Al 31 de Diciembre de 2015
(Con cifras comparativas al 31 de diciembre 2014 y 1 de enero de 2014)
(Expresadas en millones de pesos colombianos, excepto la tasa de cambio y la utilidad neta por acción que están expresadas en pesos)
1. Entidad que reporta
El banco GNB Sudameris como matriz o controlante del conglomerado financiero conformado por las filiales nacionales: Servitrust GNB Sudameris, Servivalores GNB Sudameris, Servibanca y Servitotal, además de las filiales internacionales Banco GNB Perú y Banco GNB Paraguay reporta estados financieros consolidados para las siguientes compañías:
Banco GNB Sudameris S.A
El Banco GNB Sudameris S.A., es una sociedad anónima de carácter privado, constituida por Escritura Pública número 8067 del 10 de diciembre de 1976 en la Notaría Quinta de Bogotá, D.C., con una duración establecida en los estatutos hasta el 1 de enero del año 2076, pero que podrá disolverse o prorrogarse antes de dicho término. La matriz tiene por objeto social la celebración, ejecución de todas las operaciones, actos y contratos propios de los establecimientos bancarios, con sujeción a las disposiciones legales que sobre la materia rigen en Colombia.
Por Resolución No. 3140 del 24 de septiembre de 1993 la Superintendencia Financiera de Colombia, le renovó con carácter definitivo el permiso de funcionamiento. La última reforma estatutaria se protocolizó mediante la Escritura Pública número 2605 de fecha 21 de abril de 2014, otorgada en la Notaría Trece del Círculo de Bogotá, mediante la cual se establece que para las operaciones relevantes que se realicen con los vinculados económicos de la matriz para garantizar, avalar o respaldar cualquier operación de sus filiales nacionales o extranjeras no es necesaria la autorización de la Asamblea General de Accionistas.
Las reformas estatutarias más representativas son:
Por Escritura Pública número 7731 de la Notaría 13 de Bogotá D.C. del 20 de Noviembre de 2015, se modificaron los estatutos por solicitud de la Superintendencia Financiera mediante Circular Externa 028 de 2014, para incluir el Articulo 59- Normas Código País, y se compilaron los estatutos.
Por Escritura Pública número 7060 de la Notaría 13 de Bogotá D.C. del 10 de octubre de 2014, se protocolizó la fusión por absorción entre el banco GNB Sudameris S.A., Entidad absorbente y el banco GNB Colombia S.A, Entidad Absorbida.
Por Escritura Pública número 6176 de la Notaría 13 de Bogotá D.C. del 3 de Septiembre de 2014, se modificaron los estatutos adicionando un parágrafo en el Artículo 36 – Parágrafo: Presidente Honorario- y se compilaron los estatutos.
Por Escritura Pública número 2605 de la Notaría 13 de Bogotá D.C. del 21 de Abril de 2014, se modificaron los estatutos modificando el parágrafo del literal m) del Artículo 25- Funciones de la Asamblea y se compilaron los estatutos.
Por Escritura Pública número 1029 de la Notaría 13 de Bogotá D.C. del 5 de Marzo de 2012, se protocolizó el aumento del capital autorizado de la matriz de cincuenta mil millones ($50.000) a setenta y cinco mil millones ($75.000), quedando dividido en ciento ochenta y siete millones quinientas mil (187,5) acciones nominativas de valor nominal de cuatrocientos pesos ($400) cada una; en consecuencia, se modificó el artículo 5 y se compilaron los estatutos.
2 Por Escritura Pública número 3725 de abril 22 de 2009 de la Notaría 72 del Círculo de Bogotá D.C., la matriz ajustó los estatutos a la normatividad legal (Circular Externa 054 de 2008, expedida por la Superintendencia Financiera de Colombia) y a las recomendaciones realizadas por la Superintendencia Financiera de Colombia en su comunicación 2008017272-004-000 y otros temas de competencia de los accionistas; se realizó reforma estatutaria y se compilaron los estatutos.
Por Escritura Pública número 6432 de la Notaría 29 de Bogotá, D.C., del 28 de junio de 2005, la Sociedad Banco Sudameris Colombia absorbe mediante fusión a la Sociedad Banco Tequendama S.A., que se disuelve sin liquidarse.
Por Escritura Pública número 6520 de la Notaría 29 de Bogotá, D.C. del 29 de junio de 2005, la matriz cambió su nombre de Banco Sudameris Colombia S.A., por el de Banco GNB Sudameris S.A., pudiendo sin perder su naturaleza de Sociedad Anónima, utilizar el nombre de Banco GNB Sudameris o Sudameris seguidos o no de las expresiones Sociedad Anónima o la Sigla S.A.
Por Escritura Pública número 4679 de la Notaria 29 de Bogotá, D.C. del 2 de abril de 2007, se modificaron los artículos 25 literal a), 29, 31 y 32 de los estatutos, eliminando la nominación de los suplentes personales de los miembros principales de la Junta Directiva, de conformidad con lo dispuesto en el artículo 44 de la Ley 964 de 2005.
La Matriz es de la sociedad Gilex Holding B.V., sociedad debidamente constituida con las leyes del Reino de los Países Bajos, con domicilio en Herikerbergweg 238, Luna Arena (1101 CM) Amsterdam Zuidoost, Países Bajos (Holanda).
La matriz tiene su domicilio principal en Bogotá D.C. en la Carrera 7 No. 75 – 85 y opera con una Dirección General, veinte (20) sucursales, cuarenta y una (41) agencias, nueve (9) agencias satélites, ocho (8) extensiones de caja, cincuenta (46) puntos de recaudo, cuatro (4) supercades, dos (2) puntos de pago, tres (3) puntos de enrolamiento, veintitrés (23) puntos de venta de libranzas, un (1) centro premier y un (1) centro de pagos y recaudos.
La matriz al 31 de diciembre de 2015, contaba con mil quinientos cuarenta y un (1.541) empleados contratados de forma directa y sesenta y seis (66) temporales.
Fusión con Banco GNB Colombia S.A.
El día 21 de febrero de 2014, previa Resolución de no objeción de adquisición No. 2334 de fecha 23 de diciembre de 2013 de la Superintendencia Financiera de Colombia, el banco GNB Sudameris S.A., adquirió 150.122.727.677 acciones del Banco GNB Colombia S.A. (antes HSBC Colombia), correspondiente al 99.94% de las acciones en circulación de éste.
Mediante la Resolución No.1684 de fecha 26 de septiembre de 2014, la Superintendencia Financiera de Colombia resolvió No Objetar la fusión por absorción del Banco GNB Colombia S.A. por parte del Banco GNB Sudameris S.A.
Que el 10 de Octubre de 2014, mediante escritura pública número 7060 de la Notaría 13 de Bogotá D.C. del 10 de octubre de 2014, se protocolizó la fusión por absorción entre el banco GNB Sudameris S.A., Entidad absorbente y el banco GNB Colombia S.A, Entidad Absorbida, y adquirió la totalidad de la inversión en la Fiduciaria GNB S.A, equivalente al 99.62% de la participación accionaria de su capital
Que en razón a que el banco GNB Sudameris S.A. era el accionista mayoritario de las dos (2) fiduciarias, tomó la decisión de promover la fusión por el procedimiento abreviado de que trata el Numeral 3º del Artículo 56 del Estatuto Orgánico del Sistema Financiero en concordancia con el Artículo 172 y s.s. del Código de Comercio.
