ETICA DEL CONTADOR PUBLICO
ETICA DEL CONTADOR PUBLICO
PROFESOR: BRUNO DIAZPROFESOR: BRUNO DIAZ
LIMA
LIMA –– PERU PERU 2009
LA LEY SARBANES
LA LEY SARBANES
OXLEY
OXLEY
LEY SARBANES OXLEY
LEY SARBANES OXLEY
También
También conocida
conocida como
como el
el Acta
Acta de
de Reforma
Reforma
de
de la
la Contabilidad
Contabilidad Pública
Pública de
de Empresas
Empresas y
y de
de
Protección
Protección al
al Inversionista,
Inversionista, es
es la
la ley
ley que
que regula
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las
las funciones
funciones financieras
financieras contables
contables y
y de
de
auditoria
auditoria y
y penaliza
penaliza en
en una
una forma
forma severa,
severa, el
el
crimen
La
La
Ley
Ley Sarbanes
Sarbanes Oxley
Oxley
nace
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con el
el fin
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de
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las empresas
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que cotizan
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en
en bolsa,
bolsa, evitando
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que las
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de manera
manera dudosa
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Su
Su finalidad
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es evitar
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y riesgo
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de
bancarrota,
bancarrota, protegiendo
protegiendo al
al inversor
inversor..
Esta
Esta ley,
ley, afecta
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todas las
las empresas
empresas que
que
cotizan
cotizan en
en NYSE
NYSE (Bolsa
(Bolsa de
de Valores
Valores de
de
Nueva
ANTECEDENTES
ANTECEDENTES
EL CONFLICTO POR LA RELACIÓN
EL CONFLICTO POR LA RELACIÓN
ENTRE LA AUDITORIA Y LA
ENTRE LA AUDITORIA Y LA
CONSULTORÍA.
CONSULTORÍA.
Briloff
Briloff explicó
explicó que
que la
la concepción
concepción del
del proceso
proceso de
de
auditoría
auditoría era
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en forma
forma diferente
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por los
los
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y los
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y eso
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en las
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decisiones
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de
de
los
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usuarios
usuarios
de
de
los
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estados
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financieros
financieros..
La
La Comisión
Comisión Nacional
Nacional de
de Valores
Valores de
de los
los Estados
Estados
Unidos
Unidos (Securities
(Securities Exchange
Exchange Commission,
Commission, SEC)
SEC)
cuestionó
FRAUDES CONTABLES
FRAUDES CONTABLES
E
Esta
sta Ley
Ley va
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los escándalos
escándalos
financieros
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de algunas
algunas grandes
grandes corporaciones,
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que afectan
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el caso
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de Enron,
Enron,
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son
son muchos
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los casos
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en compañías
compañías tales
tales como
como
Sunbeam,
Sunbeam,
Waste
Waste
Management,
Management,
Rite
Rite--Aid,
Aid,
Global
Global Crossing,
Crossing, Xerox,
Xerox, Kmart,
Kmart, etc
etc.. y
y no
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solamente
solamente por
por las
las grandes
grandes firmas
firmas de
de auditoría,
auditoría,
sino
sino también
también por
por firmas
firmas pequeñas
pequeñas y
y aun
aun por
por
contadores
INTRODUCCION A LA LEY
DE
SARBANES OXLEY
La ley de Sarbanes Oxley crea un nuevo
organismo supervisor de la contabilidad,
nuevas reglas de independencia del auditor,
una reforma de la contabilidad corporativa
JUNTA SUPERVISORA CONTABLE
La Nueva Junta Supervisora Contable
de la Compañías que cotizan en Bolsa
está compuesta por cinco miembros
L
os deberes prescritos
de la
J
unta incluyen
:
*
Registrar las firmas de la contabilidad
*
Establecer y/o adoptar normas de auditoria
*
Conducir inspecciones, investigaciones,
y procedimientos disciplinarios
Puntos más importantes que
Puntos más importantes que
introduce la Ley Sarbanes
introduce la Ley Sarbanes--Oxley
Oxley
n
n
La creación del “Public Company Accounting Oversight
La creación del “Public Company Accounting Oversight
Board” (Comisión encargada de supervisar las auditorías
Board” (Comisión encargada de supervisar las auditorías
de las compañías que cotizan en bolsa).
