estados
contables
completos
30 de
Septiembre
de 2012
INFORME DE LA ADMINISTRACIÓN – Enero a Septiembre de 2012
Señores accionistas
Presentamos el Informe de la Administración y los Estados Contables de Itaú Unibanco Holding S.A. (Itaú Unibanco) y de sus controladas correspondientes al período de enero a septiembre de 2012, los cuales siguen las normas establecidas por la Ley de Sociedades por Acciones, por el Consejo Monetario Nacional (CMN), por el Banco Central do Brasil (Bacen), por la Comisión de Valores Mobiliarios (CVM), por la Superintendencia de Seguros Privados (Susep) y por el Consejo Nacional de Seguros Privados (CNSP).
1) Destaques
1.1) Evento Societario: Recompra de acciones (OPA) de Redecard S.A.
Con relación a la OPA de Redecard, destacamos los principales hechos ocurridos:
En la subasta de 24 de septiembre de 2012, adquirimos 298.989.137 acciones ordinarias de emisión de
Redecard, representativas de 44,4% de su respectivo capital social;
Tanto en ambiente de negociación privada cómo en subastas en la BM&FBovespa, adquirimos hasta el
30 de septiembre 100 acciones más de Redecard y, en octubre, más 23.987.343 acciones ordinarias
por el monto de la oferta más la variación de la tasa SELIC del período;
Con las referidas adquisiciones, detenemos ahora 659.461.936 acciones ordinarias, equivalentes a un
98,0% de participación;
Todas las adquisiciones hechas a partir del 24 de septiembre y hasta la fecha de este informe,
equivalen a una inversión de R$ 11,3 mil millones;
El 18 de octubre de 2012, la Comisión de Valores Mobiliarios (CVM) canceló el registro de compañía
abierta de Redecard;
El banco espera concluir la compra de un 100% de los no controladores hasta el final de 2012.
Redecard continuará como una empresa independiente, actuando en asociación con otros bancos, con más flexibilidad para la fijación de precios y con sinergias originadas de la integración. Además, el uso combinado de las infraestructuras de Redecard e Itaú Unibanco traerá más flexibilidad y agilidad a las operaciones, tanto para los productos de pagos ofrecidos a los clientes, como para la oferta a los comerciantes.
1.2) Inversiones en Tecnología
A finales de septiembre, anunciamos la inversión de R$ 10,4 mil millones en tecnología, innovación y atención a ser efectuada durante el período de 2012 hasta 2015, de los cuales:
- R$ 2,7 mil millones en sistemas de procesamiento de datos;
- R$ 0,8 mil millones para adquisición de programas informáticos (“software”);
- R$ 4,6 mil millones para el desarrollo de sistemas; y
- R$ 2,3 mil millones para nuestro nuevo Data Center en Mogi Mirim (en construcción), uno de los más
grandes centros tecnológicos del mundo, con capacidad para soportar la expansión de las operaciones en las próximas tres décadas. La primera etapa de la obra se concluirá en 2014, con previsión de generar alrededor de 700 empleos directos, además de contribuir significativamente para el desarrollo de la economía, del comercio y capacitación de la mano de obra en la región.
El monto de R$ 10,4 mil millones constituye una de las más grandes inversiones privadas en pro del crecimiento de la economía brasilera, con miras al aumento de la eficiencia, la mejora continua de la calidad de los servicios prestados y del tiempo de respuesta a los clientes.
1.3) Nuevo Concepto de Agencia y Servicios
De forma innovadora y utilizando recursos tecnológicos avanzados, en agosto inauguramos la agencia
concepto en el shopping center Villa Lobos (São Paulo - Capital), con plan diferenciado y inspirada en la
concepción visual de una tienda, proporcionando más interacción entre nuestros gerentes y clientes, dentro de un ambiente más acogedor, confortable y seguro. La agencia concepto también funciona en el
horario diferenciado de las agencias de Itaú en shopping centers, de las 12h00 a 20h00.
1.4) Otros Destaques
Dow Jones Sustainability World Index (DJSI) – Fuimos elegidos por la 13ª vez consecutiva para componer el DSJI, el principal índice de sustentabilidad del mundo, en su edición 2012/2013.
Somos el único banco latino-americano a participar en la composición del índice desde su creación. La nueva cartera está compuesta por 340 empresas de 30 países, de las cuales solamente 9 empresas brasileras, y otras tres relacionadas al grupo: Itaúsa, Duratex y Redecard.
En esa edición, alcanzamos la nota máxima (100%) del sector bancos en lo relacionado a “Desarrollo del Capital Humano”, “Involucración con públicos estratégicos” y “Políticas / Acciones anti-crimen y fraudes”, además de figurar con puntuación arriba de la media del sector en todos los ítems de evaluación.
Lanzamiento de Nueva Tarjeta de Crédito - De forma pionera, lanzamos en agosto la tarjeta de crédito Itaucard 2.0, con tasas de interés reducidas, entre 3,99% y 5,99%, de acuerdo con el segmento del cliente. Conscientes de que el mercado brasilero de tarjetas de crédito está en franco crecimiento y ganando cada vez más importancia como instrumento de bancarización, constantemente estudiamos maneras de mejorar nuestros productos y de encontrar caminos para reducir las tasas de interés. Con este desafío por delante, analizamos variados modelos de tarjetas de crédito existentes en el mercado internacional y realizamos, desde 2010, diversas encuestas y testes para llegar a este nuevo modelo.
Desde su lanzamiento, 300 mil clientes han solicitado el producto, el cuales ofrecido en la versión “tarjeta múltiple”, con funciones de débito y crédito.
Facebook - Nuestra fan page alcanzó más de 2,7 millones de fans, siendo que:
tenemos la fan page con la mayor cantidad de seguidores del mundo en el sector financiero,
según la pesquisa conducida en septiembre de 2012 por Social Bakers; y
considerando todas las marcas brasileras de todos los segmentos, somos la 8ª más grande fan
page de Brasil.
Valor de Mercado en Bolsa - El 30 de septiembre de 2012, éramos como el 16º mayor banco del mundo de acuerdo con el criterio de valor de mercado (R$ 138,4 mil millones), según el ranking de Bloomberg, a pesar de la devaluación del Real, puesto que el ranking es calculado en dólares.
Ratings de Standard & Poor´s – En julio, la agencia de ratings Standard & Poor´s divulgó la revaluación de las notas de riesgo de los bancos brasileros, siendo que las notas atribuidas a Itaú Unibanco Holding mejoraron en la clasificación en cuanto a nuestra capacidad de pago de obligaciones de corto plazo: Captaciones en Moneda Extranjera (Corto Plazo) de A-3 para A-2, Captaciones en Moneda Nacional (Corto Plazo) de A-3 para A-2.
BMG - El Consejo Administrativo de Defensa Económica (CADE) aprobó la asociación entre Itaú Unibanco y Banco BMG. Itaú detendrá 70% y BMG 30% de la asociación, con el objetivo de aumentar el desempeño de las instituciones en el mercado de crédito consignado.
1.5) Evento Subsecuente
Informamos que vendemos a la Experian la totalidad de nuestra participación en la Serasa. La Experian pagará R$ 1,7 mil millones a Itaú Unibanco, en efectivo, por 601.403 acciones de SERASA, representativas del 16,14% del capital de la compañía. Se calcula que el resultado derivado de tal enajenación, antes de los impuestos al banco, sea de R$ 1,5 mil millones en el cuarto trimestre de 2012.
2) Informaciones e Indicadores
La siguiente tabla presenta nuestras principales informaciones e indicadores. Los Estados Contables Completos y el Informe de Análisis Gerencial de la Operación, con las informaciones detalladas sobre las operaciones del período, están disponibles en el sitio de Itaú Unibanco: www.itau-unibanco.com.br/ri, sección Informaciones Financieras, opción Estados Contables, haga un click en BRGAAP y elige el año 2012.
