BIOCERES S.A. RANGO DE PRECIO DE SUSCRIPCIÓN DE US$ 10,00 A US$ 12,00 POR ACCIÓN

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Prospecto Resumido

BIOCERES S.A.

OFERTA DE HASTA 15.044.273 AMPLIABLE HASTA 17.404.534 ACCIONES ESCRITURALES, ORDINARIAS, DE VALOR NOMINAL $1 POR ACCIÓN, Y CON DERECHO A UN VOTO CADA UNA

(EN EL MARCO DEL AUMENTO DE CAPITAL POR HASTA 24.000.000 DE ACCIONES ORDINARIAS)

RANGO DE PRECIO DE SUSCRIPCIÓN DE US$ 10,00 A US$ 12,00 POR ACCIÓN

Bioceres S.A. (la “Emisora”) ofrece en suscripción hasta 15.044.273 de sus Nuevas Acciones (conforme se define más adelante) ampliable hasta 17.404.534 Nuevas Acciones de la siguiente forma:

(A) en suscripción al público inversor en general, hasta 13.343.867 Nuevas Acciones ampliable hasta 15.396.268 Nuevas Acciones (las “Acciones Ofrecidas”) en virtud de una oferta: (i) en Argentina (la “Oferta Local” o la “Oferta”) por del prospecto de fecha 23 de enero de 2018 (el “Prospecto”, y el presente resumen del Prospecto, el “Prospecto Resumido”) a través de AR Partners S.A., BAF Securities S.A. y Banco Santander Río S.A. (los “Colocadores Locales”); y (ii) concurrentemente en los Estados Unidos y otros países distintos de Argentina (la “Oferta Internacional”, y junto con la Oferta Local, la “Oferta Global”), representadas por American Depositary Shares (“ADSs”), a razón de un ADS por cada Acción Ordinaria, mediante un prospecto en idioma inglés, a través de Jefferies LLC, Piper Jaffray & Co., Santander Investment Securities Inc., Mirabaud Securities LLP y SunTrust Robinson Humphrey LLC (los “Colocadores Internacionales”); dejándose expresamente establecido que dicho monto incluye 2.007.825 Nuevas Acciones ofrecidas en suscripción a los titulares de acciones preferidas Clase A de RASA Holding LLC (las “Acciones Preferidas”), como consecuencia del Derecho de Participación RASA (conforme se define más adelante), las cuales son ofrecidas en suscripción a los titulares de las Acciones Preferidas únicamente; y

(B) en suscripción a los Colocadores Internacionales mediante una opción de compra, hasta 1.700.406 Nuevas Acciones adicionales ampliable hasta 2.008.266 Nuevas Acciones adicionales (las “Acciones Adicionales”), a ser representadas en la forma de ADSs, para cubrir sobresuscripciones en la Oferta Internacional, de la que los Colocadores Internacionales dispondrán por 30 días a partir de la fecha del Contrato de Colocación Internacional para ejercer (la “Opción de Sobresuscripción”).

Las asambleas generales ordinarias y extraordinarias de accionistas de la Emisora celebradas el 17 de diciembre de 2014, el 15 de diciembre de 2016 y el 27 de abril de 2017 aprobaron y/o ratificaron, y las resoluciones del Directorio del 25 de agosto de 2015 y del 2 de enero de 2018 aprobaron, entre otras cuestiones (i) el ingreso de la Emisora al régimen de oferta pública por emisión de acciones, (ii) el aumento de capital mediante la emisión de hasta 24.000.000 de acciones escriturales, ordinarias, de valor nominal $1 por acción y con derecho a un voto cada una (las “Nuevas Acciones”) (teniendo en consideración el Stock Split (conforme se define más adelante)), y (iii) el rango del precio de suscripción de las Nuevas Acciones y, en consecuencia, la prima de emisión aplicable al aumento de capital, entre un mínimo de US$7,91 y un máximo de US$12,50 (o su equivalente en otras monedas) por Nueva Acción. Las Nuevas Acciones otorgarán a sus titulares los mismos derechos que otorgan las Acciones Ordinarias de la Emisora actualmente en circulación, incluyendo el derecho a recibir dividendos. Asumiendo la suscripción y emisión de la totalidad de las 24.000.000 Nuevas Acciones, las mismas representarán el 48,34% del capital social y derechos de voto de la Emisora.

Por resoluciones de las Asambleas Generales Ordinarias y Extraordinarias del 22 de abril de 2016 y del 15 de diciembre de 2016 se suspendieron los derechos de suscripción preferente y de acrecer que pudieran tener los tenedores registrados de las Acciones Ordinarias de Bioceres actualmente en circulación (los “Accionistas de Bioceres”) como consecuencia de la emisión de las Acciones bajo los Derechos de Participación M&B y las Acciones bajo los Derechos de Participación RASA (conforme se definen más adelante). Por lo tanto, los Accionistas de Bioceres y sus cesionarios (los “Cesionarios”, y juntamente con los Accionistas de Bioceres, los “Titulares del Derecho de Preferencia y de Acrecer”) tendrán derecho de suscripción preferente sobre las Nuevas Acciones remanentes luego del ejercicio de los Derechos de Participación M&B y de los Derechos de Participación RASA, y excluidas las Acciones bajo los Planes de Incentivo y las Acciones Adicionales (las “Nuevas Acciones Disponibles”) (y las Acciones Adicionales, en caso de ejercicio de la Opción de Sobresuscripción), en proporción a sus tenencias de Acciones Ordinarias actualmente en circulación (el “Derecho de Suscripción Preferente”) y derecho de acrecer para suscribir proporcionalmente las Nuevas Acciones Disponibles (y las Acciones Adicionales, en caso de ejercicio de la Opción de Sobresuscripción) remanentes no suscriptas por otros Titulares del Derecho de Preferencia y de Acrecer en proporción al porcentaje de las Nuevas Acciones Disponibles (y las Acciones Adicionales, en caso de ejercicio de la Opción de Sobresuscripción), respecto de las cuales los Titulares del Derecho de Preferencia y de Acrecer hayan ejercido su Derecho de Suscripción Preferente (el “Derecho de Acrecer”). El período para el ejercicio de los Derechos de Suscripción Preferente y los Derechos de Acrecer se extenderá durante un plazo mínimo de diez (10) días corridos (el “Período de Suscripción Preferente”).

A fin de facilitar la colocación de las Acciones Ofrecidas y las Acciones Adicionales entre el público inversor, a la fecha de este Prospecto Resumido ciertos Accionistas de Bioceres (los “Accionistas Cedentes”) cedieron sus Derechos de Suscripción Preferente y Derechos de Acrecer sobre el 92,36% de las Nuevas Acciones Disponibles y de las Acciones Adicionales, en caso de ejercicio de la Opción de Sobresuscripción, a favor de AR Partners S.A. (el “Agente de Ejercicio”), quien ejercerá los Derechos de Suscripción Preferente (pero no los Derechos de Acrecer) a los efectos de que las Nuevas Acciones Disponibles que les correspondan sean colocadas en la Oferta Global, y las Acciones Adicionales, en caso de ejercicio de la Opción de Sobresuscripción que les correspondan sean colocadas en la Oferta Internacional de conformidad con las instrucciones que reciba de los Colocadores Internacionales.

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La Bolsa de Valores de Nueva York (New York Stock Exchange, o NYSE) ha autorizado a la Sociedad a listar sus ADSs con el símbolo “BIOX”.

Antes de tomar decisiones de inversión respecto de las Nuevas Acciones, las cuales implicarán un alto grado de riesgo, el inversor deberá considerar los factores de riesgo que se describen en la Sección “3. Información Clave sobre la Emisora - e) Factores de Riesgo” del Prospecto y el resto de la información contenida en el mismo.

Las Nuevas Acciones no contarán con una calificación de riesgo.

Oferta Pública autorizada inicialmente por Resolución Nº 17919 de fecha 4 de diciembre de 2015 de la CNV y por Resolución N° 19296 de fecha 18 de enero de 2018 de la CNV. Esta autorización sólo significa que se ha cumplido con los requisitos establecidos en materia de información. La CNV no ha emitido juicio sobre los datos contenidos en el Prospecto y el presente Prospecto Resumido. La veracidad de la información contable, financiera y económica, así como de toda otra información suministrada en el Prospecto y el presente Prospecto Resumido es exclusiva responsabilidad del órgano de administración y, en lo que les atañe, del órgano de fiscalización de la sociedad y de los auditores en cuanto a sus respectivos informes sobre los estados financieros que se acompañan y demás responsables contemplados en los artículos 119 y 120 de la Ley de Mercado de Capitales Nº 26.831 (“Ley de Mercado de Capitales”). El órgano de administración manifiesta, con carácter de declaración jurada, que el Prospecto y el presente Prospecto Resumido contiene a la fecha de su publicación información veraz y suficiente sobre todo hecho relevante que pueda afectar la situación patrimonial, económica y financiera de la sociedad y de toda aquella que deba ser de conocimiento del público inversor con relación a la presente emisión, conforme las normas vigentes.

