Compañía Minera Autlán, S.A.B. de C.V. Resultados al Tercer Trimestre 2012

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Reporte del 3er. Trimestre 2012

26 de octubre de 2012 www.autlan.com.mx 1

Compañía Minera Autlán, S.A.B. de C.V.

Resultados al Tercer Trimestre 2012

San Pedro Garza García, N.L., México, a 26 de octubre de 2012.-‐ Compañía Minera Autlán, S.A.B. de C.V. (Minera Autlán) anuncia sus resultados financieros y operativos bajo Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF o IFRS por sus siglas en inglés) no auditados del tercer trimestre de 2012 (3T12).

Resultados y Hechos Relevantes

• Demanda sostenida impulsa las ventas • Utilidad Neta acumulada crece 45%

• Proyecto del Tajo Naopa avanzando de acuerdo a lo planeado.

La producción mundial de acero mayor que 2011 a pesar de desaceleración

La producción mundial de acero se mantiene por encima del volumen registrado en los primeros nueve meses de 2011. La región de América del Norte fue de las más destacadas, sorprendiendo el crecimiento estimado de 6% para Estados Unidos. En México, los volúmenes alcanzados son muy similares a los del año anterior, sin embargo en los últimos meses dan muestra de la desaceleración que experimentan otras regiones del mundo en sus niveles de producción. Las estimaciones para fin de año apuntan para un crecimiento a nivel mundial del 2.1% y para Norteamérica, principal mercado de Autlán, los pronósticos apuntan a un 7.5% de incremento en 2012.

Con relación al precio del mineral de manganeso en China, tanto el precio spot como el del contrato del mineral, no pudieron continuar con la recuperación mostrada en el segundo trimestre y se han mantenido estables durante el tercero.

Los precios de las ferroaleaciones registraron un importante crecimiento en el segundo trimestre sin embargo, en el tercero tuvieron un ajuste, el silicomanganeso para exportación se ha mantenido por encima de los niveles de precios registrados en el mismo período de 2011 con un incremento del 8%.

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Cifras Relevantes

(de acuerdo a NIIF)

Al 30 de septiembre de 2012

Estado de Resultados

(Cifras expresadas en millones de pesos. Volúmenes expresados en miles de toneladas métricas)

Cifras

Acumuladas Cifras Trimestrales

2012 2011 3T12 2T12 1T12 4T11 3T11 Ventas Netas 3,046.2 2,907.2 1,070.3 1,131.9 844.0 957.4 970.8 Volumen Ferroaleaciones 167.7 162.6 59.5 57.9 50.2 50.7 53.5

Volumen Minería 26.1 15.1 10.6 7.0 8.6 7.4 8.0

Volumen Nonoalco 9.2 9.9 3.2 3.1 2.8 3.1 2.6

Costo de Ventas 2,188.9 2,096.4 774.4 765.5 649.0 675.7 698.9 Utilidad Bruta 857.3 810.8 296.0 366.4 195.0 281.6 271.9 Utilidad de Operación 346.9 352.3 121.8 190.9 34.1 67.4 131.1 UAFIRDA1 _533.6 _526.8 _183.5 _254.5 _{95.6 125.3 189.3}

Utilidad Neta 247.2 170.7 77.3 103.9 66.1 23.0 78.9

En el tercer trimestre del 2012 el volumen de ventas total creció 14%, lo que compensó el ajuste que presentaron los precios de ferroaleaciones, es importante destacar que son los mejores volúmenes alcanzados en los últimos 4 trimestres y un crecimiento de 45% en la utilidad neta acumulada.

Ventas Netas

Las ventas netas en el tercer trimestre crecieron 10% en comparación con el tercer trimestre de 2011 registrando $1,070.3 millones de pesos2_{, el mayor volumen de ventas fue el principal}

factor que influyó en este resultado. En el acumulado, en lo que va del 2012 las ventas presentan un crecimiento del 5% contra el mismo período de 2011, alcanzando $3,046.2 millones de pesos.

A pesar del ajuste que presentaron los precios de las ferroaleaciones en el tercer trimestre, las ventas se vieron beneficiadas principalmente por una mejor paridad y el incremento en el volumen de las ferroaleaciones. Es significativo mencionar que el volumen de ventas de productos mineros presentó un crecimiento del 32% contra el mismo periodo de 2011 y el de ferroaleaciones creció en un 11% contra el mismo período. Aunado a esto la moneda mexicana presentó una mayor depreciación del 8% en comparación con el mismo periodo del año 2011.

1_{UAFIRDA = Flujo de operación y se calcula sumando la utilidad de operación + la depreciación y amortización}

2_{Todas las cifras contenidas en este reporte están expresadas en pesos mexicanos salvo aquellas en las que se indique lo}

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Costo de Ventas

El costo de ventas en el tercer trimestre creció en un 11% contra el mismo periodo de 2011 obteniendo un importe de $774.4 millones de pesos, esto se debió principalmente al incremento en el volumen de ventas y una mayor paridad, a pesar de esto el margen se mantuvo por igual porcentualmente contra el mismo periodo del 2011, representando un 72% con respecto a ventas.

En el acumulado el margen también se mantuvo igual porcentualmente, esto a pesar de un incremento en la tarifa eléctrica del 7% contra el mismo periodo de 2011, por lo que se pone de manifiesto el ahorro logrado en el precio de la energía eléctrica proveniente de la central hidroeléctrica Atexcaco.

Utilidad de Operación

La utilidad operativa del tercer trimestre registró $121.8 millones de pesos, representando un margen del 11%, 7 puntos porcentuales de las ventas menor a la del mismo periodo de 2011. Esto debido a una mayor actividad de exploración, al incremento en los gastos de administración y al ingreso extraordinario registrado en el tercer trimestre de 2011 proveniente de apoyos conseguidos para investigación y desarrollo. Sin este ingreso en el 2011, la utilidad de operación hubiera crecido 12%. En el acumulado este rubro registró un importe de $346.9 millones de pesos, representando igualmente un margen del 11%, 2 puntos porcentuales menor al del mismo periodo de 2011.