de las compañías que cotizan en bolsa).
nn
El requerimiento de que las compañías que cotizan en
El requerimiento de que las compañías que cotizan en
bolsa garanticen la veracidad de las evaluaciones de sus
bolsa garanticen la veracidad de las evaluaciones de sus
controles internos en el informe financiero, así como que
controles internos en el informe financiero, así como que
los auditores independientes de estas compañías
los auditores independientes de estas compañías
constaten esta transparencia y veracidad.
constaten esta transparencia y veracidad.
nn
Certificación de los informes financieros, por parte del
Certificación de los informes financieros, por parte del
comité ejecutivo y financiero de la empresa.
comité ejecutivo y financiero de la empresa.
nn
n
El requerimiento de que las compañías que
El requerimiento de que las compañías que
cotizan en
cotizan en
bolsa tengan un comité de
bolsa tengan un comité de
auditores completamente independientes
auditores completamente independientes
,
,
que supervisen la relación entre la compañía y
que supervisen la relación entre la compañía y
su auditoría. Este comité de auditores pertenece
su auditoría. Este comité de auditores pertenece
a la compañía, no obstante los miembros que lo
a la compañía, no obstante los miembros que lo
forman son completamente independientes a la
forman son completamente independientes a la
misma. Esto implica que sobre los miembros,
misma. Esto implica que sobre los miembros,
que forman el comité de auditores, recae la
que forman el comité de auditores, recae la
responsabilidad confirmar la independencia.
responsabilidad confirmar la independencia.
n
n
Prohibición de préstamos personales a directores
Prohibición de préstamos personales a directores
y ejecutivos.
y ejecutivos.
Requerimientos que establece la
Requerimientos que establece la
PCAOB en relación al Artículo 404.
PCAOB en relación al Artículo 404.
n
n
Asesoramiento del diseño y la eficacia del
Asesoramiento del diseño y la eficacia del
funcionamiento de los controles internos relacionados
funcionamiento de los controles internos relacionados
con el mantenimiento de los balances financieros
con el mantenimiento de los balances financieros
relevantes.
relevantes.
nn
Comprensión de la importancia de las transacciones
Comprensión de la importancia de las transacciones
anotadas, autorizadas, procesadas, y contabilizadas.
anotadas, autorizadas, procesadas, y contabilizadas.
nn
Documentar suficiente información sobre el flujo de
Documentar suficiente información sobre el flujo de
transacciones para identificar posibles errores o fraudes
transacciones para identificar posibles errores o fraudes
que hayan podido ocurrir.
que hayan podido ocurrir.
nn
Evaluar los controles diseñados para prevenir o detectar
Evaluar los controles diseñados para prevenir o detectar
fraudes, incluidos los controles a la dirección.
Controles Internos
Controles Internos
n
n
Sección 302
Sección 302
En el artículo 302 de la Ley se
En el artículo 302 de la Ley se
establecen los procedimientos internos con el fin
establecen los procedimientos internos con el fin
de
de
asegurar la transparencia financiera.
asegurar la transparencia financiera.
n
n
Como:
Como:
nn
Los artículos referentes a controles internos, son
Los artículos referentes a controles internos, son
quizás los más importantes de la Ley. En el
quizás los más importantes de la Ley. En el
artículo 302 se específica la responsabilidad
artículo 302 se específica la responsabilidad
penal que recae sobre la directiva de la
penal que recae sobre la directiva de la
empresa, ya que tienen que firmar unos
empresa, ya que tienen que firmar unos
informes de forma que aseguren la veracidad de
informes de forma que aseguren la veracidad de
los datos que éstos contienen. Los funcionarios
los datos que éstos contienen. Los funcionarios
firmantes certifican que ellos son responsables.
firmantes certifican que ellos son responsables.
n
n
Esto es un cambio sustancial en lo referente a la
Esto es un cambio sustancial en lo referente a la
legislación pasada, ya que al menos hay una persona
legislación pasada, ya que al menos hay una persona
que firma y ante posibles irregularidades o fraudes esta
que firma y ante posibles irregularidades o fraudes esta
persona firmante será la responsable.
