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A LA APERTURA
Mercados atentos a la Decisión de la FED…
Mercado
• Los mercados accionarios a nivel mundial presentan movimientos positivos, previo a la decisión de política monetaria de la FED (se espera un aumento de 75pbs), pero también incorporando los recientes resultados financieras de algunas empresas tecnológicas (Microsoft y Google). Los mercados podrían retomar cierto optimismo en este escenario especulativo, después de que varias sesiones negativas extendieran las caídas (por algunos malos reportes). Posterior a la FED, la semana seguirá incluyendo resultados de diversas empresas, tomando peso de nuevo el sector tecnológico mañana (reporta Apple).
Economía
• La agenda de hoy se centra en Estados Unidos y la Decisión de Política Monetaria, un evento que pondrá a prueba las expectativas de que se ha alcanzado el pico en el tono restrictivo de las autoridades y que, por consiguiente, augura una volatilidad exacerbada:
• Estados Unidos: A las 07:30 se publicarán las Órdenes de Bienes Duraderos en junio, se espera una caída de 0.4% mensual y un avance de 0.2% en el Subyacente. El Anuncio de la Fed se dará en punto de las 13:00 y los mercados anticipan fuertemente un alza de 75 puntos base, pero estarán atentos a las señales que pueda haber en la conferencia de prensa sobre si este es el último movimiento de su clase o si se repetirá en septiembre.
• México: Se publicaron las cifras preliminares de la Balanza Comercial en junio, cuyo saldo
fue deficitario por séptimo mes consecutivo y mucho mayor al estimado del consenso (-$3,957 mdd. vs -$1,200 est.) a partir de un descomunal aumento de 6.0% mensual en las
importaciones debido al encarecimiento en los precios de los combustibles.
Divisas
• Peso: El peso mexicano opera en $20.41 y acumula una apreciación de 0.25% en lo que va de la sesión overnight, el movimiento semanal también es positivo por 0.54% frente a los
$20.52 del miércoles pasado. Las presiones serán bajistas en la jornada conforme a la menor aversión al riesgo que muestran los mercados previo al anuncio de la Fed.
• Índice Dólar: amanece con una depreciación de -0.24% (un menor nivel respecto a la semana previa), a la espera de la decisión de política monetaria de la FED.
• Euro: Previo a la apertura de los mercados el euro frente al dólar se aprecia 0.37% (respecto al dato de la última semana una depreciación de -0.3% y respecto al cierre de junio una depreciación de -3.0%), sin datos económicos en la agenda.
• Libra: La libra se aprecia 0.26%, sin datos económicos relevantes.
• Bitcoin: Avanza 1.41%, pero manteniendo avance en días previos.
Deuda
• El Bono a 10 años de EUA presenta un ajuste de -1.46pb, para ubicarse en 2.79%.
• El Bono a 10 años de México, presenta un aumento de 4.82pb, para situarse en 8.84%.
Accionario
• Las bolsas en Asia cerraron mixtas, destacando el incremento de 0.22% del Nikkei.
• Las bolsas en Europa presentan movimientos positivos, en donde el Euro Stoxx presenta un avance de 0.65%.
• En EUA, los futuros operan positivos, destacando el incremento de 1.46% del Nasdaq.
Commodities
• Los precios de los commodities presentan movimientos positivos, destacando el avance del petróleo y del cobre de 0.95% y 0.94% respectivamente.