El Prospecto y los estados financieros adjuntos con el mismo se encuentran a disposición de los interesados en el domicilio social de la Emisora sito en Ocampo 210 bis, Predio CCT, Rosario, Santa Fe, Argentina, de lunes a viernes de 10 a 18 horas, en la página web de la Emisora www.bioceres.com.ar y en la página web de la CNV.

ESTE PROSPECTO RESUMIDO NO CONSTITUYE UNA OFERTA DE VENTA NI UNA SOLICITUD DE OFERTA DE COMPRA DE TÍTULOS VALORES, NI HABRÁ VENTA ALGUNA DE TITULOS VALORES, EN NINGUNA JURISDICCIÓN EN LA QUE TAL OFERTA, SOLICITUD O VENTA RESULTARE ILEGAL ANTES DEL REGISTRO, CALIFICACION O AUTORIZACIÓN PERTINENTE EN VIRTUD DE LAS LEYES DE TITULOS VALORES DE TAL JURISDICCIÓN.

Colocadores Locales

AR Partners S.A. Agente de Liquidación y Compensación y

Agente de Negociación Integral Número de matrícula asignado 31 de la CNV

BAF Securities S.A. Agente de Liquidación y Compensación y

Agente de Negociación Propio Número de matrícula asignado 191 de la CNV

Banco Santander Río S.A. Agente de Liquidación y Compensación y

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ADVERTENCIA

CONFORME CON LO ESTABLECIDO EN LOS ARTÍCULOS 119 Y 120 DE LA LEY DE MERCADO DE CAPITALES, LOS EMISORES DE VALORES NEGOCIABLES CON OFERTA PÚBLICA, JUNTO CON LOS INTEGRANTES DE LOS ÓRGANOS DE ADMINISTRACIÓN Y DE FISCALIZACIÓN (ESTOS ÚLTIMOS EN MATERIA DE SU COMPETENCIA), Y EN SU CASO LOS OFERENTES DE LOS VALORES NEGOCIABLES CON RELACIÓN A LA INFORMACIÓN VINCULADA A LOS MISMOS, Y LAS PERSONAS QUE FIRMEN EL PROSPECTO DE UNA EMISIÓN DE VALORES NEGOCIABLES CON OFERTA PÚBLICA, SERÁN RESPONSABLES DE TODA LA INFORMACIÓN INCLUIDA EN LOS PROSPECTOS POR ELLOS REGISTRADOS ANTE LA COMISIÓN NACIONAL DE VALORES. LAS ENTIDADES Y AGENTES INTERMEDIARIOS EN EL MERCADO QUE PARTICIPEN COMO ORGANIZADORES, O COLOCADORES EN UNA OFERTA PÚBLICA DE VENTA O COMPRA DE VALORES DEBERÁN REVISAR DILIGENTEMENTE LA INFORMACIÓN CONTENIDA EN LOS PROSPECTOS DE LA OFERTA. LOS EXPERTOS O TERCEROS QUE OPINEN SOBRE CIERTAS PARTES DEL PROSPECTO SÓLO SERÁN RESPONSABLES POR LA PARTE DE DICHA INFORMACIÓN SOBRE LA QUE HAN EMITIDO OPINIÓN.

NOTIFICACIÓN A LOS INVERSORES

El presente Prospecto Resumido debe leerse junto con, y se encuentra condicionado en su totalidad por, el Prospecto, toda la información detallada en el mismo y los estados contables que se adjuntan con el Prospecto. Para mayor información respecto de la Oferta Global, y las actividades y resultados de la Sociedad, remitirse al Prospecto. Todos los términos iniciados con mayúscula y no definidos en el presente Prospecto Resumido tendrán el significado que se les atribuye en el Prospecto.

La Sociedad ha preparado el Prospecto y este Prospecto Resumido exclusivamente para su uso en relación con la oferta de Acciones Ordinarias propuesta en Argentina. AR Partners S.A., Banco Santander Río S.A. y BAF Securities S.A. actuarán como Colocadores Locales con respecto a la oferta de las Nuevas Acciones. Las oficinas de AR Partners S.A. están ubicadas en San Martín 344, piso 22, Ciudad Autónoma de Buenos Aires, Argentina. Las oficinas de Banco Santander Río S.A. están ubicadas en Bartolomé Mitre 480, Ciudad Autónoma de Buenos Aires. Las oficinas de BAF Securities S.A. están ubicadas en Juana Manso 999, Piso 5, Ciudad Autónoma de Buenos Aires. Ni la Sociedad ni los Colocadores han autorizado la entrega de información distinta de la contenida en el Prospecto o este Prospecto Resumido, en enmiendas o suplementos del Prospecto ni en otro tipo de prospecto preparado por La Sociedad o en su representación. Al tomar una decisión de inversión respecto de las Nuevas Acciones, el público inversor no deberá basarse en información distinta a la incluida en el Prospecto y en otro tipo de prospecto preparado por la Sociedad o en su representación. Ni la entrega del Prospecto, este Prospecto Resumido, ni la venta de Nuevas Acciones en virtud de los mismos, en ninguna circunstancia, significará que la información contenida en el Prospecto y este Prospecto Resumido es correcta en cualquier fecha posterior a la fecha de este Prospecto Resumido. Este Prospecto Resumido no constituye una oferta de venta, y/o una invitación a formular ofertas de compra, de las Nuevas Acciones en aquellas jurisdicciones en que la realización de dicha oferta y/o invitación no fuera permitida por las normas vigentes. La información contenida en este Prospecto Resumido es exacta sólo a la fecha de este Prospecto Resumido, independientemente del momento de entrega de este Prospecto Resumido o de cuando se efectúe la venta de las Nuevas Acciones en virtud del mismo.

El Prospecto y este Prospecto Resumido incluyen datos y proyecciones estadísticas de mercado y de la industria, los cuales han sido obtenidos mediante información de público conocimiento y/o de publicaciones independientes e informes de la industria que la Sociedad considera fuentes confiables. Dichas publicaciones e informes de la industria de público conocimiento indican a su vez que obtuvieron su información de fuentes que consideran confiables, pero no garantizan que esta sea precisa o esté completa. Si bien la Sociedad considera que esas fuentes son confiables, no ha verificado en forma independiente la información contenida en dichas publicaciones. Ciertas estimaciones y proyecciones involucran incertidumbres y riesgos y están sujetas a cambios en función de varios factores, incluso los analizados en “Declaraciones sobre el futuro” y la Sección “3.

Información Clave sobre la Emisora - e) Factores de Riesgo” del Prospecto.

Esta oferta se realiza en Argentina exclusivamente sobre la base de la información contenida en el Prospecto. Diversos montos y porcentajes incluidos en el Prospecto y el presente Prospecto Resumido han sido redondeados y, en consecuencia, números presentados como totales podrán no ser siempre sumas aritméticas de sus componentes, tal como son presentadas.

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con sus propios asesores respecto de los aspectos legales, comerciales, financieros, impositivos y/o de otro tipo relacionados con su inversión en las Nuevas Acciones.

No se ha autorizado a persona alguna (incluyendo, sin limitación, los Colocadores) a brindar información y/o efectuar declaraciones respecto de la Emisora y/o de las Nuevas Acciones que no estén contenidas en el Prospecto, y, si se brindara y/o efectuara, dicha información y/o declaraciones no podrán ser consideradas autorizadas y/o consentidas por la Emisora.

Toda persona que suscriba las Nuevas Acciones reconoce que se le ha brindado la oportunidad de solicitar a la Emisora, y de examinar, y ha recibido y examinado, toda la información adicional que consideró necesaria para verificar la exactitud de la información contenida en el presente, y/o para complementar tal información.