3 Mediante la Resolución 1342 de fecha 29 de Septiembre de 2015, la Superintendencia Financiera de Colombia resolvió No Objetar la fusión por absorción de FIDUCIARIA GNB S.A. por parte de SERVITRUST GNB SUDAMERIS S.A.
Que el 20 de Noviembre de 2015, quedo inscrita en el registro mercantil la escritura pública número 3583 de la Notaría 39 de Bogotá D.C. de fecha 18 de Noviembre de 2015, mediante la cual se protocolizó la fusión por absorción entre Servitrust GNB Sudameris S.A, Entidad absorbente y la Fiduciaria GNB, Entidad Absorbida, quien se disolvió sin liquidarse.
Por lo anterior y en virtud del proceso de fusión, se genera la relación de intercambio dando como resultado un incremento en el capital suscrito y pagado de 12.207 acciones; generándose con ésta emisión accionaria que Banco GNB Sudameris S.A., al 10 de octubre de 2014, su número de acciones en circulación ascienda a 165.049.441 con un valor nominal de $400 pesos cada una.
A continuación se detalla el efecto de la fusión por cada uno de los grupos de cuentas con corte al 10 de octubre de 2014, incluido el efecto de las eliminaciones:
Banco GNB Sudameris
Individual
Banco GNB Colombia Individual
Banco GNB Sudameris Fusionado
ACTIVO $ 13.998.346 1.375.011 15.284.247
Disponible 894.593 76.755 971.348
Posiciones activas en operaciones de
mercado monetario 1.499.831 0 1.499.831
Inversiones 5.053.177 566.039 5.383.609
Cartera de créditos y operaciones de
leasing financiero 5.971.062 632.849 6.603.911
Aceptaciones, operaciones de contado y con instrumentos financieros derivados
1.063 125 1.188
Cuentas por cobrar 122.300 22.890 145.190
Bienes recibidos en pago 5.661 0 5.661
Propiedades y equipo 90.919 17.923 108.842
Otros activos 273.468 36.956 394.218
Valorizaciones 149.440 21.473 170.913
Desvalorizaciones 63.168 0 466
PASIVO $ 12.773.929 1.200.437 13.974.366
Depósitos y exigibilidades 10.581.753 835.387 11.417.140
Posiciones pasivas en operaciones de
mercado monetario y relacionadas 32.847 200.000 232.847
Aceptaciones (bancarias) en circulación
e instrumentos financieros derivados 2.376 204 2.580
Créditos de bancos y otras
obligaciones financieras 842.894 55.754 898.648
Cuentas por pagar 110.235 19.261 129.496
Títulos de inversión en circulación 1.129.128 50.000 1.179.128
Otros pasivos 25.604 15.237 40.841
Pasivos estimados y provisiones 49.092 24.594 73.686
4
Banco GNB Sudameris
Individual
Banco GNB Colombia Individual
Banco GNB Sudameris Fusionado
PATRIMONIO $ 1.224.418 174.574 1.309.881
Capital social 66.015 191.152 66.020
Reservas 965.066 392 965.065
Superávit o déficit 89.694 21.584 173.980
Resultado de ejercicios anteriores 0 (39.727) 0
Utilidad del ejercicio 103.643 1.173 104.816
INGRESOS $ 1.078.730 5.875 1.084.605
Operacionales 1.064.386 5.833 1.070.219
No operacionales 14.344 42 14.386
GASTOS Y COSTOS $ 975.085 4.704 979.789
Operacionales 947.799 4.632 952.431
No operacionales 4.974 72 5.046
Impuesto de renta 22.312 0 22 312
Servivalores GNB Sudameris S.A.
La Comisionista de Bolsa, es una sociedad comercial constituida según Escritura Pública No. 0767 del 14 de marzo de 2003 Notaria 11 de Bogotá y tiene por objeto social principal el desarrollo del contrato de comisión para la compra y venta de valores inscritos en la Bolsa de Valores de Colombia, según autorización otorgada mediante Resolución No. 0133 del 11 de marzo de 2003, de la Superintendencia Financiera de Colombia. Además podrá realizar operaciones por cuenta propia, administrar valores de sus comitentes, intermediar en la colocación de títulos, financiar la adquisición de valores, entre otras.
El día 28 de junio de 2010, el banco GNB Sudameris S.A. perfeccionó la compra de 4.217.038 acciones de Nacional de Valores S.A. Comisionista de Bolsa, correspondientes al 90.1% de las acciones en circulación, operación autorizada por parte de la Superintendencia Financiera de Colombia y por el Consejo Directivo de la Bolsa de Valores de Colombia.
En razón a que el banco GNB Sudameris S.A. es el accionista mayoritario de Servivalores GNB Sudameris S.A., en un 94.9% de las acciones en circulación y de Nacional de Valores S.A. en un 90.1% de las acciones en circulación, se decidió junto con los accionistas minoritarios promover la fusión por absorción de Servivalores GNB Sudameris S.A. Comisionista de Bolsa y Nacional de Valores S.A. Comisionista de Bolsa, por el procedimiento de aviso anticipado y trámite abreviado.
Mediante Resolución número 1871 de 2010 del 22 de septiembre de 2010, la Superintendencia Financiera de Colombia declaró la no objeción de la fusión por absorción de Servivalores GNB Sudameris S.A. y Nacional de Valores S.A., la cual fue protocolizada según Escritura Pública número 3299 de la Notaría treinta y seis (36) con fecha primero (1) de octubre del año 2010
Servitrust GNB Sudameris S.A.
La fiduciaria es una sociedad de servicios financieros de carácter privado, constituida mediante Escritura Pública No 3873 del 10 de julio de 1992 en la Notaría 18 del Círculo de Bogotá, D.C., tiene por objeto social la celebración y ejecución de todos los actos, contratos, servicios y operaciones propias de las sociedades de servicios financieros de la clase de las sociedades fiduciarias, que son permitidas a estas instituciones financieras con sujeción a las facultades, requisitos, restricciones y limitaciones impuestas por las leyes de la República de Colombia.
5 Sociedad al Servicio de la Tecnología y Sistematización Bancaria Tecnibanca S. A. “Servibanca S.A.”
Servibanca S.A. es una sociedad comercial que tiene por objeto social el desarrollo de las actividades propias de las sociedades de servicios técnicos y administrativos y de manera principal la administración y operación de uno o varios sistemas de pagos de bajo valor. Mediante Resolución No. 0872 del 25 de mayo de 2006, la Superintendencia Financiera de Colombia, resolvió ordenar la inclusión de las entidades que administran los Sistemas de Pago de Bajo Valor como usuarios del Plan Único de Cuentas para el Sistema Financiero - Resolución 3600 de 1988.
Servitotal GNB Sudameris S.A.
