Información Financiera Trimestral
[105000] Comentarios y Análisis de la Administración
...2
[110000] Información general sobre estados financieros
...17
[210000] Estado de situación financiera, circulante/no circulante...19
[310000] Estado de resultados, resultado del periodo, por función de gasto...21
[410000] Estado del resultado integral, componentes ORI presentados netos de impuestos...22
[520000] Estado de flujos de efectivo, método indirecto
...24
[610000] Estado de cambios en el capital contable - Acumulado Actual
...26
[610000] Estado de cambios en el capital contable - Acumulado Anterior
...29
[700000] Datos informativos del Estado de situación financiera
...32
[700002] Datos informativos del estado de resultados
...33
[700003] Datos informativos- Estado de resultados 12 meses...34
[800001] Anexo - Desglose de créditos
...35
[800003] Anexo - Posición monetaria en moneda extranjera
...37
[800005] Anexo - Distribución de ingresos por producto...38
[800007] Anexo - Instrumentos financieros derivados
...39
[800100] Notas - Subclasificaciones de activos, pasivos y capital contable...49
[800200] Notas - Análisis de ingresos y gastos
...53
[800500] Notas - Lista de notas
...54
[800600] Notas - Lista de políticas contables...118
[813000] Notas - Información financiera intermedia de conformidad con la NIC 34
...136
[105000] Comentarios y Análisis de la Administración
Comentarios de la gerencia [bloque de texto]
GRUPO AXO S.A.P.I. DE C.V.
Reporte de Resultados del segundo trimestre de 2021
Grupo Axo en el segundo trimestre en la pandemia por COVID 19:
La Compañía operaba con un 99% de las tiendas abiertas en el mes de abril de 2021 lo cual conllevó a un incremento del 244.7% de ventas al pasar de $337.9 millones de pesos en 2020 a $1,164.6 millones de pesos en 2021 y un incremento de 281.4% de UAFIDA al pasar de $(112.2) millones de pesos en 2020 a $203.3 millones de pesos en 2021. Durante el mes de mayo de 2021 la Compañía operó con el 100% de sus puntos de ventas abiertos lo cual generó una recuperación de las ventas con un crecimiento del 201.0% al pasar de $454.0 millones de pesos en 2020 a $1,366.8 millones de pesos en 2021 y un incremento en la UAFIDA del 536.4% al llegar a $268.6 millones de pesos en 2021 de $(61.6) millones de pesos respecto mismo período de 2020. Durante el mes de Junio de 2021 la Compañía contaba con el 100% de sus puntos de venta abiertos generando un crecimiento del 66.5% de ventas al llegar a $1,238.6 millones de pesos en 2021 de $734.9 millones de pesos en el mismo período del 2020 y un crecimiento de 648.8% de UAFIDA para llegar a $242.6 millones de pesos respecto $(44.2) millones de pesos del mismo período del 2020; por lo que a pesar del cierre parcial durante el mes de abril y las restricciones de operación en las tiendas, la Compañía presenta un crecimiento en ventas e ingresos por servicios del 145.5% y un crecimiento de la UAFIDA del 427.9% durante el segundo trimestre de 2021 comparado con el mismo período del año anterior. En la siguiente tabla se muestran los porcentajes de tiendas abiertas en cada uno de los meses del trimestre respecto el mismo período del año anterior:
Tiendas Retail abiertas como % total de tiendas
Año Abril Mayo Junio
2020 0% 3% 41%
2021 99% 100% 100%
Desde el inicio de la pandemia la Compañía estableció compromisos para reforzar la rentabilidad de las marcas y puntos de venta. Dentro de estos compromisos se encuentran una eficiente administración del flujo de efectivo y la optimización de inversiones de capital. Como resultado, al cierre del segundo trimestre la Compañía reportó una caja de $3,666 millones de pesos lo que representa un crecimiento contra mismo período del año anterior del 37%, equivalente a $998 millones de pesos. Las acciones para optimizar el capital de trabajo dieron como resultado una disminución del 29% del inventario respecto el mismo mes del año anterior.
Desde el inicio de la pandemia la Compañía se enfocó en la realización de las certificaciones necesarias para que los colaboradores conozcan y respeten los protocolos de seguridad que las autoridades federales, estatales y municipales han definido. Así mismo, hemos obtenido el registro de las autoridades correspondientes estando listos para operar nuestras tiendas y oficinas de forma segura.
Entorno Macroeconómico:
De acuerdo con la encuesta del Banco de México a junio 2021, las expectativas de los especialistas sobre los principales indicadores económicos del Producto Interno Bruto (PIB) indican un crecimiento de 5.8% para el año 2021.
Así mismo, la expectativa de inflación general de acuerdo con la encuesta de junio 2021 del Banco de México para el 2021 es de 5.58%.
El promedio de tipo de cambio para el segundo trimestre fue de $20.05 pesos por dólar, el cual muestra una apreciación del 14% comparado con el mismo período de 2020. Durante el trimestre se muestra una apreciación del peso frente al dólar respecto al cierre de 2020 tal como se muestra en la gráfica.
De acuerdo con la Asociación Nacional de Tiendas de Autoservicio y Departamentales, A.C. (ANTAD), el segmento de Ropa y Calzado presenta un crecimiento acumulado de junio 2020 a junio 2021 de 115% en Ropa y Calzado de Tiendas Iguales (TI).
Al 30 de junio de 2021, el Indicador de Confianza del Consumidor (ICC) elaborado de manera conjunta por el INEGI y el Banco de México presentó un crecimiento anual de 14.4 porciento con datos desestacionalizados respecto diciembre 2020 , lo que implica un incremento mensual de manera continua.
Datos de la Compañía:
La Compañía anunció el 30 de junio de 2021 que la Compañía y CIBanco S.A., Institución de Banca Múltiple, en carácter de Fiduciario del fideicomiso irrevocable de administración No. CIB/3147 administrado por MXO Management Mexico S. de R.L. de C.V. (“MXO”), concretaron el acuerdo por el cual MXO convino realizar una inversión en el capital de Grupo Axo, mediante la suscripción y pago de acciones sin derecho a voto representativas del 1% del capital social de la Compañía, acciones que han sido emitidas en esta fecha.
La Compañía informó al público inversionista que el día 8 de junio de 2021 cerró la emisión de títulos quirografarios denominados “Senior Notes” por US$325,000,000 (las “Notas”) con vencimiento a 5 años, a una tasa anual de 5.750%, en los mercados internacionales de conformidad con la Regla 144A y la Regulación S de la Ley de Valores de 1933 de los Estados Unidos de América, con base en las Resoluciones Unánimes de los Accionistas de la Compañía otorgadas fuera de asamblea el 17 de mayo de 2021. Para esta emisión la Compañía recibió una calificación crediticia de Ba2 por parte de Moody’s Investors Services, Inc. y BB por parte de Fitch Ratings Inc. La Compañía utilizó los recursos obtenidos para prepagar deuda existente y para propósitos corporativos generales. Con ello, el perfil de deuda de la Compañía mejoró significativamente. La emisión de títulos quirografarios fue el día 1 de junio de 2021 con base en las Resoluciones Unánimes de los Accionistas de la Compañía otorgadas fuera de asamblea el 17 de mayo de 2021.
La compañía informó al público inversionista que el 8 de junio de 2021 en alcance al evento relevante publicado el pasado 28 de mayo de 2021 y habiéndose cumplido las condiciones a las que se encontraba sujeta la suscripción y pago de acciones representativas del 2.98% del capital social de la Compañía, BLK CSF FUND A DAC es propietario de dicha inversión mediante la suscripción de acciones sin derecho a voto que han sido emitidas en esta fecha.
El 22 de marzo de 2021 la Compañía informó al público inversionista que, con efectos a partir de esta fecha, Grupo Axo y Delbora Investments AG y C&A Mode AG, socios de C&A México, S. de R.L. (“C&A México”) acordaron mutuamente dar por terminado el contrato suscrito tendiente a adquirir, directa o indirectamente, la totalidad de las partes sociales de C&A México (la “Operación”). En gran medida resultado de los efectos adversos de la Pandemia del COVID-19, las partes convinieron dar por terminado la Operación.