APROBACIONES SOCIETARIAS

La asamblea ordinaria y extraordinaria de accionistas de la Emisora celebrada el 17 de diciembre de 2014 aprobó, y la asamblea ordinaria y extraordinaria de fecha 15 de diciembre de 2016 ratificó, un aumento de capital de hasta un valor nominal de $24.000.000 mediante la emisión de hasta 24.000.000 de Nuevas Acciones (teniendo en consideración el cambio en el valor nominal de las Acciones Ordinarias de $100 a $1 por Acción Ordinaria aprobado por asamblea extraordinaria de fecha 27 de abril de 2017 y por resolución del Directorio del 2 de enero de 2018 a razón de 100 Acciones Ordinarias por cada Acción Ordinaria en circulación (el “Stock Split”)), y fijó los límites mínimos y máximos de la prima de emisión correspondiente a tales Nuevas Acciones y del precio de suscripción final (equivalente al valor nominal más la prima de emisión). Ciertos términos de la emisión y colocación de las Nuevas Acciones serán oportunamente determinados por el Directorio de la Emisora (o subdelegados) en uso de facultades delegadas por la Asamblea.

INFORMACIÓN IMPORTANTE SOBRE LA PRESENTACIÓN FINANCIERA

Se presentan los estados contables conforme las NIIF emitidas por IASB y toda la información financiera incluida en este Prospecto Resumido se presenta conforme las NIIF emitidas por IASB, excepto indicación en contrario. En particular, este Prospecto Resumido incluye ciertas medidas financieras que no están basadas en las NIIF que se describen bajo “Reseña y Perspectiva Operativa y Financiera - Medidas Financieras No NIIF” del Prospecto.

La información financiera indicada en el Prospecto puede accederse también a través de la AIF de la CNV. Para obtener mayor información ver, “Información Importante sobre la Presentación Financiera” en el Prospecto.

DECLARACIONES SOBRE HECHOS FUTUROS Y RIESGOS VINCULADOS

Para obtener mayor información ver, “Declaraciones sobre Hechos Futuros y Riesgos Vinculados” en el Prospecto.

RESUMEN

Este resumen resalta información seleccionada y contenida en otras partes del Prospecto. Este resumen no contiene toda la información que el inversor debe considerar antes de invertir en las Nuevas Acciones de la Sociedad. Antes de hacerlo, el inversor deberá leer con atención el Prospecto completo para contar con una comprensión más integral del negocio de la Sociedad y de esta Oferta, incluyendo las secciones “Información Clave sobre la Emisora - Factores de Riesgo”, “Reseña y Perspectiva Operativa y Financiera” e “Información Contable” del Prospecto y los estados financieros consolidados de la Sociedad.

Generalidades

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mercados finales. Más recientemente, la Sociedad obtuvo financiamiento de Monsanto y BAF, lo cual representó la validación estratégica del modelo de negocio de Bioceres y un respaldo a sus productos.

Al 30 de septiembre de 2017, la Sociedad era titular o licenciataria de 303 productos registrados, y titular o licenciataria de 217 patentes y solicitudes de patentes, en forma exclusiva y/o no exclusiva. En algunos casos, las licencias de la Sociedad se encuentran limitadas en términos de duración, extensión geográfica y/o usos de campo. En el trimestre finalizado el 30 de septiembre de 2017, la Sociedad ha distribuido aproximadamente 6,4 millones de dosis de inoculantes, 1,7 millones de litros de adyuvantes, 1.000 toneladas de fertilizantes de alto valor tan bien como otros insumos agrícolas, y por el período de doce meses finalizado el 30 de junio de 2017, la Sociedad distribuyó más de 12,3 millones de dosis de inoculantes, 6,5 millones de litros de adyuvantes, 3.800 toneladas de fertilizantes de alto valor y otros insumos agrícolas en 25 países, incluyendo Argentina, Brasil, Paraguay, China, India, Uruguay, Estados Unidos, entre otros. La cartera de productos incluye fertilizantes, inoculantes, adyuvantes, protección de cultivos, y semillas. Los ingresos netos, pérdidas netas y EBITDA Ajustado pro forma por el ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2016, que dan efecto a la adquisición de Rizobacter, fueron de $1.552,2 millones, $219,1 millones y $209,8 millones, respectivamente. Los ingresos netos, pérdidas netas y EBITDA Ajustado por el ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2016 fueron de $686,2 millones, $79,3 millones y $102,7 millones, respectivamente. EBITDA Ajustado es una medida financiera no NIIF. Las pérdidas netas son la medida más directamente comparable de acuerdo con NIIF. Véase “Reseña y Perspectiva Histórica y Financiera – Medidas Financieras No NIIF” y “Factores de Riesgo” para mayor información sobre el uso de EBTIDA ajustado y una reconciliación de pérdidas netas a EBITDA Ajustado.

Teniendo en cuenta la adquisición de Rizobacter en Octubre de 2016, la Sociedad tiene 40 años de experiencia combinados y ha establecido una posición de liderazgo en la originación, desarrollo, creación, producción y venta de productos biológicos para los principales cultivos del mundo, incluyendo soja, maíz, alfalfa y trigo. La Sociedad vende sus productos a través de un equipo de ventas y marketing de 90 personas y tiene un acceso excepcional al agricultor final como resultado de (i) las alianzas estratégicas con líderes mundiales, tales como Syngenta, Valent Biosciences, Dow AgroSciences, Don Mario y TMG; (ii) sus accionistas, quienes colectivamente controlan un número significativo de hectáreas de tierra cultivable de primera línea; y (iii) las relaciones comerciales de larga data con distribuidores estratégicos. Los clientes de la Sociedad incluyen compañías globales de primera línea y líderes de la industria, grandes distribuidores, cooperativas, así como también agricultores. La infraestructura líder, el éxito de su plataforma y su presencia dominante en los mercados claves han convertido a Bioceres en el proveedor de soluciones agrícolas más importante y el socio natural de los conglomerados mundiales en América del Sur.

Estructura Operativa y Organizativa

Bioceres tiene su sede en Rosario, Argentina, donde opera las instalaciones de INDEAR, la cual alberga un laboratorio de I + D de vanguardia que abarca más de 4.000 metros cuadrados. Las principales plantas de la Sociedad están ubicadas en Pergamino, Provincia de Buenos Aires, Argentina. Las plantas de la Sociedad incluyen una planta de formulación de aproximadamente 4 millones de litros, una planta de fermentación de aproximadamente 92 mil litros, así como también operaciones de logística y empaquetado con más de 23.400 metros cuadrados de espacio de almacenamiento. Recientemente la Sociedad también inauguró su instalación de fertilizantes de 23.900 metros cuadrados y como parte de su joint venture con De Sangosse. La estación de campo experimental de la Sociedad se encuentra en Pergamino con capacidades de procesamiento para semillas fundadoras, así como ensayos agrícolas. Bioceres también opera instalaciones en Córdoba, Argentina, Brasil y Paraguay y tiene oficinas de venta o representantes en 9 países. La Sociedad cree que continuará creciendo en su posición en Argentina y que su posición de liderazgo continuará atrayendo el interés en asociaciones líderes mundiales de la industria que buscan desarrollar y comercializar soluciones de productividad de cultivos de alto valor en los grandes y atractivos mercados argentinos y sudamericanos. Al 30 de septiembre de 2017, la Sociedad contaba con 501 empleados a tiempo completo en las compañías sobre las cuales tiene una participación mayoritaria.

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Estructura organizativa

(1) Refleja la inversión minoritaria en Chemotécnica – Ver “Información sobre la Emisora – Operaciones Significativas–Inversión En Chemotécnica”.

(2) Refleja la participación sindicada en Rizobacter, de la cual la Sociedad posee el 50,01% y planea aumentar su participación hasta el 60% al ejercer la opción de compra obligatoria por un 9,99% adicional de Rizobacter.

Para obtener mayor información ver, “Información Adicional – Normativa sobre Prevención del

Lavado de Activos” en el Prospecto.

DATOS SOBRE DIRECTORES Y ADMINISTRADORES, GERENTES, ASESORES Y MIEMBROS DEL ORGANO DE FISCALIZACIÓN

Para obtener mayor información ver, “Datos sobre Directores y Administradores, Gerentes, Asesores y

Miembros del Órgano de Fiscalización” en el Prospecto.

DATOS ESTADÍSTICOS Y PROGRAMA PREVISTO PARA LA OFERTA

A continuación se incluye un breve resumen de los términos de esta oferta, el cual debe leerse junto con la información más detallada incluida en otros capítulos del Prospecto. Para una descripción más detallada de las Acciones Ordinarias de la Sociedad, véase “Información Adicional - Capital Social” en el Prospecto.

Emisora Bioceres S.A.

Oferta Global La oferta en los Estados Unidos y otras jurisdicciones fuera de Argentina se define como la “Oferta Internacional”, y la oferta en Argentina como la “Oferta Local” o la “Oferta”. La Oferta Internacional junto con la Oferta Local se definen como la “Oferta Global”.