Mercados a la Apertura
Divisas Actual Var %
Índice Dólar 106.94 -0.24%
Peso / Dólar 20.40 -0.27%
Yen / Dólar 136.71 -0.15%
Franco Suizo / Dólar 0.96 -0.17%
Dólar Canad. / Dólar 1.29 -0.22%
Dólar / Euro 1.02 0.37%
Dólar / Libra Esterlina 1.21 0.26%
Bitcoin/Dólar 21,280.73 1.41%
Mdo. Dinero Actual pb
Cetes28 7.93 4.00
TIIE28 8.05 0.60
Udibono 10a 4.13 0.17
México 10a 8.84 4.82
Tbill 1M 2.12 1.01
Libor 1M 2.30 4.74
EUA 10a 2.79 -1.46
Japón 10a 0.19 -0.95
Alemania 10a 0.96 3.36
Reino Unido 10a 1.96 4.48
Francia 10a 1.55 3.49
España 10a 2.15 4.92
Brasil 10a 13.49 -0.06
Accionarios Actual Var %
Nikkei 27,716 0.22%
Hang Seng 20,670 -1.13%
Euro Stoxx 50 3,599 0.65%
Dax 13,137 0.31%
Cac 40 6,243 0.51%
Ibex 35 8,088 0.22%
FTSE 100 7,349 0.59%
Ibex 35 8,088 0.22%
S&P/BMV IPC (Fut) 46,880 -1.16%
Dow Jones (Fut) 31,865 0.42%
S&P 500 (Fut) 3,958 0.87%
Nasdaq (Fut) 12,289 1.46%
Commodities Actual Var %
Oro (usd-onz) 1,721.03 0.22%
Plata (usd-onz) 18.77 0.80%
Cobre (usd-libra) 3.38 0.94%
Petr. WTI (barril) 95.88 0.95%
Petr. Brent (barril) 105.16 0.73%
Mezcla Mex. (barril) 93.61 -2.58%
Gas N. (usd/MMBtu) 9.06 0.79%
Fuente:Monex con datos de Bloomberg
27 de Julio de 2022 Dirección de Análisis Económico,
Cambiario y Bursátil
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A LA APERTURA
Índice Dólar
Dólar / Euro
Peso / Dólar S&P/BMV IPC
Dow Jones
Euro Stoxx
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A LA APERTURA
Oro
Cobre
Petróleo WTI GT10
M10a
Cetes28
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A LA APERTURA
Precio de Cierre Promedio
10 días % Promedio 50
días % Promedio 200
días % RSI (14) días
Divisas
Peso / Dólar 20.40 20.54 -0.6% 20.16 1.2% 20.43 -0.1% 52
Índice Dólar 106.94 107.20 -0.2% 104.77 2.1% 99.33 7.7% 58
Dólar / Euro 1.02 1.02 0.0% 1.04 -2.7% 1.10 -7.5% 40
Dólar / Libra Est. 1.21 1.20 0.7% 1.22 -1.4% 1.30 -7.3% 47
Yen / Dólar 136.71 137.59 -0.6% 134.04 2.0% 122.07 12.0% 53
Real Bra. / Dólar 5.35 5.43 -1.4% 5.13 4.3% 5.26 1.8% 56
Dólar Canad. / Dólar 1.29 1.29 -0.5% 1.29 0.0% 1.27 1.1% 50
Yuan / Dólar 6.75 6.75 0.0% 6.71 0.6% 6.48 4.2% 59
Bitcoin/Dólar 21,282.51 22,327.35 -4.7% 21,776.10 -2.3% 34,413.84 -38.2% 47
Indices
S&P/BMV IPC 46,674 47,115 -0.9% 48,790 -4.3% 51,513 -9.4% 36
Dow Jones 31,762 31,515 0.8% 31,587 0.6% 34,056 -6.7% 50
S&P 500 3,921 3,903 0.5% 3,920 0.0% 4,350 -9.9% 48
Nasdaq 11,563 11,616 -0.5% 11,509 0.5% 13,663 -15.4% 48
FTSE 100 7,349 7,249 1.4% 7,300 0.7% 7,361 -0.2% 53
Dax 13,137 13,088 0.4% 13,453 -2.3% 14,634 -10.2% 46
Cac 40 6,243 6,154 1.4% 6,154 1.4% 6,634 -5.9% 55
Ibex 35 8,088 8,017 0.9% 8,311 -2.7% 8,523 -5.1% 44
FTSE MIB 21,329 21,198 0.6% 22,436 -4.9% 25,031 -14.8% 43
Nikkei 27,716 27,334 1.4% 26,914 3.0% 27,565 0.5% 57
Hang Seng 20,670 20,677 0.0% 21,124 -2.2% 22,714 -9.0% 43
Bovespa 99,772 98,200 1.6% 103,220 -3.3% 108,035 -7.6% 44
Euro Stoxx 50 3,599 3,553 1.3% 3,581 0.5% 3,937 -8.6% 52
Commodities
Petr. WTI (barril) 95.85 98.10 -2.3% 108.56 -11.7% 94.39 1.6% 39