Grupo Axo es líder en la representación de marcas de ropa, accesorios y artículos de hogar. Hoy la Compañía se consolida como la referencia confiable e indiscutible para todas las marcas y socios que desean construir una historia de negocio de éxito en Latinoamérica. Con una sólida reputación en el sector de retail y wholesale por más de 27 años, Grupo Axo opera, distribuye y construye valor para las compañías y sus marcas a través de un modelo de operación multicanal único.
Al cierre de junio de 2021 la Compañía cuenta con un total de 5,689 puntos de venta, de los cuales 4,929 son puntos de venta en departamentales y son 760 tiendas en México y Chile, que se conforman de la siguiente manera: 265 son puntos de ventas full Price, 115 Stores in Stores (SIS) Full Price, 219 tiendas Off Price, 161 tiendas de Athletics. Adicionalmente, la Compañía cuenta con 14 tiendas de comercio electrónico y la plataforma de Privalia. Dentro de su portafolio, Grupo Axo se honra en representar a Abercrombie & Fitch, Arrow, Bath & Body Works, Bass, Brooks Brothers, Brunello Cucinelli, Calvin Klein, Coach, Crate & Barrel, Guess, Hollister, Izod, Laces, Lust, Nike, Olga, Rapsodia, Speedo, Taf, Taf Kids, Tommy Hilfiger, Van Heusen, Victoria´s Secret, Warner´s, Privalia y Promoda.
La Compañía cuenta con cuatro divisiones para el análisis de sus ingresos:
Full Price: Esta integrada por 265 tiendas, 115 “SIS” (tienda en tiendas o store in stores), 4,929 “cornes” (espacios dedicados dentro de las tiendas departamentales) y 11 tiendas de comercio electrónico. Cuenta con un portafolio de 19 marcas internacionales.
Privalia: es una plataforma de comercio electrónico la cual ofrece productos de marcas reconocidas con grandes descuentos a través de campañas de duración limitada. Privalia cuenta con más de 9 millones de miembros y durante la primera mitad del 202, el 89% de sus ventas son ventas en dispositivos móviles.
Off Price: cuenta con 219 tiendas ubicadas principalmente en centros comerciales bajo sus distintos formatos: Promoda, Urban Store y Reduce. Promoda ofrece más de 400 marcas reconocidas, así como la marca propia Rewind, con grandes descuentos para la creciente clase media en México.
Atléticos: Esta integrada por 161 tiendas y 3 tiendas de comercio electrónico. Ofrece ropa y calzado casual en tiendas multimarca.
La gestión, el posicionamiento geográfico y el conocimiento de las preferencias y hábitos de consumo en distintos mercados han permitido que la Compañía se convierta en el socio estratégico de prestigiosas marcas de ropa, calzado y accesorios líderes a nivel global, lo cual se ha traducido en la renovación de las licencias exclusivas, entrada a nuevos mercados, y en la capacidad de lograr acuerdos con nuevas marcas llegando a tener en su portafolio al 30 de junio de 2021 30 marcas (20 marcas son exclusivas, 9 marcas propias y licencias de vigencia de más de 80 años y una marca no exclusiva).
Al 30 de junio de 2021 las tiendas retail son 100% arrendadas y tienen un área de venta de 483 mil metros cuadrados. La Compañía cuenta con 6 centros de distribución de los cuales están localizados en México y en Chile.
#ProudToBeGreen – Axo Medioambiente:
Las actividades propias de Axo tienen un impacto ambiental bajo por lo que Axo no está sujeto a controles o registros especiales. La Compañía es consciente de su responsabilidad y en apego a ello, ha desarrollado una serie de iniciativas en materia de calidad de vida, ética empresarial, vínculo con la comunidad, cuidado y preservación del medio
ambiente, compromiso social, entre otras. En virtud de lo anterior, Axo está implementando políticas con base en las normas establecidas por las autoridades ambientales con la finalidad de reducir los impactos negativos al entorno. Continuamente la Compañía está buscando áreas de oportunidad para la aplicación de tecnologías más eficientes con las cuales se pretende reducir los impactos negativos en el ambiente.
En 2018 la Compañía lanzó la campaña #ProudToBeGreen con la finalidad de implementar acciones que contribuyan con el mejoramiento del medio ambiente.
En 2020 y al cierre del segundo trimestre en Axo se han reportado los siguientes resultados:
2020 Acum. Jun 2020 Acum. Jun 2021
Reciclaje1 ~488 k Kg ~228 k Kg ~306 k Kg
Impresiones ~7 k ~3 k ~4 k
Ahorro de agua ~85 MM litros ~40 MM litros ~46 MM litros 1. Centros de distribución Full Price y Off Price
#ProudToBeInclusive – Axo Inclusión:
La Compañía considera que su talento humano la mayor ventaja contra la competencia por lo que dedica mucho esfuerzo a ser un lugar deseable y reconocido para trabajar. Al 30 de junio de 2021 la Compañía contaba con 6,383 empleados. Grupo Axo es un lugar incluyente en el que el 52% de los colaboradores son mujeres, 53% de los puestos gerenciales y directivos son desempeñados por mujeres.
#ProudToBeSocialWorker – Axo Social:
Desde 2012, Tailored Help (de Axo) ha apoyado a varias organizaciones locales no lucrativas dedicadas en la manutención infantil, el autismo, la construcción de viviendas y el apoyo a las mujeres.
Información a revelar sobre los objetivos de la gerencia y sus estrategias para
alcanzar esos objetivos [bloque de texto]
La Compañía tiene los siguientes objetivos y estrategias: Administración y cuidado del flujo de efectivo.
Cuidado y seguimiento de la salud del capital humano derivado de la pandemia.
Crecimiento a través de los diferentes canales de distribución entre los que se encuentran: tiendas departamentales centros comerciales, ventas por internet.
Invierte recursos de manera consistente para garantizar su crecimiento rentable.
Explora continuamente los formatos de tienda a operar en las diferentes marcas de acuerdo con las estrategias establecidas en el plan anual y de acuerdo con la disponibilidad de centros comerciales, ofreciendo las marcas para cubrir expectativas de todo tipo de clientes.
La Compañía contempla que las acciones oportunas, la comunicación coherente, oportuna y empática sobre las medidas que se toman durante esta emergencia sanitaria, lo cual determinará la fortaleza y recuperación de la Compañía para el cumplimiento de los objetivos una vez que la crisis haya terminado.
Información a revelar sobre los recursos, riesgos y relaciones más significativos de
la entidad [bloque de texto]
La Compañía se encuentra expuesto a los siguientes riesgos por el uso de instrumentos financieros sobre los cuales ejerce administración de riesgos:
Riesgo de crédito Riesgo de liquidez Riesgo de mercado
Se presenta información sobre la exposición del Grupo a cada uno de los riesgos arriba mencionados, los objetivos, políticas y procesos del Grupo para la medición y administración de riesgos. En diversas secciones de este reporte se incluyen más revelaciones cuantitativas las cuales están incluidas en las notas del presente reporte.
Marco de administración de riesgos
El Consejo de Administración da seguimiento a los principales riesgos a los que está expuesto el Grupo, identificados con base en la información presentada por la Dirección General, así como los sistemas de contabilidad, control y auditoría internos. Con este proceso, el Consejo de Administración asegura el establecimiento de mecanismos para la identificación, análisis, administración, control y adecuada revelación de riesgos.
Las políticas de administración de riesgos se establecen para identificar y analizar los riesgos que se enfrentan, establecer los límites y controles apropiados, y para monitorear los riesgos y que se respeten los límites. Las políticas y sistemas de
administración de riesgos se revisan periódicamente para reflejar los cambios en las condiciones del mercado y en las actividades del Grupo. El Grupo mediante capacitación, estándares y procedimientos de administración, pretende desarrollar un entorno de control disciplinado y constructivo en el cual todos los empleados comprendan sus funciones y obligaciones.
El Comité de Finanzas y el Comité de Auditoría del Grupo supervisan la forma en que la administración monitorea el cumplimiento de las políticas y procedimientos de administración de riesgos del Grupo, y revisa que sea adecuado con el marco de administración de riesgos en relación con los riesgos que enfrenta el Grupo. El Comité de Auditoría del Grupo recibe apoyo de Auditoría interna en su función de supervisión. Auditoría interna realiza revisiones tanto rutinarias como especiales de los controles y procedimientos de administración de riesgos, cuyos resultados reporta al Comité de Auditoría.
La continuidad del negocio de la Compañía podría verse afectada por medidas implementadas por los gobiernos de México y otros países para prevenir la diseminación entre la población de enfermedades contagiosas.