El flujo de operación (UAFIRDA) en el tercer trimestre fue de $183.5 millones de pesos por lo que se ubicó 3% por debajo al del mismo periodo de 2011, el cual registró un importe de $189.3 millones de pesos, esto debido, como se mencionó con anterioridad, a un ingreso extraordinario registrado en el año pasado, lo cual impidió superar el monto alcanzado en el mismo trimestre de 2011. En el acumulado, en lo que va del 2012 el (UAFIRDA) mostró un crecimiento del 1% con respecto al del mismo periodo de 2011.

En relación a los márgenes alcanzados en el (UAFIRDA) en el tercer trimestre de 2012 fue de 17%, 2 puntos porcentuales menor al del mismo periodo de 2011. Sin embargo es importante mencionar que en el margen obtenido en el resultado acumulado del año en curso se ha mantenido por igual al del año 2011 con un 18%.

Intereses financieros y utilidad cambiaria

El rubro de intereses financieros y utilidad cambiaria fue de $53 millones de pesos, contra $59 millones de pesos del mismo periodo del año anterior. Esta ganancia que sigue reflejándose en los resultados es debido principalmente por la correcta estrategia de cobertura con instrumentos financieros derivados para cubrir el presupuesto de la compañía. Dicha ganancia acumulada fue de $48 millones de pesos por tipo de cambio, los intereses netos del periodo fueron por $95 millones de pesos.

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Utilidad Neta

Es importante destacar que a nivel acumulado al 30 de septiembre 2012, la utilidad neta alcanzada fue de $247 millones de pesos con un favorecedor crecimiento del 45% contra el mismo periodo del 2011 que ascendió a $171 millones de pesos. Este crecimiento se da por un buen resultado operativo, acertadas estrategias para cubrir riesgos que generaron ahorros en el renglón financiero y por el excelente desempeño de la participación que se tiene en Compañía de Energía Mexicana, S.A de C.V. (CEM). La utilidad neta consolidada del tercer trimestre registró $77 millones de pesos.

Balance General (de acuerdo a NIIF)

Al 30 de septiembre de 2012

Millones de pesos Sep-‐12 Sep-‐11 Var % ACTIVO

Caja 464.3 285.7 63%

Cuentas por Cobrar 644.1 498.0 29%

Inventarios 540.3 307.0 76%

Cías Relacionadas 76.1 409.9 -‐81%

Otros circulantes 216.1 95.8 126%

Activo Circulante 1,940.9 1,596.4 22%

Activo Fijo 3,539.6 3,321.0 7%

Inversiones en Acciones 329.7 0.0 0%

Depósitos en Garantía 3.3 3.3 0%

Otros Activos 98.1 60.1 63%

ACTIVO TOTAL 5,911.6 4,980.8 19%

Documentos por pagar C.P. 222.0 276.8 -‐20%

Proveedores 289.0 223.4 29%

Otros Pasivos 97.3 87.3 -‐81%

Préstamos Bancarios L.P. 1,032.2 352.5 193%

Pensiones y Jubilaciones 75.8 60.5 25%

ISR diferido por pagar 772.9 739.9 4%

PASIVO TOTAL 2,489.1 1,740.4 43%

CAPITAL CONTABLE 3,420.8 3,238.4 6%

Interés Minoritario 1.7 2.0 -‐15%

TOTAL PASIVO Y CAPITAL 5,911.6 4,980.8 19%

Balance general consolidado

El balance general consolidado al 30 de septiembre de 2012 presenta un incremento del 63% en el rubro de efectivo y equivalentes de efectivo, respecto al mismo periodo del 2011, esto derivado como ya se ha mencionado en reportes anteriores por la emisión de Notas por US$80 millones de dólares realizada en diciembre de 2011. El efectivo ha sido utilizado principalmente en inversiones en el área de minería específicamente en el desarrollo del Tajo Naopa, con esta nueva mina se duplicará la capacidad de producción de carbonatos de manganeso a partir del 2014.

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Con respecto al renglón de cuentas por cobrar se refleja un incremento del 29%, dicho incremento se debe principalmente a mayores ventas y por la mejor paridad peso/dólar que se tuvo este año en comparación a la del año anterior. Todas las ventas de la empresa son denominadas en dólares.

En el rubro de inventarios se refleja un incremento de 76%, este aumento se deriva por la compra de mineral de manganeso realizada en el mes de septiembre, con lo cual aseguramos el abasto de materias primas para los últimos dos meses del año y el primer trimestre del 2013.

En el renglón de Compañías Relacionadas, se refleja una disminución de 81%, debido a la capitalización de parte de la inversión que se ha venido realizando para adquirir el 49% del proyecto hidroeléctrico Atexcaco de Compañía de Energía Mexicana, S.A de C.V. (CEM). Esta capitalización se ve reflejada en la cuenta de inversiones en acciones.

En el pasivo a corto plazo, los documentos por pagar disminuyeron un 20%, principalmente por el pago de créditos revolventes para capital de trabajo y por el prepago de la Nota que se tenía en 2011 por US$40 millones de dólares.

La cuenta de proveedores se incremento en un 29% debido primordialmente a la adquisición de equipos que se han estado adquiriendo para la mina de Naopa.

El incremento en la deuda a largo plazo de la Compañía refleja la emisión de Notas. El uso de los recursos de esta colocación fue prepagar las Notas que se tenían por US$40 millones de dólares y se levantó un monto adicional completando un total de US$80 millones de dólares. Con los recursos obtenidos, se están realizando una serie de proyectos para crecer en Autlán y se tiene una importante posición de caja para enfrentar la incertidumbre de los mercados y desarrollar posibles proyectos de fusiones y/o adquisiciones.

El capital de la empresa al 30 de septiembre 2012, mostró un incremento del 6% con respecto al mismo periodo del año anterior, esto como efecto de los resultados de la Compañía, de esta forma el capital ascendió a $3,417 millones de pesos.