Resultado Bruto De La Intermediación Financiera 38,3 34,5 11,3% 12,7 11,9 6,5% Gastos de Provisión para Créditos de Liquidación Dudosa (18,0) (14,5) 24,2% (5,9) (6,0) -0,8% Ingresos por Recuperación de Créditos Dados de Baja como 3,5 3,9 -11,2% 1,2 1,1 2,9% Ingresos por Servicios, Rentas de Tarifas Bancarias y Resultado
de Operaciones de Seguros, Previsión y Capitalización 17,2 15,9 8,7% 5,7 5,8 -1,6% Gastos de Personal, Administrativos y Otros Gastos Operativos
(23,9)
(23,4) 2,4% (8,0) (7,9) 1,9%
Gastos Tributarios (3,3) (3,0) 10,4% (1,1) (1,0) 9,5%
Impuesto de Renta y Contribución Social (2,8) (2,3) 22,3% (1,0) (1,8) -44,8%
Beneficio Neto Recurrente 10,5 10,9 -3,2% 3,4 3,6 -4,8%
Beneficio Neto 10,1 10,9 -7,7% 3,4 3,3 2,1%
Total de Dividendos e Intereses sobre el Capital Propio (neto de
impuestos) 2,0 2,1 -7,2% 0,5 0,8 -34,7%
Beneficio Neto Recurrente por Acción (2) 2,33 2,41 -3,3% 0,76 0,79 -4,8%
Beneficio Neto por Acción (2) 2,24 2,41 -7,3% 0,75 0,73 2,1%
Valor Patrimonial Por Acción (2) 17,48 15,12 15,6% 17,48 16,74 4,4%
Cantidad de Acciones en Circulación – en miles 4.518.244 4.512.243 0,1% 4.518.244 4.517.639 0,0%
Dividendos e Intereses sobre el Capital Propio por acción (neto
de impuestos) 0,4336 0,4668 -7,1% 0,1138 0,1744 -34,7%
Precio de la Acción PN (3) 30,63 29,09 5,3% 30,63 28,05 9,2%
Precio de la Acción PN/Beneficio Neto 10,3 9,0 13,6% 10,3 9,6 7,1%
Precio de la Acción PN/Patrimonio Neto 1,8 1,9 -8,9% 1,8 1,7 4,6%
Capitalización de Mercado - R$ mil millones (4)(5) 138,4 131,3 5,4% 138,4 126,7 9,2% Evolución (%) 31 Dic/11 a 30 Sep/12 30 Sep/11 a 30 Sep/12 Activos Totales 960,2 851,3 837,0
Cartera de Crédito con Avales y Fianzas 417,6 397,0 382,2 Recursos Propios Libres, Captados y Administrados 1.261,8 1.144,5 1.116,6
Deudas Subordinadas 48,5 39,0 37,6
Patrimonio Neto 79,0 71,3 68,2
Patrimonio de Referencia (Consolidado Operativo) 110,9 92,6 88,1 Retorno Recurrente sobre el Patrimonio Neto Promedio
-anualizado 19,0% 22,3% 22,4% -3,3 p.p -3,4 p.p
Retorno sobre el Patrimonio Neto Promedio - anualizado 18,2% 22,3% 22,5% -4,1 p.p -4,3 p.p
Retorno sobre el Activo Promedio - anualizado 1,5% 1,8% 1,8% -0,3 p.p -0,3 p.p
Retorno Recurrente sobre el Activo Promedio - anualizado 1,6% 1,8% 1,8% -0,2 p.p -0,2 p.p
Índice de Eficiencia (7) 45,0% 47,3% 47,4% -2,3 p.p -2,4 p.p
Índice de Basilea (Consolidado Operativo) 17,4% 16,0% 15,1% 1,4 p.p 2,3 p.p
Índice de Inmovilización (Consolidado Operativo) 45,5% 48,6% 49,8% -3,1 p.p -4,3 p.p
Empleados del Conglomerado 97.030 104.542 105.969
Empleados Brasil 90.427 98.258 99.820
Empleados Exterior 6.603 6.284 6.149
Cantidad de Puntos de Atención 32.833 33.753 34.178
Cantidad de Agencias (unidades) 4.115 4.072 4.005
Cantidad de Puestos de Atención Bancaria (PABs) 901 912 943
Número de Cajeros Automáticos (unidades) 27.817 28.769 29.230
(1) (2) (3) (4) (5) (6) (7) Evolución (%) 2º Trim/12 Jan a Sep/12 19,8% 14,7% 9,3% 13,0% 29,0% 15,8% 25,8% 12,8% 5,2% 10,3% 24,6% 10,7% 30 Sep 2012 Jan a Sep/11 Evolución (%) 3º Trim/12 31 Dic 2011 (6) 30 Sep 2011 Índices de Desempeño (%)
Estado de Situación Patrimonial - R$ mil millones Acciones – R$
Estado de Resultado del Período – R$ mil millones (1)
-2,7% 1,1% -3,9% 2,7% Datos Relevantes -7,2% -8,0% 5,1% -8,4% -9,4% 7,4%
Calculado con base en la media ponderada de la cantidad de acciones;
Con base en la cotización promedia de las acciones preferidas en el último día del período;
Calculado con base en la cotización promedia de las acciones preferidas en el último día del período (cotización de la acción PN promedia multiplicada por la cantidad de acciones en
f )
R$ 130,6 mil millones considerando la cotización del cierre de las acciones ON y PN multiplicada por el total de acciones en circulación de cada clase de acción; Calculado según criterios internacionales definidos en el Informe de Análisis Gerencial de la Operación.
Los índices de rendimiento se refieren al período del 01/01/2011 al 31/12/2011; Excluye los efectos no recurrentes de cada período;
-1,2% -3,3%
-4,5% -4,8%
3) Desempeño
3.1) ResultadoEl beneficio neto acumulado en el período de enero hasta septiembre de 2012 alcanzó R$ 10,1 mil millones, con rentabilidad anualizada de 18,2% sobre el patrimonio neto medio (22,5% en el mismo periodo del año anterior). El beneficio neto recurrente fue de R$ 10,5 mil millones, con rentabilidad anualizada de 19,0%. La evolución de 11,3% en el resultado de intermediación financiera (antes de los créditos de liquidación dudosa) y de 8,7% en los ingresos por prestación de servicios, rentas de tarifas bancarias y resultado de operaciones de seguros, previsión y capitalización, con relación al mismo periodo de 2011, además del control de los gastos de personal y administrativos, que creció sólo 2,4% en el período, contribuyeron para ese resultado.
El índice de eficiencia alcanzó 45,0% acumulado hasta septiembre de 2012, comparado con 47,4% obtenidos en el mismo período de 2011. La reducción de 2,4 puntos porcentuales es el resultado de los esfuerzos de nuestro Proyecto Eficiencia iniciado en 2010. En ese contexto, los gastos diferentes de intereses presentaron un aumento de 2,7% en los primeros nueve meses de 2012 en relación al mismo período de 2011, por debajo de la inflación durante los primeros nueve meses del año, que fue de 3,77% (IPCA).
3.2) Activos
El total de activos consolidados alcanzó R$ 960,2 mil millones y el patrimonio neto consolidado totalizó R$ 79,0 mil millones en 30 de septiembre de 2012, con crecimiento de un 14,7% y 15,8% en los últimos 12 meses, respectivamente, y de 12,8% y 10,7% de enero a septiembre.
La diversificación de nuestros negocios se refleja en la composición de nuestra cartera de crédito y de nuestra captación, reduciendo los riesgos a segmentos específicos, que puedan ser más impactados por la volatilidad de la economía, conforme se muestra a continuácion:
Cartera de Crédito e Incumplimiento
Al 30 de septiembre de 2012, el saldo de la cartera de crédito, incluyendo avales y fianzas alcanzó R$ 417,6 mil millones, con crecimiento de 5,2% y 9,3% comparado con el 31 de diciembre y 30 de septiembre de 2011, respectivamente, como tabla abajo:
R$ millones
30-sep-12 31-dic-11 30-sep-11 sep/12 – dic/11 sep/12 – sep/11
Personas Físicas 155.377 153.988 147.420 0,9% 5,4%
Tarjetas de Crédito 36.699 38.961 35.586 -5,8% 3,1%
Crédito Personal + Consignado 38.231 35.069 33.282 9,0% 14,9%
Vehículos 54.046 60.093 60.008 -10,1% -9,9%
Crédito Inmobiliário 16.687 13.450 12.599 24,1% 32,4%
Argentina/Chile/Uruguay/Paraguay 9.715 6.415 5.945 51,4% 63,4%
Préstamos Empresas 262.225 243.024 234.817 7,9% 11,7%
Grandes Empresas 155.038 138.384 133.181 12,0% 16,4%
Micro / Pequeñas y Medianas Empresas 89.448 90.378 88.479 -1,0% 1,1%
Argentina/Chile/Uruguay/Paraguay 17.739 14.263 13.157 24,4% 34,8%
Total com Avales y Fianzas 417.603 397.012 382.236 5,2% 9,3%
Personas Físicas – En Brasil, nuestra cartera de crédito para personas físicas alcanzó R$ 155,4 mil millones al 30 de septiembre de 2012, 0,9% más que el monto registrado el 31 de diciembre de 2011, pues alteramos la composición de la cartera con vistas a la reducción del riesgo. Destaques:
La cartera de crédito inmobiliario presentó crecimiento de 24,1% comparado a diciembre de 2011. La
oferta de crédito inmobiliario es promovida por la red de agencias, compañías inversoras, desarrolladores inmobiliarios y agencias inmobiliarias, así como por intermedio de nuestros asociados, tales como con Lopes (LPS Brasil – Consultoria de Imóveis S.A.) y Coelho da Fonseca Empreendimentos Ltda., entre otras.
Las carteras de Crédito Personal y Consignados propios presentaron relevante crecimiento.
Somos líderes en los segmento de financiamiento para la Adquisición de Vehículos y Tarjetas de
Crédito, con saldos de R$ 54,0 mil millones y R$ 36,7 mil millones al 30 de septiembre de 2012, respectivamente, con reducción de 10,1% y 5,8%.
Personas Jurídicas – En Brasil, nuestra Cartera de Crédito para Personas Jurídicas alcanzó R$ 262,2 mil millones al 30 de septiembre de 2012, presentando crecimiento en relación con el 31 de diciembre de 2011 y el 30 de septiembre de 2011. En el segmento de las micro, pequeñas y medianas empresas, damos atención a empresas con una facturación de hasta R$ 150 millones, a través de una estructura dedicada, con productos y servicios específicos. Por medio de Itaú BBA, damos atención a cerca de 2.500 de los mayores grupos empresariales presentes en Brasil, con una cartera de crédito compuesta por préstamos en moneda nacional y moneda extranjera, créditos direccionados (transferencias de BNDES, Crédito Rural e Inmobiliario) y garantías.