En fechas recientes, el brote de Coronavirus COVID-19 en China y en el resto del mundo hizo que las autoridades sanitarias de México, incluidos Estados Unidos, la Unión Europea, entre muchos otros países, tomaran acciones que restringieron severamente la actividad económica. El brote epidemiológico puso en evidencia riesgos para la continuidad de los negocios de la Compañía en México y en otras partes del mundo. Dichos riesgos podrían consistir en un posible contagio del personal clave de la Compañía que limitara su capacidad de llevar a cabo sus actividades. También, en la reducción substancial del abastecimiento de mercancías y servicios clave para que la Compañía lleve a cabo sus operaciones. Finalmente, en la limitación al tránsito de los productos de la Compañía por el territorio mexicano y en otros países.
Asimismo, las acciones tomadas por las autoridades en los distintos países podrían afectar de manera adversa el crecimiento económico local y mundial, afectando el sentimiento de inversión en general, lo que podría tener un efecto en los resultados operativos, financieros y el precio de mercado de las Acciones de la Compañía.
La Compañía no puede brindar seguridad de que no habrá nuevos brotes de Coronavirus COVID-19 o de cualquier otra epidemia en los países en que desarrolla actividades productivas, ni del tiempo y severidad que tendrá dicha epidemia, lo que podría obligar a las autoridades locales y federales a tomar medidas de emergencia que comprometan la continuidad de los negocios de la Compañía, con el consecuente impacto en las actividades, situación financiera, los resultados de operación, los flujos de efectivo y las perspectivas de la Compañía.
Nuevas normas:
Una serie de nuevas normas son aplicables a los períodos anuales que comienzan después del 1 de enero de 2021 y su aplicación anticipada está permitida; sin embargo, la Compañía no ha adoptado anticipadamente la nuevas normas o modificaciones en la preparación de estos estados financieros.
Modificaciones o interpretaciones a las NIIF
La Compañía no espera un impacto significativo en los estados financieros derivado la adopción siguientes modificaciones en la fecha de vigencia:
Concesiones de alquiler relacionadas con el COVID-19 (enmiendas a la NIIF-16) - 1 de junio 2020. Propiedad, planta y equipo: producto antes del uso previsto (enmienda a la NIC-16) – 1 de enero 2022. Referencia al marco conceptual (enmiendas a las NIIF-3) – 1 de enero 2023.
Clasificación de pasivos como corrientes o no corrientes (modificación de la NIC-1)- 1 de enero 2032
La Pandemia de COVID-19 podría tener un efecto material adverso en los negocios, la situación financiera y en los resultados de las operaciones de la compañía.**
El 11 de marzo de 2020, la Organización Mundial de la Salud (OMS) declaró que el brote de Coronavirus COVID-19 era una pandemia en reconocimiento de su rápido propagación en todo el mundo, con más de 150 países afectados. Muchos gobiernos están tomando medidas cada vez más estrictas para ayudar a contener, y en muchas jurisdicciones, ahora retrasan la propagación del virus, que incluyen: exigir el autoaislamiento / cuarentena por parte de los potencialmente afectados, implementar medidas de distanciamiento social y controlar o cerrar fronteras y "bloqueando" ciudades / regiones o incluso países enteros.
Antes de esta fecha, la evaluación de la empresa en marcha realizada por la Compañía no consideró ningún evento o condición que pudiera resultar en una preocupación de la capacidad de la entidad para continuar como empresa en funcionamiento, y el pronóstico y las expectativas para el año 2021 y posteriores consideraron un crecimiento significativo.
A la fecha de los estados financieros, la apertura y cierre de tiendas se ha dado de acuerdo con semáforo epidemiológico de cada Estado de la República Mexicana y de acuerdo lo que dicta cada Gobierno Federal, Local y Alcaldía y también considerando los días y horarios de los centros comerciales; el Grupo ha sido respetuoso en acatar y cumplir al 100% las disposiciones de las autoridades para evitar multas o cierre de tiendas.
Durante el año 2020 el Gobierno Federal anuncio acuerdos oficiales del cierre de nuestra actividad por el período comprendido del 31 de marzo al 16 de abril del 2020. El 30 de marzo del 2020 el Gobierno Federal anuncio la ampliación al 30 de abril de 2020 del cierre total de establecimientos comerciales, situación que a partir del 31 de marzo todos los puntos de venta en donde Grupo Axo tiene presencia fueron totalmente cerrados y los ingresos durante el mes de abril en estos fueron de “cero”. Posterior al cierre total, en los siguientes meses la Compañía operó de acuerdo con los lineamientos del Gobierno Federal, Locales y Alcaldía y nuevamente el 19 de diciembre del 2020 y hasta el 1 de febrero del 2021 se decretó el cierre de tiendas en el Estado de México y en la Ciudad de México hasta el 9 de Febrero del 2021, los efectos de este evento se revelan en la nota 28 de los Estados Financieros Consolidados 2020, 2019 y 2018 presentados en el informe anual 2020.
**Información presentada en el informe anual 2020 de Grupo Axo Acontecimientos recientes **:
El 30 de marzo de 2020 el Gobierno Federal declaró emergencia sanitaria por causa de fuerza mayor por la pandemia generada por el virus SARS-CoV2 (COVID-19) estableciendo como medida de seguridad sanitaria la suspensión inmediata de actividades no esenciales en los sectores público, privado y social. Por esta razón, a partir de esa fecha, la Compañía cerró todas las tiendas del Grupo a nivel nacional.
En fechas recientes, el brote de Coronavirus COVID-19 en China y en el resto del mundo hizo que las autoridades sanitarias de México, incluidos Estados Unidos, la Unión Europea, entre muchos otros países, tomaran acciones que restringieron severamente la actividad económica. El brote epidemiológico puso en evidencia riesgos para la continuidad de los negocios de la Compañía en México y en otras partes del mundo. Dichos riesgos podrían consistir en un posible contagio del personal clave de la Compañía que limitara su capacidad de llevar a cabo sus actividades. También, en la reducción substancial del abastecimiento de mercancías clave para que la Compañía lleve a cabo sus operaciones, así como del tráfico de consumidores finales en puntos de venta. Finalmente, en la limitación al tránsito de los productos de la Compañía por el territorio mexicano y en otros países.
Asimismo, las acciones tomadas por las autoridades en los distintos países podrían afectar de manera adversa el crecimiento económico local y mundial, afectando el sentimiento de inversión en general, lo que podría tener un efecto en los resultados operativos y financieros de la Compañía.
Derivado de la naturaleza y situación actual de la pandemia, así como de las medidas que están siendo adoptadas por los gobiernos para contenerla, la Compañía aún no puede predecir la magnitud del impacto que dicha situación tendrá en su liquidez, resultados de operación o su situación financiera.
**Información presentada en el informe anual 2020 de Grupo Axo
Resultados de las operaciones y perspectivas [bloque de texto]
Estados consolidados de resultados (no auditados)
Tres Meses terminado el 30 de junio Seis Meses terminado el 30 de junio
(millones de pesos) 2021 2020 % 2021 2020 %
Ventas netas e ingresos por servicios $ 3,770.0 $ 1,535.8 145.5% $ 6,877.4 % 4,569.7 50.5% Costo de ventas 2,076.8 1,013.7 104.9% 3,799.4 2,648.4 43.5% Utilidad Bruta 1,693.2 522.1 224.3% 3,078.0 1,921.3 60.2% % Utilidad Bruta 44.9% 34.0% 44.8% 42.0% Gastos de administración 683.2 748.1 -8.7% 1,351.8 1,555.3 -13.1% Gastos de venta 653.1 411.8 58.6% 1,235.6 975.6 26.6%
Otros ingresos y gastos, neto y Participación en asociadas (36.1) (0.9) 3843.1% (62.9) (30.1) 109.0 % Total Gastos 1,300.3 1,159.0 12.2% 2,524.5 2,500.8 0.9% % de ingresos 34.5% 75.5% 36.7% 54.7% Utilidad de Operación 392.9 (636.9) -161.7% 553.6 (579.5) -195.5 %
Gastos por intereses 410.1 264.5 55.0% 643.2 497.4 29.3%
Ingresos por intereses (29.1) (14.7) 97.6% (55.3) (31.3) 76.3%
Fluctuación cambiaria (4.2) 74.5 -105.6% (8.0) 15.5
-151.6 %
Costo financiero, neto 376.9 324.3 16.2% 580.1 481.6 20.4% Utilidad Antes de Impuestos 16.1 (961.2) -101.7% (26.5) (1,061.2 ) -97.5% Impuestos a la utilidad 5.0 (311.5) -101.6% (9.1) (343.2) -97.3% Tasa Efectiva 30.9% 32.4% 34.4% 32.3% Utilidad Neta 11.1 (649.7) -101.7% (17.4) (718.0) -97.6% Datos informativos Depreciación y amortización 154.1 209.6 -26.5% 310.0 384.8 -19.5% Depreciación por derecho de uso 167.8 209.3 -19.8% 325.8 435.9 -25.3% Total de gastos de depreciación y amortización 321.9 418.9 -23.2% 635.8 820.7 -22.5%
Ventas e ingresos por servicios - incremento del 145.5% Las ventas e ingresos por servicios para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 aumentaron 145.5% al pasar de $1,535.8 millones de pesos para el período correspondiente en 2020 comparado con los $3,770.0 millones de pesos del segundo trimestre 2021. Este aumento en los ingresos se debió principalmente a la recuperación de la pandemia de COVID-19. Durante el segundo trimestre de 2020 las tiendas físicas pasaron por un período de cierre temporal que afectó negativamente a las ventas offline. Sin embargo, durante el mismo período de 2021, casi todas las tiendas físicas permanecieron abiertas con medidas restrictivas.