Inversiones

Al 30 de septiembre de 2012 se han invertido US$37.0 millones de dólares incluyendo mantenimiento. El mayor monto ha sido dedicado al desarrollo del Tajo Naopa, esta mina a cielo abierto, la cual permitirá reducir los costos de extracción, asegurar el abasto de mineral de manganeso en nuestras plantas de ferroaleaciones y poder incrementar las exportaciones de mineral, esto se vería reflejado en un aumento en nuestras ventas. Con esta inversión seguimos fortaleciendo la integración que hemos venido realizando año con año al tener mayor control sobre las variables que más impactan los costos de producción, energía y mineral de manganeso.

Instrumentos financieros derivados

En lo que va del año la empresa realizó operaciones con instrumentos derivados para reducir sus riesgos financieros y operativos. Se utilizaron instrumentos financieros derivados para cubrir tasa de interés, tipo de cambio y gas natural. Las estrategias seguidas han sido para

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cubrir el corto plazo, es decir se tomaron posiciones para cubrir solo el 2012 excepto por un Swap de tasa de interés que se contrato por la vigencia de las Notas emitidas que es por 5 años y mediante el cual se fijó la tasa de interés en 7.39%.

Al 30 de septiembre de 2012, las posiciones que tiene la empresa en tipo de cambio presentan una plusvalía en su valor de mercado de $33.0 millones de pesos, las de gas natural la plusvalía es de $724,315 pesos mientras que el swap de tasa de interés muestra una minusvalía de $15.5 millones de pesos, por lo que el neto de todas las posiciones es positivo y a favor de Autlán.

Las acciones tomadas por la empresa sobre este tema, así como su valuación, son detalladas en el reporte denominado “Complemento al Reporte Trimestral”. Los valores de mercado de las posiciones que tiene la empresa, presentan una plusvalía en su valuación neta de $18.9 millones de pesos, sin embargo estresando negativamente al 50% todas las variables que influyen en la valuación, la minusvalía equivaldría a un 5.7% del capital de la empresa, por lo que no representan riesgo para el capital de Autlán.

En el futuro y dada la naturaleza de sus operaciones, Autlán seguirá contratando instrumentos financieros derivados como lo ha venido haciendo por años, exclusivamente para evitar impactos en el presupuesto y minimizar los riesgos del tipo de cambio y precios de insumos. Sin embargo, es importante mencionar que las políticas de operación de instrumentos financieros derivados, han sido revisadas y ajustadas para evitar en lo posible el impacto negativo que pueden originar estas operaciones a causa de los súbitos cambios en el entorno mundial.

Perspectivas

La industria siderúrgica a pesar de las frágiles condiciones económicas del mundo ha podido mantener ligeros crecimientos por encima del 2011, destacando Norteamérica como una de las regiones con mayores incrementos. Los analistas expertos en la industria pronostican que el consumo mundial de acero en el año 2012 crecerá 2.1%, con un 7.5% para la región de Norteamérica, para el 2013, las proyecciones indican un crecimiento estimado de 3.2%.

En cuanto al mercado de las ferroaleaciones de manganeso, se espera que los precios sigan fluctuando alrededor de los mismos niveles actuales, por lo que las expectativas apuntan a una estabilidad para el resto del año.

Con respecto a la parte operativa, la empresa sigue teniendo sus unidades mineras y sus plantas de ferroaleaciones trabajando con eficiencia y al 100% de su capacidad instalada y se han hecho inversiones para reducir costos y mejorar márgenes. Se cuenta con un sano balance que permite financiar las operaciones, así como los proyectos de crecimiento que tiene la empresa.

ANALISTAS:

Las casas de bolsa que dan seguimiento a la emisora son:

• BBVA Bancomer

• Vector Casa de Bolsa • Actinver

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Contactos:

Ing. Gustavo Cárdenas A. Lic. Marlene Paola Martínez Director de Finanzas Planeación Financiera y RI [email protected] [email protected] Tel. 52 (81) 8152-‐1518 Tel. 52 (81) 8152-‐1510 v

Compañía Minera Autlán, es el único proveedor de mineral de manganeso de Norte y Centroamérica, con reservas probadas para los próximos 40 años. Una empresa mexicana con reconocimiento a nivel mundial por la calidad y especialización de sus productos, que provee a la industria siderúrgica, de pilas secas, cerámicas, micronutrientes y/o fertilizantes. Una sana estructura financiera, un mercado con potencial de crecimiento, reservas probadas para los siguientes 40 años y personal calificado y comprometido, soportan el futuro crecimiento de la empresa.

v

Nota: Este reporte puede contener declaraciones a futuro referentes al desempeño de Compañía Minera Autlán y deben ser tomados como estimados de buena fe de Autlán; dichas declaraciones a futuro reflejan el punto de vista de las expectativas de la administración y están basadas en información actualmente disponible; suponen riesgos e incertidumbres, incluyendo las condiciones económicas de México; así como fluctuaciones en el valor del peso mexicano comparado contra el dólar estadounidense.

Todas las cifras correspondientes al año 2011 contenidas en este documento están expresadas en pesos mexicanos históricos. Todas las comparaciones para 2012 contenidas en este reporte, han sido hechas contra cifras del periodo comparable de 2011, salvo aquellas en las que se indique lo contrario.

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ESTADO DE POSICIÓN FINANCIERA COMPAÑIA MINERA AUTLAN, S.A.B. DE

C. V.

AUTLAN CLAVE DE COTIZACIÓN:

BOLSA MEXICANA DE VALORES, S.A.B. DE C.V.