Sociedad comercial constituida mediante escritura pública No 7177 del 26 de diciembre de 2011 Notaria 13 de Bogotá D.C. y tiene por objeto social el desarrollo de las actividades propias de las sociedades de servicios técnicos y administrativos entre otros los servicios de informática, tales como: definición, análisis, diseño, construcción, configuración, certificación, pruebas, implantación, soporte y mantenimiento de software y hardware para las tecnologías de información y comunicaciones.
La filial Servitotal GNB Sudameris S.A. no consolida por lo que a la fecha no ha iniciado actividades.
Las filiales nacionales operan con el siguiente número de empleados:
Filiales Nacionales Número de Empleados
Directos Temporales
SERVITRUST GNB SUDAMERIS 62 12
SERVIBANCA 73 4
SERVIVALORES GNB SUDAMERIS 12 0
TOTAL 147 16
Las filiales nacionales tienen ciento cuarenta y siete (147) empleados vinculados en forma directa y dieciséis (16) temporales.
Filiales del Exterior
La Superintendencia Financiera de Colombia, mediante comunicación con radicado número 2013002611- 080 de fecha 8 de julio de 2013, otorgó autorización al Banco GNB Sudameris S.A., la Matriz, para adquirir las acciones de HSBC Bank Perú S.A. y HSBC Bank Paraguay S.A. Asimismo, la Superintendencia de Banca, Seguros y Administradoras Privadas de Pensiones (en adelante la SBS) de la República de Perú mediante Resolución S.B.S. No. 5378-2013 del 6 de septiembre de 2013 y el banco Central de Paraguay mediante Resolución No. 19 del acta No. 74 de fecha 24 de octubre de 2013 y aclarada mediante Nota SB.SG. No. 01484/2013 del 7 de noviembre de 2013, autorizaron la adquisición de las acciones de HSBC Bank Perú S.A. y HSBC Bank Paraguay S.A., respectivamente.
Por lo anterior el banco GNB Sudameris S.A, los días 4 de octubre y 29 de noviembre de 2013, procedió a adquirir de HSBC Bank Perú S.A. (hoy Banco GNB Perú S.A.) y de HSBC Bank Paraguay S.A. (hoy Banco GNB Paraguay S.A.) un total de 670.551.999 y 3.016 acciones y un (1) certificado provisorio, equivalentes al 99.99% y 99.96% del total de las acciones en circulación, respectivamente.
6 Adquisición de Filiales del Exterior
Los siguientes son los saldos adquiridos por la compra de las Filiales del Exterior:
Descripción Banco GNB Perú S.A. (1) Banco GNB Paraguay S.A. (2)
Saldo en Nuevos Soles Peruanos a
04-oct-13 a
Tasa de Cotización Nuevos Soles
Peruanos a Dólares Americanos al
04-oct-13 b
Saldo Adquirido en Dólares Americanos USD
a / b
Saldo en Guaraníes Paraguayos a
29-nov-13 c
Tasa de Cotización Guaraníes Paraguayos a
Dólares Americanos al
29-nov-13 d
Saldo Adquirido en Dólares Americanos USD
c / d
Activo S/. 4.171.069.321
2,779
USD 1.500.924.549 Gs. 3.292.161.804.444
4.422,000
USD 744.496.111
Pasivo 3.772.852.346 1.357.629.488 2.997.410.663.689 677.840.494
Patrimonio S/. 398.216.975 USD 143.295.061 Gs. 294.751.140.755 USD 66.655.618
1) Banco GNB Perú S.A.
El Banco GNB Perú S.A. es una entidad financiera, constituida de acuerdo con las leyes de la República del Perú, mediante Escritura Pública No. 22 de fecha 30 de noviembre de 2006, autorizada por la N.P. Zunilda A. Narvaja, y se encuentra inscrita en la Partida N° 11877589 del rubro de Pensiones Jurídicas de los Registros Públicos de Lima. El banco fue autorizado a funcionar como banco múltiple mediante Resolución SBS N° 537-2006, emitida el 28 de Abril de 2006.
Las operaciones de la matriz comprenden principalmente la intermediación financiera que corresponde a los bancos múltiples; actividades que están normadas por la SBS de acuerdo con la Ley General del Sistema Financiero y del Sistema de Seguros y Orgánica de la SBS – Ley N° 26702 (en adelante Ley General), que establece los requisitos, derechos, obligaciones, garantías, restricciones y demás condiciones de funcionamiento a que se sujetan las personas jurídicas de derecho privado que operan en el sistema financiero y de seguros. El Banco está facultado a recibir depósitos de terceros e invertirlos, junto con su capital, principalmente en créditos y adquisición de valores, así como otorgar avales y fianzas, realizar operaciones de arrendamiento financiero y de intermediación financiera, servicios bancarios y otras actividades permitidas por la ley.
El Banco se inició como HSBC Bank Perú S.A. como parte de un plan para extender la presencia del HSBC en la región. Como consecuencia de una revisión de su estrategia global, el 11 de mayo de 2012, HSBC anunció la venta de sus subordinadas en Colombia, Perú, Uruguay y Paraguay al Banco GNB Sudameris S.A.
El 4 de octubre de 2013 el Banco GNB Sudameris S.A., adquirió el 99,99% de las acciones de HSBC Bank Perú S.A. (hoy Banco GNB Perú S.A.).
Mediante Resolución SBS N° 5386-2013, la SBS autorizó el cambio de denominación social del HSBC Bank Perú S.A. a Banco GNB Perú S.A. Dicho cambio fue acordado mediante Junta Universal de Accionistas de fecha 16 de abril de 2013.
El domicilio legal del Banco es Calle Begonias N° 415, piso 22, Urbanización Jardín, Distrito de San Isidro, provincia y departamento de Lima. Para desarrollar sus actividades, al 31 de Diciembre de 2015 el banco opera a través de una Oficina Principal y 18 agencias ubicadas en Lima y provincias. Asimismo, al 31 de diciembre de 2015, el banco cuenta con (668) empleados vinculados en forma directa y (1) temporal.
7 2) Banco GNB Paraguay S.A.
El Banco GNB Paraguay S.A. es una sociedad anónima paraguaya, que inició sus operaciones en 1920, como el primer Banco Internacional, sucursal del Banco de Londres y Rio de la Plata. En el año 1985 el banco cambia su denominación a Lloyds Bank Sucursal Paraguay y posteriormente en el año 2000 a Lloyds TSB Bank Sucursal Paraguay. En mayo del 2007, el banco es adquirido por el grupo HSBC cambiando de denominación a HSBC Bank Paraguay S.A. El 29 de noviembre de 2013, luego de obtener la aprobación de las Entidades Regulatorias, el banco GNB Sudameris S.A., adquirió el control accionario, a través de la adquisición del 99,96% de las acciones de la matriz.
Mediante Resolución N° 19, Acta N° 74 de fecha 24 de octubre de 2013, el banco Central de Paraguay autorizó el cambio de denominación social de HSBC Bank Paraguay S.A. a Banco GNB Paraguay S.A.
Dicho cambio fue acordado en Acta número 12 de Asamblea Extraordinaria de Accionistas de fecha 29 de noviembre de 2013.