Full Price – incremento 220.5% Las ventas totales de la división Full-Price, que incluye mercancía (vendida a través de canales minoristas, mayoristas y de comercio electrónico) y otros ingresos por servicios (3.9% durante el segundo trimestre de 2021), para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 aumentaron 220.5% al pasar de $494.1 millones de pesos para el segundo trimestre del 2020 comparado con los $1,583.4 millones de pesos del segundo trimestre 2021. El cambio fue impulsado por una recuperación de la pandemia de COVID-19 en las ventas retail, que aumentaron un 240.1% durante los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 en comparación con el mismo período del año anterior. A pesar de que el segundo trimestre de 2020 fue bueno para las ventas de comercio electrónico, para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 las ventas de comercio electrónico en Full Price aumentaron 100.8% al pasar de $69.7 millones de pesos para el segundo trimestre del 2020 comparado con los $140.0 millones de pesos en el segundo trimestre 2021. El período de tres meses al 30 de junio de 2021 incluyó ventas de 3 nuevos sitios en línea para la división de Full Price que no existían en el mismo período de 2020 (Bath and Body Works Chile, Victoria’s Secret
Off Price - incremento 1,216.1%: Las ventas totales de nuestra mercancía de la división Off-Price, que se vende únicamente a través de tiendas minoristas físicas, para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 aumentaron 1,216.1% al llegar a $795.6 millones de pesos comparado con los $60.4 millones de pesos del mismo período del año anterior. Las ventas Off Price comenzaron a mostrar una recuperación significativa de COVID-19 en comparación con el segundo trimestre de 2020, pero también con el primer trimestre de 2021, dado que las tiendas permanecieron cerradas durante la mayor parte del segundo trimestre de 2020, y nuevamente durante enero de 2021 y durante la mayor parte de febrero de 2021.
Privalia – decremento 14.6%: Las ventas totales de la división Privalia para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 disminuyeron 14.6% al llegar a $717.4 millones de pesos comparada con $839.6 millones de pesos del mismo período correspondiente en 2020, principalmente por la pandemia de COVID-19 que favoreció el comercio electrónico durante el segundo trimestre de 2020 ya que las tiendas offline permanecieron cerradas. Como resultado, el número de visitas y pedidos de Privalia se desaceleró en la medida que las tiendas minoristas reabrieron. Aún con la disminución de las ventas Privalia aumentó 18.9% sus miembros totales y 8.9% sus compradores activos para el 30 de junio de 2021 en comparación con el 30 de junio de 2020. Considerando el impacto COVID completo, Privalia tiene un crecimiento compuesto de ventas netas de 14.1% para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 en comparación con los tres meses terminados el 30 de junio de 2019.
Athletics – incremento 375.6%: Las ventas totales de la división de Athletics, vendidas a través de canales minoristas, mayoristas y de comercio electrónico, para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 aumentaron 375.6% terminando el segundo trimestre con $673.6 millones de pesos comparado con $141.6 millones de pesos para el mismo período en 2020. El aumento fue impulsado principalmente por las ventas minoristas de Athletics, que aumentaron un 1,339.1% durante los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 en comparación con el mismo período del año pasado. Las ventas de comercio electrónico de Athletics para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 aumentaron en 14.5% con cifras de $117.9 millones de pesos en comparación con $103.0 millones de pesos para el mismo período del 2020, considerando que el segundo trimestre de 2020 tuvo un fuerte desempeño de comercio electrónico. La penetración del comercio electrónico fue del 20% para el segundo trimestre de 2021 en la división de Athletics (solo considerando la marca que tiene comercio electrónico).
Las ventas digitales totales, que incluyen Privalia y las plataformas de comercio electrónico de la división Full-Price y Athletics descritas anteriormente, para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 disminuyeron 3.7% al llegar $975.3 millones de pesos en comparación con $1,012.3 millones de pesos para el mismo periodo del año anterior.
Costos de venta - incremento del 104.9%: El costo de venta para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 aumentó 104.9% al llegar a $2,076.8 millones pesos comparados con $1,013.7 millones de pesos para el mismo período de 2020.
Utilidad Bruta – incremento 224.3%: El costo de ventas aumentó a una tasa menor en comparación con las ventas netas, dado que las divisiones Full-Price y Athletics tienen márgenes brutos más altos (ganancia bruta como porcentaje de las ventas netas) y mostraron una fuerte recuperación, ambas divisiones representa el 59.9% de las ventas totales para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 comparado con un 41.4% para el período correspondiente en 2020. Como resultado, se produjo una mejora y un aumento en el margen bruto consolidado (beneficio bruto como porcentaje de las ventas netas) alcanzando un 44.9% para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 frente al 34.0% del mismo período de 2020.
Total de gastos- incremento de 12.2%: Los gastos totales para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 aumentaron en 12.2% al llegar a $1,300.1 millones de pesos comparados con $1,159.0 millones de pesos para el mismo período de 2020, mientras que las ventas aumentaron 145.5%.
Durante el ejercicio 2020 la Compañía implementó diferentes iniciativas dirigidas a reducir los gastos operativos y capitalizó los efectos que la pandemia tuvo en la industria con el objetivo de hacer una operación más flexible, simple y segura. Estas iniciativas incluyeron el cierre de tiendas sin rentabilidad y la eliminación gradual de marcas poco rentables, la reducción de los costos de personal en función de menos horas de trabajo en tiendas, la congelación de contrataciones y salarios y, en la medida de lo posible, el cambio de gastos, como los arrendamientos, a rentas variables, entre otros. Estas acciones han llevado eficiencia de la operación, la cual conlleva una disminución de los gastos a 35.0% como porcentaje de las ventas netas para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 en comparación con 39.1% para el período correspondiente de 2019 (pre-COVID-19 y proforma de Privalia) y en comparación con 74.9% para el período correspondiente de 2020 (impactado por COVID-19). Los efectos de estos cambios se describen a continuación para cada uno de los rubros que componen los gastos totales.
Gastos Administrativos - decremento 8.7%: Como resultado de los esfuerzos de reducción de gastos relacionados con COVID-19
tales como la disminución de los gastos de personal y renegociaciones de varios arrendamientos de una renta fija a un esquema de renta variable, derivaron en una disminución del 8.7% al pasar de $748.1 millones de pesos al cierre del segundo trimestre del 2020 a $683.2 millones de pesos al cierre del trimestre terminado en junio 2021. La Compañía presentó una disminución del 23.2% en depreciación y amortización para el trimestre terminado el 30 de junio de 2021 la cual corresponde principalmente por el cierre de tiendas no rentables en 2020 así como por las renegociaciones de los pasivos por derecho de uso al pasar de $418.9 millones de pesos del segundo trimestre en 2020 a $321.9 millones de pesos durante el segundo trimestre de 2021 de. Dentro de los gastos de depreciación y amortización durante el segundo trimestre 2021 se tiene un importe de $167.8 millones de pesos comparado con $209.3 millones de pesos para el segundo trimestre de 2020 de depreciación por derecho de uso.