En el exterior, la cartera de crédito de operaciones en Mercosur (Argentina, Chile, Uruguay y Paraguay) presentó crecimiento significativo en el segmento de personas físicas y jurídicas.
Incumplimiento - El índice de incumplimiento total, considerando el saldo de las operaciones vencidas con más de 90 días, alcanzó 5,1% al 30 de septiembre de 2012, presentando un aumento de 0,2 punto porcentual con respecto al 31 de diciembre de 2011 y mejora de 0,1 punto porcentual con relación a junio de 2012. Este indicador alcanzó 7,5% para la cartera de crédito de personas físicas y 3,3% para los clientes jurídicos al final de septiembre de 2012. El índice de incumplimiento de 15 a 90 días presentó mejora entre junio y septiembre de 2012, mostrando señales de inflexión del ciclo de alto incumplimiento de 7,5% para 7,2% en persona física, 2,2% para 1,8% en persona jurídica y, en el total, de 4,5% para 4,2%.
3.3) Captaciones
Los Recursos Propios Libres, Captados y Administrados totalizaron R$ 1,3 billones al 30 de septiembre de 2012, con crecimiento de 13,0% comparado con el 30 de septiembre de 2011. De ese total, 41,2% representan Fondos de Inversión, Carteras Administradas y Provisiones Técnicas de Seguros, Previsión y Capitalización, 30,6 % Depósitos, Debentures y Recursos de Letras y 28,2% Recursos Propios y Otras Captaciones.
El crecimiento de las captaciones (neta de los Depósitos Obligatorios y Disponibilidades) posibilitó una mejoría de la relación entre Cartera de Crédito y Captación, alcanzando 93,6% al 30 de septiembre de 2012.
Letras de Crédito Inmobiliario (LCI) – Las operaciones de captación por medio de emisiones de LCIs aumentaron 12,3% en los primeros nueve meses de 2012, con relación al mismo período del año anterior. 3.4) Solidez del Capital:
El Índice de Basilea alcanzó 17,4% al final de septiembre, presentando crecimiento de 2,3 p.p. comparado con el 30 de septiembre de 2011, hecho que evidencia nuestra solidez en la base de capital.
Notas Subordinadas - En el período de enero a septiembre de 2012, realizamos nuevas emisiones de la deuda subordinada nivel II que incrementaron significativamente nuestra base de capital. En el mercado brasilero, se emitió un total de R$ 10,1 mil millones en letras financieras subordinadas y, en el exterior, se realizaron tres captaciones, por el monto de US$ 550 millones en enero, de US$ 1.250 millones en marzo y de US$ 1.375 millones en julio, totalizando US$ 3,2 mil millones. Ese monto representa alrededor de 29% del total de las emisiones externas en dólares por instituciones financieras brasileras en el mercado
4) Negocios
Banco Comercial – Al final de septiembre de 2012 teníamos 5.016 puntos de atención, entre Agencias y Puestos de Atención Bancaria (PAB) en Brasil y en el exterior.
El foco de Itaú Personnalité se mantuvo en aumentar la participación en el mercado de inversiones y previsión, en el segmento de alta renta, y en expandir la red de agencias exclusivas con la inauguración de 19 nuevos puntos en los primeros nueve meses de 2012, representan un crecimiento de 23,3% en relación al mismo periodo del año anterior.
Con el objetivo de proporcionar más conveniencia y practicidad, principalmente a nuestros titulares de cuentas corrientes, cambiamos el horario de atención de 46 agencias bancarias ubicadas dentro de shopping centers las cuales pasaron a funcionar desde las 12h00 hasta las 20h00, ajustando el funcionamiento de esos puntos a los horarios de mayor flujo de personas.
En el segmento Private Bank, nosotros somos el banco más grande de Latino América y permanecemos
como el líder en el mercado nacional, con más de 25,0% de participación en el mercado, de acuerdo con ANBIMA, atendiendo más de 5.350 grupos económicos.
En Administración de Activos, donde son administrados Fondos de Privatización, Renta Fija, Acciones, Acciones Cartera Libre, Clubes de Inversión y Carteras de Clientes del Grupo en Brasil y en el exterior, alcanzamos R$ 432,3 mil millones en activos administrados, con 19,3% de participación en el mercado y ocupamos el 2º lugar en el ranking global de administración, según la ANBIMA (Asociación Brasilera de las Entidades de Mercados Financieros y de Capitales).
Somos líderes en la prestación de servicios de custodia y registro de acciones. Tenemos un total de R$ 898,3 mil millones en activos custodiados, lo que representa 25,0% de participación de mercado según la ANBIMA, y prestamos servicios de registro de acciones para 63,3% del total de las empresas listadas en la BM&FBovespa.
Kinea - Durante el mes de agosto Kinea concluyó la captación de otro FII (Fondo de Inversión Inmobiliario) de Incorporación con capital comprometido de R$ 197 millones, enfocado en clientes de alta renta. En el
mes de septiembre se concluyó la captación de un nuevo conjunto de fondos de Private Equity con un
monto aproximado de capital comprometido de R$ 1 mil millón. Con esas captaciones, Kinea se consolida con R$ 3,6 mil millones de activos administrados, entre los más grandes gestores independientes de Brasil.
Seguros, Previsión y Capitalización – Las operaciones de esos negocios en volumen de ingresos por primas, contribuciones de seguro previsional y títulos de capitalización alcanzaron R$ 18,2 mil millones desde enero hasta septiembre de 2012 y las provisiones técnicas totalizaron R$ 87,2 mil millones al final de septiembre de 2012, no incluyendo las operaciones en el exterior.
La captación total de los planos de previsión entre enero y septiembre alcanzó R$ 13,5 mil millones, lo que representa un aumento de 48,2% comparado con el mismo período del año anterior, influenciado principalmente por el aumento de 56,2% en las captaciones del producto VGBL. La captación neta, que representa la captación total deducida de rescates y portabilidades externas, tuvo un aumento de 76,2% cuando es comparada con los primeros nueve meses de 2011.
Porto Seguro - Merece destacarse que tenemos el 30% del capital de la empresa, líder en seguros de automóviles y de residencias en el país. Según Susep (Superintendencia de Seguros Privados), en el acumulado de enero a agosto, Porto Seguro poseía 25,4% y 27,0% de participación en el mercado en los seguros de automóviles y residencial, en el acumulado de enero a agosto.
Crédito al Consumidor – Somos líderes en el segmento de crédito al consumo en Brasil, por medio de Itaucard, Hipercard y asociaciones, ofreciendo una amplia cartera de productos para titulares y no titulares de cuentas corrientes, originados en canales propios y por medio de asociaciones con empresas destacadas en sus respectivos mercados de actuación. Entre los meses de enero y agosto de 2012, el importe negociado alcanzó R$ 125,2 mil millones, representando un incremento de 13,3% con respecto al mismo período de 2011.
Itaú BBA – En el área de banco de inversiones, destacamos:
Renta Fija - en el periodo de enero hasta agosto de 2012, participamos en operaciones de debentures, pagarés y titularizaciones, que totalizaron R$ 12,6 mil millones. En el ranking ANBIMA de distribución de renta fija de enero hasta agosto de 2012, alcanzamos el primer lugar en volumen, con un 28,8% de
participación en el mercado. En emisiones internacionales de renta fija, actuamos como joint
bookrunner de ofertas con un volumen total de US$ 17,3 mil millones, alcanzando el primer lugar en el
ranking Bloomberg de Emisiones Brasileras en septiembre de 2012 publicada por la BondRadar.
Fusiones y Adquisiciones – prestamos asesoría financiera a 50 transacciones hasta septiembre de
2012, obteniendo el primer lugar del ranking Thomson Reuters en volumen de transacciones,
acumulando US$ 14,9 mil millones.
Itaú Corretora – hasta septiembre de 2012, quedamos en el 5º lugar en el ranking de las firmas de corretaje, con una participación de 5,5% del volumen de mercado. En Mercado Futuro, encerramos el mismo período en el 4º lugar del ranking de firmas de corretaje, con participación de mercado de 9,4%. En el Banco al por mayor, merecen destaque las siguientes operaciones de Itaú BBA:
La Cartera de Crédito y Coobligaciones de Itaú BBA alcanzó el monto de R$ 155,0 mil millones, con
evolución de 16,4% comparada con septiembre de 2011. Las posiciones de financiamiento al comercio exterior tuvieron un incremento de 23,9% comparadas con septiembre de 2011.
Derivativos – Itaú BBA mantuvo su posición de liderazgo en CETIP (Cámara de Custodia y Liquidación) en operaciones de derivativos con empresas, principalmente en operaciones de protección sobre las exposiciones en monedas extranjeras, tasas de interés y commodities. El volumen de operaciones contratadas entre enero y septiembre de 2012 fue 6,2% más grande comparado con el mismo período del año anterior.
Project Finance – En el período de enero hasta septiembre de 2012, el banco fue contratado para trabajar en la estructuración y/o asesoría de 60 proyectos que superaron R$ 75 mil millones en inversiones.
Negocios en el Exterior – Además de Brasil, actuamos en otras regiones como: Latinoamérica, Europa, América del Norte, Oriente Medio y Asia. En el período de enero hasta septiembre, nuestros negocios en el exterior alcanzaron beneficio neto recurrente de R$ 1,5 mil millones, con activos totales de R$ 189,1 mil millones al 30 de septiembre de 2012, con inauguración de 13 nuevas agencias. La cartera de crédito alcanzó R$ 25,6 mil millones en los nueve meses iniciales, con aumento de 43,8% en relación al mismo período de 2011.