De acuerdo con la Ley 861 de Bancos, y sus reglamentaciones y subsidiariamente por el Código Civil Paraguayo, el banco está facultado para realizar las operaciones descritas en el Artículo 40 de la Ley 861, entre las cuales se encuentran las de recibir depósitos de ahorro a la vista y a plazo en moneda nacional y extranjera y celebrar contratos de cuenta corriente bancaria, emitir y colocar pagarés y bonos, en moneda nacional o extranjera y certificados de depósito negociables, descontar, comprar y vender letras de cambio a plazo originadas en transacciones comerciales, conceder préstamos, entre otras. El banco de acuerdo con los estatutos puede celebrar todos los actos y contratos permitimos a los establecimientos bancarios con sujeción a los requisitos y restricciones y limitaciones impuestos por la Ley.
Para desarrollar sus actividades, al 31 de diciembre de 2015 el banco opera a través de una (1) Oficina Principal y 6 agencias ubicadas en Asunción y provincias. Asimismo, el banco cuenta con 200 empleados y 63 tercerizados al 31 de diciembre de 2015.
Al 31 de diciembre de 2015, 31 de diciembre de 2014 y 01 de enero 2014, los activos, pasivos, patrimonio y resultados de la matriz y las Subordinadas, así como la participación del banco en las Subordinadas es la siguiente:
DICIEMBRE 2015 BANCO GNB SUDAMERIS
SERVITRUST S.A
SERVIBANCA S.A
SERVIVALORES S.A
BANGO GNB PARAGUAY
BANCO GNB PERÚ
ELIMINACIÓN NETA
CIFRAS CONSOLIDADAS
ACTIVO $ 19.752.560 58.518 124.494 43.435 2.628.764 4.629.799 (1.060.121) $ 26.177.448 PASIVO $ 18.426.839 11.791 40.037 12.399 2.340.473 4.083.089 (202.970) $ 24.686.815 PATRIMONIO $ 1.325.721 46.727 84.457 31.036 288.291 546.710 (857.151) $ 1.490.633
97,33% 88,50% 94,99% 99,96% 99,99%
3,02%
Participación de la matriz en subordinadas Participación Gilex Holding B.V
en subordinadas
DICIEMBRE 2014 BANCO GNB SUDAMERIS
SERVITRUST S.A
SERVIBANCA S.A
SERVIVALORES S.A
FIDUCIARIA GNB
BANGO GNB PARAGUAY
BANCO GNB PERÚ
ELIMINACIÓN NETA
CIFRAS CONSOLIDADAS ACTIVO $ 17.602.133 36.171 112.407 38.907 33.032 1.908.905 3.540.353 (906.137) $ 22.365.771 PASIVO $ 16.404.162 14.490 42.483 7.735 10.327 1.724.956 3.128.380 (240.801) $ 21.091.732 PATRIMONIO $ 1.197.971 21.681 69.924 31.172 22.705 183.949 411.972 (665.335) $ 1.274.039
34,89% 88,50% 94,99% 99,69% 99,96%
3,02%
Participación de la matriz en subordinadas Participación Gilex Holding B.V
en subordinadas
8 Exceso del costo de la inversión sobre el valor en libros
Al eliminar las inversiones de las filiales, contra el patrimonio de las mismas, se obtiene un exceso del costo de la inversión sobre el valor en libros, así:
2. Bases de preparación
a) Declaración de cumplimiento
Los estados financieros consolidados del banco y sus subordinadas que se acompañan han sido preparados de acuerdo con las Normas de Contabilidad de Información Financiera (NCIF) aceptadas en Colombia, según lo dispuesto por la ley 1314 de 2009 reglamentada por el Decreto 2420 de 2015, modificado por el Decreto 2496 de 2015. Están basados en las Normas Internacionales de Información Financiera emitidas por el consejo de normas internacionales de contabilidad – IASB (por su sigla en inglés), así como la reglamentación emitida por la superintendencia financiera de Colombia mediante los Decretos 1851 y 2267 de 2013 y 2014 respectivamente y las circulares externas 034 y 036 de 2014. Las normas base corresponden a las traducidas al español y emitidas al 1 de enero de 2012 junto con las enmiendas efectuadas. A excepción de lo siguiente:
La cartera de crédito consolidada debe tratarse en los términos de la circular externa 037 de 2015 y Circular externa 036 de 2014 de la Superintendencia Financiera de Colombia, en la que se deberá presentar los estados financieros consolidados de modo que la diferencia en el valor de las provisiones de cartera reconocidos en el estado financiero individual frente al valor por deterioro calculado bajo el modelo de pérdida incurrida se refleje en el otro resultado integral.
Hasta el 31 de diciembre de 2014, la matriz preparó sus estados financieros consolidados de acuerdo con los Principios de Contabilidad Generalmente Aceptados en Colombia (PCGA). La información financiera correspondiente a períodos anteriores, incluida en los presentes estados financieros con propósitos comparativos, ha sido modificada y se presenta de acuerdo con el nuevo marco técnico normativo. Los efectos de los cambios entre los PCGA aplicados hasta el cierre del ejercicio finalizado el 31 de diciembre de 2013 y las
INVERSIÓN EXCESO
Banco GNB Perú S.A $ 161.135 Banco GNB Paraguay S.A 20.629
Servitrust 11.374
Servivalores 6.122
Servibanca 31.311
HSBC 15.756
TOTAL $ 246.327
ENERO 2014 BANCO GNB SUDAMERIS
SERVITRUST S.A
SERVIBANCA S.A
SERVIVALORES S.A
BANCO GNB PARAGUAY
BANCO GNB PERU
ELIMINACION NETA
CIFRAS CONSOLIDADAS ACTIVO $13,862,289 45,782 109,652 33,731 1,411,035 2,567,356 (374,966) $17,654,879 PASIVO $12,782,850 27,106 49,457 1,776 1,287,513 2,228,886 (24,118) $16,383,105 PATRIMONIO $1,079,439 18,676 60,195 31,955 123,522 338,470 (350,848) $1,271,774 Participación de
la matriz en
subordinadas 94.89% 88.50% 94.99% 99.96% 99.99%
Participación Gilex Holding B.V
Subordinadas 3.02%
9 NCIF se explican en las conciliaciones detalladas en la nota 28. El Revisor Fiscal emitió opinión sin salvedad el día 4 de marzo de 2015.
Los estados financieros fueron autorizados por la Junta Directiva y el Representante Legal el 14 de abril de 2016, para ser presentados a la asamblea de accionistas para su aprobación la cual podrá aprobarlos o modificarlos.
Para efectos legales en Colombia, los estados financieros principales son los estados financieros separados.
b) Bases de medición
Los estados financieros consolidados han sido preparados sobre la base del costo histórico con excepción de las siguientes partidas incluidas en el estado de situación financiera:
- Los instrumentos financieros derivados son medidos al valor razonable.
- Los instrumentos financieros al valor razonable con cambios en resultado son medidos al valor razonable.
- Las propiedades de inversión son medidas al valor razonable.
