AAA DOMINICANA, S. A.
Estados Financieros 31 de diciembre de 2016
(Con el Informe de los Auditores Independientes)
OpiniOn
Remos auditado los estados financieros que se acompafian de AAA Dominicana, S. A, (la Compafiia), que comprenden el estado de situacion financiera al 31 de diciembre de 2016, asi como, los estados de resultados, de cambios en el patrimonio y de flujos de efectivo por el afio terminado en esa fecha y las notas, que comprenden un resumen de las principales politicas de contabilidad y otra informacion explicativa.
En nuestra opinion, los estados financieros antes mencionados presentan razonablemente, en todos los aspectos materiales, la situacion financiera de AAA Dominicana, S. A. (la Compaiiia), al 31 de diciembre de 2016, su desempefio financiero y sus flujos de efectivo por el afio terminado en esa fecha, de conformidad con las Normas Intemacionales de Informacion Financiera.
Fundamento de la opinion
Efectuamos nuestra auditoria de conformidad con las Normas Intemacionales de Auditoria.
Nuestras responsabilidades de acuerdo con dichas normas se describen mas adelante en la seccion Responsabilidades def auditor en relaci6n con la auditoria de los estados financieros, sfe nuestro informe. Somos independientes de la Compafiia de acuerdo con el C(>digo de Etica para de la Contabilidad del Consejo de Normas Intemacionales de Etica para Contadores (Codigo de Etica del IESBA), junto con los requerimientos de etica emitidos por el Instituto de Contadores Publicos Autorizados de la Republica Dominicana que son aplicables a nuestra auditoria de los estados financieros en la Republica Dominicana y hemos cumplido con las demas responsabilidades eticas de conformidad con esos requerimientos. Consideramos que la evidencia de auditoria que hemos obtenido proporciona una base suficiente y apropiada para nuestra opinion de auditoria.
Asuntos de enfasis
Saldos y transacciones con entes relacionados
Llamamos la atencion sobre el contenido de la nota 10 a los estados financieros, donde se indica que la Compafiia mantiene saldos y realiza transacciones importantes con entes relacionados. Nuestra opinion no ha sido modificada por este asunto.
Concentraci6n de clientes
Llamamos la atencion sobre el contenido de la nota 24.1 a los estados financieros donde se indica que los ingresos de la Compafiia provienen de cinco clientes y que alrededor del 62 % de estos corresponden a un solo cliente. Nuestra opinion no ha sido modificada por este asunto.
(Continua)
capacidad de la Compafiia de continuar como un negocio en marcha y revelar, segun corresponda, los asuntos relacionados con negocio en marcha y el uso de la base de contabilidad de negocio en marcha, a menos que la administracion tenga la intencion de liquidar la Compafiia o de cesar sus operaciones, o bien no tenga otra altemativa razonable.
Los encargados del gobiemo de la Compafiia son responsables de la supervision del proceso de reporte de informacion financiera de la Compafiia.
Responsabilidades del auditor en relacion con la auditoria de los estados financieros
Nuestros objetivos son obtener una seguridad razonable de que los estados financieros, considerados en su conj unto, estan libres de errores materiales, ya sea debido a fraude o error, asi como, emitir un informe de auditoria que contiene nuestra opinion. Seguridad razonable es un alto grado de seguridad pero no garantiza que una auditoria realizada de conformidad con las Normas Intemacionales de Auditoria siempre detectara un error material cuando exista. Los errores pueden deberse a fraude o errores y se consideran materiales si, individualmente o en su conjunto, podria esperarse razonablemente que influiran en las decisiones economicas que los usuarios toman, con base en los estados financieros.
Como parte de una auditoria de conformidad con las Normas Intemacionales de Auditoria, aplicamos nuestro juicio profesional y mantenemos una actitud de escepticismo profesional durante toda la auditoria. Nosotros tambien:
+ Identificamos y evaluamos los riesgos de errores materiales en los estados financieros ya sea, debido a fraude o error, disefiamos y aplicamos procedimientos de auditoria para responder a dichos riesgos y obtenemos evidencia de auditoria suficiente y adecuada para proporcionar una base para nuestra opinion. El riesgo de no detectar un error material debido a fraude es mas elevado que en el caso de un error material debido a error, ya que el fraude puede implicar colusion, falsificacion, omisiones deliberadas, manifestaciones intencionalmente erroneas o la elusion del control intemo.
+ Obtenemos conocimiento del control intemo relevante para la auditoria con el proposito de disefiar procedimientos de auditoria que sean apropiados en funcion de las circunstancias y no con la finalidad de expresar una opinion sobre la efectividad o eficacia del control intemo de la Compafiia.
+ Evaluamos que las politicas de contabilidad aplicadas son apropiadas, la razonabilidad de las estimaciones contables y las correspondientes revelaciones presentadas por la administracion.
(Continua)
+ Evaluamos la presentaci6n general, la estructura y el contenido de los estados financieros, incluyendo la informaci6n revelada, y si los estados financieros representan las transacciones y eventos subyacentes de manera que logran la presentaci6n razonable.
Nos comunicamos con los responsables del gobiemo de la Compafiia en relaci6n con, entre otros asuntos, el alcance y la oportunidad de la auditoria planificada y los hallazgos significativos de la auditoria, incluyendo cualquier deficiencia significativa del control intemo que identificamos en el transcurso de la auditoria.
24 de febrero de 2017 Santo Domingo, Republica Dominicana
Activos corrientes:
Efectivo y equivalentes de efectivo Préstamos por cobrar a cliente - porción
corriente Cuentas por cobrar:
Clientes Empleados Relacionados
Avances a proveedores Otras
Estimación por deterioro de cuentas por cobrar Cuentas por cobrar, neto
Inventarios de medidores y suministros Gastos pagados por anticipado
Total activos corrientes Inversiones en acciones
Préstamo por cobrar a cliente a largo plazo Mejoras a propiedad arrendada, mobiliario
y equipos, neto
Impuesto sobre la renta diferido Otros activos, neto
Las notas en las páginas 1 a 43 son parte integral de estos estados financieros.