persona firmante será la responsable.
nn
Con esto a la auditora externa se le exime de culpa, o al
Con esto a la auditora externa se le exime de culpa, o al
menos de parte de culpa, ya que el informe de auditoría
menos de parte de culpa, ya que el informe de auditoría
se efectúa a partir de los informes que le concede la
se efectúa a partir de los informes que le concede la
compañía. Si el informe que le es entregado a la
compañía. Si el informe que le es entregado a la
empresa auditora está mal diseñado, contiene
empresa auditora está mal diseñado, contiene
información falsa o está falto de información la
información falsa o está falto de información la
responsabilidad, recae sobre el trabajador de la
responsabilidad, recae sobre el trabajador de la
compañía auditada que ha firmado los informes. Esto
compañía auditada que ha firmado los informes. Esto
otorga una independencia declarada y comprobada de la
otorga una independencia declarada y comprobada de la
empresa auditora con respecto a la compañía a auditar.
empresa auditora con respecto a la compañía a auditar.
Ley SARBANES
Ley SARBANES--OXLEY, Artículo 404 EVALUACION
OXLEY, Artículo 404 EVALUACION
DE LA GERENCIA DE LOS CONTROLES
DE LA GERENCIA DE LOS CONTROLES
INTERNOS.
INTERNOS.
a)
a) REGULACIONES REQUERIDAS.REGULACIONES REQUERIDAS.
La Comisión prescribirá regulaciones requiriendo que cada La Comisión prescribirá regulaciones requiriendo que cada informe anual contenga un informe de control interno que: informe anual contenga un informe de control interno que:
1.
1. determinará la responsabilidad de la gerencia por establecer determinará la responsabilidad de la gerencia por establecer
y mantener una estructura adecuada de control interno y los y mantener una estructura adecuada de control interno y los procedimientos,
procedimientos,
2. contendrá una evaluación, al final de año fiscal más reciente 2. contendrá una evaluación, al final de año fiscal más reciente
del emisor, de la estructura de control interno y los del emisor, de la estructura de control interno y los procedimientos para la información financiera.
b) EVALUACION E INFORME DEL CONTROL
b) EVALUACION E INFORME DEL CONTROL
INTERNO
INTERNO
..Con respecto a la evaluación del control interno , cada firma de Con respecto a la evaluación del control interno , cada firma de contabilidad que prepara el informe de auditoria para el emisor,
contabilidad que prepara el informe de auditoria para el emisor, testificará e informará sobre la evaluación hecha por la gerencia testificará e informará sobre la evaluación hecha por la gerencia de emisor
Impacto de la nueva ley de fraudes contables en América y el Caribe
La ley específicamente establece que:
”Las autoridades reguladoras del Estado deben hacer una
determinación independiente de los estándares apropiados aplicables, particularmente tomando en consideración el tamaño y la naturaleza del negocio de las firmas de contabilidad que ellos supervisan y el tamaño del negocio de los clientes de esas firmas."
Supervisión más independiente.
El comité de auditoria, como un comité de la Junta Directiva, será directamente responsable del nombramiento, de la compensación, y de la supervisión de cualquier firma de contabilidad que prepara o publica un reporte de auditoria o haciendo un trabajo relacionado. La firma informará directamente al comité de auditoria.
* Cada miembro del comité de auditoria debe ser un miembro de la Junta Directiva y debe ser independiente.
•Ellos tienen específicamente prohibido, así como los miembros del comité de auditoria de aceptar honorarios por consultoría, asesoría, u otro honorario compensatorio del emisor.
* tiene la autoridad para comprometer el consejo independiente y a otros asesores, y le deben dar la financiación apropiada.
*se le requiere para que establezca los procedimientos para el recibo, para la
retención, y para el tratamiento de quejas por controles internos o por asuntos de auditoria, para las inquietudes de los empleados del emisor.
*Existe una pena severa por no cumplir con las nuevas reglas. Después de 270 días después de la promulgación, la SEC publicará las reglas que pueden dirigir las bolsas nacionales de valores y las asociaciones para prohibir el listar cualquier acción de un emisor que no cumpla con los nuevos requerimientos.
