAL CARTERA IMPRODUCTIVA 1.067.179,76

TOTAL CARTERA BRUTA 15.014.727,37

PROVISIONES -1.163.142,18

TOTAL CARTERA NETA 13.851.585,19

Fuente Cooperativa de Ahorro y Crédito Unión El Ejido

Indicador de Morosidad de la cartera

Tabla 10

Morosidad de cartera

Nombre del indicador Fórmula %

Morosidad de la cartera total

MC Cartera Improductiva 7,11 Cartera Bruta MC 1.067.179,76 15.014.727,37 Fuente Cooperativa de Ahorro y Crédito Unión El Ejido

La cartera total de la cooperativa es de 15.014.727,37, el índice de morosidad es de 7,11%, con una cartera improductiva de 1.067.179,76, valor representativo que no genera rentabilidad para la institución financiera.

El porcentaje de morosidad refleja que la cooperativa tiene problema de recuperación de cartera y que las políticas que se manejan no son las adecuadas, es importante considerar que sucursales son las que existe una deficiencia en la gestión de cobro y considerar

alternativas que le permita un mejor control, además es importante considerar que la morosidad en créditos de consumo es del 5,59% y el microcrédito es del 8,45%, esta última con un porcentaje representativo que repercute en la liquidez de la institución.

Indicador cobertura de la cartera de crédito

Tabla 11

Cobertura cartera de crédito

Nombre del indicador Fórmula %

Cobertura de la cartera de crédito C Provisiones 108,99 Cartera de crédito improductiva c 1.163.142,18 1.067.179,76 Fuente Cooperativa de Ahorro y Crédito Unión El Ejido

Los valores de provisión y de cartera de crédito improductiva se ha considerado de los estados financieros de la cooperativa, en la cual se analiza que la provisión es del 108,99% lo cual es adecuado, ya que una cuanto mayor sea el porcentaje la cooperativa cuenta con valores contra perdidas.

El valor de cartera improductiva 1.067.179,76 y el valor de provisión 1.163.142,18, el cual es mayor al valor de cartera, por lo que se analiza que la institución financiera si cuenta con recursos para cubrir sus deudas o posibles pérdidas, y contar con suficiente provisión ante créditos impagados, es decir este % hace referencia a los créditos morosos que cubre los valores que constan como provisión para posibles contingencias.

Grado de Absorción

Tabla 12

Grado de Absorción

Nombre del indicador Fórmula %

Grado de Absorción

GA Gastos operacionales

76,63 Margen financiero

Para el cálculo del grado de absorción se consideró los datos del estado de resultados de la cooperativa, en el cual los gastos operacionales corresponden a 1.141.323,71 y el margen financiero a 1.489.427,70, con un porcentaje de absorción de 76,63%, esto determina que el gasto es elevado y que absorbe su liquidez, es importante analizar los gastos operaciones y determinar controles para disminuir este rubro.

Rentabilidad sobre el activo

Tabla 13

Rentabilidad sobre activos

Nombre del indicador Fórmula %

Rentabilidad

R Utilidad del Ejercicio

2,28 Activo Promedio

R 397.145,18

17.421.024,52 Fuente Cooperativa de Ahorro y Crédito Unión El Ejido

Este indicador demuestra la rentabilidad que tiene la cooperativa en relación al activo total, es decir el beneficio económico que general al activo, el cual es de 2,28 %, el cual no es muy favorable considerando el valor de inversión del activo que es de 17.421.024,52, un indicador con un porcentaje mayor demuestra una mejor situación de la institución financiera, además es importante considerar que la rentabilidad sobre el activo haciendo relación a las cooperativas del segmento 3 es representativo ya que el margen de utilidad se encuentra en porcentajes inferiores. Este indicador permite conocer la eficiencia en el manejo del dinero de la entidad.

Rentabilidad sobre el patrimonio

Tabla 14

Rentabilidad sobre el patrimonio

Nombre del indicador Fórmula %

Rentabilidad

R Utilidad del Ejercicio

10 Patrimonio Promedio

R 397.145,18

4.100.301,44 Fuente Cooperativa de Ahorro y Crédito Unión El Ejido

Este indicador mide el retorno generado por el patrimonio de los accionistas, un porcentaje menor en el indicador demuestra que la cooperativa no cuenta con los recursos suficientes para la distribución de accionistas, un porcentaje elevado es favorable, de acuerdo al Reporte financiero comparativo del Segmento 3, emitido por la Superintendencia de Economía Popular y Solidaria, la rentabilidad de la cooperativa es del 10 % considerando como un valor favorable, es importante destacar que instituciones como Cooperativa San Gabriel LTDA se encuentra con una rentabilidad del 0,60% sobre el patrimonio, Cooperativa San Antonio 10,73, para lo cual las cooperativa de este segmento presentan porcentajes variables.