Gastos de venta – aumento 58.6%: Los gastos de venta de los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 aumentaron 58.6% al
llegar a $653.7 millones de pesos comparado con $411.7 millones de pesos para el mismo período del 2020, principalmente como resultado de los aumentos en los gastos variables a medida que aumentaron los ingresos. Algunos de estos gastos incluyen gastos logísticos, regalías, comisiones de tarjeta de crédito, entre otros. Sin embargo, como porcentaje de las ventas netas, los gastos de venta disminuyeron a 17.3% para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 en comparación con 26.8% para el segundo trimestre del 2020.
Otros ingresos y otros gastos: Otros ingresos (netos de gastos) para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021
incrementaron $35.2 millones de pesos al cerrar el segundo trimestre con $36.1 millones de pesos en comparación con $$0.9 millones de pesos del mismo período del año anterior. Dentro de este rubro se considera la participación en los resultados de asociada, la cual para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 aumentó al llegar a un ingreso de $19.2 millones de pesos comparados con una pérdida de $9.3 millones de pesos para el mismo período del año anterior, este incremento es resultado del desempeño de la participación en la empresa conjunta Guess, que mostró una sólida recuperación de la pandemia.
Costo financiero neto – incremento 16.2%: El costo financiero neto para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 aumentó en 16.2% al llegar a $376.9 millones de pesos comparado con $324.3 millones de pesos para el mismo período en 2020. Este cambio es el resultado de las tendencias que se describen a continuación para cada uno de los rubros que componen el costo financiero:
Gastos por intereses – 55%: El gasto por intereses para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 aumentó 55.0% para llegar a $410.1 millones de pesos comparado con $264.5 millones de pesos para el mismo período en 2020. El incremento fue impulsado por los gastos no recurrentes por la cancelación de instrumentos de cobertura y el costo amortizado de la deuda que la Compañía prepagó durante el segundo trimestre de 2021, representando $ 107.6 millones de pesos y $47.5 millones de pesos, respectivamente. Los gastos por intereses por derecho de uso al 30 de junio de 2021 representan un decremento del 23.9% al pasar de $57.3 millones de pesos en 2020 a $43.6 millones de pesos en junio 2021 principalmente por las renegociaciones de rentas fijas a variables durante la pandemia de COVID 19.
Ingresos por intereses – incremento 97.6%: Como resultado de mejoras en el flujo de efectivo operativo y eficiencias de capital de trabajo, los ingresos por intereses para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 aumentaron 97.6% al llegar a $29.1 millones de pesos comparados con $14.7 millones de pesos para el mismo período del año anterior. El saldo promedio de efectivo para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 aumentó a $3,078.0 millones de pesos comparado con el promedio de $2,423.7 millones de pesos para el mismo período del año anterior.
Pérdidas y (ganancias) cambiarias, neto – cambio 105.6% Como resultado de la fluctuación del peso frente a monedas extranjeras, principalmente el dólar, el impacto de las obligaciones de la Compañía denominadas en moneda extranjera se ve reflejado en una utilidad cambiaria, neta de $4.2 millones de pesos para los tres meses terminados el 30 de junio de 2021 comparados con un gasto de $74.5 millones de pesos para el mismo período de 2020.
Impuestos sobre la renta: La tasa efectiva anual estimada para el 30 de junio de 2021 fue de 34.4% en comparación con una tasa efectiva anual estimada de 32.3% para el período correspondiente en 2020. El gasto por impuesto sobre la renta se reconoce en una cantidad determinada multiplicando la ganancia (pérdida) antes de impuestos para el período de informe intermedio por la mejor estimación de la administración de la tasa promedio ponderada anual del impuesto sobre la renta esperada para el año financiero completo, ajustada por el efecto fiscal de ciertos elementos reconocidos en su totalidad en el período intermedio. Como tal, la tasa efectiva en los estados financieros intermedios puede diferir de la estimación de la administración de la tasa impositiva efectiva para los estados financieros anuales.
En la gráfica de abajo se muestra el desempeño de cada división durante las seis diferentes etapas de restricciones provocadas por la pandemia, durante 2020 y 2021. La primera que comprende los meses de enero y febrero del 2020 que fueron previos a los efectos de la pandemia. El segundo de marzo a agosto del 2020 en donde tuvimos cierres totales de tiendas primero a nivel nacional y luego en diferentes estados. El tercero que fue la reapertura del comercio durante el período de septiembre a noviembre del 2020 y finalmente el cuarto fue durante el cierre parcial de diciembre 2020 y del primer trimestre de 2021. Los porcentajes que se muestran son las variaciones contra las ventas del año anterior en donde se puede notar que cuando hay cierres de ventas el canal digital repunta pero cuando las tiendas reabren las ventas del canal digital permanecen altos y las ventas retail se recuperan rápidamente lo que nos lleva a sólo haber caído un 2% en las ventas anuales en 2020.
Para los seis meses de 2021 la Compañía presenta dos etapas en las cuales enero y febrero 2021 se tiene un cierre parcial de tiendas reflejando una disminución en ventas físicas comparadas con los mismos meses del año anterior y un incremento en ventas en línea comparadas con 2020, la segunda etapa de marzo a junio 2021 es reapertura de tiendas en las cuales se ve el incremento en ventas de tiendas físicas y una pequeña disminución de ventas en línea. Al cierre del semestre 2021 la Compañía muestra un crecimiento de 51% comparado con el mismo semestre del 2020.
Durante el primer semestre de 2021 la Compañía presenta las siguientes ventas netas e ingresos por servicios a través de sus 4 divisiones, así como por los ingresos por canal:
1 Incluye tiendas de comercio electrónico
2 Incluye otros ingresos
Situación financiera, liquidez y recursos de capital [bloque de texto]
Balance general:
Efectivo y equivalentes de efectivo: La Compañía registra al cierre de junio en efectivo y equivalentes de efectivo un saldo de $3,666.1 millones de pesos, resultado de las acciones tomadas para conservar la caja lo que representa un crecimiento contra mismo período del año anterior del 37%, equivalente a $998 millones de pesos.
Inventarios: Las acciones para optimizar el capital de trabajo dieron como resultado una disminución del 29% del inventario al cerrar el trimestre con $2,890.0 millones de pesos comparado con $4,087.1 millones de pesos del mismo mes del año anterior.
Deuda Financiera: La deuda financiera al 30 de junio de 2021 es de $9,784.8 millones de pesos comparada con $10,133.4 millones de pesos al cierre de junio de 2020, la cual está integrada de la siguiente manera:
Junio 2021 Junio 2020
Deuda Bruta Costo
amortizado Coberturas Total de deuda Deuda Bruta
Costo
amortizado Coberturas
Total de deuda Documentos por pagar a bancos
corto plazo - - -
(0.0) 2,247.8 (1.7) - 2,246.2 Certificados bursátiles corto plazo 131.0 - - 131.0 548.4 (1.5) - 546.9 Pasivo por derecho de uso Corto
Plazo 551.9 - - 551.9 585.7 - - 585.7 Pasivo por derecho de uso Largo
Plazo 1,425.6 - - 1,425.6 1,398.7 - - 1,398.7 Certificados bursátiles 1,651.6 (16.5) - 1,635.1 3,237.0 (25.1) - 3,211.8 Documentos por pagar a bancos
largo plazo - - -
- 2,172.6 (28.6) - 2,144.0 Bono internacional 6,435.9 (108.7) (285.9) 6,041.2 - - -
Deuda Total 10,196.0 (125.2) (285.9) 9,784.8 10,190.2 (56.9) - 10,133.4 Pasivo Financiero con costo: El pasivo financiero con costo a corto plazo asciende a $131.0 millones de pesos al cierre de junio de 2021, una disminución contra diciembre de 2020 de $2,333.4 millones de pesos correspondiente al prepago de los préstamos bancarios y certificados bursátiles. Al 30 de junio de 2021 el pasivo financiero con costo a largo plazo asciende a $7,676.3 millones de pesos, el cual representa un aumento respecto diciembre 2020 de $2,126.4 millones de pesos derivado del bono internacional obtenido en junio 2021 y el prepago del crédito sindicado y certificados bursátiles. En la siguiente tabla se presenta la estructura y saldo de la deuda sin costo amortizado de la deuda y sin efecto de la cobertura a valor razonable del bono internacional en millones de pesos a la mencionada fecha:
DEUDA VALOR DE LA LÍNEA
MONEDA VENCIMIENTO SOBRE TASA TASA COBERTURA
DEUDA UTILIZADA Bursátil $251.6 MXN 22-ene-26 8.48% Fija 8.48% Fija $261.3* Bursátil $1,400.0 MXN 23-may-26 10.50% Fija 10.50% Fija $1,521.3* Bono internacional $325.0 USD 08-jun-26 5.75% 10.50% $325.0**
* Incluye intereses capitalizados ** $6,435.9 millones de pesos
A continuación, se muestra una gráfica con los % de la deuda de la compañía por tipo de moneda adquirida
Inversiones de capital: En línea con la estrategia de la Compañía relativa a optimizar las inversiones de capital para privilegiar la administración del efectivo, las inversiones de capital de $110.0 millones de pesos se han destinado principalmente a la expansión de las habilidades de comercio digital del grupo, adecuaciones para dar cumplimiento con las medidas de seguridad por la pandemia en los puntos de venta de la Compañía.