Interferencia de la Auditoria
Interferencia de la Auditoria
Impedir una auditoria se considera Impedir una auditoria se considera una ofensa crimina
una ofensa criminal.l. Un oficial Un oficial o el o el director de un emisor
director de un emisor no puede tomar no puede tomar cualquier acción para influir
cualquier acción para influir
fraudulentamente, para obligar, o para fraudulentamente, para obligar, o para engañar a cualquier contador público en engañar a cualquier contador público en el desempeño de una auditoria con el el desempeño de una auditoria con el propósito de la interpretación de los propósito de la interpretación de los estados financieros materialmente estados financieros materialmente engañosos.
engañosos.
La SEC propondrá las regulaciones dentro La SEC propondrá las regulaciones dentro de los 90 días después de la
de los 90 días después de la
promulgación de la Ley y publicará la promulgación de la Ley y publicará la regulación dentro de los 270 días
Las Caducidades
Las Caducidades
Si a un emisor se le requiere que Si a un emisor se le requiere que prepare una reexpresión contable prepare una reexpresión contable
debido al incumplimiento material del debido al incumplimiento material del emisor, el presidente ejecutivo y el emisor, el presidente ejecutivo y el gerente financiero del emisor deben gerente financiero del emisor deben rembolsar al emisor todas las primas y rembolsar al emisor todas las primas y ganancias.
ganancias.
A menos que la SEC diga otra cosa, A menos que la SEC diga otra cosa, las primas o cualquier otro incentivo o las primas o cualquier otro incentivo o la compensación basada:
la compensación basada:
ü
ü En el capital de la compañía recibida En el capital de la compañía recibida
durante el período de 12 meses o, durante el período de 12 meses o,
ü
ü Al envío del reporte a la SEC del Al envío del reporte a la SEC del
documento financiero documento financiero
Corredores y períodos muertos.
Corredores y períodos muertos.
Sujeto a las excepciones hechas por la Sujeto a las excepciones hechas por la
SEC, un director ejecutivo o un SEC, un director ejecutivo o un
presidente de un emisor de cualquier presidente de un emisor de cualquier mercado de capital, NO PUEDE
mercado de capital, NO PUEDE
comprar, vender, o adquirir cualquier comprar, vender, o adquirir cualquier título valor durante cualquier período título valor durante cualquier período muerto para un título valor adquirido. muerto para un título valor adquirido. Esta provisión surte efecto:
Esta provisión surte efecto:
ü
ü 180 días después de la promulgación180 días después de la promulgación ü
ü Tiene que ver con corredores durante Tiene que ver con corredores durante
los períodos muertos de los fondos de los períodos muertos de los fondos de pensiones.
Las revelaciones más grandes
Las revelaciones más grandes
Los reportes que contienen Los reportes que contienen
estados financieros tendrán que estados financieros tendrán que mostrar todos los ajustes
mostrar todos los ajustes materiales corregidos
materiales corregidos
identificados por una firma de identificados por una firma de contabilidad registrada de
contabilidad registrada de acuerdo:
acuerdo:
ü
ü Con los principios de Con los principios de
contabilidad generalmente contabilidad generalmente aceptados (GAAP).
aceptados (GAAP).
ü
Los abogados en la mira
Los abogados en la mira
ü
ü La ley requiere que la SEC emita las reglas sobre las normas La ley requiere que la SEC emita las reglas sobre las normas
de conducta profesional para los abogados inscritos y de conducta profesional para los abogados inscritos y practicantes.
practicantes.
ü
ü Requerirán a un abogado para informar la evidencia de una Requerirán a un abogado para informar la evidencia de una
infracción material, al asesor legal principal o al presidente infracción material, al asesor legal principal o al presidente de la compañía.
de la compañía.
ü
ü Si no hay la respuesta apropiada, el abogado debe informar Si no hay la respuesta apropiada, el abogado debe informar
la evidencia al comité de auditoria, o a otro comité de la la evidencia al comité de auditoria, o a otro comité de la Junta Directiva.
La evaluación de los controles internos
La evaluación de los controles internos
ü
ü Cada reporte anual debe contener Cada reporte anual debe contener
un reporte que evalúe la eficacia un reporte que evalúe la eficacia en la adecuación de la estructura en la adecuación de la estructura del control interno y de los
del control interno y de los
procedimientos para el reporte procedimientos para el reporte financiero.
financiero.