- En relación con los beneficios a empleados, el activo por beneficios definidos se reconoce como el total neto de los activos del plan, más los costos de servicios pasados no reconocidos; y las pérdidas actuariales no reconocidas, menos las ganancias actuariales no reconocidas y el valor presente de la obligación por beneficios definidos.
c) Consolidación de entidades donde se tiene control
Se consideran subordinadas aquellas entidades sobre las que la matriz y sus subordinadas tiene capacidad para ejercer control, capacidad que se manifiesta, en general aunque no únicamente por la propiedad, directa o indirecta, de al menos del 50% de los derechos sociales de las entidades asociadas o aun, siendo inferior o nulo este porcentaje si, como el caso de acuerdos con accionistas de las mismas, se otorga al Banco y subordinadas dicho control. Existe control cuando la matriz y sus subordinadas están expuestas, o tiene derecho a rendimientos variables procedentes de su implicación en la participada y tiene la capacidad de influir en estos rendimientos o a través de su poder en esta. Por ello, la matriz y sus subordinadas controla a una participada si y solo si esta reúne todos los elementos siguientes:
Poder sobre la inversión.
Exposición, o derecho, a los rendimientos variables derivados de su participación en la participada.
Capacidad de afectar tales rendimientos a través de su poder sobre la participada.
La matriz reevalúa a sus subordinadas sobre cambios de control y si existe hechos o circunstancias que indican que hay cambios a uno o más de los tres elementos de control señalados. De acuerdo con las disposiciones de la NIIF 10, al 30 de Diciembre de 2015 la matriz y sus subordinadas reevalúo la conclusión de control para sus asociadas.
En el proceso de consolidación la matriz y sus subordinadas combinan los activos, pasivos y resultados de las entidades en las cuales determine control, previa homogenización de sus políticas contables. En dicho proceso procede a la eliminación de transacciones reciprocas y utilidades no realizadas entre ellas.
La participación de los intereses no controlantes en las entidades controladas son presentadas en el patrimonio de forma separada del patrimonio de los accionistas de la matriz.
10 A continuación se detallan, las entidades nacionales en las cuales la matriz tiene la capacidad de ejercer control:
ENTIDADES
No
ACCIONES PARTICIPACIÓN
%
Servitrust GNB Sudameris 12.961.996 97.33%
Servibanca S A 21.793.417 88.50%
Servivalores GNB Sudameris 2.661.324 94.99%
Servitotal GNB Sudameris S A 474 94.80%
A continuación se detallan, las entidades extranjeras en las cuales la matriz tiene la capacidad de ejercer control:
ENTIDADES
No
ACCIONES PARTICIPACIÓN
%
Banco GNB Perú 467.920.159 99.99%
Banco GNB Paraguay 5.200 99.96%
d) Intereses No Controlantes
El interés no controlante representa la porción de las pérdidas, ganancias y los activos netos, de los cuales directa o indirectamente la matriz y sus subordinadas no son propietarias. Es presentado separadamente en el estado consolidado de resultados del período, estado de otros resultados consolidados integrales del período y es incluido en el patrimonio de estado de situación financiera consolidado, separadamente del patrimonio de los accionistas.
e) Moneda funcional y de presentación
La actividad primara del Conglomerado Financiero del Banco GNB Sudameris y sus filiales consiste en el otorgamiento de créditos a clientes en Colombia enfocado principalmente en el negocio de convenios de libranzas, en el que es uno de los líderes del mercado, el otorgamiento de préstamos a clientes en el exterior por medio de las filiales internacionales, además de la inversión en valores emitidos por entidades inscritas o no, en el Registro Nacional de Valores y Emisores – RNVE- en pesos colombianos. La inversión en valores emitidos en el exterior, que aparezcan inscritos en una o varias bolsas de valores internacionalmente reconocidas, bonos emitidos por organismos multilaterales de crédito, gobiernos extranjeros o entidades públicas.
Debido a lo anterior, la administración de la matriz considera que el peso colombiano es su moneda funcional y de presentación, teniendo en cuenta que es la moneda que representa con mayor fidelidad los efectos económicos de las transacciones, eventos y condiciones subyacentes de la matriz.
f) Uso de estimaciones y juicios
La matriz y sus subordinadas hacen estimados y supuestos que afectan los montos reconocidos en los estados financieros y el valor en libros de los activos y pasivos dentro del siguiente periodo contable. Los
11 juicios y estimados son continuamente evaluados y son basados en la experiencia de la matriz y otros factores, incluyendo la expectativa de eventos futuros que se cree son razonables.
La matriz y sus subordinadas también hacen ciertos juicios aparte de aquellos que involucran estimaciones en el proceso de aplicar las políticas contables. Los juicios que tienen los efectos más importantes en los montos reconocidos en los estados financieros y los estimados que pueden causar un ajuste importante en el valor en libros de los activos y pasivos en el siguiente año incluyen los siguientes:
i) Instrumentos Financieros
La matriz y sus subordinadas por medio de su modelo de negocio clasifica sus activos financieros, razón por la cual al efectuar una evaluación acerca de si el objetivo de un modelo de negocios es mantener los activos para recolectar los flujos de efectivo contractuales, la matriz considera a qué nivel de sus actividades comerciales se debería efectuar tal evaluación. En general, un modelo de negocios es una materia que puede ser evidenciada por el modo en el que el negocio es gestionado y la información provista a la administración.
Sin embargo, en algunas circunstancias puede requerir mayor juicio para concluir si una actividad en particular involucra un modelo de negocios con algunas ventas de activos no frecuentes o si las ventas anticipadas indican que existen dos modelos de negocios diferentes.
Al determinar si su modelo de negocios para gestionar los activos financieros es mantener los activos para recolectar los flujos de efectivo contractuales la matriz considera:
• Las políticas y los procedimientos indicados de la administración para la cartera y la operación de dichas políticas en la práctica.
• Cómo evalúa la administración el rendimiento de la cartera.
• Si la estrategia de la administración se centra en obtener ingresos por intereses contractuales.
• La frecuencia de cualquier venta esperada de activos.
• La razón para cualquier venta de activos.
• Si los activos que se venden se mantienen por un período prolongado en relación con su vencimiento contractual o se venden prontamente después de ser adquiridos o un tiempo prolongado antes del vencimiento
En particular, la matriz ejerce juicio para determinar el objetivo del modelo de negocios para las carteras que se mantienen para propósitos de liquidez. La tesorería central de la matriz mantiene ciertos instrumentos de deuda en una cartera separada para obtener rendimiento a largo plazo y como reserva de liquidez. Los instrumentos pueden ser vendidos para cumplir con déficits de liquidez inesperados pero no se anticipa que tales ventas sean más frecuentes. La matriz considera que estos instrumentos se mantienen dentro de un modelo de negocios cuyo objetivo es mantener activos para recolectar los flujos de efectivo contractuales.
Mantiene otros instrumentos de deuda en carteras separadas para gestionar la liquidez a corto plazo. Con frecuencia, se efectúan ventas de esta cartera para cumplir con las necesidades comerciales continuas. La matriz determina que estos instrumentos no se mantienen dentro de un modelo de negocios cuyo objetivo sea mantener los activos para recolectar los flujos de efectivo contractuales.