Oferta Local La Sociedad ofrece en suscripción al público inversor en general hasta 13.343.867 Nuevas Acciones ampliable hasta 15.396.709 Nuevas Acciones (por cada Acción bajo los Derechos de Participación M&B no suscripta en virtud de los Derechos de Participación M&B) en virtud de una oferta en Argentina; considerándose que la cantidad máxima de las Acciones bajo los Derechos de Participación M&B, las Acciones bajo los Derechos de Participación RASA, las Nuevas Acciones Disponibles y las Acciones Adicionales en ningún caso podrán superar las 21.472.000 Nuevas Acciones; dejándose expresamente establecido que dicho monto incluye 2.007.825 Nuevas Acciones ofrecidas en suscripción a los titulares de las Acciones Preferidas, como consecuencia del Derecho de Participación RASA, las cuales son ofrecidas en suscripción a Verdeca LLC

(USA) Heritas S.A. (ARG)

BioceresS.A. (ARG) BioceresInc. (USA) S&W Semillas S.A. (ARG) Bioceres SemilasS.A. (ARG) Chemotecnica

S.A. (ARG)(1) INDEAR S.A. (ARG) AGBM S.A. (ARG)

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los titulares de las Acciones Preferidas únicamente.

Oferta Internacional Concurrentemente, la Sociedad ofrece en suscripción al público inversor en general hasta 13.343.867 Nuevas Acciones ampliable hasta 15.396.709 Nuevas Acciones (por cada Acción bajo los Derechos de Participación M&B no suscripta en virtud de los Derechos de Participación M&B), en los Estados Unidos y otros países distintos de Argentina, representadas por ADSs; dejándose expresamente establecido que dicho monto incluye 2.007.825 Nuevas Acciones ofrecidas en suscripción a los titulares de las Acciones Preferidas, como consecuencia del Derecho de Participación RASA, las cuales son ofrecidas en suscripción a los titulares de las Acciones Preferidas únicamente.

Adicionalmente una opción de compra que la Emisora otorgará a los Colocadores Internacionales por hasta 1.700.406 Acciones Adicionales ampliable hasta 2.008.266 Acciones Adicionales (por cada Acción bajo los Derechos de Participación M&B no suscripta en virtud de los Derechos de Participación M&B), a ser representadas en la forma de ADSs, para cubrir la Opción de Sobresuscripción, de la que los Colocadores Internacionales dispondrán por 30 días a partir de la fecha del Contrato de Colocación Internacional para ejercer; considerándose que la cantidad máxima de las Acciones bajo los Derechos de Participación M&B, las Acciones bajo los Derechos de Participación RASA, las Nuevas Acciones Disponibles y las Acciones Adicionales en ningún caso podrán superar las 21.472.000 Nuevas Acciones. Cada ADS representa una Acción Ordinaria.

La Oferta Internacional será realizada a través de un prospecto en idioma inglés a ser presentado ante la SEC en un formato diferente pero sustancialmente con la misma información que el Prospecto.

Reasignación Las cantidades de las Acciones Ofrecidas en la Oferta Local y en la Oferta Internacional podrán ser reasignadas entre ambas Ofertas.

ADSs (American Depositary Shares) Cada ADS representa una Acción Ordinaria, y puede estar representado por American Depositary Receipts, o ADRs. Los ADSs serán emitidos bajo un acuerdo de depósito de ADS celebrado entre Bioceres, Deutsche Bank Trust Company Americas (el “Depositario de los ADSs”), y los titulares de las ADSs emitidas conforme a dicho acuerdo.

Listado La Sociedad ha solicitado autorización para que las Acciones Ordinarias se listen en BYMA bajo el símbolo “BIOX”. La Bolsa de Valores de Nueva York (New York Stock Exchange, o NYSE) ha autorizado a la Sociedad a listar sus ADS con el símbolo “BIOX”.

Calificación Las Nuevas Acciones no cuentan con calificación de riesgo. Aumento de capital y capital accionario A la fecha de este Prospecto Resumido, el capital accionario de

la Compañía consiste en 25.644.300 Acciones Ordinarias (considerando el Stock Split). Véase “Accionistas Principales y Transacciones con Partes Relacionadas.”

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2016 ratificó) el aumento del capital accionario de la Compañía hasta $49.644.300, compuesto por hasta 49.644.300 Acciones Ordinarias en circulación; es decir, un aumento de hasta $24.000.000, mediante la emisión de hasta 24.000.000 de Nuevas Acciones (teniendo en consideración el Stock Split), que representarán el 48,34% del capital social total en circulación y votos totales de la Sociedad, asumiendo la suscripción y emisión de la totalidad de las 24.000.000 de Nuevas Acciones como consecuencia de: (i) la suscripción y emisión de las Acciones bajo los Derechos de Participación M&B; (ii) la suscripción y emisión de (a) las Acciones bajo los Derechos de Participación RASA; (b) las Nuevas Acciones Disponibles en ejercicio de los Derechos de Suscripción Preferente y Derechos de Acrecer; y/o (c) la colocación de la totalidad de las Acciones Ofrecidas en la Oferta Global, (iii) la emisión de las Acciones Adicionales en virtud del ejercicio de la Opción de Sobresuscripción; y (iv) la emisión de las Acciones bajo los Planes de Incentivo; considerándose que la cantidad máxima de Acciones Ofrecidas, Acciones Adicionales y Acciones bajo los Derechos de Participación en ningún momento podrán superar las 21.472.000 Nuevas Acciones. A partir de su fecha de emisión, las Nuevas Acciones gozarán de los mismos derechos (incluyendo el derecho a recibir dividendos) que las actuales Acciones Ordinarias en circulación de la Compañía.

Rango de precio de suscripción La Sociedad prevé que el precio de las Nuevas Acciones a ser ofrecidas en la Oferta Local se ubique entre US$ 10,00 y US$ 12,00, y que el precio de los ADSs a ser ofrecidos en la Oferta Internacional se ubique entre los US$ 10,00 y US$ 12,00. Dicho rango de precio ha sido determinado por la Sociedad en base al análisis preliminar realizado por los analistas de los Colocadores.

A fin de determinar el precio, durante el Período de la Oferta, la Sociedad y los Colocadores mantendrán una curva de demanda que incluirá la totalidad de los Precios Ofrecidos de las Acciones Ofrecidas en base a las Manifestaciones de Interés recibidas. En la Fecha de Adjudicación, la Sociedad analizará la curva de demanda que incluirá la totalidad de los Precios Ofrecidos de las Acciones Ofrecidas en base a las Manifestaciones de Interés y los Formularios de Suscripción Preferente y de Acrecer recibidos.

En base a la curva generada por las Manifestaciones de Interés y los Formularios de Suscripción Preferente y de Acrecer recibidos e ingresados en el Registro, en la Fecha de Adjudicación, la Sociedad determinará el Precio de Suscripción Definitivo, siguiendo los parámetros establecidos por la asamblea de accionistas de la Sociedad de fecha 17 de diciembre de 2014, complementada por la Asamblea General Ordinaria y Extraordinaria de Accionistas de fecha 15 de diciembre de 2016 y los estándares de mercado habituales y razonables para operaciones de similares características.

Una vez determinado, la Sociedad informará el Precio de Suscripción Definitivo y la cantidad de Acciones Ofrecidas adjudicadas en la Oferta Global mediante la Publicación del Aviso de Resultados en el sitio web de la CNV y, tan pronto como sea posible, en los sistemas informáticos del BYMA. Para más información sobre la determinación del precio, véase “De la Oferta y la Negociación - Plan de Distribución”.

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Relación precio/valor libros Una vez completada la Oferta, y asumiendo la suscripción e integración del 100% de las Nuevas Acciones, la relación precio/valor libro de las acciones de la Sociedad será de 3,31, considerando una suscripción en el punto medio del rango de precio.

Destino de los fondos La Sociedad pretende utilizar los fondos netos recaudados en virtud de esta oferta principalmente para (i) pagar la deuda incurrida por la financiación parcial del precio de la adquisición de Rizobacter, (ii) ejercer la opción de compra del 9,99% de Rizobacter, (iii) emplearlos en capital de trabajo requerido para acelerar el crecimiento, (iv) inversiones de capital, y (v) otros destinos generales. Para más información, ver “Razones para la Oferta y Destino de los fondos”.

