Información Financiera Trimestral

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Información Financiera Trimestral

[105000] Comentarios y Análisis de la Administración...2

[110000] Información general sobre estados financieros...9

[210000] Estado de situación financiera, circulante/no circulante...11

[310000] Estado de resultados, resultado del periodo, por función de gasto...13

[410000] Estado del resultado integral, componentes ORI presentados netos de impuestos...14

[520000] Estado de flujos de efectivo, método indirecto...16

[610000] Estado de cambios en el capital contable - Acumulado Actual...18

[610000] Estado de cambios en el capital contable - Acumulado Anterior...21

[700000] Datos informativos del Estado de situación financiera...24

[700002] Datos informativos del estado de resultados...25

[700003] Datos informativos- Estado de resultados 12 meses...26

[800001] Anexo - Desglose de créditos...27

[800003] Anexo - Posición monetaria en moneda extranjera...29

[800005] Anexo - Distribución de ingresos por producto...30

[800007] Anexo - Instrumentos financieros derivados...31

[800100] Notas - Subclasificaciones de activos, pasivos y capital contable...39

[800200] Notas - Análisis de ingresos y gastos...43

[800500] Notas - Lista de notas...44

[800600] Notas - Lista de políticas contables...76

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2 de 107

[105000] Comentarios y Análisis de la Administración

Comentarios de la gerencia [bloque de texto]

INDUSTRIAS BACHOCO ANUNCIA RESULTADOS DEL PRIMER

TRIMESTRE 2020

Celaya, Guanajuato, México – Abril 28, 2020 Industrias Bachoco S.A.B. de C.V., “Bachoco” o “La Compañía”, (NYSE: IBA; BMV: Bachoco) anunció el día de hoy sus resultados no auditados, correspondientes al primer trimestre 2020 (“1T20”), terminado el 31 de marzo de 2020, con cifras comparativas del mismo periodo de 2019 (“1T19”). La información financiera es presentada en millones de pesos nominales, de acuerdo a las Normas Internacionales de Información Financiera (“NIIF” o “IFRS” por sus siglas en inglés).

CIFRAS RELEVANTES- 2020 vs 2019

 Las ventas netas crecieron 9.9% en 1T20.

 El margen EBITDA en el 1T20 fue de 6.0% comparado con 4.6% del 1T19, nuestro EBITDA fue de $947.3 millones.

 Utilidad por Acción de $3.61 pesos en 1T20.

Información a revelar sobre la naturaleza del negocio [bloque de texto]

Industrias Bachoco es líder en la industria avícola en México y la sexta empresa avícola más grande del mundo. La Compañía se fundó en 1952, e inició su cotización en la Bolsa Mexicana de Valores y el New York Exchange en 1997. Las oficinas Corporativas se ubican en Celaya, México. Bachoco está integrado verticalmente, sus principales líneas de negocio son: pollo, huevo, alimento balanceado, cerdo, y productos de valor agregado de pavo y de res. Cuenta con más de mil instalaciones organizadas en 9 complejos productivos y más de 80 centros de distribución en México y un complejo productivo en Estados Unidos. Actualmente genera más de 28,000 empleos directos. Bachoco cuenta con las Calificaciones: “AAA (MEX)” la máxima calificación asignada por Fitch México, S.A. de C.V.; y “HR AAA” que significa que la Emisora o la Emisión son de la más alta calidad crediticia y fue otorgada por HR Ratings de México, S.A. de C.V.

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Información a revelar sobre los objetivos de la gerencia y sus estrategias para alcanzar esos objetivos [bloque de texto]

Rodolfo Ramos Arvizu, Director Ejecutivo de Bachoco, declaró: "Terminamos el primer trimestre del año con buenos resultados, creciendo en términos de volumen tanto en México como en EUA. Incluso cuando observamos una demanda débil a principios de año, la industria pudo recuperar el equilibrio durante el período restante.

Como resultado, logramos un incremento del 6.3% en el volumen vendido y un incremento en las ventas netas cercano al 10%, ambas cifras comparadas con las del 1T19.

Los precios de nuestras principales materias primas se mantuvieron estables en términos de dólares, sin embargo, la volatilidad al final del trimestre en el tipo de cambio del peso mexicano vs el dólar no nos permitió capturar por completo ese beneficio.

Logramos mantener nuestros SG&A bajo control, ya que representó el 10.0% de las ventas totales, una tasa ligeramente menor en comparación con el mismo período de 2019.

Para el 1T20, alcanzamos un EBITDA de $947.3 obteniendo un margen de 6.0%. Este EBITDA representa un incremento en comparación con el margen de 4.6% del 1T19. Las ganancias por acciones básicas y diluidas fueron de $ 3.61 para el 1T20.

La Compañía se mantuvo en una condición financiera saludable alcanzando un nivel de efectivo neto de $16,527.8 millones, lo que nos permitirá continuar apoyando nuestros planes de crecimiento.

A fines del trimestre, México comenzó a experimentar algunos de los impactos de la pandemia COVID-19. Incluso cuando durante el 1T20 no observamos un impacto material en nuestros resultados, a medida que la situación evoluciona rápidamente, creemos que podríamos observar algunas disrupciones económicas en los próximos meses. Como resultado, nos mantendremos enfocados en la eficiencia en todos nuestros procesos, lo que nos permitirá abastecer a nuestros mercados y clientes lo mejor que podamos”

Información a revelar sobre los recursos, riesgos y relaciones más significativos de la entidad [bloque de texto]

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4 de 107 La Compañía se encuentra expuesta a riesgos de mercado, riesgos de liquidez y riesgos de crédito por el uso de instrumentos financieros sobre los cuales ejerce su administración de riesgos.