5,814,324
29,292,818 9, 24 98,257,006 31,076,151
13, 15, 24 2,400,000 2,400,000 24
162,054,244
290,531,499
491,506
339,648 8
10
12,502,228
31,865,862 31,993,162
2,234,422 212,855,464
354,264,249
-
(62,365,750) 212,855,464
291,898,499
110,391,465
97,020,832
11, 20 48,215,952 38,017,697
12, 24 1,264,594 1,165,594 472,119,887
460,413,179
13, 15, 24 6,356,401 9,248,226 14, 19 80,518,876 92,905,194
862,990,523
712,459,258 20 18,746,814 28,750,649 13, 15 283,983,951 119,976,416
Préstamos bancarios - porción corriente Porción corriente de arrendamientos
financieros
Préstamos y cuentas por pagar:
Proveedores Relacionados Otras
Total préstamos y cuentas por pagar Impuesto sobre la renta por pagar
Acumulaciones y retenciones por pagar Total pasivos corrientes Préstamos bancarios, excluida la porción
corriente
Préstamos por pagar a entes relacionados a largo plazo
Arrendamientos financieros por pagar, excluida la porción corriente
Total pasivos Patrimonio de los accionistas:
Capital pagado Reserva legal
Beneficios acumulados
Total patrimonio de los accionistas
583,017,173
-
49,000,000
4,900,000
862,990,523
279,973,350
226,073,350
29,841,741
-
21,087,086
222,311,675
1,401,042
832,272
25,655,207 166,814,726
36,878,287 173,611,037
14,19, 24 17, 24
24 10
712,459,258
276,624,093
222,724,093 4,900,000
49,000,000
435,835,165
1,927,854
182,074,510
251,832,801
12,584,113
231,277,117
20,787,793
268,999,793
18, 24
20 -
14, 19, 24 10, 24
17, 24
17,310,445
16 636,587
247,163,382
66,853,997
-
Ingresos de operaciones:
Gestión comercial Gestión tributaria
Programa de instalación de medidores Total ingresos de operaciones Otros ingresos
Total ingresos Costos y gastos operacionales:
Sueldos y compensaciones al personal Depreciación y amortizaciones
Gastos generales y administrativos Total costos y gastos operacionales Beneficio en operaciones
Ingresos (costos) de financiamiento, neto:
Intereses ganados Intereses pagados
Pérdida en cambio de moneda extranjera, neto Ingresos (costos) de financiamiento, neto Beneficio antes de impuesto sobre la renta Impuesto sobre la renta:
Corriente Diferido Años anteriores
Beneficio neto
Las notas en las páginas 1 a 43 son parte integral de estos estados financieros.
23,543,471 39,552,809
485,835,164
270,214,845
42,146,645
218,493,782
565,650,521
16,719,076
(13,608,195)
6,831,567
34,795,248
530,855,273
548,931,445
10,003,835
7,973,364
21,326,455
(6,692,165)
(13,468,793)
3,349,257
509,080,664
20,000,099
489,080,565
12,924,932
10,668,895
(5,083,166) (15,437,700)
31,189,761
2,790,246
10,134,686
2,427,902 1,995,661
5,711,123
17,977,199
-
475,276 42,981,557
445,623,732
2,256,037
506,824,627
275,304,438
34,720,722
196,799,467
20 8
21 14, 15 8, 10, 22, 23
9, 10 17, 19
Saldos al 31 de diciembre de 2014
Beneficio neto
Saldos al 31 de diciembre de 2015
Beneficio neto
Saldos al 31 de diciembre de 2016
Las notas en las páginas 1 a 43 son parte integral de estos estados financieros.
49,000,000
-
49,000,000
-
49,000,000
-
4,900,000
226,073,350
3,349,257
222,724,093
2,790,246
219,933,847
4,900,000
-
4,900,000
279,973,350
3,349,257
276,624,093
2,790,246
273,833,847
Depreciación y amortización
Pérdida por deterioro de cuentas por cobrar Pérdida en disposición mejoras a propiedad
arrendada, mobiliario y equipos Impuesto sobre la renta diferido Impuesto sobre la renta corriente Impuestos de años anteriores
Efecto de fluctuación cambiaria sobre deuda a largo plazo
Amortización de costos diferidos sobre prestamos por cobrar a cliente a largo plazo
Costo de financiamiento, neto
Cambios en activos y pasivos - Disminución (aumento) en:
Cuentas por cobrar
Inventarios de medidores y suministros Gastos pagados por anticipado Otros activos corrientes Otros activos
Aumento (disminución) en:
Préstamos y cuentas por pagar a corto y largo plazo
Acumulaciones y retenciones por pagar Efectivo generado por (usado en) las
operaciones Impuesto sobre la renta pagado Intereses cobrados
Intereses pagados
Efectivo neto provisto por (usado en) las actividades de operación Flujos de efectivo por las actividades de inversión:
Aumento en inversiones en acciones Cobros de préstamos a cliente Adquisición de mobiliario y equipos
Producto de la venta de mejoras en propiedad arrendada, mobiliarios y equipos
Efectivo neto usado en las actividades de inversión
Flujos de efectivo por las actividades de financiamiento:
Desembolsos de préstamos bancarios Pagos de préstamos bancarios Pagos de arrendamientos
Efectivo neto provisto por las actividades de financiamiento
Aumento neto (disminución) en efectivo y equivalentes de efectivo
Efectivo y equivalentes de efectivo al inicio del año
Efectivo y equivalentes de efectivo al final del año 9
2,891,825
(2,760,126)
25,337,894
37,148,230
800,000 (26,729,563)
(95,078,917)
(15,808,967) 99,810,549
(22,226,751)
178,045,391
1,709,987
(11,810,336)
20,511,304
6,250,406
(13,608,195) 6,831,567 (3,973,745)
17,000,779
4,726,333
(86,278,688)
2,427,902
- 7,973,364
57,888,555
82,073,436
7,320,904
(15,752,061)
(16,966,100)
(47,583,925)
(48,383,925)
(46,299,847)
31,765,876
(13,756,193) 31,189,761
(8,995,670)
(20,916,723)
90,603,005
25,337,894
65,265,111
81,241,456
(99,000)
58,531,731
(1,665,396)
-
(893,038)
-
(62,068,019)
5,711,123
378,406
-
6,776,628
(170,530,200)
-
(13,561,287) (13,370,633)
773,334
378,406
42,146,645
(3,191,116)
1,995,661
2,303,294 34,720,722
618,205 10,003,835
1,403,508
públicos de acueducto, alcantarillado y aseo en el país y en el exterior, así como actividades relacionadas con su objetivo principal, como son consultoría y asistencia técnica en el suministro de agua, saneamiento y manejo de desechos sólidos, entre otros. La Compañía es una subsidiaria de Sociedad Interamericana de Aguas y Servicios, S. A., domiciliada en Barranquilla, Colombia, del Grupo Empresarial INASSA.
La Compañía tiene su sede principal en la avenida Roberto Pastoriza No. 317, en Santo Domingo, República Dominicana.
2 Bases de contabilización
Los estados financieros han sido preparados de acuerdo con las Normas Internacionales de Información Financiera (NIIF).
La emisión de los estados financieros fue autorizada por la gerencia de la Compañía el 24 de febrero de 2017. Su aprobación final corresponde a la Asamblea General de Accionistas.
3 Moneda funcional y de presentación
Los estados financieros están presentados en pesos dominicanos (RD$), que es la moneda funcional de la Compañía.
4 Uso de juicios y estimaciones
En la preparación de los estados financieros, la administración realiza juicios, estimaciones y supuestos que afectan la aplicación de las políticas de contabilidad y los montos de activos, pasivos, ingresos y gastos informados. Los resultados reales pueden diferir de estas estimaciones.
Las estimaciones y supuestos relevantes son revisadas regularmente, las revisiones de las estimaciones se reconocen prospectivamente.
4.1 Incertidumbres de estimación y supuestos
La información sobre supuestos e incertidumbres de estimación que tienen un riesgo significativo de resultar en un ajuste material durante el próximo período, se presentan en las notas 20 y 24.1 - supuestos claves para evaluar la recuperabilidad del impuesto sobre la renta diferido y de las cuentas por cobrar. Así como en la nota 23 - reconocimiento y medición de provisiones y contingencias: supuestos claves relacionados con la probabilidad y magnitud de una salida de recursos económicos.
4 Uso de juicios y estimaciones (continuación)
4.2 Medición de los valores razonables
Algunas de las políticas y revelaciones contables requieren la medición de los valores razonables, tanto de los activos y pasivos financieros como de los no financieros.