Estamos en fase preoperacional en la organización de Itaú BBA Colômbia S.A - Corporación Financiera. Por ese motivo, en julio y septiembre de este año se realizaron capitalizaciones en la empresa constituida en Colombia, que totalizaron cerca de US$ 200 millones. El inicio de nuestras actividades deberá ocurrir en el último trimestre de este año, después de la obtención de la licencia de operación concedida por la autoridad regulatoria local.
5) Personas
Itaú Unibanco contaba con cerca de 97 mil colaboradores al final de septiembre de 2012, incluyendo aproximadamente 6,6 mil colaboradores en unidades en el exterior. La remuneración fija del personal sumada a sus cargas sociales y beneficios totalizo R$ 6,9 mil millones en los primeros nueve meses del año. Los beneficios sociales proporcionados a los colaboradores y a sus dependientes fueron de R$ 949,0 millones. Además, se invirtieron más de R$ 177,4 millones en programas de entrenamiento, totalizando 1,6 millones de horas.
6) Sustentabilidad y Gobierno Corporativo
En agosto fue lanzado el nuevo portal de uso consciente de dinero de Itaú Unibanco (www.itau.com.br/usoconsciente), una innovadora herramienta de educación financiera que tiene el objetivo de ayudar a las personas a usar mejor el dinero en los diferentes momentos de la vida. Clientes y no clientes del banco tienen acceso a temas que abordan de forma simple situaciones cotidianas, tales como: Sugerencias para salir del rojo, economizar sin renunciar al consumo; hablar sobre dinero en la familia, entre otros, además de poder enviar dudas y preguntas que serán respondidas por especialistas de la institución.
Reforzando nuestro compromiso con la transparencia y la comunicación con el mercado, durante los primeros nueve meses de 2012:
participamos de 19 conferencias y roadshows en Brasil y en el extranjero, lo que ayuda a fortalecer
nuestra relación con accionistas, analistas e inversionistas de los mercados brasilero e internacional.
realizamos 20 de las 22 reuniones programadas para el Ciclo Apimec 2012 en todas las regiones de
Brasil. Con un lenguaje innovador, la presentación de esas reuniones involucra aspectos económicos de Brasil y las mas importantes informaciones de nuestra institución, como el desempeño financiero, áreas de negocios y perspectivas del sector. Las dos próximas reuniones Apimec se producirán en los días 7 de noviembre en Río de Janeiro, y el 28 de noviembre en Porto Alegre.
estuvimos presentes en 11 ferias de educación financiera (Expo Money) en todo Brasil, en total serán
13 ferias programadas hasta finales de 2012.
El 25 de septiembre, realizamos por el décimo séptimo año consecutivo la reunión Apimec São Paulo. En total estaban presentes en el evento 572 personas, entre accionistas, analistas e interesados, además de las más de 500 personas que acompañaron el evento en vivo por la internet.
7) Inversiones Sociales y Culturales
Las inversiones sociales y culturales buscan anticiparse a los cambios, mejorar el aprendizaje y concentrase en proyectos e iniciativas que estimulen cambios en la sociedad.
Conscientes de nuestra responsabilidad, durante el período de enero hasta septiembre de 2012 hicimos inversiones de R$ 130,8 millones en actividades educacionales, culturales y deportivas.
Conozca más detalles sobre nuestras principales iniciativas en el período desde enero hasta septiembre:
Instituto Unibanco: durante el tercer trimestre de 2012, Instituto Unibanco realizó dos encuentros nacionales de formación, reuniendo alrededor de 600 personas integrantes de las siete secretarías de Estado de Educación las cuales desarrollan el Proyecto “Jovem de Futuro”. Además, en los respectivos estados, se realizaron 27 graduaciones con cerca de 1.300 gestores escolares, y tres graduaciones con 400 estudiantes integrantes del programa “Agentes Jovens”.
Fundação Itaú Social: durante los meses de agosto y septiembre se admitieron las inscripciones para que las organizaciones no gubernamentales busquen recursos del Fondo Itaú Excelência Social (FIES). El Fondo hará inversiones durante el 2012 de unos R$ 2,4 millones en hasta 14 ONGs que actúan en el área de educación. Cada institución seleccionada recibirá también apoyo financiero, además de soporte técnico, seguimiento y formación de sus gestores ofrecidos por la Fundação Itaú Social.
Itaú Cultural: entre enero y septiembre de 2012, alrededor de 198 mil personas visitaron el Itaú Cultural, la ágina web del instituto tuvo 9 millones de accesos, de los cuales 7 millones accedieron las enciclopedias virtuales. En ese mismo período el Auditório Ibirapuera fue visitado por más de 117 mil personas entre presentaciones internas y externas, y también realizó 31 espectáculos. La institución hizo inversiones de más de R$ 37,7 millones en proyectos e iniciativas culturales, de los cuales R$ 13,2 millones (35%) por medio de la ley Rouanet.
8) Premios y Reconocimientos
Institutional Investor Magazine – en ocho premios nos quedamos en primer lugar en seis: Mejores
Relaciones con Inversores de Sell y Buy Side, Mejor CEO de Sell y Buy Side; CFO de Buy Side y Mejor
Professional de Relación con Inversores de Buy Side.
Primer lugar entre las instituciones financieras de América Latina en el Top 1000 World Banks 2012
(Revista The Banker - Financial Times);
Reconocimiento en la categoría Bancos en el Anuário Época Negócios 360º (Revista Época Negócios)
y Las e Mejores da Dinheiro 2012 (Revista Isto É Dinheiro);
Primer lugar en Melhores e Maiores de Exame 2012 (Revista Exame) en la lista de los 50 más grandes
Primer lugar desde 2007 en la categoría Bancos del Premio Top of Mind Internet (Datafolha-UOL), pesquisa que premia profesionales y marcas que valorizan la media online;
Reconocimiento como uno de los 10 mejores servicios de ombudsman de Brasil, en el Premio de
Servicios de Ombudsman Brasil 2012;
Negocios - Itaú BBA fue reconocido por tercera vez como “Most Innovative Investment Bank in Latam”,
el banco de inversiones más innovador de Latinoamérica (Revista The Banker - Financial Times), por la quinta vez consecutiva como “Best Cash Management Brasil” (Revista Euromoney), y elegido como “Best Investment Bank in Brazil 2012” (Euromoney Awards for Excellence 2012);
Personas - reconocimiento como una de las Mejores Empresas para Trabajar (Great Place to Work en
asociación con la Revista Época, Empresa de los Sueños de los Jóvenes (Cia. De Talentos) y las Mejores Empresas para Usted Trabajar (Guía Você S/A) entre 150 empresas.
Sustentabilidad - Premio Green Project Awards Brasil por la mejor campaña de movilización con el
proyecto Bike Rio, Premio Época Empresa Verde (Revista Época), como una de las empresas con buenas prácticas ambientales, y premiado en tres categorías en el Premio Empresario Amigo del Deporte (Ministerio del Deporte), siendo una de las cuatro empresas que más hicieron inversiones en el sector por medio de la Ley de Incentivo.
9) Auditoría Independiente - Instrucción CVM nº 381
Procedimientos Adoptados por la SociedadLa política de actuación de Itaú Unibanco Holding S.A., empresas controladas y controlante, en la contratación de servicios suministrados por nuestros auditores independentes, no relacionados con la auditoría externa se basa en la reglamentación aplicable y en los principios internacionalmente aceptados que preservan la independencia del auditor. Estos principios consisten en: (a) el auditor no debe auditar su propio trabajo, (b) el auditor no debe ejercer funciones gerenciales en las empresas de su cliente y (c) el auditor no debe promover los intereses de su cliente.
En el período desde enero hasta septiembre de 2012, nuestros auditores independientes no prestaron servicios no relacionados con la auditoría externa en un nivel superior a 5% del total de los honorarios relativos a los servicios de auditoría externa.
Según se establece en la instrucción CVM nº 381, enumeramos los otros servicios prestados y su fecha de contratación:
24 de enero de 2012 - análisis de vulnerabilidad y testes de intrusión de aplicaciones del perímetro de
internet.
17 de febrero y 2 de agosto de de 2012 - revisión de los aspectos relacionados al programa de
continuidad de negocios;
23 de febrero, 29 de marzo, 4 de julio y 31 de julio de 2012 – adquisición de materiales técnicos;
28 de febrero de 2012 – consultoría para obtención de la certificación GIPS (Global Investment
Performance Standards);
6 de marzo, 12 de junio y 10 de agosto de 2012 – participaciones en cursos abiertos al público,
relativos a finanzas y contabilidad;
27 de abril y 7 de agosto de 2012 – consultoría en el pedido de autorización al órgano regulador para
apertura de una subsidiaria.
Justificativa de los Auditores Independientes – PricewaterhouseCoopers
La prestación de otros servicios profesionales no relacionados con la auditoría externa, anteriormente descritos, no afecta la independencia ni la objetividad en la conducción de los exámenes de auditoría externa efectuados a Itaú Unibanco, controlante y sus empresas controladas/subsidiarias. La política de actuación con
10) Circular nº 3.068/01 – Bacen
Itaú Unibanco declara tener capacidad financiera y la intención de mantener hasta su vencimiento los títulos así clasificados, en el monto de R$ 3,2 mil millones, representando solamente 1,4% del total de títulos y valores mobiliarios.