TRIMESTRE: 03 AÑO: 2012

CONSOLIDADO AL 30 DE SEPTIEMBRE DE 2012, 31 DE DICIEMBRE DE 2011 Y 01 DE ENERO DE 2011

(MILES DE PESOS)

Impresión Final

REF TRIMESTRE AÑO ACTUAL CIERRE AÑO ANTERIOR

IMPORTE IMPORTE

INICIO AÑO ANTERIOR IMPORTE CUENTA / SUBCUENTA

10000000 ACTIVOS TOTALES 5,911,552 5,688,324 4,838,644 11000000 ACTIVOS CIRCULANTES 1,940,900 1,997,598 1,657,566

11010000 EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO 464,305 881,602 502,840

11020000 INVERSIONES A CORTO PLAZO 0 0 0

11020010 INSTRUMENTOS FINANCIEROS DISPONIBLES PARA SU VENTA 0 0 0

11020020 INSTRUMENTOS FINANCIEROS PARA NEGOCIACIÓN 0 0 0

11020030 INSTRUMENTOS FINANCIEROS CONSERVADOS A SU

VENCIMIENTO 0 0 0

11030000 CLIENTES (NETO) 644,080 573,279 475,703

11030010 CLIENTES 694,821 624,020 526,444

11030020 ESTIMACIÓN PARA CUENTAS INCOBRABLES -50,741 -50,741 -50,741

11040000 OTRAS CUENTAS POR COBRAR (NETO) 148,646 145,478 208,564

11040010 OTRAS CUENTAS POR COBRAR 148,646 145,478 208,564

11040020 ESTIMACIÓN PARA CUENTAS INCOBRABLES 0 0 0

11050000 INVENTARIOS 540,319 320,291 388,761

11051000 ACTIVOS BIOLÓGICOS CIRCULANTES 0 0 0

11060000 OTROS ACTIVOS CIRCULANTES 143,550 76,948 81,698

11060010 PAGOS ANTICIPADOS 25,689 11,240 8,865

11060020 INSTRUMENTOS FINANCIEROS DERIVADOS 33,762 0 1,519

11060030 ACTIVOS DISPONIBLES PARA SU VENTA 0 0 0

11060040 OPERACIONES DISCONTINUAS 0 0 0

11060050 DERECHOS Y LICENCIAS 0 0 0

11060060 OTROS 84,099 65,708 71,314

12000000 ACTIVOS NO CIRCULANTES 3,970,652 3,690,726 3,181,078

12010000 CUENTAS POR COBRAR (NETO) 0 0 0

12020000 INVERSIONES 329,724 160,677 0

12020010 INVERSIONES EN ASOCIADAS Y NEGOCIOS CONJUNTOS 329,724 160,677 0

12020020 INVERSIONES CONSERVADAS A SU VENCIMIENTO 0 0 0

12020030 INVERSIONES DISPONIBLES PARA SU VENTA 0 0 0

12020040 OTRAS INVERSIONES 0 0 0

12030000 PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPO (NETO) 3,539,561 3,340,920 3,167,395

12030010 INMUEBLES 1,408,245 1,404,247 1,385,333

12030020 MAQUINARIA Y EQUIPO INDUSTRIAL 5,379,087 5,264,927 5,139,903

12030030 OTROS EQUIPOS 254,993 329,636 280,008

12030040 DEPRECIACIÓN ACUMULADA -4,091,539 -3,955,384 -3,783,264

12030050 CONSTRUCCIONES EN PROCESO 588,775 297,494 145,415

12040000 PROPIEDADES DE INVERSIÓN 0 0 0

12050000 ACTIVOS BIOLÓGICOS NO CIRCULANTES 0 0 0

12060000 ACTIVOS INTANGIBLES (NETO) 31,666 165,818 5,992

12060010 CRÉDITO MERCANTIL 0 132,875 0

12060020 MARCAS 0 0 0

12060030 DERECHOS Y LICENCIAS 0 0 0

12060031 CONCESIONES 31,666 32,943 5,992

12060040 OTROS ACTIVOS INTANGIBLES 0 0 0

12070000 ACTIVOS POR IMPUESTOS DIFERIDOS 0 0 0

12080000 OTROS ACTIVOS NO CIRCULANTES 69,701 23,311 7,691

12080001 PAGOS ANTICIPADOS 0 0 0

12080010 INSTRUMENTOS FINANCIEROS DERIVADOS 0 0 0

12080020 BENEFICIOS A EMPLEADOS 0 0 0

12080021 ACTIVOS DISPONIBLES PARA SU VENTA 0 0 0

12080040 CARGOS DIFERIDOS (NETO) 69,701 23,311 7,691

12080050 OTROS 0 0 0

20000000 PASIVOS TOTALES 2,488,999 2,428,389 1,604,125

21000000 PASIVOS CIRCULANTES 608,176 536,629 440,637

21010000 CRÉDITOS BANCARIOS 221,333 187,613 7,369

21020000 CRÉDITOS BURSÁTILES 0 0 80,465

21030000 OTROS PASIVOS CON COSTO 0 0 0

21040000 PROVEEDORES 289,040 240,366 220,293

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C. V.

BOLSA MEXICANA DE VALORES, S.A.B. DE C.V.

Impresión Final

INICIO AÑO ANTERIOR IMPORTE CUENTA / SUBCUENTA

21050020 OTROS IMPUESTOS POR PAGAR 44,084 20,921 29,193

21060000 OTROS PASIVOS CIRCULANTES 32,719 31,187 23,110

21060010 INTERESES POR PAGAR 16,881 3,821 1,963

21060020 INSTRUMENTOS FINANCIEROS DERIVADOS 0 0 0

21060030 INGRESOS DIFERIDOS 0 0 0

21060050 BENEFICIOS A EMPLEADOS 0 0 0

21060060 PROVISIONES 0 0 0

21060061 PASIVOS RELACIONADOS CON ACTIVOS DISPONIBLES PARA SU

VENTA CIRCULANTES 0 0 0 21060070 OPERACIONES DISCONTINUAS 0 0 0 21060080 OTROS 15,838 27,366 21,147 22000000 PASIVOS NO CIRCULANTES 1,880,823 1,891,760 1,163,488 22010000 CRÉDITOS BANCARIOS 39,288 40,424 6,168 22020000 CRÉDITOS BURSÁTILES 992,862 1,069,217 402,038