Control interno [bloque de texto]
La Dirección General es responsable de establecer y mantener el sistema de Control Interno para asegurar el cumplimiento de los objetivos de la Compañía, así como la eficiencia y eficacia de las operaciones y la utilización de los activos.
El Consejo de Administración ha designado un Comité de Auditoría integrado tanto por consejeros independientes, patrimoniales y relacionados el cual entre otras funciones tiene la responsabilidad de asegurar que el Sistema de Control Interno implementado por la Administración funcione adecuadamente. Para este fin se apoya en las áreas de auditoría interna que le reportan directamente. El Comité de auditoría revisa y aprueba el plan anual de trabajo del equipo de auditoría interna el cual se prepara con base en una previa identificación de riesgos del negocio y está orientado a verificar el adecuado funcionamiento de los procesos de control establecidos por la administración. Se reciben reportes trimestrales de los resultados de las revisiones llevadas a cabo y se da seguimiento a las observaciones detectadas.
El Comité de auditoría aprueba la contratación de servicios de auditoría externa, cerciorándose de la independencia y capacidad profesional de la firma que los lleva a cabo, contratación que fue ratificada por el Consejo de Administración. Así mismo el Comité de Auditoria tiene bajo su responsabilidad la presentación de reportes periódicos de los avances de su trabajo y las observaciones que hubiera desarrollado.
Finalmente, se tiene establecido un Código de Ética y Manual de Conducta y un sistema de denuncias, teniendo el Comité de Auditoría la responsabilidad de cerciorarse de un adecuado cumplimiento y también de dar seguimiento a las denuncias que se hubieran recibido.
Información a revelar sobre las medidas de rendimiento fundamentales e indicadores
que la gerencia utiliza para evaluar el rendimiento de la entidad con respecto a los
objetivos establecidos [bloque de texto]
Los principales indicadores con las cuales la Compañía mide el rendimiento para cumplir con sus objetivos son:
Apalancamiento Deuda Financiera1
UAFIDA2 3.50
Apalancamiento deuda neta
Deuda Financiera menos efectivo y equivalentes de efectivo
UAFIDA2
2.19
Cobertura de tasa de interés UAFIDA2
Costo Financiero2 2.80
UAFIDA menos Capex* UAFIDA2 menos Capex2 2,562 millones de pesos
1 Deuda Financiera: incluye certificados bursátiles, bono internacional y pasivos por derecho de uso.
*Capex, o gasto de capital, se define como nuestra inversión en mobiliario y equipos y mejoras de arrendamiento. El capex no es una medida del desempeño financiero o la liquidez bajo las NIIF. Capex no tiene un significado estandarizado, y la definición de la Compañía de Capex puede no ser comparable con la utilizada por otras compañías
2 Cifras últimos doce meses.
Los indicadores económicos y de negocio presentados en este informe respecto de los resultados obtenidos en el mismo período del año anterior, reflejan la consolidación de las operaciones de Grupo Axo S.A.P.I de C.V.
[110000] Información general sobre estados financieros
Clave de cotización:
AXOPeriodo cubierto por los estados financieros:
Del 01 de enero al 30 de junio de 2021 InternosFecha de cierre del periodo sobre el que se informa :
2021-06-30Nombre de la entidad que informa u otras formas de
identificación:
AXO
Descripción de la moneda de presentación :
MXNGrado de redondeo utilizado en los estados
financieros:
Miles de pesos
Consolidado:
SiNúmero De Trimestre:
2Tipo de emisora:
ICSExplicación del cambio en el nombre de la entidad
que informa u otras formas de identificación desde el
final del periodo sobre el que se informa precedente:
Descripción de la naturaleza de los estados
financieros:
Información a revelar sobre información general sobre los estados financieros
[bloque de texto]
Estados Financieros Consolidados Dictaminados al 31 de diciembre de 2020, 2019 y 2018
[210000] Estado de situación financiera, circulante/no circulante
Concepto Cierre Trimestre
Actual 2021-06-30
Cierre Ejercicio Anterior 2020-12-31 Estado de situación financiera [sinopsis]
Activos [sinopsis]
Activos circulantes[sinopsis]
Efectivo y equivalentes de efectivo 3,666,113,000 3,715,919,000 Clientes y otras cuentas por cobrar 1,358,088,000 1,208,583,000
Impuestos por recuperar 450,377,000 268,167,000
Otros activos financieros 0 0
Inventarios 2,890,050,000 2,944,986,000
Activos biológicos 0 0
Otros activos no financieros 0 0
Total activos circulantes distintos de los activos no circulantes o grupo de activos para su disposición clasificados como mantenidos para la venta
8,364,628,000 8,137,655,000
Activos mantenidos para la venta 0 0
Total de activos circulantes 8,364,628,000 8,137,655,000
Activos no circulantes [sinopsis]
Clientes y otras cuentas por cobrar no circulantes 0 0
Impuestos por recuperar no circulantes 0 0
Inventarios no circulantes 393,376,000 0
Activos biológicos no circulantes 0 0
Otros activos financieros no circulantes 0 0
Inversiones registradas por método de participación 0 0
Inversiones en subsidiarias, negocios conjuntos y asociadas 396,778,000 441,293,000
Propiedades, planta y equipo 1,553,968,000 1,768,920,000
Propiedades de inversión 0 0
Activos por derechos de uso 1,869,016,000 1,913,179,000
Crédito mercantil 3,703,854,000 3,703,854,000
Activos intangibles distintos al crédito mercantil 2,908,076,000 2,953,357,000 Activos por impuestos diferidos 1,279,178,000 1,116,147,000
Otros activos no financieros no circulantes 0 0
Total de activos no circulantes 12,104,246,000 11,896,750,000
Total de activos 20,468,874,000 20,034,405,000
Capital Contable y Pasivos [sinopsis] Pasivos [sinopsis]
Pasivos Circulantes [sinopsis]
Proveedores y otras cuentas por pagar a corto plazo 2,280,582,000 3,009,353,000
Impuestos por pagar a corto plazo 258,865,000 98,670,000
Otros pasivos financieros a corto plazo 130,982,000 2,464,352,000 Pasivos por arrendamientos a corto plazo 551,934,000 552,687,000
Otros pasivos no financieros a corto plazo 0 0
Provisiones circulantes [sinopsis]
Provisiones por beneficios a los empleados a corto plazo 0 0
Otras provisiones a corto plazo 348,210,000 296,524,000
Total provisiones circulantes 348,210,000 296,524,000
Total de pasivos circulantes distintos de los pasivos atribuibles a activos mantenidos para la venta 3,570,573,000 6,421,586,000 Pasivos atribuibles a activos mantenidos para la venta 0 0
Total de pasivos circulantes 3,570,573,000 6,421,586,000
Pasivos a largo plazo [sinopsis]
Proveedores y otras cuentas por pagar a largo plazo 501,231,000 102,941,000
Concepto Cierre Trimestre Actual 2021-06-30 Cierre Ejercicio Anterior 2020-12-31
Otros pasivos financieros a largo plazo 7,676,303,000 5,549,893,000 Pasivos por arrendamientos a largo plazo 1,425,559,000 1,502,466,000
Otros pasivos no financieros a largo plazo 0 0
Provisiones a largo plazo [sinopsis]
Provisiones por beneficios a los empleados a Largo plazo 16,974,000 16,609,000
Otras provisiones a largo plazo 352,791,000 352,791,000
Total provisiones a largo plazo 369,765,000 369,400,000
Pasivo por impuestos diferidos 742,903,000 874,582,000
Total de pasivos a Largo plazo 10,715,761,000 8,399,282,000