La gerencia de la Compañía tiene la responsabilidad general de la supervisión de todas las mediciones significativas del valor razonable, incluyendo los valores razonables de Nivel 3.
Si se usa información de terceros, como cotizaciones de corredores o servicios de fijación de precios para medir los valores razonables, la gerencia financiera evalúa la evidencia obtenida de terceros para respaldar la conclusión de que esas mediciones satisfacen los requerimientos de las NIIF, incluyendo el nivel dentro de la jerarquía del valor razonable, en el cual deberían clasificarse.
Cuando se mide el valor razonable de un activo o pasivo, la Compañía utiliza datos de mercado observables siempre que sea posible. Los valores razonables se determinan en niveles distintos dentro de una jerarquía del valor razonable que se basa en las variables usadas en las técnicas de valoración, como sigue:
Nivel 1: Precios cotizados (no ajustados) en mercados activos para activos o pasivos idénticos.
Nivel 2: Datos diferentes de los precios cotizados incluidos en el Nivel 1 que sean observables para el activo o pasivo, ya sea directa (precios) o indirectamente (derivados de los precios).
Nivel 3: Datos para el activo o pasivo que no se basan en datos de mercado observables (variables no observables).
Si las variables usadas para medir el valor razonable de un activo o pasivo puede clasificarse en niveles distintos de la jerarquía del valor razonable, entonces la medición del valor razonable se clasifica en su totalidad en el mismo nivel de la jerarquía del valor razonable que la variable de nivel más bajo que sea significativa para la medición total.
La Compañía reconoce las transferencias entre los niveles de la jerarquía del valor razonable al final del período sobre el que se informa y durante el que ocurrió el cambio.
La nota 24 incluye información adicional sobre los supuestos hechos al medir los valores razonables.
Los estados financieros han sido preparados con base en el costo histórico.
La Compañía ha aplicado consistentemente las siguientes políticas contables a todos los períodos presentados en estos estados financieros.
6 Principales políticas de contabilidad
6.1 Saldos y transacciones en moneda extranjera
Los activos y pasivos en moneda extranjera se convierten a pesos dominicanos (RD$) a la tasa de cambio vigente en el mercado a la fecha de los estados financieros. Los ingresos y gastos se convierten a pesos dominicanos (RD$) usando la tasa vigente a la fecha de la transacción. Las diferencias resultantes de la conversión de los activos y pasivos se presentan como pérdida en cambio de moneda extranjera en el renglón de ingresos (costos) de financiamiento en los estados de resultados que se acompañan.
6.2 Instrumentos financieros
La Compañía clasifica los activos financieros no derivados en las siguientes categorías:
activos financieros al valor razonable con cambios en resultados, activos financieros mantenidos hasta el vencimiento, cuentas y partidas por cobrar y activos financieros disponibles para la venta.
La Compañía clasifica los pasivos financieros no derivados en la categoría de otros pasivos financieros.
6.2.1 Activos y pasivos financieros no derivados - reconocimiento y baja en cuentas La Compañía reconoce inicialmente los préstamos y partidas por cobrar en la fecha que se originan. Todos los otros activos y pasivos financieros son reconocidos, inicialmente, en la fecha de la transacción cuando la Compañía se hace parte de las disposiciones contractuales del instrumento.
La Compañía da de baja en cuentas un activo financiero cuando los derechos contractuales a los flujos de efectivo del activo expiran, o cuando transfiere los derechos a recibir los flujos de efectivo contractuales en una transacción en la que se traspasan sustancialmente todos los riesgos y beneficios relacionados con el activo financiero. Cualquier participación en los activos financieros transferidos que sea creada o retenida por la Compañía se reconoce como un activo o pasivo separado.
La Compañía da de baja en cuentas un pasivo financiero cuando sus obligaciones contractuales son pagadas o canceladas, o cuando hayan expirado.
6 Principales políticas de contabilidad (continuación)
6.2.1 Activos y pasivos financieros no derivados - reconocimiento y baja en cuentas (continuación) Los activos y pasivos financieros son compensados y el monto neto presentado en los estados de situación financiera, cuando la Compañía tiene el derecho legal para compensar los montos y tiene el propósito de liquidarlos sobre una base neta o de realizar el activo y liquidar el pasivo simultáneamente.
6.2.2 Activos financieros no derivados medición Cuentas y partidas por cobrar
Estos activos inicialmente se reconocen al valor razonable, más cualquier costo de transacción directamente atribuible. Con posterioridad al reconocimiento inicial, las cuentas y partidas por cobrar se miden al costo amortizado usando el método de interés efectivo.
Efectivo y equivalentes de efectivo
El efectivo y equivalentes de efectivo abarca los saldos en efectivo, los depósitos en cuentas corrientes y los depósitos a corto plazo dentro de los tres meses siguientes. Los sobregiros bancarios que son pagaderos a la vista y forman parte integral de la administración del efectivo de la Compañía están incluidos como un componente del efectivo y equivalentes de efectivo para propósitos de los estados de flujos de efectivo.
Activos financieros disponibles para la venta
Estos activos financieros son reconocidos inicialmente a su valor razonable, más cualquier costo directamente atribuible a la transacción. Posterior al reconocimiento inicial, se reconocen al valor razonable y los cambios correspondientes, que no sean pérdidas por deterioro y diferencias en moneda extranjera sobre instrumentos de deuda, son reconocidos en otros resultados integrales y presentados en la reserva de valor razonable, en el patrimonio. Cuando estos activos son dados de baja en cuentas, la ganancia o pérdida acumulada en otro resultado integral es transferida a los resultados.
La Compañía mantiene como activos financieros disponibles para la venta las inversiones en acciones.
6.2.3 Pasivos financieros no derivados - medición
Los pasivos financieros no derivados son reconocidos inicialmente a su valor razonable menos cualquier costo de transacción directamente atribuible. Posterior al reconocimiento inicial, estos pasivos financieros se miden al costo amortizado usando el método de interés efectivo.
Los otros pasivos financieros incluyen los préstamos bancarios, los préstamos y cuentas por pagar, préstamos por pagar a entes relacionados a largo plazo y arrendamientos financieros por pagar.
6.2.4 Capital social
Los costos incrementales atribuibles directamente a la emisión de acciones comunes se reconocen como una deducción del patrimonio, netos de cualquier efecto de impuestos.
6.3 Mejoras a propiedad arrendada, mobiliario y equipos
6.3.1 Reconocimiento y medición
Las partidas de mejoras a propiedad arrendada, mobiliario y equipos están registradas al costo de adquisición, del cual se deduce la depreciación acumulada y pérdidas por deterioro.
El costo incluye las erogaciones que son directamente atribuibles a la adquisición del activo. Los programas de computadora adquiridos, los cuales están integrados al funcionamiento del equipo relacionado, se capitalizan como parte de ese equipo.
Cuando una porción de un activo tiene vida útil diferente, se contabiliza por componente, es decir, como un activo separado.
Cualquier ganancia o pérdida de la venta de un elemento de mobiliario y equipos (calculada como la diferencia entre el valor obtenido de la disposición y el valor en libros del activo) se reconoce neta en los resultados.