Opción de Sobresuscripción Adicionalmente a las Acciones Ofrecidas ofrecidas en la Oferta Global, la Sociedad otorgará a los Colocadores Internacionales una Opción de Sobresuscripción para la compra de hasta 1.700.406 Acciones Adicionales, ampliable hasta un máximo total de 2.008.266 Acciones Adicionales, por cada Acción bajo los Derechos de Participación M&B no suscripta en virtud de los Derechos de Participación M&B, a ser representadas en la forma de ADSs, para cubrir sobresuscripciones en la Oferta Internacional; considerándose que la cantidad máxima de las Acciones bajo los Derechos de Participación M&B, las Acciones bajo los Derechos de Participación RASA, las Nuevas Acciones Disponibles y las Acciones Adicionales en ningún caso podrán superar las 21.472.000 Nuevas Acciones. La Opción de Sobresuscripción podrá ser ejercida por los Colocadores Internacionales durante un período de 30 días desde la fecha de firma del Contrato de Colocación Internacional.

Derechos de participación (1) El Derecho de Participación Monsanto-BAF: El 5 de abril de 2016, la Sociedad celebró un contrato de préstamo con Monsanto y BAF por US$ 15.000.000. En el marco de dicho contrato, la Sociedad otorgó a Monsanto y BAF derechos de participación obligatoria a cambio de su acuerdo en participar de una oferta pública de acciones. Monsanto y BAF acordaron suscribir hasta un total de Nuevas Acciones que resulte dividir el valor nominal de US$ 17.550.000 por el precio de suscripción que se fije en la Oferta Global (las “Acciones bajo el Derecho de Participación Monsanto-BAF”) en caso de que se consumara la Oferta Global por al menos US$ 30.000.000 (neto de los derechos de participación de Monsanto y BAF), y al menos 30% de la misma fuera suscripta por nuevos accionistas (el “Derecho de Participación Monsanto-BAF”). La suscripción de las Acciones bajo el Derecho de Participación Monsanto-BAF por parte de Monsanto y BAF operará como capitalización de deuda de la Sociedad, la cual se ajusta a las disposiciones legales aplicables.

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Preferidas en manos de terceros, quienes acumulan un dividendo anual de pago en especie del 12% y un dividendo adicional (diferencia entre precio de la oferta y el precio mínimo de US$ 7,91). Al 5 de febrero de 2018, los tenedores de Acciones Preferidas tendrán derecho a suscribir hasta 2.007.825 Nuevas Acciones, mediante la entrega de sus Acciones Preferidas. La presente suscripción operará como pago en especie al precio que se fije en la oferta ya que poseen un dividendo adicional, que les permita adquirir la misma cantidad de acciones que de otra manera adquirirían a un precio de suscripción de US$7,91 por cada US$10 de valor de cada Acción Preferida, lo cual se ajusta a las disposiciones legales aplicables.

(3) El Derecho de Participación BAF: En el marco de la financiación para la adquisición de Rizobacter, la Sociedad también otorgó derechos de participación opcionales a BAF para la suscripción de Nuevas Acciones (el “Derecho de Participación BAF”, y conjuntamente con el Derecho de Participación Monsanto-BAF, los “Derechos de Participación M&B”, y juntamente con los Derechos de Participación RASA, los “Derechos de Participación”) por la cantidad total que resulte de dividir el valor nominal de US$32.000.000 más intereses acumulados por el precio de suscripción que se fije en la Oferta Global (las “Acciones bajo los Derechos de Participación BAF”, y conjuntamente con las Acciones bajo el Derecho de Participación Monsanto-BAF, las “Acciones bajo los Derechos de Participación M&B”, y conjuntamente con las Acciones bajo los Derechos de Participación RASA, las “Acciones bajo los Derechos de Participación”). Ver “Razones para la Oferta y Destino de los Fondos” y “Reseña y Perspectiva Operativa y Financiera”.

La asamblea de accionistas de la Sociedad suspendió los derechos de preferencia y acrecer correspondientes a las Acciones Bajo los Derechos de Participación en sus reuniones de fecha 22 de abril de 2016 y 15 de diciembre de 2016. Por lo tanto, los Titulares del Derecho de Preferencia y de Acrecer no tendrán Derechos de Suscripción Preferente y Derechos de Acrecer sobre las Nuevas Acciones que se emitan para cumplir con las obligaciones bajo los Derechos de Participación. Las Nuevas Acciones que le corresponden a Monsanto-BAF, BAF y a los terceros tenedores de las Acciones Preferidas ya han sido acordadas para ser entregadas conforme sus respectivos Derechos de Participación. Asimismo, BAF notificó a la Sociedad su voluntad de ejercer su Derecho de Participación BAF. En consecuencia, las Acciones Bajo los Derechos de Participación no están sujetas al Contrato de Colocación Internacional ni al Contrato de Colocación Local y, por lo tanto, no son ofrecidas en la Oferta Global.

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Aquellos Titulares del Derecho de Preferencia y de Acrecer que tengan intención de ejercer sus Derechos de Suscripción Preferente y Derechos de Acrecer sobre las Acciones Adicionales que puedan emitirse en virtud del ejercicio de la Opción de Sobresuscripción deberán ejercer dichos derechos sobre las Acciones Adicionales simultáneamente con el ejercicio de sus Derechos de Suscripción Preferente y Derechos de Acrecer sobre las Nuevas Acciones Disponibles, al momento de presentar sus Formularios de Suscripción Preferente y de Acrecer durante el Período de Suscripción Preferente, condicionado al efectivo ejercicio de la Opción de Sobresuscripción. En caso de ejercicio de dicha opción por parte de los Colocadores Internacionales, el Emisor publicará un aviso en Boletín Diario de la BCBA (en virtud de la facultad delegada por BYMA), en www.bolsar.com.ar y en la AIF de la CNV, informando la fecha en la que los Titulares del Derecho de Preferencia y de Acrecer que hayan ejercido sus Derechos de Suscripción Preferente y Derechos de Acrecer sobre las Acciones Adicionales deben proceder a la integración de las Acciones Adicionales que le correspondan.

Con el fin de facilitar la colocación de las Acciones Ofrecidas y las Acciones Adicionales entre el público inversor, a la fecha del presente Prospecto Resumido ciertos Accionistas de Bioceres cedieron sus Derechos de Suscripción Preferente y Derechos de Acrecer sobre el 92,36% de las Nuevas Acciones Disponibles y las Acciones Adicionales, en caso de ejercicio de la Opción de Sobresuscripción, a favor del Agente de Ejercicio, a efectos de que, en su carácter de agente de ejercicio, ejerza tales Derechos de Suscripción Preferente (pero no los Derechos de Acrecer) a fin de que las Nuevas Acciones Disponibles y las Acciones Adicionales que le correspondan bajo estos derechos sean colocadas en la Oferta Global. Sujeto a las condiciones de cierre previstas en el Contrato de Colocación Internacional, los Colocadores Internacionales le instruirán al Agente de Ejercicio para que ejerza tales Derechos de Suscripción Preferente (pero no los Derechos de Acrecer) a fin de facilitar la Oferta Global. Véase “De la Oferta y la Negociación–Plan de Distribución”. Período de Suscripción Preferente El Período de Suscripción Preferente tendrá una duración

mínima de 10 días corridos y finalizará en un Día Hábil, en las fechas que se detallarán en el Aviso de Suscripción y en los avisos que se publicarán en el Boletín Oficial de la Provincia de Santa Fe, y en el Diario La Prensa.

El Período de Suscripción Preferente podrá comenzar antes, después o simultáneamente al Período de la Oferta. El Período de Suscripción Preferente podrá finalizar antes o simultáneamente con el Período de la Oferta.

Durante el Período de Suscripción Preferente los Titulares del Derecho de Preferencia y de Acrecer podrán presentar Formularios de Suscripción Preferente y de Acrecer ante la Sociedad, en su carácter de agente de suscripción preferente (el “Agente de Suscripción”) para el ejercicio de sus Derechos de Suscripción Preferente y Derechos de Acrecer sobre las Nuevas Acciones Disponibles y las Acciones Adicionales que puedan emitirse en virtud del ejercicio de la Opción de Sobresuscripción.

Los Formularios de Suscripción Preferente y de Acrecer presentados podrán ser retirados o modificados hasta la Fecha Límite de Recepción de Manifestaciones de Interés.

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adjudicadas por la Sociedad directamente a favor de Rasa Holding LLC) será realizada a través del mecanismo de formación de libro (“book building”) a cargo de los Colocadores Internacionales. El registro del libro será llevado por los Colocadores Internacionales en la Ciudad de Nueva York, Estados Unidos, conforme estándares internacionalmente reconocidos.