Total pasivos 14,286,334,000 14,820,868,000
Capital Contable [sinopsis]
Capital social 3,754,462,000 2,819,180,000
Prima en emisión de acciones 738,295,000 738,295,000
Acciones en tesorería 0 0
Utilidades acumuladas 88,678,000 425,622,000
Otros resultados integrales acumulados 204,386,000 (234,390,000) Total de la participación controladora 4,785,821,000 3,748,707,000
Participación no controladora 1,396,719,000 1,464,830,000
Total de capital contable 6,182,540,000 5,213,537,000
[310000] Estado de resultados, resultado del periodo, por función de
gasto
Concepto Acumulado Año
Actual 01-01 - 2021-06-30 Acumulado Año Anterior 01-01 - 2020-06-30 Trimestre Año Actual 04-01 - 2021-06-30 Trimestre Año Anterior 04-01 - 2020-06-30 Resultado de periodo [sinopsis]
Utilidad (pérdida) [sinopsis]
Ingresos 6,877,430,000 4,569,694,000 3,769,973,000 1,535,792,000 Costo de ventas 3,799,384,000 2,648,437,000 2,076,778,000 1,013,690,000 Utilidad bruta 3,078,046,000 1,921,257,000 1,693,195,000 522,102,000 Gastos de venta 1,235,552,000 975,613,000 653,079,000 411,785,000 Gastos de administración 1,351,827,000 1,555,265,000 683,226,000 748,104,000 Otros ingresos 64,924,000 32,636,000 36,715,000 2,241,000 Otros gastos 2,034,000 2,549,000 664,000 1,326,000
Utilidad (pérdida) de operación 553,557,000 (579,534,000) 392,941,000 (636,872,000) Ingresos financieros 167,710,000 258,712,000 106,423,000 97,061,000 Gastos financieros 747,769,000 740,346,000 483,289,000 421,394,000 Participación en la utilidad (pérdida) de asociadas y negocios
conjuntos
0 0 0 0
Utilidad (pérdida) antes de impuestos (26,502,000) (1,061,168,000) 16,075,000 (961,205,000) Impuestos a la utilidad (9,106,000) (343,201,000) 4,975,000 (311,532,000) Utilidad (pérdida) de operaciones continuas (17,396,000) (717,967,000) 11,100,000 (649,673,000)
Utilidad (pérdida) de operaciones discontinuadas 0 0 0 0
Utilidad (pérdida) neta (17,396,000) (717,967,000) 11,100,000 (649,673,000)
Utilidad (pérdida), atribuible a [sinopsis]
Utilidad (pérdida) atribuible a la participación controladora (119,506,000) (727,562,000) (52,272,000) (626,327,000) Utilidad (pérdida) atribuible a la participación no controladora 102,110,000 9,595,000 63,372,000 (23,346,000) Utilidad por acción [bloque de texto]
Utilidad por acción [sinopsis] Utilidad por acción [partidas] Utilidad por acción básica [sinopsis]
Utilidad (pérdida) básica por acción en operaciones continuas (0.78) (4.73) (0.35) (4.22) Utilidad (pérdida) básica por acción en operaciones
discontinuadas
0 0 0 0
Total utilidad (pérdida) básica por acción (0.78) (4.73) (0.35) (4.22)
Utilidad por acción diluida [sinopsis]
Utilidad (pérdida) básica por acción diluida en operaciones continuas
(0.78) (4.73) (0.35) (4.22)
Utilidad (pérdida) básica por acción diluida en operaciones discontinuadas
0 0 0 0
[410000] Estado del resultado integral, componentes ORI presentados
netos de impuestos
Concepto Acumulado Año Actual 2021-01-01 - 2021-06-30 Acumulado Año Anterior 2020-01-01 - 2020-06-30 Trimestre Año Actual 2021-04-01 - 2021-06-30 Trimestre Año Anterior 2020-04-01 - 2020-06-30 Estado del resultado integral [sinopsis]Utilidad (pérdida) neta (17,396,000) (717,967,000) 11,100,000 (649,673,000)
Otro resultado integral [sinopsis]
Componentes de otro resultado integral que no se reclasificarán a resultados, neto de impuestos [sinopsis]
Otro resultado integral, neto de impuestos, utilidad (pérdida) de inversiones en instrumentos de capital
0 0 0 0
Otro resultado integral, neto de impuestos, utilidad (pérdida) por revaluación 0 0 0 0 Otro resultado integral, neto de impuestos, utilidad (pérdida) por nuevas mediciones de planes
de beneficios definidos
(1,228,000) 0 0 0
Otro resultado integral, neto de impuestos, cambio en el valor razonable de pasivos financieros atribuible a cambios en el riesgo de crédito del pasivo
0 0 0 0
Otro resultado integral, neto de impuestos, utilidad (pérdida) en instrumentos de cobertura que cubren inversiones en instrumentos de capital
0 0 0 0
Participación de otro resultado integral de asociadas y negocios conjuntos que no se reclasificará a resultados, neto de impuestos
0 0 0 0
Total otro resultado integral que no se reclasificará a resultados, neto de impuestos (1,228,000) 0 0 0
Componentes de otro resultado integral que se reclasificarán a resultados, neto de impuestos [sinopsis]
Efecto por conversión [sinopsis]
Utilidad (pérdida) de efecto por conversión, neta de impuestos 9,639,000 (66,983,000) 16,653,000 (69,647,000) Reclasificación de efecto por conversión, neto de impuestos 0 0 0 0 Efecto por conversión, neto de impuestos 9,639,000 (66,983,000) 16,653,000 (69,647,000)
Activos financieros disponibles para la venta [sinopsis]
Utilidad (pérdida) por cambios en valor razonable de activos financieros disponibles para la venta, neta de impuestos
0 0 0 0
Reclasificación de la utilidad (pérdida) por cambios en valor razonable de activos financieros disponibles para la venta, neta de impuestos
0 0 0 0
Cambios en valor razonable de activos financieros disponibles para la venta, neto de impuestos 0 0 0 0
Coberturas de flujos de efectivo [sinopsis]
Utilidad (pérdida) por coberturas de flujos de efectivo, neta de impuestos 0 0 0 0 Reclasificación de la utilidad (pérdida) por coberturas de flujos de efectivo, neta de impuestos 0 0 0 0 Importes eliminados del capital incluidos en el valor contable de activos (pasivos) no financieros
que se hayan adquirido o incurrido mediante una transacción prevista de cobertura altamente probable, neto de impuestos
0 0 0 0
Coberturas de flujos de efectivo, neto de impuestos 0 0 0 0
Coberturas de inversiones netas en negocios en el extranjero [sinopsis]
Utilidad (pérdida) por coberturas de inversiones netas en negocios en el extranjero, neto de impuestos
0 0 0 0
Reclasificación por coberturas de inversiones netas en negocios en el extranjero, neto de impuestos
0 0 0 0
Coberturas de inversiones netas en negocios en el extranjero, neto de impuestos 0 0 0 0
Cambios en el valor temporal de las opciones [sinopsis]
Utilidad (pérdida) por cambios en el valor temporal de las opciones, neta de impuestos 410,175,000 190,550,000 336,219,000 (111,479,000) Reclasificación de cambios en el valor temporal de las opciones, neto de impuestos 0 0 0 0 Cambios en el valor temporal de las opciones, neto de impuestos 410,175,000 190,550,000 336,219,000 (111,479,000)
Cambios en el valor de contratos a futuro [sinopsis]
Utilidad (pérdida) por cambios en el valor de contratos a futuro, neta de impuestos 0 0 0 0 Reclasificación de cambios en el valor de contratos a futuro, neto de impuestos 0 0 0 0 Cambios en el valor de contratos a futuro, neto de impuestos 0 0 0 0
Concepto Acumulado Año Actual 2021-01-01 - 2021-06-30 Acumulado Año Anterior 2020-01-01 - 2020-06-30 Trimestre Año Actual 2021-04-01 - 2021-06-30 Trimestre Año Anterior 2020-04-01 - 2020-06-30 Cambios en el valor de márgenes con base en moneda extranjera [sinopsis]
Utilidad (pérdida) por cambios en el valor de márgenes con base en moneda extranjera, neta de impuestos
0 0 0 0
Reclasificación de cambios en el valor de márgenes con base en moneda extranjera, neto de impuestos
0 0 0 0
Cambios en el valor de márgenes con base en moneda extranjera, neto de impuestos 0 0 0 0