CONCLUSIONES

 Se realiza la valoración de índice de morosidad de cartera de crédito de la cooperativa por línea de negocio, comparando el monto de la cartera improductiva frente al total de la cartera. Se presentan índices altos para los siguientes tipos de crédito o líneas de negocio: Hipotecario reestructurado (62,60%) y Microcrédito hipotecario (15,96%). Los préstamos que se encuentran en esta clasificación no generan renta financiera a la institución, por lo cual se la considera como valores perjudiciales para la Cooperativa de Ahorro y Crédito Unión El Ejido.

 En cuanto a los índices de morosidad de las sucursales, es importante analizar que los mismos pueden variar desde 3,41% en la sucursal Cuellaje, en donde se determina una excelente gestión de cobranzas. Se encuentran también el 13, 57% en sucursal Serval Alegre, registrado con el porcentaje más alto de morosidad en la cooperativa. La morosidad afecta a la liquidez de la cooperativa y no permite generar nuevos créditos, realizar inversiones, cumplir con socios en retiro de grandes cantidades de dinero o cancelar depósitos a plazo fijo, es por eso que la falta de pago a vencimiento incrementa la cartera improductiva.

 El índice de morosidad por agente de crédito demuestra que este es el porcentaje que representa la cartera improductiva en relación al total de la cartera de créditos, y se puede determinar que persisten gestores que mantienen altos índices de morosidad como es el caso de tres agentes, dado que el valor de la cartera improductiva que suman es más del 50% del total de cartera.

 En cuanto al índice de morosidad en base a la frecuencia de pago, se establece que la institución adolece de varios inconvenientes relacionados al no pago de sus obligaciones y que derivan en altos índices de morosidad. Las consultas y el establecimiento de probabilidades de no pago no se efectúan adecuadamente y no se usan conforme a normativa interna los sistemas de valoración del score card de cada socio que solicita un crédito en la Cooperativa. Esta inobservancia puede derivar en falencias en los sistemas de control interno adicionalmente a los ya nombrados.

 Al realizar el análisis de indicadores financieros y la rentabilidad de la cooperativa, se presentan varias novedades, tal como el indicador del grado de absorción, el cual señala que se consideró los datos del estado de resultados de la cooperativa, en el cual los gastos operacionales corresponden a 1.141.323,71 y el margen financiero a 1.489.427,70, con un porcentaje de absorción de 76,63%, esto determina que el gasto es elevado y que absorbe su liquidez, es importante analizar los gastos operaciones y determinar controles para disminuir este rubro.

RECOMENDACIONES

 Se recomienda revisar los manuales de crédito establecidos internamente a fin de que se fortalezcan los parámetros de control de cada tipo de crédito que tiene la cooperativa y sin que ello signifique unas nuevas barreras de entrada o barreras de acceso a los créditos que los socios necesitan. Se presentan índices altos para los siguientes tipos de crédito o líneas de negocio: Hipotecario reestructurado (62,60%) y Microcrédito hipotecario (15,96%) y ese recurso que no puede recuperarse afecta significativamente la realidad económica de la institución Los préstamos que se encuentran en esta clasificación no generan renta financiera a la institución, por lo cual se la considera como valores perjudiciales para la Cooperativa.

 Se requiere aplicar reformas en los parámetros internos para la calificación y gestión de créditos para cada cliente ya que existen lugares o agencias en las cuales la misma dificultad geográfica y la realizad social / económica impiden que se cumplan con los compromisos de pago. Súmese además que las actividades industriales o comerciales son bastante reducidas en áreas rurales y se enfocan mucho más a la actividad agrícola que en gran medida se ve afectada por otros condicionantes externos como el mismo clima.

 Los manuales de recuperación de cartera que se aplican en la gestión de cobranzas de la Cooperativa deberán ser revisados y reestructurados si se determina que no contienen metas definidas con mayor claridad o si es que los procedimientos y reportes de control de sus actividades de gestión no están dando los resultados adecuados tal como se refleja en los porcentajes de morosidad. El dato alarmante muestra que el valor de la cartera improductiva que suman es más del 50% del total de cartera. Es importante destacar y resaltar que lo agentes de cobranzas tienen la obligación y responsabilidad de gestionar la recuperación de cartera y mantener indicadores de morosidad y provisión de acuerdo a las políticas internas.

 Para mejorar el índice de morosidad en base a la frecuencia de pago, es necesario que la cooperativa se obligue a la utilización del score de crédito que como una herramienta que permite identificar la probabilidad de incumplimiento de pago de las

de crédito tanto a titulares, garantes y cónyuges y está dado en función de puntajes de acuerdo al comportamiento de pago y al historial crediticio en el sistema financiero. Este es un elemento muy importante en la concesión del crédito.

 Al realizar el análisis de indicadores financieros y la rentabilidad de la cooperativa, se recomienda implementar nuevas políticas para reforzar la gestión de recuperación de cartera en función a los índices de morosidad que se presentan por línea de negocio, por tiempo o frecuencia de pago, por gestión interna y otros elementos que al final de los ejercicios contables, terminan afectando otros aspectos de la economía de la Cooperativa como como el indicador del grado de absorción, liquidez, solvencia y la calificación de riesgo que se puede llegar a obtener.