Forma de otorgamiento de las Manifestaciones de Interés

Los potenciales inversores fuera de Argentina deberán presentar Manifestaciones de Interés a los Colocadores Internacionales. Los potenciales inversores en el territorio de la República Argentina deberán presentar Manifestaciones de Interés a los Colocadores Locales y/o los Agentes Intermediarios Habilitados. Durante el Período de la Oferta, y hasta la Fecha Límite de Recepción de Manifestaciones de Interés, los Colocadores Locales y los agentes del BYMA (los “Agentes Intermediarios Habilitados”) podrán recibir Manifestaciones de Interés telefónicas, por fax, o en forma digital a través de internet y de los sistemas que los Colocadores pongan a disposición de los potenciales inversores. En todos los casos que los Colocadores Locales así lo dispongan, los potenciales inversores deberán entregar copia escrita de todas las Manifestaciones de Interés (incluso aquellas que hayan sido recibidas en forma telefónica, por fax o a través de internet) a los Colocadores Locales y/o a los Agentes Intermediarios Habilitados, según sea el caso. Período de la Oferta El Período de la Oferta tendrá una duración mínima de 4 Días

Hábiles y comenzará y finalizará en las fechas que se detallarán en el Aviso de Suscripción.

Durante dicho período, los potenciales inversores en el territorio de la República Argentina interesados podrán presentar Manifestaciones de Interés ante los Colocadores Locales y los Agentes Intermediarios Habilitados hasta la Fecha Límite de Recepción de Manifestaciones de Interés.

Las Manifestaciones de Interés recibidas estarán sujetas a ratificación por parte del inversor, y podrán ser retiradas o modificadas hasta la Fecha Límite de Recepción de Manifestaciones de Interés. En virtud de las facultades previstas por el Artículo 7, Sección I, del Capítulo IV, Título VI de las Normas de la CNV, los potenciales inversores podrán renunciar a la necesidad de ratificar expresamente las Manifestaciones de Interés, en cuyo caso las Manifestaciones de Interés serán vinculantes desde su presentación.

Fecha de Adjudicación Durante el último Día Hábil del Período de la Oferta los Colocadores Internacionales procederán al Cierre del Registro. Posteriormente la Sociedad, junto con los Colocadores Internacionales y los Colocadores Locales determinarán el Precio de Suscripción Definitivo, que se publicará en el Aviso de Resultados.

Fecha de Emisión y Liquidación La Fecha de Emisión y Liquidación será informada en el Aviso de Resultados. Se espera que la Fecha de Emisión y Liquidación sea el, o alrededor del, tercer Día Hábil inmediatamente posterior a la Fecha de Adjudicación.

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Integración La integración de las Acciones Ofrecidas podrá realizarse en Dólares estadounidenses o en Pesos, de acuerdo a lo que se describe en detalle en la Sección “9. De la Oferta y la Negociación” del presente Prospecto Resumido. Dado que el Precio de Suscripción Definitivo se fijará en Dólares estadounidenses, pero las Acciones Ofrecidas pueden ser integradas en Pesos, se deja expresamente establecido que el tipo de cambio aplicable será el tipo de cambio vendedor billete informado por el Banco de la Nación Argentina para el cierre de operaciones del Día Hábil inmediatamente anterior al de la Fecha de Emisión y Liquidación informado por el Banco de la Nación Argentina (el “Tipo de Cambio Aplicable”).

Mora en la integración de las Acciones Ofrecidas

En caso que cualquiera de los inversores y/o Titulares del Derecho de Preferencia y de Acrecer no integrara y/o pagara oportunamente las Nuevas Acciones Disponibles (incluyendo las Acciones Adicionales, en su caso) que se le hayan adjudicado, el Emisor a su solo criterio podrá declarar caduco el derecho de dicho inversor y/o Titular del Derecho de Preferencia y de Acrecer de recibir las mismas, y/o cancelar las que no hubieran sido integradas en su oportunidad, o tomar cualquier otra medida respecto de ellas que acuerde con los Colocadores Locales. Derechos de voto Todas las Acciones Ordinarias otorgan derecho a un voto. Sujeto

a la Ley General de Sociedades, el estatuto de la Sociedad y los términos del acuerdo de depósito, los tenedores de ADSs tendrán derecho a dar instrucciones al Depositario de los ADSs con respecto a cómo votar el número de acciones subyacentes representadas por los ADSs de su titularidad. Las personas jurídicas extranjeras que sean titulares de Acciones Ordinarias directamente deben registrarse en Argentina para ejercer sus derechos de voto.

Dividendos Las Nuevas Acciones tendrán iguales derechos a los de las Acciones Ordinarias actualmente en circulación, incluyendo el derecho a percibir dividendos.

Según las leyes argentinas, la declaración, el pago y el monto de los dividendos sobre las Acciones Ordinarias están sujetos a la aprobación de la asamblea de accionistas de la Sociedad y a ciertos requisitos legales adicionales. Los tenedores de ADSs tienen derecho a recibir dividendos, si los hubiera, declarados con respecto a las Acciones Ordinarias subyacentes representadas por dichas ADSs en la misma medida que los tenedores de las Acciones Ordinarias. Además, los dividendos en Pesos Argentinos podrán ser pagados en otra divisa (incluso en Dólares Estadounidenses). El Depositario de los ADSs convertirá los dividendos que reciba en Pesos Argentinos a Dólares Estadounidenses conforme al acuerdo de depósito y pagará dicho monto a los tenedores de las ADSs neto de todo arancel por distribución de dividendos, gastos de conversión de moneda, aranceles y gastos de depósito, impuestos o cargas gubernamentales, si los hubiera. Véase Sección “Dividendos,” “Descripción del Capital Social” y “Factores de riesgo”. Desde el inicio de sus actividades, la Sociedad no ha declarado ni pagado dividendos en efectivo ni en ninguna otra forma. La Sociedad tiene intención de retener las ganancias que pudiere tener para utilizarlas en su negocio y en el futuro inmediato no prevé pagar dividendos en efectivo sobre sus Acciones Ordinarias. Véase “Información Adicional – Política de Dividendos”.

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Ordinarias de la Sociedad durante el período que comienza en la fecha de este Prospecto Resumido hasta 180 días posteriores a la fecha de esta Oferta, sujeto a ciertas excepciones. Los miembros del Directorio, los funcionarios ejecutivos y sustancialmente la totalidad de los accionistas de la Sociedad han acordado disposiciones similares de no transmisión, con ciertas excepciones. Véase “De la Oferta y la Negociación– Restricciones a la transferencia”.

Impuestos Para un análisis de las consideraciones impositivas en materia de impuestos argentinos relacionadas con una inversión en las Acciones Ordinarias o los ADSs, véase “Carga Tributaria”. Depositario de los ADSs Deutsche Bank Trust Company Americas.

Factores de riesgo El inversor deberá consultar la Sección “Información Clave sobre la Emisora - Factores de Riesgo” y demás información contenida en este Prospecto Resumido antes de invertir en las Nuevas Acciones.

Colocadores Locales AR Partners S.A., BAF Securities S.A. y Banco Santander Río S.A.

Colocadores Internacionales Jefferies LLC, Piper Jaffray Co., Santander Investment Securities, Inc. Mirabaud Securities LLP, y SunTrust Robinson Humphrey.

Agente de Ejercicio AR Partners S.A. Agente de Suscripción Bioceres S.A. Oferta pública obligatoria de adquisición para el

caso de cambio de control

Al convertirse en una compañía admitida a la oferta pública en Argentina, la Sociedad estará sujeta al régimen de ofertas obligatorias de adquisición de una “participación significativa” y a las ofertas de cambio de control.

Véase “Información Adicional – Instrumento Constitutivo y Estatutos – Ofertas públicas de adquisición obligatorias requeridas en virtud de la Ley de Mercado de Capitales y las Normas de la CNV”.

Jurisdicción y arbitraje De conformidad con el artículo 46 de la Ley de Mercado de Capitales, las sociedades cuyas acciones cotizan en cualquier mercado autorizado (incluyendo el BYMA), tal como prevé hacerlo la Sociedad respecto de sus Acciones Ordinarias, están sujetas a la jurisdicción del tribunal arbitral de dicho mercado autorizado (en este caso, el Tribunal de Arbitraje General de la

Bolsa de Comercio de Buenos Aires, o todo otro sucesor del

mismo) para todas las cuestiones relativas a la relación de dichas sociedades con sus accionistas e inversores, sin perjuicio del derecho de los accionistas e inversores a presentar sus reclamos (o impugnar cualquier laudo arbitral, conforme a lo dispuesto en los artículos 758 y 760 del Código Procesal Civil y Comercial Argentino) ante los tribunales competentes de la República Argentina. En caso de que las leyes aplicables prevean la acumulación de reclamos relacionados con el mismo tema, dicha acumulación estará sujeta a la jurisdicción de los tribunales judiciales. Todos los asuntos relacionados con el acuerdo de depósito y las ADSs serán dirimidos ante los tribunales federales de los Estados Unidos de América ubicados en la ciudad y el condado de Nueva York, distrito de Manhattan.