Activos financieros a valor razonable a través del ORI [sinopsis]
Utilidad (pérdida) en activos financieros a valor razonable a través del ORI, neto de impuestos 0 0 0 0 Ajustes por reclasificación de activos financieros a valor razonable a través del ORI, neto de
impuestos
0 0 0 0
Monto del capital eliminado o ajustado contra el valor razonable de activos financieros reclasificados a través del ORI, neto de impuestos
0 0 0 0
ORI, neto de impuestos, de activos financieros a valor razonable a través del ORI 0 0 0 0 Participación de otro resultado integral de asociadas y negocios conjuntos que se reclasificará a
resultados, neto de impuestos
0 0 0 0
Total otro resultado integral que se reclasificará al resultado del periodo, neto de impuestos 419,814,000 123,567,000 352,872,000 (181,126,000) Total otro resultado integral 418,586,000 123,567,000 352,872,000 (181,126,000) Resultado integral total 401,190,000 (594,400,000) 363,972,000 (830,799,000)
Resultado integral atribuible a [sinopsis]
Resultado integral atribuible a la participación controladora 319,268,000 (716,662,000) 312,834,000 (807,117,000) Resultado integral atribuible a la participación no controladora 81,922,000 122,262,000 51,138,000 (23,682,000)
[520000] Estado de flujos de efectivo, método indirecto
Concepto Acumulado Año
Actual 2021-01-01 - 2021-06-30 Acumulado Año Anterior 2020-01-01 - 2020-06-30 Estado de flujos de efectivo [sinopsis]
Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de operación [sinopsis]
Utilidad (pérdida) neta (17,396,000) (717,967,000)
Ajustes para conciliar la utilidad (pérdida) [sinopsis]
+ Operaciones discontinuas 0 0
+ Impuestos a la utilidad (9,106,000) (343,201,000)
+ (-) Ingresos y gastos financieros, neto 587,397,000 466,063,000 + Gastos de depreciación y amortización 635,585,000 820,698,000 + Deterioro de valor (reversiones de pérdidas por deterioro de valor) reconocidas en el resultado del periodo 0 14,258,000
+ Provisiones 21,250,000 (10,439,000)
+ (-) Pérdida (utilidad) de moneda extranjera no realizadas 0 0
+ Pagos basados en acciones 0 0
+ (-) Pérdida (utilidad) del valor razonable 0 0
- Utilidades no distribuidas de asociadas 0 0
+ (-) Pérdida (utilidad) por la disposición de activos no circulantes 0 0 + Participación en asociadas y negocios conjuntos (24,085,000) 3,335,000 + (-) Disminuciones (incrementos) en los inventarios 54,936,000 (626,906,000) + (-) Disminución (incremento) de clientes 22,830,000 480,232,000 + (-) Disminuciones (incrementos) en otras cuentas por cobrar derivadas de las actividades de operación (354,544,000) (166,293,000) + (-) Incremento (disminución) de proveedores (164,428,000) (148,335,000) + (-) Incrementos (disminuciones) en otras cuentas por pagar derivadas de las actividades de operación (15,316,000) 82,317,000 + Otras partidas distintas al efectivo 93,643,000 63,604,000 + Otros ajustes para los que los efectos sobre el efectivo son flujos de efectivo de inversión o financiamiento 0 0
+ Ajuste lineal de ingresos por arrendamientos 0 0
+ Amortización de comisiones por arrendamiento 0 0
+ Ajuste por valor de las propiedades 0 0
+ (-) Otros ajustes para conciliar la utilidad (pérdida) 0 0 + (-) Total ajustes para conciliar la utilidad (pérdida) 848,162,000 635,333,000 Flujos de efectivo netos procedentes (utilizados en) operaciones 830,766,000 (82,634,000)
- Dividendos pagados 0 0
+ Dividendos recibidos 0 0
- Intereses pagados 0 0
+ Intereses recibidos 0 0
+ (-) Impuestos a las utilidades reembolsados (pagados) 167,021,000 85,332,000
+ (-) Otras entradas (salidas) de efectivo 0 0
Flujos de efectivo netos procedentes de (utilizados en) actividades de operación 663,745,000 (167,966,000)
Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de inversión [sinopsis]
+ Flujos de efectivo procedentes de la pérdida de control de subsidiarias u otros negocios 0 0 - Flujos de efectivo utilizados para obtener el control de subsidiarias u otros negocios 0 579,798,000 + Otros cobros por la venta de capital o instrumentos de deuda de otras entidades 0 0 - Otros pagos para adquirir capital o instrumentos de deuda de otras entidades 0 0 + Otros cobros por la venta de participaciones en negocios conjuntos 0 0 - Otros pagos para adquirir participaciones en negocios conjuntos 0 0 + Importes procedentes de la venta de propiedades, planta y equipo 0 0 - Compras de propiedades, planta y equipo 110,015,000 105,956,000 + Importes procedentes de ventas de activos intangibles 0 0
- Compras de activos intangibles 10,359,000 25,673,000
Concepto Acumulado Año Actual 2021-01-01 - 2021-06-30 Acumulado Año Anterior 2020-01-01 - 2020-06-30
+ Importes procedentes de subvenciones del gobierno 0 0
- Anticipos de efectivo y préstamos concedidos a terceros 0 0 + Cobros procedentes del reembolso de anticipos y préstamos concedidos a terceros 0 0 - Pagos derivados de contratos de futuro, a término, de opciones y de permuta financiera 0 0 + Cobros procedentes de contratos de futuro, a término, de opciones y de permuta financiera 0 0
+ Dividendos recibidos 68,600,000 0
- Intereses pagados 0 0
+ Intereses cobrados 55,259,000 31,338,000
+ (-) Impuestos a la utilidad reembolsados (pagados) 0 0
+ (-) Otras entradas (salidas) de efectivo (2,424,000) (1,934,000) Flujos de efectivo netos procedentes de (utilizados en) actividades de inversión 1,061,000 (682,023,000)
Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de financiamiento[sinopsis]
+ Importes procedentes por cambios en las participaciones en la propiedad en subsidiarias que no dan lugar a la pérdida de control
0 0
- Pagos por cambios en las participaciones en la propiedad en subsidiarias que no dan lugar a la pérdida de control
0 0
+ Importes procedentes de la emisión de acciones 935,282,000 233,373,000 + Importes procedentes de la emisión de otros instrumentos de capital 0 0 - Pagos por adquirir o rescatar las acciones de la entidad 0 0
- Pagos por otras aportaciones en el capital 0 0
+ Importes procedentes de préstamos 6,530,783,000 1,994,588,000
- Reembolsos de préstamos 6,489,748,000 152,565,000
- Pagos de pasivos por arrendamientos financieros 0 0
- Pagos de pasivos por arrendamientos 405,329,000 247,518,000
+ Importes procedentes de subvenciones del gobierno 0 0
- Dividendos pagados 323,175,000 0
- Intereses pagados 488,489,000 273,103,000
+ (-) Impuestos a las ganancias reembolsados (pagados) 0 0 + (-) Otras entradas (salidas) de efectivo (473,936,000) 89,057,000 Flujos de efectivo netos procedentes de (utilizados en) actividades de financiamiento (714,612,000) 1,643,832,000 Incremento (disminución) neto de efectivo y equivalentes al efectivo, antes del efecto de los cambios en la tasa de
cambio
(49,806,000) 793,843,000
Efectos de la variación en la tasa de cambio sobre el efectivo y equivalentes al efectivo [sinopsis]
Efectos de la variación en la tasa de cambio sobre el efectivo y equivalentes al efectivo 0 (184) Incremento (disminución) neto de efectivo y equivalentes de efectivo (49,806,000) 793,843,000 Efectivo y equivalentes de efectivo al principio del periodo 3,715,919,000 1,874,607,000 Efectivo y equivalentes de efectivo al final del periodo 3,666,113,000 2,668,450,000