22030000 OTROS PASIVOS CON COSTO 0 0 0

22040000 PASIVOS POR IMPUESTOS DIFERIDOS 772,903 710,905 702,902

22050000 OTROS PASIVOS NO CIRCULANTES 75,770 71,214 52,380

22050010 INSTRUMENTOS FINANCIEROS DERIVADOS 0 5,067 0

22050020 INGRESOS DIFERIDOS 0 0 0

22050040 BENEFICIOS A EMPLEADOS 75,770 66,147 52,380

22050050 PROVISIONES 0 0 0

22050051 PASIVOS RELACIONADOS CON ACTIVOS DISPONIBLES PARA SU

VENTA NO CIRCULANTES 0 0 0

22050070 OTROS 0 0 0

30000000 CAPITAL CONTABLE 3,422,553 3,259,935 3,234,519

30010000 CAPITAL CONTABLE DE LA PARTICIPACIÓN CONTROLADORA 3,420,879 3,258,143 3,232,003

30030000 CAPITAL SOCIAL 1,070,966 1,070,966 1,070,966

30040000 ACCIONES RECOMPRADAS -54,755 -53,465 -13,660

30050000 PRIMA EN EMISIÓN DE ACCIONES 391,914 391,914 391,914

30060000 APORTACIONES PARA FUTUROS AUMENTOS DE CAPITAL 0 0 0

30070000 OTRO CAPITAL CONTRIBUIDO 0 0 0

30080000 UTILIDADES RETENIDAS (PERDIDAS ACUMULADAS) 2,012,754 1,848,728 1,782,783

30080010 RESERVA LEGAL 203,990 191,744 166,051

30080020 OTRAS RESERVAS 501,163 501,165 501,165

30080030 RESULTADOS DE EJERCICIOS ANTERIORES 1,064,959 962,213 601,705

30080040 RESULTADO DEL EJERCICIO 247,215 193,606 513,862

30080050 OTROS -4,573 0 0

30090000 OTROS RESULTADOS INTEGRALES ACUMULADOS (NETOS DE

IMPUESTOS) 0 0 0

30090010 GANANCIAS POR REVALUACIÓN DE PROPIEDADES 0 0 0

30090020 GANANCIAS (PERDIDAS) ACTUARIALES POR OBLIGACIONES

LABORALES 0 0 0

30090030 RESULTADO POR CONVERSIÓN DE MONEDAS EXTRANJERAS 0 0 0

30090040 CAMBIOS EN LA VALUACIÓN DE ACTIVOS FINANCIEROS

DISPONIBLES PARA SU VENTA 0 0 0

30090050 CAMBIOS EN LA VALUACIÓN DE INSTRUMENTOS FINANCIEROS

DERIVADOS 0 0 0

30090060 CAMBIOS EN EL VALOR RAZONABLE DE OTROS ACTIVOS 0 0 0

30090070 PARTICIPACIÓN EN OTROS RESULTADOS INTEGRALES DE

ASOCIADAS Y NEGOCIOS CONJUNTOS 0 0 0

30090080 OTROS RESULTADOS INTEGRALES 0 0 0

(10)

C. V.

BOLSA MEXICANA DE VALORES, S.A.B. DE C.V.

Impresión Final DATOS INFORMATIVOS

INICIO AÑO ANTERIOR IMPORTE CUENTA / SUBCUENTACONCEPTOS

91000010 PASIVOS MONEDA EXTRANJERA CORTO PLAZOPASIVOS MONEDA EXTRANJERA CORTO PLAZO 292,532 220,812 116,855 91000020 PASIVOS MONEDA EXTRANJERA LARGO PLAZOPASIVOS MONEDA EXTRANJERA LARGO PLAZO 1,032,150 1,110,048 404,404 91000030 CAPITAL SOCIAL NOMINALCAPITAL SOCIAL NOMINAL 184,238 184,238 184,238 91000040 CAPITAL SOCIAL POR ACTUALIZACIÓNCAPITAL SOCIAL POR ACTUALIZACIÓN 886,728 886,728 886,728 91000050 FONDOS PARA PENSIONES Y PRIMA DE ANTIGÜEDADFONDOS PARA PENSIONES Y PRIMA DE ANTIGÜEDAD 0 0 0 91000060 NUMERO DE FUNCIONARIOS (*)NUMERO DE FUNCIONARIOS (*) 4 3 3 91000070 NUMERO DE EMPLEADOS (*)NUMERO DE EMPLEADOS (*) 620 585 499 91000080 NUMERO DE OBREROS (*)NUMERO DE OBREROS (*) 1,490 1,278 1,202 91000090 NUMERO DE ACCIONES EN CIRCULACIÓN (*)NUMERO DE ACCIONES EN CIRCULACIÓN (*) 269,622,196 270,035,216 271,361,016 91000100 NUMERO DE ACCIONES RECOMPRADAS (*)NUMERO DE ACCIONES RECOMPRADAS (*) 2,284,820 1,871,800 546,000 91000110 EFECTIVO RESTRINGIDO (1)EFECTIVO RESTRINGIDO (1) 8,669 10,125 5,870 91000120 DEUDA DE ASOCIADAS GARANTIZADADEUDA DE ASOCIADAS GARANTIZADA 0 0 0

(11)

ESTADOS DE RESULTADOS INTEGRALES

Impresión Final CONSOLIDADO

BOLSA MEXICANA DE VALORES, S.A.B. DE C.V.

COMPAÑIA MINERA AUTLAN, S.A.B. DE C. V.

CLAVE DE COTIZACIÓN: AUTLAN TRIMESTRE: 03 AÑO 2012

POR LOS PERIODOS DE NUEVE Y TRES MESES TERMINADOS AL 30 DE SEPTIEMBRE DE 2012 Y 2011

REF CUENTA / SUBCUENTA

ACUMULADO TRIMESTRE ACUMULADO TRIMESTRE

AÑO ACTUAL AÑO ANTERIOR

40010000 INGRESOS NETOS 3,046,211 1,070,329 2,907,172 970,791 40010010 SERVICIOS 0 0 0 0 40010020 VENTA DE BIENES 3,046,211 1,070,329 2,907,172 970,791 40010030 INTERESES 0 0 0 0 40010040 REGALIAS 0 0 0 0 40010050 DIVIDENDOS 0 0 0 0 40010060 ARRENDAMIENTO 0 0 0 0 40010061 CONSTRUCCIÓN 0 0 0 0 40010070 OTROS 0 0 0 0 40020000 COSTO DE VENTAS 2,188,885 774,370 2,096,415 698,931

