Estrategia
Esta presentación puede incluir proyecciones u otro tipo de estimaciones a futuro relacionadas con ICA, que incluyen expectativas o consideraciones de ICA sobre eventos futuros que pudieran variar materialmente de los resultados verdaderos en un futuro debido a factores importantes tales como cambios en la economía en general, condiciones políticas o comerciales en México, América Latina u otras zonas geográficas, o cambios en general que pudieran afectar políticas o actitudes hacia compañías en México o mexicanas, cambios en las leyes de impuestos y otros leyes que puedan afectar el negocio, incrementos en costos, incrementos no anticipados en costos financieros u otros costos, o la falta de opciones para adquirir deuda adicional o capital de financiamiento o condiciones de crédito atractivas, así como otros factores indicados en el reporte 20-F entregado más recientemente, así como cualquier otra presentación que haya realizado ICA ante la Securities and Exchange Commission de los Estados Unidos de América subsecuente a dicho. Todas estas declaraciones están basadas en información disponible para ICA a la fecha de sus proyecciones y declaraciones. ICA no asume obligación alguna para actualizar dichas declaraciones.
Fuente: Inversión en Infraestructura en Mexico, del Banco de México
*Pipeline potencial de proyectos en Mexico e Inversión en Infraestructura 2013-18* de la propuesta del Colegio de Ingenieros Civiles de México (2012)
“Se destinará el 5% del PIB Mexicano para la inversión en infraestructura”
Presidente electo Enrique Peña Nieto 24 de abril de 2012
Cartera potencial de proyectos en México de
US$ 415,000 millones
3.2 3.9 4.7 5.5 2000-03 2004-07 2008-11 2013-18*Inversión en Infraestructura en México (% del PIB)
La oportunidad se extiende por
América Latina
El rezago de Infraestructura en Mexico y América Latina presenta una
atractiva oportunidad de desarrollo Calidad Global de Infraestructura
Presencia ICA América Latina
Fuente: The Global Competitiveness Report 2012–2013, World Economic Forum. Calidad de infraestructura mide la competitividad del país siendo 1 sin desarrollo y 7
eficientemente desarrollado 3 2.9 3.4 3.4 3.4 3.7 4 4.2 4.2 4.6 5.1 5.5 5.6 5.7 5.8 6 6 6.2 6.3 6.5 6.6 6.7 0 2 4 6 8 Venezuela Brasil Perú Colombia Costa Rica Italia China México Irlanda Panamá Chile UK US España Canadá Japón Alemania EAU Francia Singapur Suiza
Ingresos de ICA se han quintuplicado en la
ultima década
ICA: Ingresos y Estado de Contratación Pesos, Miles de Millones
Fuente: ICA 5 13 21 14 9 29 43 35 35 35 42 9 10 13 16 19 18 23 31 34 43 50 0 10 20 30 40 50 60 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 UDM 12
Estado de Contratación Ingresos
Sumamos constantemente activos a nuestro
portafolio
Adiciónes al Portafolio de Activos
Autovía Urbana Sur Atotonilco PTAR 2010 50% La Piedad Bypass El Realito Agua Prieta PTAR
Mitla- Tehuantepec 2009 Mayab Adquisición 2008 PPS Irapuato- La Piedad PPS Querétaro- Irapuato 2005-06 Aeropuertos 54%
Río Verde-Cd. Valles
Acueducto II RCO FARAC I 13.6% Rio Remedios- Ecatepec N.Necaxa- Tihuatlan 2007 Barranca Larga- Ventanilla 2012 Lázaro Cárdenas TEC II Puerto 2011 CPS Pápagos & Sarre RCO FARAC I 18.7% (1)
Fuente: ICA (1) En el 2011 ICA transfirió los PPS Querétaro-Irapuato e Irapuato la Piedad a RCO. El porcentaje de posición accionaria aumento a 18.7%
96-00 Aeropuertos GACN 15% PTAR Ciudad Acuña Túnel de Acapulco 5
31 concesiones incluyendo aeropuertos
Generando un perfil de flujo de efectivo
estable y de largo plazo
Vida del Portafolio de Concesiones
Años de Construcción y Operación
1990 2000 2010 2020 2030 2040 2050 Barranca Larga-Ventanilla
Lazaro Cardenas TEC II Port SPC Sarre SPC Pápagos Mitla Tehuantepec Autovia Urbana Sur Atotonilco WTP La Piedad Bypass El Realito Aqueduct Agua Prieta WTP Mayab Consortium Rio de los Remedios RCO (Farac 1) Rio Verde - Cd. Valles N. Necaxa-Tihuatlan Aqueduct II Ciudad Acuna WTP Acapulco Tunnel Construction Operation Fuente: ICA Nuestro portafolio de concesiones tiene una vida promedio de 23 años
Puente San Marcos, Nuevo Necaxa-Tihuatlán
6
Creamos valor con nuestro modelo de
negocio
1.