Cuando un modelo de negocios involucra transferir derechos contractuales a los flujos de efectivo provenientes de activos financieros a terceros y los activos transferidos no son dados de baja en cuentas, la matriz revisa los acuerdos para determinar su impacto al evaluar el objetivo del modelo de negocios. En esta evaluación la matriz considera si, bajo los acuerdos, continuará recibiendo flujos de efectivo de los activos, ya sea directamente desde emisor, o indirectamente desde el receptor, incluyendo si recomprará los activos al receptor.
12 Flujos de efectivo contractuales de activos financieros. La matriz ejerce juicio al determinar si los términos contractuales de los activos financieros que genera o adquiere dan lugar en fechas específicas a flujos de efectivo que son sólo pagos de principal e intereses sobre el principal pendiente y pueden calificar para medición al costo amortizado. En esta evaluación, la matriz considera todos los términos contractuales, incluyendo cualquier término o provisiones de prepago para ampliar el vencimiento de los activos, términos que cambian el monto y la oportunidad de los flujos de efectivo y si los términos contractuales contienen apalancamiento.
Para los activos financieros respecto de los cuales los derechos de la matriz están limitados a activos específicos del deudor (activos sin recurso), la matriz evalúa si los términos contractuales de tales activos financieros limitan los flujos de efectivo de un modo inconsistente con los pagos que representan principal e intereses. Cuando la matriz invierte en instrumentos vinculados contractualmente (tramos), ejerce su juicio para determinar si la exposición al riesgo de crédito en el tramo adquirido es igual o menor a la exposición al riesgo de crédito del grupo de instrumentos financieros correspondiente, por lo que el tramo adquirido calificaría para medición al costo amortizado.
La NIIF 9 requiere que los activos financieros sean clasificados en tres categorías de medición: a costo amortizado, a valor razonable con cambios en el patrimonio, y a valor razonable con cambios en resultados.
La determinación se realiza en el reconocimiento inicial. La clasificación depende del modelo de negocio de la entidad para la administración de sus instrumentos financieros y las características contractuales del instrumento.
Para los pasivos financieros la norma contiene la mayoría de los requerimientos de la NIC 39; sin embargo, incluye el valor razonable por el riesgo crediticio de la propia entidad en otros resultados integrales en lugar de registrarlo en los resultados.
La NIIF 9 incorpora los requerimientos de deterioro relacionados con el reconocimiento de las pérdidas crediticias esperadas de la entidad sobre sus activos financieros y sus compromisos de otorgamiento de crédito, bajo este enfoque ya no es necesario que un evento de crédito se haya producido para reconocer las pérdidas por deterioro de activos financieros. La entidad siempre basará su análisis en las pérdidas crediticias esperadas. El importe del deterioro se actualizará al cierre del ejercicio para reflejar los cambios en el riesgo de crédito desde su reconocimiento inicial proporcionando información más oportuna sobre el deterioro de los créditos.
La contabilidad de coberturas definida en la NIIF 9, añade requisitos que alinean la contabilidad de cobertura con la gestión de riesgos, establecen un enfoque basado en los principios de la contabilidad de cobertura y atienden las inconsistencias y debilidades en el modelo de contabilidad de coberturas de la NIC 39.
El Banco está evaluando cual sería el impacto de la adopción de esta norma en su posición financiera.
ii) Deterioro de cartera de crédito y activos financieros medidos al costo amortizado:
La matriz y sus subordinadas evalúan periódicamente la cartera de crédito y sus activos financieros medidos al costo amortizado para verificar si existe evidencia objetiva y razonable para el reconocimiento de deterioro con cargo a los resultados del periodo.
Esta evaluación puede incluir un análisis de histórico de la tendencia del portafolio de cartera, un sistema de calificación de riesgo por niveles, una identificación de manera individual de deterioro, análisis de riesgos inherentes por clase de préstamo. Además de estimaciones para calcular de mejor manera el monto y la oportunidad de vencimiento de los flujos futuros de caja con el fin de disminuir la diferencia entre la pérdida estimada y la incurrida.
13 Deterioro de inversiones:
Para el deterioro de sus inversiones la Matriz y sus subordinadas hacen juicio basado en la información financiera de los emisores, la revisión de su calidad crediticia y otras variables macroeconómicas, emitiendo una calificación interna. Esta calificación es revisada con la emitida por los calificadores de riesgo, para aquellas inversiones que la tienen. Cuando hay probabilidad de deterioro, se estima las provisiones a realizar según lo establecido en el Capítulo I-1 de la Circular Básica Contable y Financiera en los porcentajes indicados en el literal d. instrumentos financieros, de las presentes notas.
iii) Valor razonable de instrumentos financieros derivados, incluida la contabilidad de cobertura
Información sobre los valores razonables de instrumentos financieros de nivel 2, son revelados en la Nota 5.
Determinación de valores razonables y valoración de instrumentos financieros: se determinan de acuerdo con la jerarquía de los tres niveles de valor razonable que reflejan la importancia de los insumos utilizados en la medición de éste. La determinación de lo que se constituye como “observable” requiere un juicio significativo por parte de la matriz y sus subordinadas.
La matriz y sus subordinadas consideran datos observables aquellos datos del mercado que ya están disponibles, que son distribuidos o actualizados regularmente, verificables y reflejan los supuestos que los participantes del mercado utilizarían al fijar el precio del activo o pasivo.
g) Impuesto a las ganancias
Impuesto corriente
Es el monto que se paga por impuesto de Renta y complementarios e impuesto de CREE, que se calcula con base en las leyes tributarias vigentes para el periodo de presentación de los estados financieros. La matriz calcula un pasivo por impuesto corriente de acuerdo a las tasas fiscales promulgadas dicho monto se revisa periódicamente y el cálculo por provisión para cada impuesto con base en la utilidad fiscal gravable o la renta presuntiva.
Impuesto Diferido
La matriz evalúa la realización en el tiempo del impuesto sobre la renta diferido activo. Representa impuestos sobre las ganancias recuperables a través de futuras deducciones de utilidades gravables y son registrados en el estado de situación financiera. Los impuestos diferidos activos son recuperables en la extensión que la realización de los beneficios tributarios relativos sean probables. Los ingresos tributarios futuros y el monto de los beneficios tributarios que son probables en el futuro son basados en planes a mediano plazo de acuerdo con las expectativas de la dirección del conglomerado que se creen son razonables bajo las circunstancias.
Al 31 de diciembre de 2015, 31 de diciembre de 2014 y 1 de enero de 2014, la matriz y sus subordinadas estiman que las partidas del impuesto sobre la renta diferido activo serían recuperables en función a sus estimados de ganancias gravables futuras. Los impuestos diferidos pasivos son reconocidos sobre las diferencias temporarias asociadas a utilidades no distribuidas por las subsidiarias, excepto cuando la matriz controla la política de dividendos de la subsidiaria y es probable que la diferencia no se revertirá en un futuro previsible. Nota 16.
h) Estimación para procesos legales
La matriz estima y registra una provisión para procesos legales, con el fin de cubrir las posibles pérdidas por los casos laborales, juicios civiles, mercantiles, fiscales u otros según las circunstancias que, con base en la opinión de la dirección, apoyada en conceptos de los asesores legales externos cuando las circunstancias lo ameritan, se consideran probables de pérdida y pueden ser razonablemente cuantificados. Dada la naturaleza de los reclamos, casos y/o procesos, no es posible en algunas oportunidades hacer un
14 pronóstico certero o cuantificar un monto de pérdida de manera razonable, por lo cual, las diferencias entre el monto real de los desembolsos efectivamente realizados y los montos estimados y provisionados inicialmente, son reconocidas en el período en el que son identificadas.
i) Beneficios a empleados
La medición de las obligaciones por pensiones y otras obligaciones a largo plazo dependen de una gran variedad de premisas y supuestos a largo plazo determinados sobre bases actuariales, incluyendo estimados del valor presente de los pagos futuros proyectados de los beneficios, considerando la probabilidad de eventos futuros potenciales, tales como incrementos en el salario mínimo y experiencia demográfica. Estas premisas y supuestos pueden tener un efecto en el monto y en las contribuciones futuras, de existir alguna variación.