Agradecimientos
Agradecemos a nuestros colaboradores, por su dedicación y talento que nos permiten obtener resultados consistentes, y a nuestros clientes por la confianza que nos atribuyen.
ITAÚ UNIBANCO HOLDING S.A.
DIRECTORIO
Presidente Director Presidente
PEDRO MOREIRA SALLES ROBERTO EGYDIO SETUBAL
Vicepresidentes Directores Vicepresidentes
ALFREDO EGYDIO ARRUDA VILLELA FILHO ALFREDO EGYDIO SETUBAL (*)
ROBERTO EGYDIO SETUBAL CANDIDO BOTELHO BRACHER
Consejeros Directores Ejecutivos
ALFREDO EGYDIO SETUBAL CAIO IBRAHIM DAVID
CANDIDO BOTELHO BRACHER CLAUDIA POLITANSKI
DEMOSTHENES MADUREIRA DE PINHO NETO MARCOS DE BARROS LISBOA
GUSTAVO JORGE LABOISSIÈRE LOYOLA RICARDO BALDIN
HENRI PENCHAS SÉRGIO RIBEIRO DA COSTA WERLANG
ISRAEL VAINBOIM NILDEMAR SECCHES
PEDRO LUIZ BODIN DE MORAES Directores
RICARDO VILLELA MARINO ALEXSANDRO BROEDEL LOPES
ANA TEREZA DE LIMA E SILVA PRANDINI EDUARDO HIROYUKI MIYAKI
EMERSON MACEDO BORTOLOTO
COMITE DE AUDITORIA ROBERT GEORGE STRIBLING(**)
Presidente RODRIGO LUÍS ROSA COUTO
GUSTAVO JORGE LABOISSIÈRE LOYOLA ROGÉRIO PAULO CALDERÓN PERES
Miembros
ALKIMAR RIBEIRO MOURA
EDUARDO AUGUSTO DE ALMEIDA GUIMARÃES GUY ALMEIDA ANDRADE
LUIZ ALBERTO FIORE
CONSEJO FISCAL Presidente
IRAN SIQUEIRA LIMA
Consejeros
ALBERTO SOZIN FURUGUEM Contador
LUIZ ALBERTO DE CASTRO FALLEIROS CARLOS ANDRÉ HERMESINDO DA SILVA
CRC - 1SP281528/O-1
CONSEJO DE ADMINISTRACIÓN
(*) Director de Relaciones con Inversionistas
(**) Elejido em RCA em 23/07/2012.En fase de homologación por Bacen
ITAÚ UNIBANCO S.A.
Directores (Continuación)
ROBERTO EGYDIO SETUBAL FERNANDO JOSÉ COSTA TELES
FLAVIO AUGUSTO AGUIAR DE SOUZA FRANCISCO VIEIRA CORDEIRO NETO
ALEXANDRE DE BARROS GUILHERME MARTINS VASCONCELOS
ALFREDO EGYDIO SETUBAL HENRIQUE PINTO ECHENIQUE
JOSÉ CASTRO ARAÚJO RUDGE IBRAHIM JOSÉ JAMHOUR
JOSÉ ROBERTO HAYM JOÃO ANTONIO DANTAS BEZERRA LEITE
LUÍS OTAVIO MATIAS JOÃO LUIZ DE MEDEIROS
MÁRCIO DE ANDRADE SCHETTINI JORGE LUIZ VIEGAS RAMALHO
MARCO AMBROGIO CRESPI BONOMI JOSÉ FÉLIX VALENCIA RÍOS
MARCOS DE BARROS LISBOA JOSÉ ISERN
RICARDO VILLELA MARINO JOSÉ VIRGILIO VITA NETO
SÉRGIO RIBEIRO DA COSTA WERLANG LEILA CRISTIANE BARBOZA BRAGA DE MELO
LUÍS EDUARDO GROSS SIQUEIRA CUNHA
Directores Ejecutivos LUIS TADEU MANTOVANI SASSI
ANDRÉ SAPOZNIK LUIZ ANTONIO NOGUEIRA DE FRANÇA
CAIO IBRAHIM DAVID LUIZ EDUARDO LOUREIRO VELOSO
CARLOS EDUARDO MONICO LUIZ FERNANDO BUTORI REIS SANTOS
CELSO SCARAMUZZA LUIZ SEVERIANO RIBEIRO
CLAUDIA POLITANSKI MARCELO BOOCK
FERNANDO MARSELLA CHACON RUIZ MARCELO DA COSTA LOURENÇO
GUSTAVO ADOLFO FUNCIA MURGEL MARCELO LUIS ORTICELLI
LUIS ANTONIO RODRIGUES MARCO ANTONIO SUDANO
OSVALDO DO NASCIMENTO MARCOS ANTÔNIO VAZ DE MAGALHÃES
MARCOS AUGUSTO CAETANO DA SILVA FILHO
Directores MARCOS SILVA MASSUKADO
ADILSO MARTINS DE LIMA MARCOS VANDERLEI BELINI FERREIRA
ADRIANO BRITO DA COSTA LIMA MARIA IRENE GARCETE DE GAVILAN
ADRIANO CABRAL VOLPINI MARIO LUIZ AMABILE
ALBERTO FERNANDES MESSIAS DOS SANTOS ESTEVES
ALEXANDRE JADALLAH AOUDE MILTON MALUHY FILHO
ALEXSANDRO BROEDEL LOPES NATACHA LITVINOV
ANA CARLA ABRÃO COSTA OSVALDO JOSÉ DAL FABBRO
ANA TEREZA DE LIMA E SILVA PRANDINI PAULO EIKIEVICIUS CORCHAKI
ANDRÉA MATTEUCCI PINOTTI CORDEIRO PAULO MEIRELLES DE OLIVEIRA SANTOS
CARLOS EDUARDO DE CASTRO RENATA HELENA DE OLIVEIRA TUBINI
CARLOS EDUARDO MACCARIELLO RENÊ MARCELO GONÇALVES
CARLOS HENRIQUE DONEGÁ AIDAR RICARDO LIMA SOARES
CARLOS ORESTES VANZO RICARDO ORLANDO
CESAR PADOVAN RICARDO RIBEIRO MANDACARU GUERRA
CÍCERO MARCUS DE ARAÚJO RICARDO URQUIJO LAZCANO
CINTIA CARBONIERI ARAÚJO ROBERTO FERNANDO VICENTE
CLAUDIO CÉSAR SANCHES ROBERTO MASSARU NISHIKAWA
CLAUDIO JOSÉ COUTINHO ARROMATTE RODRIGO LUIS ROSA CUTO
COSMO FALCO ROGERIO CARVALHO BRAGA
CRISTIANE MAGALHÃES TEIXEIRA PORTELLA ROGÉRIO PAULO CALDERÓN PERES
CRISTINA CESTARI SPADA ROMILDO GONÇALVES VALENTE
DANIEL LUIZ GLEIZER ROONEY SILVA
EDILSON PEREIRA JARDIM SERGIO GUILLINET FAJERMAN
ERNESTO ANTUNES DE CARVALHO SERGIO SOUZA FERNANDES JÚNIOR
FABIO DI PACE MENEZES VILMAR LIMA CARREIRO
FERNANDO DELLA TORRE CHAGAS WAGNER BETTINI SANCHES
Director Presidente y Director General
BANCO ITAÚ BBA S.A.
CONSEJO DE ADMINISTRACIÓN Directores
ALBERTO ZOFFMANN DO ESPÍRITO SANTO
Presidente ALEXANDRE ENRICO SILVA FIGLIOLINO
ROBERTO EGYDIO SETUBAL ÁLVARO DE ALVARENGA FREIRE PIMENTEL ANDRÉ CARVALHO WHYTE GAILEY
Vicepresidentes ANDRÉ DEL BEL CURY
ALFREDO EGYDIO SETUBAL ANDRÉ FERRARI
FERNÃO CARLOS BOTELHO BRACHER ANTONIO JOSÉ CALHEIROS RIBEIRO FERREIRA ANTONIO SANCHEZ JUNIOR
Consejeros EDUARDO CARDOSO ARMONIA
ANTONIO CARLOS BARBOSA DE OLIVEIRA EDUARDO CORSETTI CANDIDO BOTELHO BRACHER EMERSON SAVI JUNQUEIRA EDUARDO MAZZILLI DE VASSIMON FABIO MASSASHI OKUMURA
HENRI PENCHAS FERNANDO HENRIQUE MEIRA DE CASTRO JOÃO DIONÍSIO FILGUEIRA BARRETO AMOÊDO FLÁVIO DELFINO JUNIOR
JOSÉ ROBERTO HAYM GILBERTO FRUSSA
SÉRGIO RIBEIRO DA COSTA WERLANG GUSTAVO HENRIQUE PENHA TAVARES ILAN GOLDFAJN
DIRECTORIO JOÃO CARLOS DE GÊNOVA
Director Presidente JOÃO MARCOS PEQUENO DE BIASE
CANDIDO BOTELHO BRACHER JORGE BEDRAN JETTAR JOSÉ AUGUSTO DURAND
Directores Vicepresidentes LUIZ FELIPE MONTEIRO ARCURI TREVISAN ALBERTO FERNANDES MARCELLO PECCININI DE CHIARO DANIEL LUIZ GLEIZER MARCELO ARIEL ROSENHEK JEAN-MARC ROBERT NOGUEIRA BAPTISTA ETLIN MARCO ANTONIO SUDANO
RODOLFO HENRIQUE FISCHER MARCOS AUGUSTO CAETANO DA SILVA FILHO MÁRIO LÚCIO GURGEL PIRES
Directores Ejecutivos MÁRIO LUÍS BRUGNETTI
ALEXANDRE JADALLAH AOUDE PAULO DE PAULA ABREU ANDRÉ LUÍS TEIXEIRA RODRIGUES RODERICK SINCLAIR GREENLEES ELAINE CRISTINA ZANATTA RODRIGUES VASQUINHO RODRIGO PASTOR FACEIRO LIMA FERNANDO FONTES IUNES THALES FERREIRA SILVA MARCELO TREVISAN MARANGON VANESSA LOPES REISNER MILTON MALUHY FILHO
BANCO ITAUCRED FINANCIAMENTOS S.A. ITAÚ SEGUROS S.A.