6.3.2 Desembolsos posteriores
Los desembolsos posteriores se capitalizan solo cuando es probable que los beneficios económicos futuros relacionados con el gasto fluyan a la Compañía. Las reparaciones y mantenimientos continuos se registran como gastos en resultados cuando se incurren.
6.3.3 Depreciación
La depreciación es calculada para descargar el costo de los elementos de mejoras a propiedad arrendada, mobiliario y equipos menos su valor residual estimado, si alguno, usando el método de línea recta sobre el estimado de vidas útiles de cada elemento de mejoras a propiedad arrendada, mobiliario y equipos y la misma es usualmente cargada a resultados.
Los activos arrendados son depreciados en el período más corto entre el arrendamiento y sus vidas útiles, a menos que sea razonablemente seguro que la Compañía obtendrá la propiedad al final del período del arrendamiento.
6 Principales políticas de contabilidad (continuación)
6.3.3 Depreciación (continuación)
El estimado de vida útil de las mejoras a propiedad arrendada, mobiliario y equipos, es como sigue:
Años de
Tipo de activo vida útil
Equipos de sistemas 3
Mobiliario 5-10
Equipos de transporte 5
Otros equipos y mobiliario 5-10
Mejoras en propiedad arrendada 5
Los métodos de depreciación y vidas útiles son revisados en cada ejercicio económico y se ajustan, de ser necesario.
6.4 Otros activos
Los otros activos tienen una vida útil finita y son medidos al costo menos la amortización acumulada.
Amortización
La amortización se reconoce usando el método de línea recta durante la vida útil estimada, cuyo detalle es el siguiente:
Años de
Tipo de Activo vida útil
Instalación y suministro de medidores 7-10
Cartografía para medidores 20
Activo intangible - préstamo por cobrar
a largo plazo 20
El método de amortización y vida útil son revisados en cada ejercicio económico y se ajustan, de ser necesario.
6.5 Activos arrendados
Los arrendamientos en términos en los cuales la Compañía asume sustancialmente todos los riesgos y beneficios de la propiedad se clasifican como arrendamientos financieros.
A partir del reconocimiento inicial, el activo arrendado se mide al menor entre el valor razonable y el valor presente de los pagos mínimos del arrendamiento. Después del reconocimiento inicial, el activo es contabilizado de acuerdo con la política contable aplicable a este.
Otros arrendamientos son los arrendamientos operativos y no se reconocen en los estados de situación financiera de la Compañía.
6.6 Inventario de medidores y suministros
Este inventario está registrado al costo promedio, el cual no excede su valor neto de realización. Estos medidores y suministros son registrados dentro del inventario, hasta tanto sean instalados en las localidades acordadas por los clientes de la Compañía.
6.7 Deterioro del valor
6.7.1 Activos financieros no derivados
Los activos financieros no clasificados a valor razonable con cambios en resultados, son evaluados en cada fecha de los estados de situación financiera para determinar si existe evidencia objetiva de deterioro del valor.
La evidencia objetiva de que los activos financieros están deteriorados incluye:
Mora o incumplimiento por parte de un deudor.
Reestructuración de un monto adeudado a la Compañía en términos que la Compañía no consideraría en otras circunstancias.
Indicios de que un deudor o emisor se declarará en bancarrota.
Cambios adversos en el estado de pago de prestatarios.
Desaparición de un mercado activo para un instrumento.
Datos observables que indican que existe un descenso medible en los flujos de efectivo esperados de un grupo de activos financieros.
Activos financieros medidos al costo amortizado
La Compañía considera la evidencia de deterioro de los activos financieros medidos a costo amortizado, tanto a nivel específico como colectivo.
6 Principales políticas de contabilidad (continuación)
6.7 Deterioro del valor (continuación)
6.7.1 Activos financieros no derivados (continuación)
Todos los activos individualmente significativos son evaluados individualmente por deterioro del valor. Los que no se encuentran específicamente deteriorados son evaluados colectivamente por cualquier deterioro del valor que ha sido incurrido pero que aún no ha sido identificado.
Al evaluar el deterioro del valor colectivo, la Compañía usa información histórica acerca de la oportunidad de las recuperaciones y el importe de la pérdida incurrida, y hace un ajuste si las condiciones económicas y crediticias actuales hacen probable que las pérdidas reales sean mayores o menores que las sugeridas por las tendencias históricas.
Las pérdidas se reconocen en los resultados y se reflejan en una cuenta de estimación.
Cuando la Compañía considera que no existen posibilidades reales de recuperar el activo, los importes involucrados se dan de baja en cuentas (por ejemplo, se castigan los delitos).
En caso de que posteriormente el importe de la pérdida por deterioro disminuye y el descenso puede ser relacionado objetivamente con un hecho ocurrido después de que se reconoció el deterioro, la pérdida por deterioro previamente reconocida se reversa en los resultados.
6.7.2 Activos no financieros
En cada fecha de los estados de situación financiera, la Compañía revisa los importes en libros de sus activos no financieros, excluyendo el impuesto sobre la renta diferido y los inventarios, para determinar si existe algún indicio de deterioro del valor. Si existen tales indicios, entonces se estima el importe recuperable del activo.
Para propósitos de evaluación del deterioro, los activos son agrupados en el grupo de activos más pequeños que genera entradas de efectivo a partir de su uso continuo que son, en buena medida, independientes de las entradas de efectivo derivados de otros activos o unidades generadoras de efectivo.
El importe recuperable de un activo o unidad generadora de efectivo es el mayor valor entre su valor en uso y su valor razonable, menos los costos de venta. Para determinar el valor en uso, se descuentan los flujos de efectivo futuros estimados a su valor presente, usando una tasa de descuento antes de impuestos que refleja la evaluación actual del mercado, sobre el valor del dinero en el tiempo y los riesgos específicos del activo o la unidad generadora de efectivo. Se reconoce una pérdida por deterioro del valor si el importe en libros de un activo o unidad generadora de efectivo excede su importe recuperable. Las pérdidas por deterioro se reconocen en los resultados.
6.7.2 Activos no financieros (continuación)
Para los otros activos (instalación, suministro y cartografía para medidores), una pérdida por deterioro del valor se reversa solo en la medida que el valor en libros del activo no exceda el valor en libros que habría sido determinado, neto de depreciación o amortización, si no hubiese sido reconocida ninguna pérdida por deterioro del valor para dicho activo.
6.8 Provisiones
Una provisión es reconocida si, como resultado de un suceso pasado, la Compañía tiene una obligación presente, legal o implícita de la que se puede hacer un estimado fiable y es probable que para cancelarla se requiera utilizar recursos que incorporan beneficios económicos.
Las provisiones a largo plazo se determinan descontando los flujos de efectivo futuros estimados a su valor presente, usando una tasa de descuento antes de impuestos que refleje las evaluaciones actuales del mercado, sobre el valor del dinero en el tiempo, así como el riesgo específico del pasivo correspondiente. La reversión del descuento se reconoce como costo financiero.
6.9 Beneficios a los empleados 6.9.1 Prestaciones laborales
El Código de Trabajo de la República Dominicana requiere que los patronos paguen un auxilio de preaviso y cesantía a aquellos empleados cuyos contratos de trabajo sean terminados sin causa justificada. La Compañía reconoce el pago de prestaciones en los resultados cuando da por terminados los contratos de trabajo.