La tasa de descuento permite establecer flujos de caja futuros a valor presente de la fecha de medición. La matriz determina una tasa a largo plazo que represente la tasa de mercado de inversiones de renta fija o para bonos del Gobierno que son denominados en la moneda en la cual el beneficio será pagado, y considera la oportunidad y montos de los pagos de beneficios futuros, para los cuales la matriz ha seleccionado la tasa de los bonos del Gobierno.
Beneficios a Empleados del Personal Clave
Resulta pertinente mencionar que en la matriz no existe un plan de beneficios aplicable al personal clave de la Alta dirección del Banco, diferente al que se le aplica a todos los trabajadores excluidos de la Convención colectiva de Trabajo vigente.
3. Políticas contables significativas
Las principales políticas contables que se enumeran a continuación, han sido aplicadas consistentemente a todos los periodos presentados y al preparar el estado de situación financiera de apertura para propósitos de transición a las NCIF:
a) Moneda Extranjera
i. Transacciones en moneda extranjera
Las transacciones en moneda extranjera son convertidas a pesos colombianos usando la tasa de cambio prevaleciente en la fecha de la transacción. Activos y pasivos monetarios en moneda extranjera son convertidos a la moneda funcional usando la tasa de cambio prevaleciente en la fecha de corte del estado de situación financiera y los activos no monetarios en moneda extranjera son medidos a tipo de cambio histórico. Al 31 de diciembre de 2015, 31 de diciembre de 2014 y 01 de enero de 2014, las tasas fueron de
$3.149,47 (en pesos) $2.392,46 (en pesos) y $1.926,83 (pesos) respectivamente.
Las diferencias en moneda extranjera que surgen durante la conversión por lo general son reconocidas en resultados. Sin embargo, las diferencias en moneda extranjera surgidas de la conversión de las siguientes partidas se reconocen en otro resultado integral:
- Los pasivos financieros designados como coberturas de la inversión neta en una operación en el extranjero siempre que la cobertura sea eficaz;
- Coberturas de flujo de efectivo calificadas siempre que la cobertura sea eficaz.
15 ii. Operaciones en el extranjero
Los activos y pasivos de operaciones en el extranjero, son convertidos a pesos a las tasas de cambio a la fecha del estado de situación financiera. Los ingresos y gastos de las operaciones en el extranjero son convertidos a pesos a la tasa de cambio promedio.
iii. Cobertura de inversión neta en un negocio en el extranjero
Se aplica contabilidad de cobertura a las diferencias en moneda extranjera originadas entre la moneda funcional de la operación extranjera y la moneda funcional de la controladora.
Las diferencias en la moneda extranjera que surgen en la conversión de un pasivo financiero designado como cobertura de una inversión neta en un negocio en el extranjero, son reconocidas en otro resultado integral en la medida que la cobertura sea efectiva y se presenta en la reserva de conversión del patrimonio.
En la medida que la cobertura no sea efectiva, tales diferencias son reconocidas en resultados. Cuando parte de la cobertura de una inversión neta es eliminada, el monto correspondiente reconocido en otros resultados integrales se transfiere a resultados como parte de la utilidad o pérdida en la disposición.
b) Efectivo y equivalentes al efectivo:
El efectivo y los equivalentes al efectivo incluyen el disponible, los depósitos en bancos y otras inversiones de corto plazo en mercados activos con vencimientos a tres meses o menos. Para que una inversión financiera pueda ser calificada como equivalente al efectivo, debe mantenerse para cumplir los compromisos de pago a corto plazo, más que para propósitos de inversión o similares, poder ser fácilmente convertible en una cantidad determinada de efectivo y estar sujeta a un riesgo insignificante de cambios en su valor.
c) Instrumentos financieros
Las inversiones son clasificadas de acuerdo con el modelo de negocio definido, aprobado por la Junta Directiva de la matriz, las inversiones podrán ser clasificadas en: activos financieros de inversión al valor razonable con cambios en resultado o activos financieros de inversión a costo amortizado con cambios en resultados.
i. Activos financieros de inversión
Incluye las inversiones adquiridas por la matriz con la finalidad de mantener una reserva secundaria de liquidez, adquirir el control directo o indirecto de cualquier sociedad del sector financiero o de servicios, cumplir con disposiciones legales o reglamentarias, con el objeto exclusivo de eliminar o reducir el riesgo de mercado a que están expuestos los activos, pasivos u otros elementos de los estados financieros.
La matriz valora la mayoría de sus inversiones utilizando la información que suministra el proveedor de precios INFOVALMER S.A. El proveedor suministra insumos para la valoración de las inversiones (precios, tasas, curvas, márgenes, etc.), y cuenta con metodologías de valoración de inversiones aprobadas de acuerdo con lo previsto en el Decreto 2555 de 2010, así como las instrucciones previstas en la Circular Básica Jurídica.
Las inversiones en acciones donde el Banco tiene menos del 20% se valoraron a valores patrimoniales en el ESFA y en transición (2014) debido a que no se tenía una valoración por parte del proveedor de precios de mercado.
16 En noviembre de 2015 se hizo oferta para las acciones de CIFIN que movieron el mercado y como consecuencia INFOVALMER hizo la valoración de estas inversiones que el Banco registró con cambios en resultados.
A continuación se indica la forma en que se clasifican, valoran y contabilizan los diferentes tipos de inversión de acuerdo con el modelo de negocio definido por la matriz:
Activos Financieros de Inversión a Valor Razonable con Cambios en Resultados
Características Valoración Contabilización
Portafolio para gestionar inversiones de renta fija y renta variable diferentes de acciones con el propósito principal de obtener utilidades, producto de las variaciones en el valor de mercado de diferentes instrumentos y en actividades de compra y venta de títulos.
Las inversiones representadas en valores o títulos de deuda, se deben valorar con base en el precio determinado por el proveedor de precios de valoración
De acuerdo con la jerarquía del valor razonable en la que se concede la prioridad más alta a los precios cotizados y una prioridad más baja cuando no se encuentran datos observables en el mercado.
Nivel1: son precios cotizados en mercados activos.
Nivel 2: son precios calculados con base en datos observables en el mercado.
Nivel 3: son precios calculados con base en datos no observables en el mercado que reflejaran mediante supuestos la mejor estimación de un precio de salida en la fecha de medición.