Director Presidente Director Presidente
LUÍS OTÁVIO MATIAS ROBERTO EGYDIO SETUBAL
Director Vicepresidente Director Superintendente
MÁRCIO DE ANDRADE SCHETTINI MARCOS DE BARROS LISBOA
Directores Directores Ejecutivos
ADRIANO CABRAL VOLPINI ANDRÉ HORTA RUTOWITSCH
ALEXSANDRO BROEDEL LOPES (*) ANTONIO EDUARDO MÁRQUEZ DE FIGUEIREDO TRINDADE ANA TEREZA DE LIMA E SILVA PRANDINI JOSÉ CASTRO ARAÚJO RUDGE
CLÁUDIO JOSÉ COUTINHO ARROMATTE
EVANIR COUTINHO USSIER Directores
FÁBIO MASSASHI OKUMURA ADRIANO CABRAL VOLPINI (*)
FERNANDO JOSÉ COSTA TELES ANA TEREZA DE LIMA E SILVA PRANDINI (*) HENRIQUE PINTO ECHENIQUE (*) ALEXSANDRO BROEDEL LOPES (**) LUÍS FERNANDO STAUB HENRIQUE PINTO ECHENIQUE (**) MARCOS ANTÔNIO VAZ DE MAGALHÃES MARIO LUIZ AMABILE (**) MARCOS VANDERLEI BELINI FERREIRA
MARIO LUIZ AMABILE (*)
(*) Elejido en la AGE en 12/04/2012. En fase de homologación por Susep (*) Directores elejidos en 01/06/2012 y homologados por Bacen en 11/07/2012. (**) Elejido en la AGE en 31/05/2012. En fase de homologación por Susep
ACTIVO NOTA 30/09/2012 30/09/2011 706.038.456
623.106.858 0 13.103.962 11.509.343 4b y 6 162.895.073 98.414.594
Aplicaciones en el Mercado Abierto 0 142.631.765 74.361.027 Aplicaciones en el Mercado Abierto - Recursos Garantizadores de las Provisiones Técnicas SUSEP 11b 2.550.201 3.326.861 Aplicaciones en Depósitos Interfinancieros 0 17.713.107 20.726.706
4c, 4d y 7 180.685.791 150.164.831
Cartera Propia 0 50.363.127 40.465.820 Relacionados a Compromisos de Recompra 0 29.028.595 27.437.426 Relacionados a Prestación de Garantías 0 6.061.433 7.727.318 Títulos Objeto de Operaciones con Compromiso de Recompra de Libre Movimiento 0 88.986 2.494 Relacionados al Banco Central 0 12.591.352 3.067.191 Instrumentos Financieros Derivativos 0 6.289.799 9.273.318 Recursos Garantizadores de las Provisiones Técnicas – Cuotas de Fondos de PGBL/VGBL 11b 69.856.629 54.090.499 Recursos Garantizadores de las Provisiones Técnicas – Otros Títulos 11b 6.405.870 8.100.765
0 68.050.957 101.137.487
Pagos y Cobranzas a Liquidar 0 3.642.547 3.631.417 Depósitos en el Banco Central 0 64.359.216 97.409.077 SFH - Sistema Financiero de la Habitación 0 1.106 392 Corresponsales 0 32.654 66.679 Transferencias Interfinancieras 0 15.434 29.922
0 45.053 78.356 8 190.369.182 176.072.265
Operaciones con Características de Concesión de Crédito 4e 205.865.976 190.802.388 (Provisión para Créditos de Liquidación Dudosa) 4f (15.496.794) (14.730.123)
0 87.441.291 82.518.418
Cartera de Cambio 9 40.328.553 39.069.675 Ingresos a Recibir 0 1.278.004 1.233.949 Operaciones con Emisores de Tarjetas de Crédito 4e 17.466.525 14.117.272 Crédito con Operaciones de Seguros y Reaseguros 4mI y 11b 3.832.954 3.769.044 Negociación e Intermediación de Valores 0 2.612.552 2.594.693
Diversos 13a 21.922.703 21.733.785
4g 3.447.147 3.211.564
Bienes No Destinados a Uso 0 151.515 126.955 (Provisiones para Desvalorizaciones) 0 (42.148) (52.203) Primas No Ganadas de Reaseguros 4mI 703.734 593.043 Gastos Anticipados 4g y 13b 2.634.046 2.543.769
0 231.030.307 202.687.396 4b y 6 447.218 1.104.035
Aplicaciones en el Mercado Abierto 0 5 5 Aplicaciones en Depósitos Interfinancieros 0 447.213 1.104.030
4c, 4d y 7 53.870.599 35.419.373
Cartera Propia 0 33.015.876 20.521.095 Relacionados a Compromisos de Recompra 0 11.117.179 7.714.655 Relacionados a Prestación de Garantías 0 611.621 1.587.168 Títulos Objeto de Operaciones con Compromiso de Recompra de Libre Movimiento 0 - 97.073 Instrumentos Financieros Derivativos 0 4.755.155 4.587.035 Recursos Garantizadores de las Provisiones Técnicas – Otros Títulos 11b 4.370.768 912.347
0 665.268 660.151 8 141.758.683 134.487.893
Operaciones con Características de Concesión de Crédito 4e 153.944.316 144.476.298 (Provisión para Créditos de Liquidación Dudosa) 4f (12.185.633) (9.988.405)
0 32.944.074 29.484.644 Cartera de Cambio 9 621.334 1.204.141 Diversos 13a 32.322.740 28.280.503 4g y 13b 1.344.465 1.531.300 0 23.147.466 11.200.050 4h y 15a Il 3.324.158 2.897.961 Participaciones en Subsidiarias 0 2.365.544 1.797.668 Otras Inversiones 0 1.163.906 1.295.877 (Provisión para Pérdidas) 0 (205.292) (195.584)
4i y 15b 5.330.113 4.920.687
Inmuebles de uso 0 3.367.455 3.272.255 Otras Inmovilizaciones de Uso 0 9.177.275 8.580.621 (Depreciaciones Acumuladas) 0 (7.214.617) (6.932.189)
4j y 15b 10.068.929 95.087 4k y 15b 4.424.266 3.286.315
Derechos Por Adquisición de Nóminas de Pago 0 1.668.789 2.469.891 Otros Activos Intangibles 0 4.812.760 3.196.846 (Amortización Acumulada) 0 (2.057.283) (2.380.422)