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conformidad con, las leyes de Argentina, y todas las cuestiones relativas a la autorización, firma, otorgamiento y entrega de las Nuevas Acciones (y las Acciones Adicionales, en su caso) por el Emisor se regirán por la Ley General de Sociedades y todas las demás normas vigentes argentinas. Las cuestiones relativas al acuerdo de depósito y los ADRs se rigen por la Ley del Estado de Nueva York.

La cantidad de Acciones Ordinarias que estarán en circulación inmediatamente después de la Oferta Global, el ejercicio de la Opción de Sobresuscripción, el ejercicio de los Derechos de Participación y el efecto pro-forma del otorgamiento y ejercicio de los derechos bajo los Planes de Incentivo, se basa en (i) las 25.644.300 Acciones Ordinarias en circulación a la fecha de este Prospecto Resumido, y (ii) las Nuevas Acciones que se emitan en virtud del aumento autorizado de hasta 24.000.000 de Nuevas Acciones, las cuales incluyen (a) las Nuevas Acciones que se emitan como consecuencia del ejercicio de los Derechos de Participación, (b) las Nuevas Acciones que se emitan como consecuencia del ejercicio de los Derechos de Suscripción Preferente y Derechos de Acrecer, (c) las Nuevas Acciones que se emitan en virtud de la colocación de las Acciones Ofrecidas en la Oferta Global, (d) las Acciones Adicionales que se emitan en ejercicio de la Opción de Sobresuscripción, y (e) el máximo de hasta 2.528.000 Nuevas Acciones que se emitan en virtud del otorgamiento y ejercicio de los Planes de Incentivo de las Sociedad (las “Acciones bajo los Planes de Incentivo”), de conformidad con el siguiente detalle:

• 1.264.000 Nuevas Acciones bajo el Plan de Opciones, de las cuales a la fecha de este Prospecto Resumido se ha aprobado el otorgamiento de un total de 808.960 con los respectivos acuerdos individuales de Opciones celebrados con algunos de los empleados clave y miembros del directorio de la Sociedad, con un precio de ejercicio de US$7,91 por cada Nueva Acción; y reservadas para futura autorización un total de 455.040 Opciones; y

• 1.264.000 Nuevas Acciones bajo el Plan de Acciones, de las cuales a la fecha de este Prospecto Resumido se ha aprobado el otorgamiento de Planes de Acciones por hasta 902.487 Nuevas Acciones a favor de algunos de sus ejecutivos, funcionarios y directores. La Sociedad espera celebrar acuerdos individuales sobre acciones bajo los Plances de Acciones con algunos de sus ejecutivos, funcionarios y directores en el tercer trimestre del ejercicio económico actual de la Socieda y; y quedan reservadas para futuro otorgamiento un total de 361.513 Nuevas Acciones.

Para mayor información sobre los Planes de Incentivo por favor, ver la Sección “Directores, administradores, gerencia y empleados” del Prospecto.

Salvo que se indique lo contrario, este Prospecto Resumido:

• refleja el Stock Split de las Acciones Ordinarias de la Sociedad que se hizo efectivo por resolución del Directorio de la Sociedad del 2 de enero de 2018; y

• supone la emisión de la totalidad de las 24.000.000 de Nuevas Acciones en virtud de (a) la emisión de la totalidad de las Nuevas Acciones bajo los Derechos de Participación, (b) la emisión de la totalidad de las Nuevas Acciones bajo los Derechos de Suscripción Preferente y Derechos de Acrecer y/o bajo la colocación en la Oferta Global, (c) la emisión de la totalidad de las Acciones Adicionales bajo la Opción de Sobresuscripción, y (d) la reserva de la totalidad de las Acciones bajo los Planes de Incentivo.

INFORMACIÓN CLAVE SOBRE LA EMISORA

Este resumen resalta información seleccionada y contenida en alguna parte del Prospecto. Este resumen no contiene toda la información que el inversor debe considerar antes de invertir en las Acciones Ordinarias o ADSs de la Sociedad. Antes de hacerlo, se debe leer con atención el Prospecto completo para contar con una comprensión más integral del negocio de la Sociedad y de esta Oferta, incluyendo las secciones tituladas Sección “3. Información Clave sobre la Emisora - e) Factores de Riesgo” y los estados financieros de la Sociedad incluidos en el Prospecto.

Información contable y financiera

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Prospecto. Los resultados históricos no resultan necesariamente indicativos de los resultados que pueden esperarse en el futuro.

El 15 de diciembre de 2016, los accionistas de Bioceres aprobaron el cambio de la fecha de cierre del ejercicio económico de la Sociedad del 31 de diciembre al 30 de junio. Como resultado de este cambio, las cifras del Período de Transición presentadas en los estados contables consolidados de la Sociedad no son totalmente comparables con los años finalizados al 31 de diciembre de 2016 y 2015, y la Sociedad no presenta estados financieros por un período comparable al Período de Transición. A partir del Período de Transición, la Sociedad prepara estados financieros consolidados por los ejercicios económicos finalizados el 30 de junio de cada año, empezando con el ejercicio que finalizará el 30 de junio de 2018.

Además, la comparabilidad de los resultados de operaciones de la Sociedad se ve afectada por la adquisición de Rizobacter, la cual culminó el 19 de octubre de 2016. Los resultados de operaciones de la Sociedad para los períodos anteriores a la fecha de adquisición no incluyen los resultados de Rizobacter y, por lo tanto, no son comparables a los resultados de la Sociedad por períodos posteriores a esta fecha. Véase Sección “Reseña y

Perspectiva Operativa y Financiera - Nota con respecto a la Comparabilidad de los Resultados de Operaciones”.

Resumen de la información financiera histórica consolidada de Bioceres

Los estados de resultados integrales y otros datos globales de resultados de Bioceres por el Período de Transición, por el período no auditado de seis meses terminado el 30 de junio de 2016, por los ejercicios terminados el 31 de diciembre de 2016 y 2015 y por los períodos no auditados de tres meses terminados el 30 de septiembre de 2017 y 2016, así como los datos de los estados consolidados resumidos de situación financiera al 30 de septiembre de 2017, 30 de junio de 2017 y al 31 de diciembre de 2016 y 2015 se derivan de los estados financieros consolidados auditados y no auditados de la Sociedad que aparecen en otra parte del Prospecto. El estado de resultados consolidado integral resumido y otros datos de utilidad integral para el semestre terminado el 30 de junio de 2016 y los datos del estado de situación financiera consolidado resumido al 30 de junio de 2016 se derivan de información contable no auditada de la Sociedad preparada a los efectos comparativos.

Período de tres meses finalizado el 30 de

septiembre de Período de seis meses finalizado el 30 de junio de el 31 de diciembre de Ejercicio finalizado 2017 (no auditado) 2016 (1) (no auditado) 2017 2016 (1) (no auditado) 2016(2) 2015 Estado de resultados integral

consolidado: (en $)

Ingresos de actividades

ordinarias 602.772.473 28.289.208 757.147.855 33.681.385 675.248.419 88.526.296 Subvenciones del gobierno 2.730.352 1.789.685 4.294.366 3.958.686 11.021.561 10.792.302 Total de Ingresos 605.502.825 30.078.893 761.442.221 37.640.071 686.269.980 99.318.598 Costo de ventas y servicios

prestados (349.540.932) (17.108.015) (476.467.806) (18.940.930) (489.021.962) (44.571.987) Gastos de investigación y desarrollo (29.869.710) (9.988.661) (56.645.616) (18.573.366) (43.318.591) (24.990.720) Gastos generales, de comercialización y administración (172.965.398) (17.249.736) (272.557.111) (51.639.656) (196.945.174) (38.851.484) Participación en ganancias o

pérdidas de negocios conjuntos y asociados

1.521.973 (3.660.727) (12.383.250) (6.711.833) (14.083.581) (15.867.542)