40021000 UTILIDAD (PÉRDIDA) BRUTA 857,326 295,959 810,757 271,860

40030000 GASTOS GENERALES 448,217 154,274 406,125 135,106

40040000 UTILIDAD (PÉRDIDA) ANTES DE OTROS INGRESOS Y GASTOS, NETO 409,109 141,685 404,632 136,754

40050000 OTROS INGRESOS Y (GASTOS), NETO -62,236 -19,893 -52,308 -5,689

40060000 UTILIDAD (PÉRDIDA) DE OPERACIÓN (*) 346,873 121,792 352,324 131,065

40070000 INGRESOS FINANCIEROS 84,728 28,673 -15,681 -25,919

40070010 INTERESES GANADOS 36,438 17,431 14,290 8,224

40070020 UTILIDAD POR FLUCTUACIÓN CAMBIARIA, NETO 0 0 0 0

40070030 UTILIDAD POR DERIVADOS, NETO 48,290 11,242 -29,971 -34,143

40070040 UTILIDAD POR CAMBIOS EN VALOR RAZONABLE DE INSTRUMENTOS FINANCIEROS

0 0 0 0

40070050 OTROS INGRESOS FINANCIEROS 0 0 0 0

40080000 GASTOS FINANCIEROS 137,725 46,298 43,477 -40,544

40080010 INTERESES PAGADOS 95,287 37,138 54,454 21,289

40080020 PÉRDIDA POR FLUCTUACIÓN CAMBIARIA, NETO 11,656 -3,399 -38,182 -70,930

40080030 PÉRDIDA POR DERIVADOS, NETO 0 0 0 0

40080050 PÉRDIDA POR CAMBIOS EN VALOR RAZONABLE DE INSTRUMENTOS FINANCIEROS

0 0 0 0

40080060 OTROS GASTOS FINANCIEROS 30,782 12,559 27,205 9,097

40090000 INGRESOS (GASTOS) FINANCIEROS NETO -52,997 -17,625 -59,158 14,625

40100000 PARTICIPACIÓN EN LOS RESULTADOS DE ASOCIADAS Y NEGOCIOS CONJUNTOS

36,172 25,203 0 0

40110000 UTILIDAD (PÉRDIDA) ANTES DE IMPUESTOS A LA UTILIDAD 330,048 129,370 293,166 145,690

40120000 IMPUESTOS A LA UTILIDAD 83,128 52,128 122,998 67,000

40120010 IMPUESTO CAUSADO 21,000 4,000 75,998 40,000

40120020 IMPUESTO DIFERIDO 62,128 48,128 47,000 27,000

40130000 UTILIDAD (PÉRDIDA) DE LAS OPERACIONES CONTINUAS 246,920 77,242 170,168 78,690

40140000 UTILIDAD (PÉRDIDA) DE LAS OPERACIONES DISCONTINUAS, NETO 0 0 0 0

40150000 UTILIDAD (PÉRDIDA) NETA 246,920 77,242 170,168 78,690

40160000 PARTICIPACIÓN NO CONTROLADORA EN LA UTILIDAD (PÉRDIDA) NETA -295 -21 -482 -227

40170000 PARTICIPACIÓN CONTROLADORA EN LA UTILIDAD (PÉRDIDA) NETA 247,215 77,263 170,650 78,917

40180000 UTILIDAD (PÉRDIDA) NETA BÁSICA POR ACCIÓN 1.00 0.29 1.00 0.29

(12)

BOLSA MEXICANA DE VALORES, S.A.B. DE C.V.

OTROS RESULTADOS INTEGRALES (NETOS DE IMPUESTOS)

40200000 UTILIDAD (PÉRDIDA) NETA 246,920 77,242 170,168 78,690

PARTIDAS QUE NO SERAN RECLASIFICADAS A RESULTADOS

40210000 GANANCIAS POR REVALUACIÓN DE PROPIEDADES 0 0 0 0

40220000 GANANCIAS (PÉRDIDAS) ACTUARIALES POR OBLIGACIONES LABORALES 0 0 0 0

40220100 PARTICIPACIÓN EN RESULTADOS POR REVALUACIÓN DE PROPIEDADES DE ASOCIADAS Y NEGOCIOS CONJUNTOS

0 0 0 0

PARTIDAS QUE PUEDEN SER RECLASIFICADAS SUBSECUENTEMENTE A RESULTADOS

40230000 RESULTADO POR CONVERSIÓN DE MONEDAS EXTRANJERAS 0 0 0 0

40240000 CAMBIOS EN LA VALUACIÓN DE ACTIVOS FINANCIEROS DISPONIBLES PARA SU VENTA

0 0 0 0

40250000 CAMBIOS EN LA VALUACIÓN DE INSTRUMENTOS FINANCIEROS DERIVADOS 0 0 0 0

40260000 CAMBIOS EN EL VALOR RAZONABLE DE OTROS ACTIVOS 0 0 0 0

40270000 PARTICIPACIÓN EN OTROS RESULTADOS INTEGRALES DE ASOCIADAS Y NEGOCIOS CONJUNTOS

0 0 0 0

40280000 OTROS RESULTADOS INTEGRALES 0 0 0 0

40290000 TOTAL DE OTROS RESULTADOS INTEGRALES 0 0 0 0

40300000 UTILIDAD (PÉRDIDA) INTEGRAL 246,920 77,242 170,168 78,690

40320000 UTILIDAD (PÉRDIDA) INTEGRAL ATRIBUIBLE A LA PARTICIPACIÓN NO CONTROLADORA

-295 -21 -482 -227

40310000 UTILIDAD (PÉRDIDA) INTEGRAL ATRIBUIBLE A LA PARTICIPACIÓN CONTROLADORA

(13)

BOLSA MEXICANA DE VALORES, S.A.B. DE C.V.

