NOMBRE, DIRECCIÓN Y ACTIVIDADES ECONÓMICAS

SIGNIFICATIVAS DEL CEDENTE DE LOS ACTIVOS TITULIZADOS El Cedente de los Derechos de Crédito que se titulizan es CaixaBank. Domicilio social: Avinguda Diagonal, 621, 08028 Barcelona, España Número de identificación fiscal: A-08-663619 Teléfono: (34) 93 404 60 00

Fax: (34) 93 339 57 03

Télex: 52623-CAVEA E y 50321-CAIX E

El 27 de junio de 2011, mediante escritura de segregación de rama de actividad, autorizada por el Notario de Barcelona D. Tomás Giménez Duart con el número 2.617 de orden de su protocolo, Caixa d’Estalvis i Pensions de Barcelona (constituida en el año 1990 a partir de la fusión de Caja de Pensiones para la Vejez y de Ahorros de Catalunya y Baleares, fundada en 1904, y Caja de Ahorros y Monte de Piedad de Barcelona, fundada en 1844) cedió a Microbank de la Caixa, S.A.U. (constituida el 1973 con el nombre de Banco de Europa, S.A.), los activos y pasivos integrantes de su actividad financiera. Mediante otra escritura autorizada por el mismo Notario de Barcelona Sr. Giménez Duart, el 30 de junio de 2011 bajo el número 2.685 de orden de su protocolo, Criteria CaixaCorp, S.A. (entidad constituida el 1980 con el nombre de Grupo de Servicios, S.A) y Microbank de la Caixa, S.A.U. se fusionaron mediante la absorción de la segunda por la primera, con extinción de la personalidad jurídica de Microbank de la Caixa, S.A.U., sin liquidación, y traspaso en bloque, a título universal, de su patrimonio a Criteria CaixaCorp, S.A. Asimismo, en la propia escritura de fusión, Criteria CaixaCorp, S.A. adoptó la denominación social de Caixabank, S.A. Como consecuencia de la sucesión universal referida, Caixabank, S.A. ha quedado subrogada en la posición de Caixa d’Estalvis i Pensions de Barcelona, por lo que CaixaBank, como titular de los Derechos de Crédito, actúa como Cedente de los mismos.

CaixaBank figura inscrita en el Registro Administrativo Especial del Banco de España con el número 2100 e inscrita con el número 109, en el Registro Mercantil de Barcelona, en el tomo 40.003, folio 85, hoja número B-41232, inscripción 85ª.

CaixaBank tiene como objeto social la realización de actividades de banca comercial, que se corresponde con el código 6419 de la Clasificación Nacional de Actividades Económicas (CNAE). En el artículo 2 de sus Estatutos sociales se detalla el mencionado objeto social.

CaixaBank tiene la forma jurídica de sociedad anónima. Su actividad está sujeta a la legislación especial para entidades de crédito y la supervisión y control de sus actuaciones corresponde al Banco de España.

INFORMACIÓN FINANCIERA CONSOLIDADA DEL GRUPO CAIXABANK 1

La información financiera contenida en este apartado no ha sido auditada, a excepción de la de 31 de diciembre de 2013 y 2014 y, en consecuencia, es susceptible de potenciales futuras modificaciones. La cuenta de

resultados y el balance de situación consolidados a la conclusión del tercer trimestre de 2015, se presentan siguiendo las bases, principios y criterios contables definidos en la nota 2 de las cuentas anuales consolidadas del Grupo CaixaBank a 31 de diciembre de 2014.

NOTA: La cuenta de resultados de 2015 incluye los resultados de Barclays Bank, SAU desde 1 de enero de 2015. El balance consolidado

de CaixaBank incorpora los saldos de Barclays Bank, SAU a su valor razonable, desde 1 de enero de 2015. La información financ iera histórica ha sido reexpresada tras la aplicación de la IFRIC 21 y NIC 8 .

RESULTADOS

El margen bruto generado durante los primeros nueve meses de 2015 crece un 15,1% respecto al mismo periodo de 2014 y se sitúa en 6.316 millones de euros. Destaca el crecimiento en la generación de ingresos core del negocio bancario con incremento del margen de intereses (+7,6%) y de las comisiones (+11,0%). Los gastos recurrentes aumentan el +8,5% tras la incorporación de Barclays Bank, SAU (-0,6% en perímetro homogéneo1_{). Se han registrado costes extraordinarios por 543 millones de}

euros, asociados a la integración de Barclays Bank, SAU (259 millones de euros) y al Acuerdo Laboral alcanzado en el segundo trimestre de 2015 (284 millones de euros). El margen de explotación, 2.707 millones de euros, se incrementa un 1,8% respecto al mismo periodo del año anterior. Asimismo, el resultado de los nueve primeros meses de 2015 está impactado por la reducción de las dotaciones para insolvencias (1.375 millones de euros, -17,3%), el incremento de otras dotaciones a provisiones, que incluyen principalmente, la cobertura de contingencias futuras y el deterioro de otros activos y por el registro de la diferencia negativa de consolidación derivada de la adquisición de Barclays Bank, SAU (602 millones de euros), entre otros.