Promoción
• Ingeniería • Asociación
• Factibilidad técnica y económica • Expansión Internacional selecta
2.
Estructuración y
Financiamiento
• Combinación deuda y capital • Acceso a mercado de capitales, operaciones estructuradas • Modelos contractuales3.
Construcción
•Tecnología aplicada: Diseño 3D, Prefabricados •Centro de Excelencia
•Eficiencia: Procuración, Maquinaria
4.
Operación y
Crecimiento
• Eficiencia en al operación de los activos • Visión comercial5.
Gestión de Portafolio
y Madurez
• Refinanciamiento • Disminución de participación accionaría • Venta de activos• Detonar valor de activos no estratégicos 7
•
Fortaleciendo nuestras capacidades de ingeniería–
Inversión en el equipo de ingeniería–
Innovación con BIM•
Desarrollo proactivo de soluciones para la infraestructura•
Alineación estratégica–
Mejoras en el proceso de evaluación y selección•
Desarrollando asociaciones estratégicas•
Expansión selecta InternacionalFortaleciendo nuestra capacidad de
promover proyectos
•
Experiencia sólida probada–
Primera colocación para unprojecto “greenfield” en México
•
Líder en innovación en el mercado–
CKDs como parte de RCOY capacidades únicas para la estructuración
•
Soluciones tecnológicasespecializadas para la construcción
•
Creación del Centro de Excelencia–
Planeación, Ingeniería,desempeño y administración de riesgos
•
Procuración centralizada parainsumos estratégicos
•
Eficiencia en el uso de maquinariaEsfuerzos continuos para la mejora de márgenes
en construcción
•
Desarrollo de capacidades enoperación con enfoque a eficiencia
–
Carreteras concesionadas–
Aeropuertos•
Fortaleciendo nuestra visióncomercial
–
Desarrollo en aeropuertos–
Replicar capacidades en elsegmento de concesiones
Detonando el potencial de ganancias en la fase
operativa
•
Realizar valor de nuestras inversiones de largo plazo y concesiones cuando maduren–
Reducir participación accionariao venta de activos para
reinvertir (e.g., Corredor Sur)
–
Refinanciamiento (e.g., Mayab)•
Uso de recursos para reinversiónen nuevos proyectos
•
Restructuración de activos noestratégicos
Administración activa de nuestro portafolio para
realizar valor
Creamos valor con nuestro modelo de
negocio
1.
Promoción
• Ingeniería • Asociación
• Factibilidad técnica y económica • Expansión Internacional selecta
2.
Estructuración y
Financiamiento
• Combinación deuda y capital • Acceso a mercado de capitales, operaciones estructuradas • Modelos contractuales3.
Construcción
•Tecnología aplicada: Diseño 3D, Prefabricados •Centro de Excelencia
•Eficiencia: Procuración, Maquinaria
4.
Operación y
Crecimiento
• Eficiencia en al operación de los activos • Visión comercial5.
Gestión de Portafolio
y Madurez
• Refinanciamiento • Disminución de participación accionaría • Venta de activos• Detonar valor de activos no estratégicos 7
Conclusiones
Trayectoria probada de desarrollar infraestructura Socio de elección 14 Experiencia en la operación de infraestructura Gente Mayor equipo de ingeniería Estrategia para crear valor Experiencia en Ingeniería y tecnología3.
Sustentable en el
largo plazo
• Gente • Desarrollo de Capacidades• Relación con otros grupos, comunidades