Otros ingresos / (egresos) (3.760.607) (278.001) 1.881.592 - 753.843 -

Ganancia / (pérdidas)

operativas 50.888.151 (18.206.247) (54.729.970) (58.225.714) (56.345.485) (24.963.135) Resultado de adquisición de

control sobre Semya - - - - 67.769.500 -

Ingresos financieros 35.179.112 5.209.773 34.117.221 13.155.376 15.174.189 22.174.385 Costos financieros (159.967.060) (16.151.814) (236.493.332) (25.253.956) (169.194.248) (23.146.703) Pérdida antes de impuestos a

las ganancias (73.899.797) (29.148.288) (257.106.081) (70.324.294) (142.596.044) (25.935.453) Impuesto a las ganancias 23.013.293 9.469.046 81.188.118 15.189.353 63.302.681 (7.889.896) Pérdida del ejercicio (50.886.504) (19.679.242) (175.917.963) (55.134.941) (79.293.363) (33.825.349) Otros resultados integrales

Partidas que posteriormente no pueden ser reclasificadas a

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17 Período de tres meses

finalizado el 30 de

septiembre de Período de seis meses finalizado el 30 de junio de el 31 de diciembre de Ejercicio finalizado 2017 (no auditado) 2016 (1) (no auditado) 2017 2016 (1) (no auditado) 2016(2) 2015 Revaluación de propiedad,

planta y equipo de negocios conjuntos

- - 2.973.868

- - -

Revaluación de propiedad, planta y equipo neto de impuesto a las ganancias

- - 29.008.623

- - -

Partidas que posteriormente pueden ser reclasificadas a

resultados - - (49.766.084) 13.572.281 (27.526.566) 28.642.042

Diferencia de conversión de

negocios conjuntos (1.029.113) - 132.198 (2.018.768) (3.115.849) (1.602.350) Diferencia de conversión (50.504.961) 887.939 (49.898.282) 15.591.049 (24.410.717) 30.244.392 Total otros resultados

integrales (51.534.074) 887.939 (17.783.593) 13.572.281 (27.526.566) 40.595.530 Total resultado integral del

ejercicio(3) (102.420.578) (18.791.303) (193.701.556) (41.562.660) (106.819.929) 6.770.181

Pérdida del ejercicio atribuible a:

Participación controladora (52.821.399) (18.339.337) (134.246.888) (50.176.354) (68.446.110) (33.696.114) Participación no controladora 1.934.895 (1.339.905) (41.671.075) (4.958.587) (10.847.253) (129.235) (50.886.504) (19.679.242) (175.917.963) (55.134.941) (79.293.363) (33.825.349)

Total resultado integral del ejercicio atribuible:

Participación controladora (111.038.234) (17.302.317) (175.730.841) (36.913.580) (101.825.804) 7.924.938 Participación no controladora 8.617.656 (1.488.986) (17.970.715) (4.649.079) (4.994.125) (1.154.757) (102.420.578) (18.791.303) (193.701.556) (41.562.659) (106.819.929) 6.770.181 Resultado por acción:

Básico, atribuible a

participación controladora (206,77) (71,60) (525,71) (197,68) (267,45) (133,29) Diluido, atribuible a

participación controladora (206,77) (71,60) (525,71) (197,68) (267,45) (133,29) Resultado por acción pro

forma(4): Básico, atribuible a

participación controladora (2,068) (0,716) (5,2571) (1,9768) (2,6745) (1,3329) Diluido, atribuible a

participación controladora (2,068) (0,716) (5,2571) (1,9768) (2,6745) (1,3329) Medida financiera no NIIF:

EBITDA Ajustado (no

auditado) (5) 96.351.220 (11.271.628) 35.815.982 (41.885.292) 102.751.657 (19.535.866)

__________________

(1) Los estados consolidados de resultados integrales correspondientes a los períodos de tres meses finalizado el 30 de septiembre de 2016 y de seis meses finalizado el 30 de junio de 2016 no incluyen los estados consolidados de resultados integrales de Rizobacter, cuyo control la Sociedad asumió el 19 de octubre de 2016.

(2) Los resultados consolidados de las operaciones de la Sociedad incluyen los resultados de operación de Rizobacter desde el 19 de octubre de 2016 al 31 de diciembre de 2016 (el período posterior a su adquisición por la Sociedad).

(3) Incluye (i) diferencias de cambio en la conversión de operaciones en el exterior de joint ventures, (ii) diferencias de cambio en la conversión de operaciones en el exterior, (iii) revalorización de propiedades, planta y equipo, neto de impuestos de joint ventures y (iv) revalorización de propiedades, planta y equipo, neto de impuestos.

(4) Considera el stock Split de las acciones ordinarias de Bioceres a ser efectivo al momento de concreción de la presente oferta.

(5) Bioceres define el EBITDA Ajustado como la utilidad/(pérdida) antes de utilidad/(costos) financiera, beneficio/(gasto) por impuesto a las ganancias, depreciación, amortización, compensación basada en acciones y cargos y partidas no recurrentes. (Véase “Reseña y Perspectiva Operativa y Financiera –Medidas Financieras No NIIF”).

(18)

18 Período de tres meses

finalizado el 30 de septiembre

de finalizado el 30 de junio de Período de seis meses el 31 de diciembre de Ejercicio finalizado 2017 (no auditado) 2016 (1) (no auditado) 2017 2016 (1) (no auditado) 2016(2) 2015 (en $)

Pérdida del ejercicio (50.886.504) (19.679.242) (175.917.963) (55.134.941) (79.293.363) (33.825.348) Impuesto a las

ganancias (23.013.293) (9.469.046) (81.188.118) (15.189.353) (63.302.681) 7.889.896 Costos financieros 159.967.060 16.151.814 236.493.332 25.253.956 169.194.248 23.146.703 Ingresos financieros (35.179.112) (5.209.773) (34.117.221) (13.155.376) (15.174.189) (22.174.386) Resultado adquisición

de control sobre Semya - (67.769.500) -

Depreciación de propiedad, planta y equipo 13.356.472 2.248.459 23.987.730 3.745.172 16.404.293 4.453.701 Amortización de activos intangibles 10.055.270 179.031 22.319.310 353.510 7.165.483 419.647 Cargo de inventario por

PPA 19.369.595 - 38.339.703 - 116.683.331 -

Gastos transaccionales

por adquisición - - - 3.694.167 9.148.423 -

Incentivos basados en

opciones de acciones 2.681.732 4.507.129 5.899.209 8.547.574 9.695.612 553.921 EBITDA Ajustado (no

auditado) 96.351.220 (11.271.628) 35.815.982 (41.885.292) 102.751.657 (19.535.866) (1) Los estados consolidados de resultados integrales correspondientes a los períodos de tres meses finalizado el 30 de septiembre de 2016 y de seis

meses finalizado el 30 de junio de 2016 no incluyen los estados consolidados de resultados integrales de Rizobacter, cuyo control la Sociedad asumió el 19 de octubre de 2016.

(2) Los resultados consolidados de las operaciones de la Sociedad incluyen los resultados de operación de Rizobacter desde el 19 de octubre de 2016 al 31 de diciembre de 2016 (el período posterior a su adquisición por la Sociedad).

Estados de resultados integral consolidado no auditado pro forma

El siguiente cuadro ilustra los resultados de operaciones de Bioceres por los períodos de 2017 indicados y los resultados de operaciones no auditados pro forma por los períodos de 2016 indicados, considerando los resultados que hubiesen ocurrido si la adquisición de Rizobacter se hubiese finalizado el 1° de enero de 2016.

Período de tres meses finalizado el 30 de septiembre de

Período de seis meses finalizado el 30 de junio

de

Período de seis meses finalizado el 30 de junio de 2017 (no auditado) 2016 (1) (no auditado) 2017 2016 (1) (no auditado) Estado de resultados integral

consolidado: (en $)

Ingresos de actividades

ordinarias 602.772.473 420.354.412 757.147.855 443.206.456

Subvenciones del gobierno 2.730.352 1.789.685 4.294.366 3.958.686 Total de Ingresos 605.502.825 422.144.097 761.442.221 447.165.142 Costo de ventas y servicios

prestados (349.540.932) (192.081.498) (476.467.806) (233.933.837) Gastos de investigación y desarrollo (29.869.710) (22.246.784) (56.645.616) (41.491.016) Gastos generales, de comercialización y administración (172.965.398) (124.315.564) (272.557.111) (225.930.284) Participación en ganancias o

pérdidas de negocios conjuntos y asociados

1.521.973 (5.471.234) (12.383.250) (9.586.810) Otros ingresos / (egresos) (3.760.607) (635.205) 1.881.592 4.537.258 Ganancia / (pérdidas)

operativas 50.888.151 77.393.812 (54.729.970) (59.239.547)

Ingresos financieros 35.179.112 21.033.553 34.117.221 18.120.318

Costos financieros (159.967.060) (117.448.007) (236.493.332) (236.357.030) Pérdida antes de impuestos a

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