(MILES DE PESOS) DATOS INFORMATIVOS

92000010 DEPRECIACIÓN Y AMORTIZACIÓN OPERATIVA 186,738 61,691 174,484 58,209

(14)

BOLSA MEXICANA DE VALORES, S.A.B. DE C.V.

DATOS INFORMATIVOS (12 MESES)

ACUMULADOACTUALTRIMESTRE ACUMULADOANTERIORTRIMESTRE

AÑO ACTUAL AÑO AÑO ANTERIOR

92000030 INGRESOS NETOS (**) 3,991,478 3,960,931

92000040 UTILIDAD (PÉRDIDA) DE OPERACIÓN (**) 569,537 629,273

92000050 PARTICIPACIÓN CONTROLADORA EN LA UTILIDAD (PÉRDIDA) NETA(**) 295,183 252,042

92000060 UTILIDAD (PÉRDIDA) NETA (**) 295,651 251,427

92000070 DEPRECIACIÓN Y AMORTIZACIÓN OPERATIVA (**) 203,330 192,646

(15)

ESTADOS DE FLUJOS DE EFECTIVO (METODO INDIRECTO)

COMPAÑIA MINERA AUTLAN, S.A.B. DE C. V.

AUTLAN

CLAVE DE COTIZACIÓN:

BOLSA MEXICANA DE VALORES, S.A.B. DE C.V.

TRIMESTRE: 03 AÑO: 2012 CONSOLIDADO AL 30 DE SEPTIEMBRE DE 2012 Y 2011 (MILES DE PESOS) Impresión Final Impresión Final

CUENTA/SUBCUENTA TRIMESTRE AÑO ACTUAL

IMPORTE

REF TRIMESTRE AÑO ANTERIOR

IMPORTE ACTIVIDADES DE OPERACIÓN

50010000 UTILIDAD (PÉRDIDA) NETA ANTES DE IMPUESTOS A LA UTILIDAD 330,048 293,166

50020000 +(-) PARTIDAS SIN IMPACTO EN EL EFECTIVO -11,376 -77,432

50020010 + ESTIMACIÓN DEL PERIODO 0 0

50020020 +PROVISIÓN DEL PERIODO 9,624 8,082

50020030 + (-) OTRAS PARTIDAS NO REALIZADAS -21,000 -85,514

50030000 +(-) PARTIDAS RELACIONADAS CON ACTIVIDADES DE INVERSIÓN 114,127 160,194

50030010 + DEPRECIACIÓN Y AMORTIZACIÓN DEL PERIODO 186,738 174,484

50030020 (-) + UTILIDAD O PERDIDA EN VENTA DE PROPIEDADES PLANTA Y EQUIPO 0 0

50030030 +(-) PÉRDIDA (REVERSIÓN) POR DETERIORO 0 0

50030040 (-)+PARTICIPACIÓN EN ASOCIADAS Y NEGOCIOS CONJUNTOS -36,172 0

50030050 (-)DIVIDENDOS COBRADOS 0 0

50030060 (-)INTERESES A FAVOR -36,439 -14,290

50030070 (-)FLUCTUACIÓN CAMBIARIA 0 0

50030080 (-) +OTRAS PARTIDAS 0 0

50040000 +(-) PARTIDAS RELACIONADAS CON ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO 89,760 81,121

50040010 (+)INTERESES DEVENGADOS 89,760 81,121

50040020 (+)FLUCTUACIÓN CAMBIARIA 0 0

50040030 (+)OPERACIONES FINANCIERAS DE DERIVADOS 0 0

50040040 + (-) OTRAS PARTIDAS 0 0

50050000 FLUJO DERIVADO DEL RESULTADO ANTES DE IMPUESTOS A LA UTILIDAD 522,559 457,049

50060000 FLUJOS GENERADOS O UTILIZADOS EN LA OPERACIÓN -360,495 -45,978

50060010 + (-) DECREMENTO (INCREMENTO) EN CLIENTES -70,802 -22,275

50060020 + (-) DECREMENTO (INCREMENTO) EN INVENTARIOS -220,028 81,803

50060030 + (-) DECREMENTO (INCREMENTO) EN OTRAS CUENTAS POR COBRAR Y OTROS ACTIVOS -29,999 -64,042

CIRCULANTES

50060040 + (-) INCREMENTO (DECREMENTO) EN PROVEEDORES 48,674 3,148

50060050 + (-) INCREMENTO (DECREMENTO) EN OTROS PASIVOS -88,340 -44,612

50060060 + (-)IMPUESTOS A LA UTILIDAD PAGADOS O DEVUELTOS 0 0

50070000 FLUJOS NETOS DE EFECTIVO DE ACTIVIDADES DE OPERACIÓN 162,064 411,071 ACTIVIDADES DE INVERSIÓN

50080000 FLUJOS NETOS DE EFECTIVO DE ACTIVIDADES DE INVERSIÓN -338,768 -536,264

50080010 (-)INVERSIONES CON CARÁCTER PERMANENTE 0 0

50080020 +DISPOSICIONES DE INVERSIONES CON CARÁCTER PERMANENTE 0 0

50080030 (-)INVERSION EN PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPO -433,335 -328,047