6.9.2 Beneficios a corto plazo
Las obligaciones por beneficios a corto plazo a los empleados se reconocen en los resultados conforme el servicio relacionado se provee. Se reconoce un pasivo por el importe que se espera pagar en efectivo a corto plazo por bonificación o participación de los empleados de los beneficios de la Compañía, si existe una obligación presente, legal o implícita como resultado de servicios pasados provistos por el empleado y se puede hacer un estimado fiable.
6 Principales políticas de contabilidad (continuación)
6.10 Reconocimiento de ingresos
Los ingresos por servicios se reconocen cuando se prestan los servicios a los clientes sobre una base mensual, considerando el grado de terminación de la transacción, se miden al valor razonable de la contraprestación recibida o por recibir, neto de descuentos; y se reconocen durante el período de vigencia del servicio. Los servicios que brinda la Compañía son las siguientes:
Gestión comercial
Los ingresos por gestión comercial incluyen servicios de facturación y cobro, mantenimiento de catastro de usuarios, incorporación de usuarios, ampliación de software, así como un honorario mensual fijo por planificación y verificación comercial.
Gestión tributaria
Corresponde a los ingresos por servicios de recaudo de tributos, impuestos, instalación y adecuación, desarrollo y mantenimiento de software especializado en gestión de tributos.
Programa de instalación de medidores
Los ingresos del programa de medidores corresponden al cobro realizado a la Corporación de Acueducto y Alcantarillado de Santo Domingo (CAASD), por los costos incurridos en la instalación de medidores de la tercera fase, correspondientes a los programas de instalación, de acuerdo al contrato original firmado entre las partes. Los mismos están realizados con base en un precio fijo, programados a ser facturados en 24 cuotas iguales.
La primera y segunda fase de instalación de medidores, fue culminada a finales del año 2014.
6.11 Impuesto sobre la renta
El gasto por impuesto sobre la renta consiste del impuesto corriente, los impuestos diferidos y el impuesto de años anteriores. El impuesto corriente y los impuestos diferidos se reconocen en los resultados, excepto cuando se relacionan con partidas reconocidas directamente en otros resultados integrales, en el patrimonio.
Impuesto corriente
El impuesto corriente es el impuesto esperado por pagar o por cobrar calculado sobre la renta imponible del año o los activos tributables, el que resulte mayor, usando tasas impositivas aprobadas en las fechas de reporte.
6.11 Impuesto sobre la renta (continuación) Impuesto diferido
Los impuestos diferidos se reconocen por las diferencias temporarias existentes entre el importe en libros de los activos y pasivos, para propósitos de información financiera y los montos usados para propósitos tributarios.
Los impuestos diferidos se miden a las tasas impositivas que se espera aplicar a las diferencias temporarias cuando se reversan, basándose en las leyes que han sido aprobadas o están a punto de ser aprobadas en la fecha de reporte.
Al determinar el importe de los impuestos corrientes e impuestos diferidos la Compañía considera el impacto de las posiciones fiscales inciertas y si pueden adeudarse impuestos e intereses adicionales. La Compañía cree que la acumulación de sus pasivos tributarios es adecuada para todos los años fiscales abiertos sobre la base de la evaluación de muchos factores, incluyendo las interpretaciones de la ley tributaria y la experiencia anterior. Esta evaluación depende de estimaciones y supuestos y puede involucrar una serie de juicios acerca de eventos futuros. Puede surgir nueva información que haga que la Compañía cambie su juicio acerca de la idoneidad de los pasivos fiscales actuales; tales cambios en los pasivos fiscales impactarán el gasto fiscal en el período en que se determinen.
El impuesto diferido activo es reconocido solo si es probable que las partidas que lo originan puedan ser aprovechadas fiscalmente al momento de revertirse.
Impuesto de años anteriores
El impuesto de años anteriores corresponde a la diferencia entre el monto provisionado de impuesto sobre la renta y el monto liquidado al momento de efectuar la declaración jurada de sociedades.
6.12 Ingresos (costos) financieros, neto 6.12.1 Ingresos financieros
Comprende los intereses ganados en cuentas corrientes y certificados financieros. Los ingresos por interés son reconocidos cuando ocurren, utilizando el método de interés efectivo.
6 Principales políticas de contabilidad (continuación)
6.12 Ingresos (costos) financieros, neto (continuación) 6.12.2 Costos financieros
Comprende los intereses pagados por préstamos bancarios, por arrendamientos financieros y por préstamos a largo plazo con entes relacionados.
Las ganancias y pérdidas en cambio de moneda extranjera se presentan netas.
6.13 Beneficio en operaciones
El beneficio en operaciones es el resultado generado por las actividades continuas de generación de ingresos de la Compañía, así como por otros ingresos y gastos relacionados con las actividades operativas. Las utilidades operacionales excluyen los ingresos financieros y los impuestos sobre la renta.
6.14 Medición del valor razonable
El valor razonable es el precio que se recibiría al vender un activo o pagado para transferir un pasivo en una transacción ordenada entre participantes en el mercado en la fecha de medición del principal o, en su ausencia, el mercado más ventajoso al cual la Compañía tiene acceso en esa fecha. El valor razonable de un pasivo refleja su riesgo de incumplimiento.
Una serie de políticas contables y revelaciones de la Compañía requieren la medición del valor razonable, tanto para los activos como para los pasivos financieros y no financieros (ver la nota 4).
Cuando está disponible, la Compañía mide el valor razonable de un instrumento utilizando el precio cotizado en un mercado activo para ese instrumento. Un mercado se considera activo si las transacciones para el activo o pasivo se producen con suficiente frecuencia y volumen para proporcionar información de precios en forma continua.
Si no hay precio cotizado en un mercado activo, la Compañía utiliza técnicas de valoración que maximizan el uso de insumos observables relevantes y minimizan el uso de insumos no observables. La técnica de valoración elegida incorpora todos los factores que los mercados participantes tomarían en cuenta para asignar el precio de una transacción.
6.14 Medición del valor razonable (continuación)
La mejor evidencia del valor razonable de un instrumento financiero en el reconocimiento inicial es el precio de la transacción, el valor razonable de la contraprestación dada o recibida. Si la Compañía determina que el valor razonable en el reconocimiento inicial difiere del precio de la transacción y el valor razonable no es evidenciado ni por un precio cotizado en un mercado activo para un activo o pasivo similar, ni sobre una técnica de valoración para la cual se considera que los insumos no observables son insignificantes en relación con la medición, el instrumento financiero se contabiliza inicialmente a valor razonable, ajustado para diferir la diferencia entre el valor razonable en el reconocimiento inicial y el precio de transacción. Posteriormente, dicha diferencia se reconoce en los resultados sobre una base apropiada durante la vida del instrumento, pero no mayor a cuando la valoración esté totalmente respaldada por datos de mercado observables.
7 Normas emitidas pero aún no efectivas
Varias normas nuevas y enmiendas a normas están vigentes para los períodos anuales que comienzan después del 1ro. de enero de 2016 y se permite su aplicación anticipada; sin embargo, la Compañía no las ha aplicado anticipadamente en la preparación de estos estados financieros separados. A continuación, un resumen de aquellas normas que pueden ser relevantes para la Compañía.
7.1 NIIF 9 Instrumentos Financieros
En julio del 2014, el Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad emitió la versión final de la NIIF 9 Instrumentos Financieros.