960.216.229
836.994.304 ITAÚ UNIBANCO HOLDING S.A.
Estado de Situación Patrimonial Consolidado (Nota 2a) (En Miles de Reales)
Las Notas Explicativas forman parte integral de estos Estados Contables. VALOR LLAVE
OTROS VALORES Y BIENES RELACIONES INTERFINANCIERAS
TOTAL DEL ACTIVO
OPERACIONES DE CRÉDITO, ARRENDAMIENTO MERCANTIL FINANCIERO Y OTROS CRÉDITOS
OTROS CRÉDITOS
PERMANENTE
OTROS VALORES Y BIENES – Gastos Anticipados
INTANGIBLE RELACIONES INTERDEPENDENCIAS OTROS CRÉDITOS INMOVILIZADO DE USO DISPONIBILIDADES CIRCULANTE
APLICACIONES INTERFINANCIERAS DE LIQUIDEZ
TÍTULOS Y VALORES MOBILIARIOS E INSTRUMENTOS FINANCIEROS DERIVATIVOS
RELACIONES INTERFINANCIERAS - SFH - Sistema Financiero de la Habitación
OPERACIONES DE CRÉDITO, ARRENDAMIENTO MERCANTIL FINANCIERO Y OTROS CRÉDITOS
REALIZABLE A LARGO PLAZO
APLICACIONES INTERFINANCIERAS DE LIQUIDEZ
TÍTULOS Y VALORES MOBILIARIOS E INSTRUMENTOS FINANCIEROS DERIVATIVOS
NOTA 30/09/2012 30/09/2011 518.642.703
445.193.576 4b y 10b 159.641.813 155.075.923
Depósitos a la Vista - 29.817.694 26.069.204
Depósitos en Caja de Ahorro - 77.413.953 63.334.088 Depósitos Interfinancieros - 9.261.769 1.834.838
Depósitos a Plazo - 43.148.397 63.837.793
4b y 10c 134.124.016 99.009.345
Cartera Propia - 67.401.791 61.186.174
Cartera de Terceros - 66.487.407 36.047.478
Cartera Libre Movimiento - 234.818 1.775.693
4b y 10d 32.853.856 21.397.491
Recursos de Letras Inmobiliarias, Hipotecarias, de Crédito y Similares - 23.008.711 14.486.823 Recursos de Debentures - 2.616.549 61.008 Obligaciones por Títulos y Valores Mobiliarios en el Exterior - 7.228.596 6.849.660
- 4.303.979 4.610.250
Cobranzas y Pagos a Liquidar - 3.167.626 3.464.153
Corresponsales - 1.136.353 1.146.097
- 4.055.688 4.013.370
Recursos en Tránsito de Terceros - 4.048.132 4.012.581 Transferencias Internas de Recursos - 7.556 789
4b y 10e 30.292.811 30.860.511 Préstamos - 18.623.732 18.206.749 Transferencias - 11.669.079 12.653.762 4d y 7h 5.036.698 7.784.931 4m II y 11a 32.066.010 10.497.508 - 116.267.832 111.944.247
Cobranza y Recaudación de Tributos y Similares - 4.517.450 4.635.777
Cartera de Cambio 9 40.495.090 38.536.542
Sociales y Estatutarias 16b II 2.335.915 2.276.523 Fiscales y de Previsión 4m, 4o y 14c 8.375.074 8.128.513 Negociación e Intermediación de Valores - 5.099.896 3.197.918 Operaciones con Tarjetas de Crédito 4e 38.979.670 33.009.258 Deudas Subordinadas 10f 4.631.588 8.782.333 Diversas 13c 11.833.149 13.377.383 - 360.660.808 321.191.486 4b y 10b 72.277.542 65.599.408 Depósitos Interfinancieros - 254.083 322.500 Depósitos a Plazo - 72.023.459 65.276.908 4b y 10c 111.147.697 96.559.948 Cartera Propia - 94.345.489 84.931.761
Cartera Libre Movimiento - 16.802.208 11.628.187
4b y 10d 24.190.179 19.567.731
Recursos de Letras Inmobiliarias, Hipotecarias, de Crédito y Similares - 16.814.606 11.013.838 Recursos de Debentures - - 1.053.441 Obligaciones por Títulos y Valores Mobiliarios en el Exterior - 7.375.573 7.500.452
4b y 10e 26.560.967 27.011.632 Préstamos - 3.370.086 3.592.093 Transferencias - 23.190.881 23.419.539 4d y 7h 4.088.688 3.425.611 4n II y 11a 55.215.048 59.672.187 - 67.180.687 49.354.969 Cartera de Cambio 9 629.586 1.222.095 Fiscales y de Previsión 4n, 4o y 14c 13.041.071 12.319.640 Deudas Subordinadas 10f 43.912.152 28.855.366 Diversas 13c 9.597.878 6.957.868 4p 812.922 862.055 16e 1.121.285 1.541.474 16 78.978.511 68.205.713 - 45.000.000 45.000.000 - 812.352 640.515 - 33.503.773 24.520.164 4c, 4d y 7d 1.189.720 (250.829) - (1.527.334) (1.704.137) 960.216.229 836.994.304 TOTAL DEL PASIVO
INSTRUMENTOS FINANCIEROS DERIVATIVOS
PROVISIONES TÉCNICAS DE SEGUROS, PREVISIÓN Y CAPITALIZACIÓN OTRAS OBLIGACIONES
EXIGIBLE A LARGO PLAZO
INSTRUMENTOS FINANCIEROS DERIVATIVOS OTRAS OBLIGACIONES
Capital Social
Ajustes de Valuación Patrimonial
DEPÓSITOS CIRCULANTE PASIVO
CAPTACIONES EN EL MERCADO ABIERTO
RECURSOS DE ACEPTACIÓN Y EMISIÓN DE TÍTULOS
Reservas de Beneficios
DEPÓSITOS
CAPTACIONES EN EL MERCADO ABIERTO
RECURSOS DE ACEPTACIÓN Y EMISIÓN DE TÍTULOS
PATRIMONIO NETO
PARTICIPACIONES MINORITARIAS EN LAS SUBSIDIARIAS OBLIGACIONES POR PRÉSTAMOS Y TRANSFERENCIAS
PROVISIONES TÉCNICAS DE SEGUROS, PREVISIÓN Y CAPITALIZACIÓN
RESULTADOS DE EJERCICIOS FUTUROS
Acciones en Tesorería
RELACIONES INTERFINANCIERAS
RELACIONES INTERDEPENDENCIAS
OBLIGACIONES POR PRÉSTAMOS Y TRANSFERENCIAS
Reservas de Capital
ITAÚ UNIBANCO HOLDING S.A.
Estado de Situación Patrimonial Consolidado (Nota 2a) (En Miles de Reales)
01/01 a 01/01 a 30/09/2012 30/09/2011 76.334.176 75.153.793 - 45.900.362 43.818.804 - 19.557.163 19.834.091 11c 5.314.080 4.139.521 - 1.001.844 384.266 - 4.560.727 6.977.111 - (37.989.523) (40.696.256) - (31.515.987) (35.202.992) 11c (4.803.337) (3.640.425) - (1.670.199) (1.852.839) - 38.344.653 34.457.537 8d I (14.482.032) (10.544.131) - (17.959.140) (14.458.717) - 3.477.108 3.914.586 - 23.862.621 23.913.406 - (10.278.068) (11.041.743) 13d 10.767.367 10.209.777 Administración de Recursos - 2.232.894 1.945.688 Servicios de Cuenta Corriente - 453.188 498.753
Tarjetas de Crédito - 4.748.607 4.428.217
Operaciones de Crédito y Garantías Prestadas - 1.165.739 1.280.228
Servicios de Cobranza - 1.051.608 988.124 Otros - 1.115.331 1.068.767 13e 4.348.110 3.750.327 11c 2.121.522 1.895.564 13f (10.286.591) (10.048.366) 13g (10.549.893) (10.266.329) 4o y 14a II (3.317.217) (3.005.351) 15a lll 189.878 (36.666) 13h 193.633 303.538 13i (3.744.877) (3.844.237) - 13.584.553 12.871.663 (285.951) 189.134 - 13.298.602 13.060.797 4o y 14a I (2.531.032) (1.416.624) - (6.769.073) (5.234.377) - 4.238.041 3.817.753 - (122.972) (163.356) 16e (542.453) (540.936) 10.102.145 10.939.881 4.517.937.352 4.534.808.116 2,24 2,41 17,48 15,12 2a y 22k 438.832 (45.263) 10.540.977 10.894.618 2,33 2,41
Resultado de Participaciones en Subsidiarias y Otras Inversiones Otros Gastos Operativos
RESULTADO OPERATIVO RESULTADO NO OPERATIVO
BENEFICIO NETO SIN LOS EFECTOS NO RECURRENTES EXCLUSIÓN DE LOS EFECTOS NO RECURRENTES PARTICIPACIONES MINORITARIAS EN LAS SUBSIDIARIAS
PARTICIPACIONES EN EL BENEFICIO - Administradores - Estatutarias - Ley nº 6.404 del 15/12/1976
Otros Ingresos Operativos
Debidos sobre Operaciones del Periodo
IMPUESTO DE RENTA Y CONTRIBUCIÓN SOCIAL
Referentes a Diferencias Temporarias
ITAÚ UNIBANCO HOLDING S.A.
Estado Consolidado de Resultados (Nota 2a) (En Miles de Reales)
Operaciones de Crédito, Arrendamiento Mercantil y Otros Créditos
INGRESOS POR INTERMEDIACIÓN FINANCIERA
Las Notas Explicativas forman parte integral de estos Estados Contables.