El resultado atribuido al Grupo en los primeros 9 meses de 2015 alcanza los 996 millones de euros lo que representa un incremento del 57,3% respecto al mismo periodo del año anterior.

ACTIVIDAD

Los recursos de clientes ascienden a 289.460 millones de euros, +6,5% respecto a Diciembre 2014, tras la incorporación de los saldos de Barclays Bank, SAU, un +0,7% de variación orgánica2_.

Los créditos brutos a la clientela ascienden a 209.005 millones de euros, +6,0% respecto a Diciembre 2014, tras la incorporación de Barclays Bank, SAU. La variación orgánica2 _{(-2,8% en 2015) está impactada principalmen-}

te por la reducción de la financiación al sector promotor (-25,5%). LIQUIDEZ

A 30 de septiembre de 2015 la liquidez alcanza los 50.952 millones de euros, en su totalidad de disponibilidad inmediata (14,8% del activo). El saldo dispuesto de la póliza del BCE asciende a 30 de septiembre de 2015 a 16.319 millones de euros.

Nota: Se entiende por liquidez bancaria la medida de la capacidad de la Entidad para hacer frente a sus deudas a corto plazo. Se

compone de la suma de los elementos que conforman el Efectivo ( Caja + Cajeros + Divisas, Bancos Centrales, Coeficiente de caja (-) y Depósitos ECB -1 día) y la 1ª Línea de Liquidez (Neto interbancario, Repos Lámina Seguros, Repos Tomados/Cedidos y Deuda Pública Firme), así como el disponible en póliza y la renta fija disponible a descontar.

(1) Proforma incorporando los gastos recurrentes de Barclays Bank, SAU en el 2014.

(2) Variaciones calculadas aislando el impacto de los saldos de balance incorporados de Barclays Bank, SAU a 1 de enero de 2015: 15.609 millones de euros de recursos de clientes y 17.782 millones de euros de créditos a la clientela.

GESTIÓN DEL RIESGO

Continúa la buena evolución en los indicadores de calidad de activo. Reducción orgánica2 _{de saldos dudosos de 3.191 millones de euros}

respecto a Diciembre 2014. La ratio de morosidad desciende hasta el 8,7%.

La política prudente de cobertura de riesgos permite que las provisiones para la cartera crediticia se sitúen en los 10.584 millones de euros, con una ratio de cobertura del 55%, a 30 de Septiembre de 2015.

GESTIÓN DEL CAPITAL

CaixaBank alcanza un Common Equity Tier 1 (CET1) fully loaded del 11,6% a 30 de septiembre de 2015, aplicando los criterios previstos para el final del período transitorio. La evolución anual muestra una disminución de 78 puntos básicos por la integración de Barclays Bank, SAU, y un incremento de 32 puntos básicos de generación de capital.

Según los criterios de aplicación progresiva vigentes este año, CaixaBank alcanza una ratio CET1 regulatoria del 12,8%.

Grupo CaixaBank – Balance

NOTA: El balance a 31 de Diciembre de 2013 ha sido reestimada de acuerdo con el nuevo registro de las aportaciones al Fondo de

Grupo CaixaBank - Cuenta de Pérdidas y Ganancias

NOTA: La cuenta de resultados 2014 ha sido reexpresada tras la aplicación de la IFRIC 21 y NIC 8.

Importes en millones de euros 2015 2014

Ingresos financieros 6.407 6.568 (2,4) Gastos financieros (3.099) (3.494) (11,3)

Margen de intereses 3.308 3.074 7,6

Dividendos 112 104 7,9

Resultados de entidades valoradas por el método de la participación 502 263 90,7

Comisiones netas 1.524 1.374 11,0

Resultados de operaciones financieras y diferencias de cambio 748 576 29,7 Otros productos y cargas de explotación 122 94 30,0

Margen bruto 6.316 5.485 15,1

Gastos de explotación recurrentes (3.066) (2.826) 8,5 Gastos de explotación extraordinarios (543) 0

Margen de explotación 2.707 2.659 1,8

Pérdidas por deterioro de activos financieros y otros (1.762) (1.799) (2,1) Ganancias/pérdidas en baja de activos y otros (40) (156) (74,2) Resultado antes de impuestos 905 704 28,5

Impuesto sobre beneficios 94 (70)

Resultado consolidado del ejercicio 999 634 57,6

Resultado atribuido a intereses minoritarios y otros 3 1

Resultado atribuido al Grupo 996 633 57,3

Variación en % Enero - Septiembre

EVOLUCIÓN Y PRINCIPALES INDICADORES DE SOLVENCIA