La NIIF 9 es efectiva para períodos anuales que comienzan el 1ro. de enero de 2018 y se permite la adopción anticipada.
La Compañía no ha evaluado el posible impacto sobre estos estados financieros separados que pueda resultar de la aplicación de la NIIF 9.
7 Normas emitidas pero aún no efectivas (continuación)
7.2 NIIF 15 Ingresos de Actividades Ordinarias Provenientes de Contratos con Clientes La NIIF 15 establece un marco integral para determinar por cuánto y cuándo se reconoce un ingreso. Reemplaza las guías para el reconocimiento de ingresos existentes, incluyendo la NIC 18 Ingresos de Actividades Ordinarias, la NIC 11 Contratos de Construcción y la CINIIF13 Programas de Fidelización de Clientes.
La NIIF15 es efectiva para períodos anuales que comienzan en o después del 1ro. de enero de 2018 y se permite la adopción anticipada.
La Compañía no ha evaluado el posible impacto sobre estos estados financieros separados que pueda resultar de la aplicación de la NIIF 15.
7.3 NIIF 16 Arrendamientos
La NIIF 16 introduce un modelo contable único para los arrendatarios, de arrendamientos dentro del estado de situación financiera. El arrendatario reconoce un activo por derecho de uso que representa su derecho a utilizar el activo subyacente y un pasivo por arrendamiento que representa su obligación de hacer pagos de arrendamiento. Hay exenciones opcionales para arrendamientos a corto plazo y arrendamientos de activos de poco valor. La contabilidad del arrendador se mantiene similar a la norma actual: los arrendadores siguen clasificando los arrendamientos como arrendamientos operativos o financieros.
La NIIF 16 sustituye la guía actual de arrendamientos, incluyendo la NIC 17 Arrendamientos, CINIIF 4 Determinación de si un Acuerdo Contiene un Arrendamiento, SIC 15 Arrendamientos Operativos - Incentivos y SIC 27 Evaluación de la Esencia de las Transacciones que Adoptan la Forma Legal de Arrendamiento.
La NIIF 16 es efectiva para períodos anuales que comienzan en o después del 1ro. de enero de 2019 y se permite la adopción anticipada cuando se aplique en conjunto con la NIIF 15 Ingresos de Actividades Ordinarias Provenientes de Contratos con Clientes.
La Compañía no ha evaluado el impacto potencial sobre estos estados financieros separados originados por la aplicación de la NIIF 16.
7.4 Otras enmiendas
Las siguientes nuevas normas y enmiendas a normas se espera que no tengan impactos significativos en los estados financieros separados de la Compañía:
7.4.1 Iniciativa de revelación (enmiendas a la NIC 7)
Las enmiendas requieren revelaciones que permiten a los usuarios de estados financieros evaluar cambios en los pasivos que surgen de actividades financieras, incluyendo cambios que surgen del flujo de efectivo, así como cambios no monetarios.
Las enmiendas son efectivas para períodos anuales que comienzan en o después del 1ro.
de enero de 2017 y se permite la adopción anticipada.
7.4.2 Reconocimiento de Impuestos Diferidos Activos por Pérdidas no Realizadas (enmiendas a la NIC 12)
Las enmiendas aclaran la contabilidad para impuestos diferidos activos por pérdidas no realizadas sobre instrumentos de deuda medidos al valor razonable.
Las siguientes enmiendas son efectivas para los períodos anuales que comienzan en o después del 1ro. de enero de 2017 y se permite la adopción anticipada.
Clasificación y Medición de las Transacciones de Pagos Basados en Acciones (enmiendas a la NIIF 2).
Ventas y Contribuciones de Activos entre un Inversor y sus Asociadas o Negocios Conjuntos (enmiendas a la NIIF 10 y NIC 28).
La Compañía no ha evaluado el posible impacto de estas normas y enmiendas sobre estos estados financieros separados.
8 Contratos de servicios
Durante los años terminados al 31 de diciembre 2016 y 2015 la Compañía mantuvo contratos de servicios con cinco clientes, de los cuales provienen sus ingresos. Los términos más relevantes de dichos contratos se detallan a continuación.
8 Contratos de servicios (continuación)
8.1 Corporación de Acueducto y Alcantarillado de Santo Domingo (CAASD)
El contrato de gestión comercial y de suministro e instalación de medidores en la ciudad de Santo Domingo, contempla las siguientes actividades:
La prestación de los servicios tecnológicos, técnicos, operativos y administrativos de gestión comercial básica, así como el suministro, mantenimiento, reparación, instalación y renovación de medidores y servicios complementarios. La gestión comercial básica incluye las actividades de instalación, adecuación y desarrollo de software especializado en gestión comercial y lectura de medidores, elaboración, impresión y manejo de facturas; recaudación de cartera corriente y vencida; atención al cliente y capacitación del personal en el área comercial de las gerencias suroeste y noreste.
Los servicios se cobran con base en tarifas fijas. El contrato tuvo una duración inicial de 54 meses a partir de la puesta en marcha en marzo de 2000 y es renovable automáticamente según el cumplimiento de índices de gestión. Al 31 de diciembre de 2016 y 2015 este contrato se encuentra vigente.
8.2 Ayuntamiento del Distrito Nacional (ADN)
Se suscribió un contrato de asistencia técnica y transferencia tecnológica para la implementación, puesta en marcha y desarrollo del sistema de gestión comercial para el servicio de aseo y gestión tributaria en el Distrito Nacional, como parte del ámbito de acción del servicio de aseo del ADN, en lo que respecta a la gestión comercial.
En particular, los servicios prestados por la Compañía son: asistencia técnica en la gestión comercial del servicio de aseo, diseño de las facturas, elaboración e impresión de las facturas, la distribución o reparto de las facturas a los clientes, mantenimiento de la base de datos, atención a los clientes del servicio, gestión, control y auditoría de la recaudación y apoyo en la gestión de cobro en fase persuasiva. El contrato tuvo una duración inicial de 48 meses a partir de su vigencia, el 1ro. de junio de 2004, y es renovable automáticamente.
Al 31 de diciembre de 2016 y 2015 este contrato se encuentra vigente.
8.3 Ayuntamiento de Santiago de los Caballeros (ASC)
De acuerdo con el contrato con ASC, la Compañía realiza las siguientes actividades:
instalar, adecuar, desarrollar y mantener un software especializado en gestión tributaria como herramienta principal para la ejecución de la gestión delegada y su modernización;
mantenimiento de la base de datos de contribuyentes, incluyendo la actualización y mejoría permanente, así como de un plan de facturación con una periodicidad anual, semestral, trimestral o mensual; servicios de gestión de cobro a los usuarios; recibir, atender, tramitar y responder consultas, solicitudes, pagos y reclamaciones de los contribuyentes y adecuación de un sistema de integración geográfica como herramienta para almacenar y administrar los sistemas que permitan la referencia geográfica de los inmuebles.