Oro (usd-onz) 1,721 1,714 0.4% 1,800 -4.4% 1,843.81 -6.7% 37
Plata (usd-onz) 18.78 18.66 0.6% 20.63 -9.0% 22.95 -18.2% 36
Cobre (usd-libra) 338.25 331.24 2.1% 390.21 -13.3% 433.64 -22.0% 35
Gas N. (usd/MMBtu) 9.06 7.94 14.2% 7.61 19.1% 5.76 57.3% 65
ETFs
Edc* (Emerg. 3XBull) 710 709 0.1% 772 -8.0% 1,221 -41.9% 41
Edz* (Emerg. 3XBear) 298 302 -1.3% 276 7.9% 228 30.8% 56
Fas* (Finan. 3X Bull) 1,401 1,369 2.4% 1,432 -2.1% 2,251 -37.8% 47
Faz* (Finan. 3X Bear) 529 552 -4.2% 538 -1.6% 438 20.8% 50
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A LA APERTURA
Directorio
DIRECCIÓN DE ANALISIS ECONÓMICO CAMBIARIO Y BURSATIL
Carlos A. González Tabares Director de Análisis Económico, Cambiario y Bursátil T. 5231-4521 [email protected] ANALISIS ECONÓMICO
Marcos Daniel Arias Novelo Analista Económico T. 5230-0200 Ext. 4186 [email protected]
ANALISIS CAMBIARIO
Janneth Quiroz Zamora Subdirector de Análisis T. 5230-0200 Ext. 0669 [email protected]
Luis Miguel Orozco Campos Analista Económico T. 5230-0200 Ext. 0016 [email protected]
ANALISIS BURSATIL
J. Roberto Solano Pérez Gerente de Análisis Bursátil T. 5230-0200 Ext. 4451 [email protected]
Brian Rodríguez Ontiveros Analista Bursátil T. 5230-0200 Ext. 4195 [email protected]
ANALISIS DE DATOS
César Adrián Salinas Garduño Analista de Sistemas de Información T. 5230-0200 Ext. 4790 [email protected]
Disclaimer
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Este reporte está dirigido a la Dirección de Promoción de Banca Privada, Asesoría Patrimonial y Banca de Empresas de Monex. Las recomendaciones reflejan una expectativa de comportamiento de un valor contra su mercado de referencia y en un plazo determinado. Este comportamiento puede estar explicado por el valor fundamental de la compañía, pero también por otros factores. El cálculo del valor fundamental realizado se basa en una combinación de una o más metodologías generalmente aceptadas en los análisis financieros, y que pueden incluir, entre otras, análisis de múltiplos, flujos de efectivo descontados, análisis por partes o alguna otra que aplique al caso particular que se esté analizando. Sin perjuicio de lo que antecede, podrían tener más peso otros factores, entre los que se encuentran el flujo de noticias, momento de beneficios, fusiones y adquisiciones, el apetito del mercado por un determinado sector, entre otros; estos factores pueden llevar a una recomendación opuesta a la indicada solamente por el valor fundamental y su comparación directa con la cotización.
Nuestra política de recomendación contempla los siguientes escenarios: Compra. - Cuando el rendimiento esperado de la acción supere en más del 5% el rendimiento esperado del IPyC; Mantener.- Cuando el rendimiento esperado de la acción se ubique entre el ± 5% el rendimiento esperado del IPyC; Venta.- Cuando el rendimiento esperado de la acción sea inferior en más del 5% el rendimiento esperado del IPyC.
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