La contabilización de estas inversiones se debe realizar en las respectivas cuentas de “Inversiones a Valor Razonable con Cambios en Resultados”, del Catálogo único de información financiera con fines de supervisión.
Se da lugar a compras y ventas activas.
Para los casos excepcionales en que no exista, para el día de valoración, valor razonable de-terminado, tales títulos o valores se valoran en forma exponencial a partir de la tasa interna de retorno.
La diferencia que se presente entre el valor razonable actual y el inmediatamente anterior se registra como mayor o menor valor de la inversión afectando los resultados del periodo.
Este procedimiento se realiza diariamente.
Las participaciones en fondos de inversión
colectiva, fondos de capital privado, fondos de cobertura, fondos mutuos, entre otros, y los valores emitidos en desarrollo de procesos de titularización se deberán valorar teniendo en cuenta el valor de la unidad calculado por la sociedad administradora al día inmediatamente anterior al de la fecha de valoración, No obstante, las participaciones en fondos de inversión colectiva, fondos de capital privado, fondos de cobertura, fondos bursátiles, fondos mutuos, entre otros, que se encuentren listados en bolsas de valores que marquen precio en el mercado secundario, se deberán valorar de acuerdo con el procedimiento descrito anteriormente.
Este procedimiento se realiza diariamente.
17
Activos Financieros de Inversión a Costo Amortizado con Cambios en Resultados
Características Valoración Contabilización
Plazo hasta su vencimiento
El costo amortizado de un activo financiero es la medida inicial de dicho activo menos los reembolsos del principal, más o menos la amortización acumulada calculada con el método de la tasa de interés efectiva de cualquier diferencia entre el importe inicial y el valor de reembolso en el vencimiento, y menos cualquier disminución por deterioro del valor o incobrabilidad.
La contabilización de estas inversiones debe efectuarse en las respectivas cuentas de “Inversiones a Costo Amortizado”, del Catálogo Único de Información Financiera con Fines de Supervisión (CUIF).
Títulos respecto de los cuales el Banco tiene el propósito y la capacidad legal, contractual, financiera y operativa de mantenerlos hasta el vencimiento de su plazo de maduración o redención, teniendo en cuenta que la estructura de instrumentos financieros elegibles para este portafolio implica únicamente pagos de principal e intereses.
Este procedimiento se realiza diariamente.
El valor presente se contabiliza como un mayor valor de la inversión afectando los resultados del período.
Sobre estas inversiones no se pueden hacer operaciones del mercado monetario (operaciones de reporto o repo simultáneas o de transferencia temporal de valores), salvo que se trate de las inversiones forzosas u obligatorias suscritas en el mercado primario y siempre que la contraparte de la operación sea el Banco de la República, la Dirección General de Crédito Público y del Tesoro Nacional o las entidades vigiladas por la Superintendencia Financiera de Colombia.
Los rendimientos exigibles pendientes de recaudo se registran como un mayor valor de la inversión. En consecuencia, el recaudo de dichos rendimientos se debe contabilizar como un menor valor de la inversión Este procedimiento se realiza diariamente.
De igual manera, podrán ser entregados como garantías en una Cámara de Riesgo Central de Contraparte, con el fin de respaldar el cumplimiento de las operaciones aceptadas por ésta para su compensación y liquidación y/o en garantía de operaciones de mercado monetario.
ii. Derechos de recompra de inversiones
Corresponde a inversiones que representan la garantía colateral de compromisos de recompra de inversiones. Sobre estas inversiones, la matriz conserva los derechos y beneficios económicos asociados al valor y retiene todos los riesgos inherentes al mismo, aunque transfiere la propiedad jurídica al realizar una operación del mercado monetario.
• Estos títulos continúan valorando diariamente y contabilizando en el estado de situación financiera o de resultados de conformidad con la metodología y procedimiento aplicable a las inversiones al valor razonable con cambios en resultado.
18 iii. Inversiones entregadas en garantía
• Corresponde a las inversiones en títulos o valores de deuda que son entregadas como garantía para respaldar el cumplimiento de operaciones aceptadas por una Cámara de Riesgo Central de Contraparte para su compensación y liquidación.
Estos títulos se valoran diariamente y contabilizan en el balance y estado de resultados de conformidad con la metodología y procedimiento aplicable a la categoría en la que se encontraban antes de ser entregadas en garantía.
iv. Instrumentos financieros derivados
De acuerdo con la Norma Internacional de Contabilidad “NIC 39”, un derivado es un instrumento financiero u otro contrato cuyo valor cambia en el tiempo en respuesta a los cambios en una variable denominada subyacente (una tasa de interés especificada, el precio de un instrumento financiero, precio de una materia prima cotizada, una tasa de cambio de la moneda extranjera, etc.); no requiere una inversión inicial neta o requiere una inversión inferior a la que se requeriría para otro tipo de contratos en los que se podría esperar una respuesta similar ante cambios en las condiciones de mercado; y se liquida en una fecha futura.
En el desarrollo de sus operaciones, la matriz generalmente transa en los mercados financieros en instrumentos financieros con fines de negociación como contratos forward, contratos futuros, swaps, opciones y operaciones de contado; y con fines de cobertura (tipo forward), que cumplen con la definición de derivado.
Todas las operaciones de derivados son registrados en el momento inicial por su valor razonable. Cambios posteriores en el valor razonable son ajustados con cargo o abono a resultados, según el caso, a menos que el instrumento derivado sea designado como de cobertura y, si es así, dependerá de la naturaleza de la partida cubierta y de la clase de relación de cobertura. La matriz designa derivados de cobertura de una inversión neta en moneda extranjera, contabilizando la estrategia de la siguiente manera: La parte de la ganancia o pérdida del instrumento de cobertura que se determina que es una cobertura eficaz se reconoce en otro resultado integral (ORI) y la parte ineficaz se reconoce en el resultado del período. Las ganancias o pérdidas del instrumento de cobertura acumuladas en el patrimonio se reclasificarán al estado de resultados al momento de la disposición total o parcial del negocio en el extranjero.
La matriz documenta al inicio de la transacción la relación existente entre el instrumento de cobertura y la partida cubierta así como el objetivo y la estrategia de gestión del riesgo para emprender la cobertura. La matriz también documenta su evaluación tanto a la fecha de inicio de la transacción como sobre bases recurrentes que la relación de cobertura es altamente efectiva en compensar los cambios en el valor razonable o en los flujos de caja de las partidas cubiertas.
Los activos y pasivos financieros por operaciones en derivados serán compensados en el estado de situación financiera, cuando y solo cuando en el momento el derecho legal de compensar los importes reconocidos y tenga la intención de liquidar el activo y el pasivo simultáneamente; como lo estipula la norma internacional de contabilidad NIC 32.
El Banco documentó la relación existente entre el instrumento de cobertura y la partida cubierta así como el objetivo y la estrategia de gestión del riesgo para emprender la cobertura. El Banco también documenta su evaluación tanto a la fecha de inicio de la transición como sobre las bases recurrentes que la relación de cobertura es altamente efectiva en compensar los cambios en el valor razonable o en los flujos de caja de las partidas cubiertas.