8.3 Ayuntamiento de Santiago de los Caballeros (ASC) (continuación)
A efectos de garantizar el cumplimiento de las obligaciones de este contrato, las partes están afianzadas mutuamente por un valor equivalente al 5 % del valor total del contrato que se estima en RD$30,000,000, solo para efectos de constitución de esta garantía. La misma se ajusta anualmente conforme al índice de precios del consumidor y se liberará dentro de los 15 días posteriores a la firma de liquidación final del contrato. Este contrato tiene una duración de 12 años a partir de la suscripción del acta de inicio de operaciones, el 21 de noviembre de 2005 y es prorrogable por un período de tiempo igual.
El 18 de abril de 2012 la Compañía y ASC firmaron el primer addendum al contrato de prestación de servicios de gestión tributaria, a través del cual se incrementó la retribución por ingresos variables y se modificó la forma de pago por parte de ASC, el cual paga a la Compañía el honorario variable, aplicando una escala de porcentajes a recibir del recaudo total obtenido, que varía de acuerdo a los niveles de recaudos alcanzados. Al 31 de diciembre de 2016, este contrato fue cancelado anticipadamente por parte del cliente, y por ende, no conllevó penalidad para la Compañía. Sin embargo, durante el año 2016, debido a que este contrato fue cancelado, la Compañía descargó cuentas por cobrar por
$97,995,694, el cual se encuentra registrado como parte de los otros gastos generales y administrativos en el estado de resultados del año 2016 que se acompaña.
8.4 Corporación de Acueducto y Alcantarillado de La Vega (CORAAVEGA)
El 2 de abril de 2013 se firmó el contrato de servicios para la gestión comercial entre AAA Dominicana, S. A. y CORAAVEGA. Dicho contrato contempla las siguientes actividades:
(a) Gestión comercial de los servicios de suministro y distribución de agua potable servida por CORAAVEGA; levantamiento y digitalización del padrón de usuarios de los servicios en todos los municipios de influencia del acueducto, así como también la impresión, distribución y cobro de las facturas correspondientes a los servicios de CORAAVEGA; eficientización del uso y del consumo de agua por parte los usuarios residenciales, así como de los usuarios industriales y comerciales en los municipios que componen la provincia de La Vega.
(b) Prestación de los servicios tecnológicos, técnicos, operativos y administrativos de gestión comercial, el suministro e instalación de medidores, banco de pruebas, suministro de los equipos, maquinarias y materiales contenidos en las propuestas técnicas y económicas, así como también la atención al cliente.
(c) El contrato tiene una duración de 20 años, contados a partir de la firma del mismo y al 31 de diciembre de 2016 y 2015, se encuentra vigente. La instalación de medidores con base en este contrato se inició en el año 2016.
8 Contratos de servicios (continuación)
8.5 Ayuntamiento de Santo Domingo Este (ASDE)
En marzo del 2011, venció el contrato con ASDE y en diciembre de ese año ASDE notificó que procedería con la finalización del contrato de servicios de gestión tributaria al término de los 72 meses, cumplidos el 10 de febrero de 2012, así como su voluntad de no prorrogarlo.
Mediante el contrato con ASDE, la Compañía prestaba los siguientes servicios: instalación, adecuación, desarrollo y mantenimiento de un software especializado en gestión comercial para el servicio de recogida de basura; mantenimiento de la base de datos de clientes;
elaboración de un plan de facturación del servicio de recogida de basura con periodicidad mensual; servicios de gestión de cobro a los usuarios morosos; recepción, atención, trámite y respuesta a consultas, solicitudes, pagos y reclamaciones de los clientes y usuarios del servicio de recogida de basura y gestión tributaria.
El 27 de diciembre 2012, la Compañía y ASDE firmaron un acuerdo de reconocimiento de deuda, acuerdo de pago y desistimiento de todo tipo de acciones legales, a raíz de la finalización del contrato de servicios de gestión tributaria y gestión comercial del servicio de basura, el cual a su vez fue enmendado el 8 de enero de 2013.
En el acuerdo ASDE reconoce que adeuda a la Compañía un monto de RD$50,464,439, correspondiente al saldo de la cuenta por cobrar al 30 de noviembre de 2012, de los cuales
$46,464,440 corresponden a la facturación de servicios prestados hasta el corte del 28 de septiembre de 2008 y $4,005,138, corresponden a la facturación de servicios prestados en el período comprendido entre mayo y noviembre del 2012, pero contempla un descuento de 25 % sobre los $46,464,440, equivalente a $11,616,110. El acuerdo establece un plan de pagos entre 2013 y 2016. Al 31 de diciembre de 2015 el saldo pendiente de estas cuentas se encuentra registrado en las cuentas por cobrar clientes en el estado de situación financiera que se acompaña. Durante el año 2016, debido a que estos acuerdos de pago no se habían cumplido, se decidió descargar dichas cuentas por cobrar por $22,651,787, el cual se encuentra registrado como parte de los otros gastos generales y administrativos en el estado de resultados del 2016 que se acompaña.
8.6 Corporación de Acueducto y Alcantarillado de Puerto Plata (CORAAPLATA) En julio del 2014 se firmó el contrato de servicios para la gestión comercial entre AAA Dominicana, S. A. y CORAAPLATA. Dicho contrato contempla las siguientes actividades:
(a) Gestión comercial de los servicios de suministro y distribución de agua potable servida por CORAAPLATA; levantamiento y digitalización del padrón de usuarios de los servicios de CORAAPLATA, en todos los municipios de influencia del Acueducto;
así como también la impresión, distribución y cobro de las facturas correspondientes a los servicios de CORAAPLATA; eficientización del uso y consumo de agua por parte los usuarios residenciales, así como de los usuarios industriales y comerciales de los municipios que componen la provincia de Puerto Plata.
(b) Prestación de los servicios tecnológicos, técnicos, operativos y administrativos de gestión comercial, el suministro e instalación de medidores, banco de pruebas, suministro de los equipos, maquinarias y materiales contenidos en las propuestas técnicas y económicas, así como también la atención al cliente.
(c) Instalación de 25,000 medidores de agua, su calibración y la puesta en servicio de un banco de prueba. De común acuerdo entre las partes contratantes, la instalación de los medidores prevista, podrá ser prorrogada si CORAAPLATA necesita agotar las reparaciones necesarias para incrementar el caudal y la presión de agua servida.
El contrato tiene una duración de 20 años, contados a partir de la firma del mismo y 31 de diciembre de 2016 se encuentra vigente. Los servicios comenzaron a prestarse a partir del año 2015. La instalación de medidores en base a este contrato inició en el año 2016.
9 Efectivo y equivalentes de efectivo
Un resumen del efectivo y equivalentes de efectivo al 31 de diciembre de 2016 y 2015, es como sigue:
2016 2015
Efectivo en caja 411,600 356,600
Efectivo en bancos (a) 35,868,856 30,290,297
Depósitos a corto plazo 61,976,550 429,254
98,257,006 31,076,151
9 Efectivo y equivalentes de efectivo (continuación)
2016 2015
Sobregiro bancario usado para propósito de administración
de los flujos de efectivo (7,654,001) (5,738,257) Efectivo y equivalentes de
efectivo en el estado de
flujos de efectivo 90,603,005 25,337,894 (a) Incluyen US$80 y US$1,195, al 31 de diciembre de 2016 y 2015, respectivamente, en
depósitos en cuentas de ahorro en bancos locales. Estos saldos generan interés entre 1 % y 9.35 % anual.