50080040 +VENTA DE PROPIEDADES, PLANTA Y EQUIPO 0 0

50080050 (-) INVERSIONES TEMPORALES 0 0

50080060 +DISPOSICION DE INVERSIONES TEMPORALES 0 0

50080070 (-)INVERSION EN ACTIVOS INTANGIBLES 0 0

50080080 +DISPOSICION DE ACTIVOS INTANGIBLES 0 0

50080090 (-)ADQUISICIONES DE NEGOCIOS 0 0

50080100 +DISPOSICIONES DE NEGOCIOS 0 0

50080110 +DIVIDENDOS COBRADOS 0 0

50080120 +INTERESES COBRADOS 36,439 14,290

50080130 +(-) DECREMENTO (INCREMENTO) ANTICIPOS Y PRESTAMOS A TERCEROS 58,128 -222,507

50080140 + (-) OTRAS PARTIDAS 0 0

ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO

50090000 FLUJOS NETOS DE EFECTIVO DE ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO -240,352 -91,981

50090010 + FINANCIAMIENTOS BANCARIOS 299,187 186,114

50090020 + FINANCIAMIENTOS BURSÁTILES 0 0

50090030 + OTROS FINANCIAMIENTOS 0 27,116

50090040 (-) AMORTIZACIÓN DE FINANCIAMIENTOS BANCARIOS -216,152 -103,004

50090050 (-) AMORTIZACIÓN DE FINANCIAMIENTOS BURSÁTILES 0 0

50090060 (-) AMORTIZACIÓN DE OTROS FINANCIAMIENTOS 0 -5,052

50090070 + (-) INCREMENTO (DECREMENTO) EN EL CAPITAL SOCIAL 0 0

50090080 (-) DIVIDENDOS PAGADOS -83,677 -123,088

50090090 + PRIMA EN EMISIÓN DE ACCIONES 0 0

50090100 + APORTACIONES PARA FUTUROS AUMENTOS DE CAPITAL 0 0

50090110 (-)INTERESES PAGADOS -89,760 -81,121

(16)

ESTADOS DE FLUJOS DE EFECTIVO (METODO INDIRECTO)

COMPAÑIA MINERA AUTLAN, S.A.B. DE C. V.

AUTLAN

CLAVE DE COTIZACIÓN:

BOLSA MEXICANA DE VALORES, S.A.B. DE C.V.

TRIMESTRE: 03 AÑO: 2012 CONSOLIDADO AL 30 DE SEPTIEMBRE DE 2012 Y 2011 (MILES DE PESOS) Impresión Final Impresión Final

CUENTA/SUBCUENTA TRIMESTRE AÑO ACTUAL

IMPORTE

REF TRIMESTRE AÑO ANTERIOR

IMPORTE 50100000 INCREMENTO (DISMINUCION) DE EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO -417,056 -217,174

50110000 CAMBIOS EN EL VALOR DEL EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO 0 0

50120000 EFECTIVO Y EQUIVALENTES DE EFECTIVO AL PRINCIPIO DEL PERIODO 881,361 502,840

(17)

BOLSA MEXICANA DE VALORES, S.A.B. DE C.V.

COMPAÑIA MINERA AUTLAN, S.A.B. DE

C. V. ESTADOS DE VARIACIONES EN EL CAPITAL_CONTABLE

CLAVE DE COTIZACIÓN: TRIMESTRE: 03 AÑO: 2012

Impresión Final CONSOLIDADO AUTLAN (MILES DE PESOS) UTILIDADES O PÉRDIDAS ACUMULADAS

CONCEPTOS CAPITAL SOCIAL ACCIONES

RECOMPRADAS PRIMA EN EMISIÓN DE ACCIONES APORTACIONES PARA FUTUROS AUMENTOS DE CAPITAL OTRO CAPITAL CONTRIBUIDO RESERVAS UTILIDADES RETENIDAS (PÉRDIDAS ACUMULADAS) OTROS RESULTADOS INTEGRALES ACUMULADOS (NETOS DE IMPUESTOS) PARTICIPACIÓN CONTROLADORA PARTICIPACIÓN NO CONTROLADORA TOTAL DE CAPITAL CONTABLE

APLICACIÓN DE OTROS RESULTADOS INTEGRALES A UTILIDADES RETENIDAS AJUSTES RETROSPECTIVOS

CONSTITUCIÓN DE RESERVAS

(DISMINUCIÓN) AUMENTOS DE CAPITAL RECOMPRA DE ACCIONES

DIVIDENDOS DECRETADOS

(DISMINUCIÓN) AUMENTO DE LA PARTICIPACIÓN NO CONTROLADORA (DISMINUCIÓN) AUMENTO EN PRIMA EN EMISIÓN DE ACCIONES RESULTADO INTEGRAL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 -41,121 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 25,693 0 0 0 0 0 0 0 -25,693 0 -123,097 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 -25,693 25,693 -123,097 0 -41,121 0 -506 0

SALDO FINAL AL 30 DE SEPTIEMBRE DEL 2011

0 0 0 0 0 0 170,650 0 170,650

SALDO INICIAL AL 1 DE ENERO DEL 2012

AJUSTES RETROSPECTIVOS APLICACIÓN DE OTROS RESULTADOS INTEGRALES A UTILIDADES RETENIDAS CONSTITUCIÓN DE RESERVAS DIVIDENDOS DECRETADOS

(DISMINUCIÓN) AUMENTOS DE CAPITAL RECOMPRA DE ACCIONES

(DISMINUCIÓN) AUMENTO EN PRIMA EN EMISIÓN DE ACCIONES

(DISMINUCIÓN) AUMENTO DE LA PARTICIPACIÓN NO CONTROLADORA

RESULTADO INTEGRAL

SALDO FINAL AL 30 DE SEPTIEMBRE DEL 2012 1,070,966

0 0 0 0 0 0 0 0 1,070,966 1,070,966 -53,465 -54,781 0 0 0 0 2,280 0 0 0 -51,185 391,914 0 0 0 0 0 0 0 0 391,914 391,914 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 501,165 0 0 0 0 0 0 0 0 501,165 501,165 191,744 191,744 0 0 0 0 0 0 0 0 203,990 1,304,029 247,215 0 0 0 0 -86,759 -12,246 0 1,137,427 1,155,819 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 3,422,553 247,215 0 0 2,280 0 -86,759 -12,246 0 3,240,445 3,259,935

SALDO INICIAL AL 1 DE ENERO DEL 2011 1,070,966 -13,660 391,914 0 501,165 166,051 1,115,567 0 3,234,519

OTROS MOVIMIENTOS OTROS MOVIMIENTOS 0 0 0 0 0 12,246 0 0 12,246 0 0 0 0 0 0 0 0 -118 0 -12,246 -86,759 0 2,280 0 0 12,246 0 247,215 3,420,879 3,258,143 3,238,435 170,650 0 0 0 -41,121 0 -123,097 25,693 -25,693 0 3,232,003 0 0 -506 0 0 0 0 0 0 0 2,010 2,516 1,792 0 0 0 0 0 0 0 0 -118 0 1,674