ü
ü La firma de contabilidad que La firma de contabilidad que
prepara o emite el reporte de prepara o emite el reporte de auditoria atestiguará y reportará auditoria atestiguará y reportará esta evaluación.
esta evaluación.
ü
ü Todas las reglas de revelación Todas las reglas de revelación
anteriormente descritas no aplican anteriormente descritas no aplican a cualquier compañía inversionista a cualquier compañía inversionista
Otras Revelaciones
Otras Revelaciones
La SEC revisará en una forma regular las
La SEC revisará en una forma regular las
revelaciones hechas por emisores que
revelaciones hechas por emisores que tienen
una clase de valores listados en una bolsa
nacional de valores o transadas en una
cotización automatizada de una asociación
nacional de valores
n
n
Se incrementarán las penas criminales
Se incrementarán las penas criminales
incluyendo una por la destrucción de registros
incluyendo una por la destrucción de registros
de auditoría
de auditoría ..
n
n
retención de registros pertinentes tales como
retención de registros pertinentes tales como
papeles de trabajo, los documentos que forman
papeles de trabajo, los documentos que forman
la base de una auditoria o revisión, y de los
la base de una auditoria o revisión, y de los
registros que son creados, enviados, o son
registros que son creados, enviados, o son
recibidos con respecto a una auditoria o revisión
recibidos con respecto a una auditoria o revisión
y contienen las conclusiones, las opiniones, los
y contienen las conclusiones, las opiniones, los
análisis, o la información financiera relacionada
análisis, o la información financiera relacionada
con la auditoria o revisión, la cual es conducida
con la auditoria o revisión, la cual es conducida
por cualquier contador. Los que violen esas
n
n
También, la Oficina de la Contabilidad
También, la Oficina de la Contabilidad
General (GAO por sus siglas en inglés)
General (GAO por sus siglas en inglés)
preparará un reporte en la consolidación
preparará un reporte en la consolidación
de firmas de contabilidad y hará un
de firmas de contabilidad y hará un
estudio de los bancos de inversión y de
estudio de los bancos de inversión y de
asesores financieros que ayudan o
asesores financieros que ayudan o
asesoran a las compañías públicas a
asesoran a las compañías públicas a
esconder su verdadera condición
esconder su verdadera condición
financiera. Se dará protección a los
financiera. Se dará protección a los
informantes y a empleados de las
informantes y a empleados de las
compañías que suministren la evidencia
compañías que suministren la evidencia
Consecuencias de esta ley
Consecuencias de esta ley
n
n
La Ley establece una modificación en el
La Ley establece una modificación en el
código penal de los Estados Unidos. El
código penal de los Estados Unidos. El
artículo 906 de la Ley Sarbanes
artículo 906 de la Ley Sarbanes--Oxley
Oxley
establece una nueva disposición en el
establece una nueva disposición en el
código penal donde se especifican las
código penal donde se especifican las
multas y penas para los responsables
multas y penas para los responsables
legales de infracción de los requerimientos
legales de infracción de los requerimientos
expuestos en la Ley SARBANES
Consecuencias de esta Ley
Consecuencias de esta Ley
n
n
El responsable “será multado con no más
El responsable “será multado con no más
de 1.000.000 $ o encarcelado por no más
de 1.000.000 $ o encarcelado por no más
de 10 años, o ambos” en el caso de que
de 10 años, o ambos” en el caso de que
sabiendo que “el informe que acompaña al
sabiendo que “el informe que acompaña al
estado no cumple con todos los
estado no cumple con todos los
requerimientos”.
Consecuencias de esta Ley
Consecuencias de esta Ley
n
n
En el caso de que sabiendo que “el
En el caso de que sabiendo que “el
informe que acompaña al requerimiento
informe que acompaña al requerimiento
no cumple con los requisitos” el
no cumple con los requisitos” el
responsable “será multado hasta con
responsable “será multado hasta con
5.000.000 $ o encarcelado por no más de
5.000.000 $ o encarcelado por no más de
20 años, o ambos”.
Conclusion
Conclusion
n
n