10 Saldos y transacciones con entes relacionados
La Compañía realiza transacciones con entes relacionados, principalmente de asistencia técnica y uso de licencias. Un detalle de los saldos y transacciones con sus principales relacionados al 31 de diciembre de 2016 y 2015, y por los años terminados en esas fechas, es el siguiente:
2016 2015 Préstamos Préstamos
Cuentas y cuentas Prestamos Cuentas y cuentas por por por pagar por por Saldo: cobrar pagar a largo plazo cobrar pagar Interamericana de Aguas y
Servicios, S. A. (a) - 80,045,887 66,853,997 - 126,473,415
Informaciones Remotas, S. A. (b) 2,500,265 - - 2,500,665 -
Recaudo y Tributos, S. A. (b) 28,285 - - 75,408 -
Ángel Rondón (accionista) - Consultores y Contratistas
Amiro Santana (CONAMSA) (c) - 82,924,513 - - 19,601,032 Amerika Tecnología de la
Información, S. A. (d) - 3,844,326 - - 3,897,623
Consorcio Incasur-Inassa
Metroagua (f) 550,212 - - 547,080 -
Metroagua, S. A. (e) 2,735,562 - - 26,169,665 23,638,967 5, 814,324 166,814,726 66,853,997 29,292,818 173,611,037
Asistencia Uso de
Transacciones: técnica licencias
(nota 22) (nota 22) 2016
Interamericana de Agua y
Servicios, S. A. (a) 35,927,414 -
Amerika Tecnología de la
Información, S. A. (d) - 17,408,792
Ángel Rondón - Consultores y Contratistas Amiro Santana
(CONAMSA) (c) 20,239,908 -
56,167,322 17,408,792
2015
Interamericana de Agua y
Servicios, S. A. (a) 36,322,706 -
Amerika Tecnología de la
Información, S. A. (d) - 24,152,740
Ángel Rondón - Consultores y Contratistas Amiro Santana
(CONAMSA) (c) 20,532,994 -
56,855,700 24,152,740
(a) Los honorarios por asistencia técnica en favor de Interamericana de Agua y Servicios, S. A. equivalen al 10 % de las facturaciones por gestión comercial básica y complementaria a Corporación de Acueducto y Alcantarillado de Santo Domingo, y al 7 % de las facturaciones por gestión comercial básica y complementaria al Ayuntamiento del Distrito Nacional. Estos honorarios se encuentran registrados en el renglón de otros gastos generales y administrativos en los estados de resultados que se acompañan. Las cuentas por pagar a corto y largo plazo con a esta relacionada incluyen US$3,144,934 y US$2,393,020 al 31 de diciembre de 2016 y 2015, respectivamente.
Las cuentas por pagar a corto y largo plazo con esta relacionada se originan por este concepto.
A final del año terminado el 31 de diciembre de 2016 la Compañía y esta relacionada firmaron un acuerdo de préstamo a largo plazo por concepto de los honorarios por asistencia técnica por un valor de $66,853,997, pagadero a partir del 1ro. de enero de 2017 y con una tasa de interés LIBOR más 3 % de interés anual y vencimiento en enero del 2020. Al 31 de diciembre de 2016 la tasa LIBOR era de 0.2327 %.
10 Saldos y transacciones con entes relacionados (continuación)
(b) Corresponde a pagos a cuentas realizados por la Compañía en nombre de estas relacionadas.
(c) La asistencia técnica en favor de Consultores y Contratistas Amiro Santana, S. A.
(CONAMSA), equivale al 5.50 % de la factura por gestión comercial básica y complementaria, 5.5 % del 6 % de la facturación por el programa de instalación de medidores a la Corporación de Acueductos y Alcantarillados de Santo Domingo (CAASD) y 4 % de la factura por gestión de aseo y tributo al Ayuntamiento del Distrito Nacional (ADN).
Estos honorarios se presentan en el renglón de otros gastos generales y administrativos en los estados de resultados que se acompañan. Igualmente hasta el 31 de diciembre de 2015 la cuenta por pagar a este accionista incluye un préstamo transitorio recibido para cubrir prestaciones laborales, el cual fue saldado por la Compañía a finales del año 2016.
Al 31 de diciembre 2016 la cuenta por pagar incluye un préstamo transitorio por un valor de $40,000,000, pagadero a 3 meses con un interés de un 2 % mensual, para ser prestados a la CAASD como avances a las recaudaciones. Los intereses por $533,333 se presentan en el renglón de intereses pagados dentro del ingreso (costo) financieros, neto en el estado de resultados del 2016 que se acompaña.
(d) Estas cuentas por pagar son generadas por el uso de software y arrendamiento de licencia. Al 31 de diciembre de 2016 y 2015, incluyen US$82,301 y US$97,447, respectivamente.
(e) Al 31 de diciembre 2016 y 2015 las cuentas por cobrar surgen por pagos realizados por la Compañía en nombre de esta relacionada. Al 31 de diciembre 2015, las cuentas por pagar son generadas por avances recibidos para el desarrollo de proyectos en Haití.
Las cuentas por cobrar incluyen US$56,206 al 31 de diciembre de 2015.
(f) Corresponde a pagos a cuentas realizados por la Compañía en nombre de esta relacionada e incluye US$196,100 al 31 de diciembre de 2015.
Las transacciones con relacionados se realizan sustancialmente en condiciones normales de mercado y los saldos por cobrar y por pagar, excepto los revelados en estos estados financieros, no ocasionan intereses, ni tienen fechas específicas de vencimiento; los mismos son exigibles y pagaderos a petición.
La Compañía pagó a su personal directivo aproximadamente $27,000,000 y $12,000,000, respectivamente, durante los años 2016 y 2015. La Compañía considera como personal directivo a quienes ocupan la posición de gerente en adelante.
Un resumen de los gastos pagados por anticipado al 31 de diciembre de 2016 y 2015, es el siguiente:
2016 2015
ITBIS adelantado 46,057,320 34,829,487
Saldo a favor por impuesto
sobre la renta (nota 20) - 1,067,843
Seguros pagados por anticipado 2,158,632 2,120,367
48,215,952 38,017,697
12 Inversión en acciones
Las inversiones están clasificadas como disponibles para la venta y corresponden a acciones en Amerika Tecnología de la Información, S. A. e Informaciones Remotas, S. A.
(Inforesa). La participación de la Compañía en estas empresas es de 8.75 % y 10 %, respectivamente.
13 Préstamo por cobrar a cliente
Préstamo otorgado a la Corporación de Acueducto y Alcantarillado de La Vega (CORAAVEGA), por un valor original de $20,000,000, sin intereses y con vencimiento en mayo de 2022. Este préstamo fue reconocido inicialmente a su valor razonable, utilizando una tasa de descuento de 10.59 %.
El efecto del descuento fue reconocido en el año 2013 como un activo intangible por valor de $7,568,124 (ver nota 15), debido a que el referido préstamo está asociado al contrato de servicios por 20 años firmado con CORAAVEGA en mayo del 2013. El activo intangible está siendo amortizado durante el período del contrato o en 100 cuotas mensuales y se presenta en el renglón de otros activos en los estados de situación financiera que se acompañan.
Al 31 de diciembre de 2016 y 2015, el monto del préstamo asciende a:
2016 2015
Porción corriente 2,400,000 2,400,000
Porción a largo plazo 6,356,401 9,248,226
8,756,401 11,648,226