Operaciones de Préstamos y Transferencias
RESULTADO DE LA INTERMEDIACIÓN FINANCIERA ANTES DE LOS CRÉDITOS DE LIQUIDACIÓN DUDOSA
RESULTADO DE CRÉDITOS DE LIQUIDACIÓN DUDOSA
Resultado de Operaciones con Seguros, Previsión y Capitalización
BENEFICIO NETO POR ACCIÓN - R$
VALOR PATRIMONIAL POR ACCIÓN - R$ (EN CIRCULACIÓN AL 30/09) BENEFICIO NETO
MEDIA PONDERADA DE LA CANTIDAD DE ACCIONES EN CIRCULACIÓN
Gastos Financieros de Provisiones Técnicas de Previsión y Capitalización
RESULTADO ANTES DE LA TRIBUTACIÓN SOBRE EL BENEFICIO Y PARTICIPACIONES
Gastos de Personal
BENEFICIO NETO POR ACCIÓN - R$
Otros Gastos Administrativos Gastos Tributarios
NOTA
Ingresos de Tarifas Bancarias
GASTOS POR INTERMEDIACIÓN FINANCIERA
Operaciones de Captación en el Mercado
Resultado de Operaciones con Títulos y Valores Mobiliarios e Instrumentos Financieros Derivativos
Ingresos Financieros de las Operaciones con Seguros, Previsión y Capitalización Resultado de Operaciones de Cambio
Resultado de las Aplicaciones Obligatorias
Gastos de Provisión para Créditos de Liquidación Dudosa
OTROS INGRESOS (GASTOS) OPERATIVOS
Ingresos de Prestación de Servicios
Ingresos por Recuperación de Créditos dados de Baja como Pérdida
NOTA 01/01 a 30/09/2012 01/01 a 30/09/2011 31.307.156 26.188.624 10.102.145 10.939.881 21.205.012 15.248.743 Opciones de Otorgamiento Reconocidas 151.500 121.902 Ajustes a Valor de Mercado de Títulos y Valores Mobiliarios e Instrumentos Financieros Derivativos (Activos/
Pasivos) 7i 930.095 644.804
Efecto de las Variaciones de las Tasas de Cambio en Caja y Equivalentes de Caja (1.246.762) (1.927.488) Provisión para Créditos de Liquidación Dudosa 17.959.140 14.458.717 Gastos de Intereses y Variación Cambial de las Operaciones con Deuda Subordinada 3.310.483 3.292.494 Gastos de Intereses de Operaciones con Debentures 132.004 137.235 Gastos Financieros Provisiones Técnicas de Previsión y Capitalización 4.803.337 3.640.425 Depreciaciones y Amortizaciones 15b 1.645.983 1.617.310 Ajuste de Obligaciones Legales - Fiscales y de Previsión 634.853 486.145 Ajuste de Provisión de Pasivos Contingentes 335.811 (201.799) Tributos Diferidos (4.238.041) (3.817.753) Resultado de Participaciones en Subsidiarias y Otras Inversiones 15a lll (189.878) 36.666 Ingreso de Intereses y Variación Cambial de Títulos y Valores Mobiliarios Disponibles para la Venta
(3.706.845)
(3.052.056) Ingreso de Intereses y Variación Cambial de Títulos y Valores Mobiliarios a ser Mantenidos hasta su
Vencimiento (401.047) (324.038)
(Ganancia) Pérdida en la Venta de Activos Financieros Disponibles para la Venta 7f 879.625 148.486 (Ganancia) Pérdida en la Venta de Inversiones (235.252) (351.820) (Ganancia) Pérdida en la Venta de Bienes no de Uso Propio (15.774) 2.871 (Ganancia) Pérdida en la Venta del Inmovilizado 6.641 (89.418) (Ganancia) Pérdidas por Reducción al Valor Recuperable de Inmovilizado e Intangible 1.517 (1.080) Resultado de los Accionistas No Controladores 542.453 540.936
Otros (94.831) (113.796) 18.534.824 (28.034.551) (48.719.246) (79.361.604) (28.416.038) (23.076.805) (27.246.810) 5.139.575 (643.477) (11.632.607) 35.116.322 1.235.701 (30.427.169) (52.018.047) 743.097 1.364.730 2.154.829 (374.151) 67.254.070 51.327.053 (10.717.067) 17.987.273 56.453.176 (4.087.060) 3.909.068 15.643.148 251.718 10.534.178 (1.256.209) 78.077 8.329.215 5.076.611 3.661.475 3.941.419 6.645.983 2.057.217 (23.289) 96.190 (5.611.052) (2.927.110) 44.230.929 (4.773.037) 15.577 48.415 13.507.802 27.235.123 342.820 557.674 71.676 88.918 386.866 456.638 2c (9.978.502) -214.731 195.881 (643) 31.418 (26.975.859) (23.940.213) (205) (123.000) (897.123) (15.810) 15b (1.258.799) (1.126.106) 15b (1.228.698) (1.168.144) (25.800.357) 2.240.794 16.579.927 8.350.300 (10.321.154) (7.834.966) 1.500.000 -(54.251) (406.879) 16e 348.314 (1.897.678) (828.650) -197.888 233.269 (99.045) (1.302.638) (682.058) (614.687) (5.003.160) (4.426.060) 1.637.811 (7.899.339) 20.068.382 (10.431.582) Dividendos e Intereses sobre el Capital Propio Pagados
Dividendos e Intereses sobre el Capital Propio Pagados a Accionistas no Controladores CAJA NETO PROVENIENTE/(APLICADO) EN LAS ACTIVIDADES DE FINANCIAMIENTO AUMENTO/(REDUCCIÓN) NETO EN CAJA Y EQUIVALENTES DE CAJA
CAJA NETO PROVENIENTE/(APLICADO) EN LAS ACTIVIDADES DE INVERSIÓN Captación de Obligaciones por Deuda Subordinada
Variación de la Participación de los Accionistas No Controladores Otorgamiento de Opción de Compra de Acciones
Adquisiciones de Acciones para Tesorería Rescate de Obligaciones por Deuda Subordinada Captación de Obligaciones por Debentures Rescate de Obligaciones por Debentures
Variación de la Participación de los Accionistas No Controladores - Redecard S.A. Adquisición de Intangible
Venta de Inversiones
Adquisición de participación minoritaria en Redecard S.A. Venta de Inmovilizado de Uso
Contratos del Intangible Cancelados
Adquisición de Títulos y Valores Mobiliarios Disponibles para la Venta
Adquisición de Títulos y Valores Mobiliarios a ser Mantenidos hasta su Vencimiento Adquisición de Inversiones
Adquisición de Inmovilizado de Uso Venta de Bienes no de Uso Propio
Operaciones con Tarjetas de Crédito (Activos/Pasivos) Provisiones Técnicas de Seguros, Previsión y Capitalización Cobranza y Recaudación de Tributos y Similares
Otras Obligaciones
Resultado de Ejercicios Futuros
Pago de Impuesto de Renta y Contribución Social
CAJA NETO PROVENIENTE/(APLICADO) EN LAS ACTIVIDADES OPERATIVAS Intereses sobre el Capital Propio/Dividendos Recibidos de Subsidiarias Recursos de la Venta de Títulos y Valores Mobiliarios Disponibles para la Venta
Recursos del Rescate de Títulos Valores Mobiliarios a ser Mantenidos hasta su Vencimiento Obligaciones por Préstamos y Transferencias
VARIACIÓN DE ACTIVOS Y OBLIGACIONES Aplicaciones Interfinancieras de Liquidez
Títulos y Valores Mobiliarios e Instrumentos Financieros Derivativos (Activos/Obligaciones) Depósitos Obligatorios en el Banco Central del Brasil
Relaciones Interfinancieras y Relaciones Interdependencias (Activos/Pasivos) Operaciones de Crédito, Arrendamiento Mercantil Financiero y Otros Créditos Otros Créditos y Otros Valores y Bienes
Operaciones de la Cartera de Cambio y Negociación e Intermediación de Valores (Activos/Obligaciones) Depósitos
Captaciones en el Mercado Abierto Recursos por Emisión de Títulos Aumento (Reducción) en Activos
Aumento (Reducción) en Obligaciones Ajustes al Beneficio Neto
ITAÚ UNIBANCO HOLDING S.A. Estado del Flujo de Caja Consolidado
(En Miles de Reales)
BENEFICIO NETO AJUSTADO Beneficio Neto
NOTA 78.996.825 80.958.002 76.334.176 75.153.793 15.115.477 13.960.104 2.121.522 1.895.564 8d (14.482.032) (10.544.131) (92.318) 492.672 (41.734.400) (44.540.493) (37.989.523) (40.696.256) (3.744.877) (3.844.237) (8.614.088) (8.539.901) 13g (298.436) (334.720) 13g (2.423.464) (2.363.375) (5.892.188) (5.841.806) Procesamiento de Datos y Telecomunicaciones 13g (2.625.572) (2.603.358) Propaganda, Promociones y Publicaciones 13g (674.094) (701.384)
Instalaciones (955.478) (922.834) Transportes 13g (376.322) (430.117) Seguridad 13g (384.744) (358.527) Viajes 13g (139.182) (135.020) Otras (736.796) (690.566) 28.648.337 27.877.608 13g (1.217.863) (1.045.359) 27.430.474 26.832.249 15a lll 189.878 (36.666)
VALOR AGREGADO TOTAL A DISTRIBUIR 27.620.352 26.795.583
DISTRIBUCIÓN DEL VALOR AGREGADO 27.620.352 26.795.583
Personal 9.206.415 33,3% 9.068.946 33,8%
Remuneración Directa 7.544.363 27,3% 7.222.522 27,0%
Beneficios 1.126.465 4,1% 1.377.921 5,1%
F.G.T.S. 535.587 1,9% 468.503 1,7%
Impuestos, Tasas y Contribuciones 7.051.397 25,5% 5.564.751 20,8%
Federales 6.499.197 23,5% 5.027.517 18,8%
Estaduales 18.290 0,1% 1.408 0,0%
Municipales 533.910 1,9% 535.826 2,0%
Remuneración de Capitales de Terceros - Alquileres 717.942 2,6% 681.069 2,5%
Remuneración de Capitales Propios 10.644.598 38,5% 11.480.817 42,8%
Dividendos e Intereses sobre el Capital Propio 2.201.800 8,0% 2.395.766 8,9%
Beneficios Retenidos/(Pérdida) del Período 7.900.345 28,6% 8.544.115 31,9%
Participación de los no controladores en los Beneficios Retenidos 542.453 2,0% 540.936 2,0% VALOR AGREGADO NETO PRODUCIDO POR LA ENTIDAD
Materiales, Energía y Otros
01/01 a 30/09/2012 Servicios de Terceros Otras Intermediación Financiera Otras
INSUMOS ADQUIRIDOS DE TERCEROS
01/01 a 30/09/2011
Las Notas Explicativas forman parte integral de estos Estados Contables. ITAÚ UNIBANCO HOLDING S.A.
Estado Consolidado del Valor Agregado (En Miles de Reales)
Resultado de las Operaciones con Seguros, Previsión y Capitalización
INGRESOS
Intermediación Financiera
Prestación de Servicios e Ingresos de Tarifas Bancarias
GASTOS
Resultado de Créditos de Liquidación Dudosa Otras
VALOR AGREGADO RECIBIDO EN TRANSFERENCIA VALOR AGREGADO BRUTO