El detalle de estos riesgos se incluye en el apartado 813000 en "Descripción de las políticas contables y métodos de cálculo seguidos en los estados financieros intermedios", de acuerdo a lo establecido en la NIC 34.

Resultados de las operaciones y perspectivas [bloque de texto]

Resumen Ejecutivo

La información financiera a continuación se expresa en millones de pesos nominales, excepto las cifras por Acción o por ADR. La información de 2020 es presentada con cifras comparativas correspondientes a los mismos períodos de 2019.

VENTAS POR GEOGRAFÍA

En millones de pesos, 1T20 1T19 Variación

$ $ $ %

Ventas netas 15,738.4 14,323.6 1,414.8 9.9

En México 11,067.6 10,311.3 756.2 7.3

En Estados Unidos 4,670.8 4,012.3 658.5 16.4

VENTAS POR SEGMENTO

$ $ $ %

Ventas netas 15,738.4 14,323.6 1,414.8 9.9 Avicultura 14,162.8 12,852.8 1,309.9 10.2 Otros 1,575.6 1,470.8 104.8 7.1

VOLUMEN VENDIDO POR SEGMENTO

En toneladas, Variación

1T20 1T19 Volumen %

Total de toneladas vendidas: 588,018 553,175 34,842.6 6.3

Avicultura 457,167 425,745 31,422.0 7.4

Otros 130,851 127,430 3,420.7 2.7

Las ventas totales de la Compañía fueron de $15,738.4 millones, $1,414.8 millones o 9.9% más que las ventas netas registradas en el 1T19 de $14,323.6 millones. Esto como resultado de un incremento en volumen de nuestras principales líneas de productos así como un incremento de precios en nuestro sector de avicultura.

(5)

En el 1T20, las ventas de nuestra operación de Estados Unidos representaron 29.7% de nuestras ventas totales comparadas con 28.0% en el 1T19.

UTILIDAD BRUTA

$ $ $ %

Costo de ventas 13,557.3 12,515.7 1,041.6 8.3

Utilidad bruta 2,181.1 1,807.9 373.2 20.6

Margen bruto 13.9% 12.6% -

-En el 1T20, el costo de ventas totalizó $13,557.3 millones, $1,0461.6 millones o 8.3% más que el costo de ventas registrado en 1T19 de $12,515.7 millones. Este incremento se debió principalmente a un mayor volumen vendido. La Compañía alcanzó una utilidad bruta de $2,181.1 millones, un margen bruto de 13.9% en 1T20, este resultado es mayor que la utilidad bruta reportada en el 1T19 de $1,807.9 millones, con un margen bruto de 12.6%.

GASTOS GENERALES, DE VENTA Y DE ADMINISTRACION (“TOTAL DE GASTOS”)

$ $ $ %

Total gastos 1,572.7 1,474.4 98.3 6.7

El total de gastos en 1T20 fue de $1,572.7 millones, $98.3 millones o 6.7% más que los $1,474.4 millones reportados en 1T19. El total de gastos como porcentaje de las ventas netas representó 10.0% en 1T20 y 10.3% en el 1T19.

OTROS INGRESOS (GASTOS), NETO

$ $ $ %

Otros ingresos (gastos), neto (4.5) 1.6 (6.1) (377.8)

El rubro de “otros ingresos (gastos), neto”, incluye la venta de subproductos y activos no utilizados; registramos las ventas como gastos cuando el precio de venta es inferior al valor en libros de esos activos.

UTILIDAD DE OPERACIÓN

$ $ $ %

Utilidad de operación 604.0 335.2 268.8 80.2

Margen operativo 3.8% 2.3% -

-La utilidad de operación del 1T20 fue de $604.0 millones, lo que representó un margen operativo de 3.8%, resultado mayor cuando se compara con una utilidad de operación en el 1T19 de $335.2 millones y un margen operativo de 2.3%. El incremento en la utilidad de operación se atribuye principalmente a una mayor utilidad bruta que en el 1T19.

INGRESO (GASTO) FINANCIERO NETO

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6 de 107 Ingreso (gasto) financiero neto 2,426.5 76.0 2,350.5 3,092.5

Ingresos financieros 2,483.3 135.4 2,348.0 1,734.3

Gastos financieros 56.8 59.4 (2.6) (4.3)

En el 1T20, la Compañía reportó un ingreso financiero neto de $2,426.5 millones, comparado con un ingreso financiero neto de $76.0 millones del mismo periodo de 2019.

Dado que nuestra posición de efectivo es en dólares, la depreciación del peso mexicano con respecto al dólar al final del trimestre resultó en mayores ingresos financieros en comparación con el mismo período de 2019.

IMPUESTOS DEL PERIODO

En millones de pesos, 1Q20 1T19 Variación

$ $ $ %

Total de impuestos 860.3 108.7 751.7 691.8

Impuestos a la utilidad 910.5 49.3 861.2 1,745.5 Impuestos diferidos (50.2) 59.3 (109.5) (184.6)

El total de impuestos para 1T20 fueron $860.3 millones, comparado contra $108.7 millones reportados en el mismo periodo de 2019. Esto fue resultado de mayores ingresos operativos en el 1T20.

UTILIDAD NETA

$ $ $ %

Utilidad neta 2,170.2 302.5 1,867.6 617.3

Margen neto 13.8% 2.1% -

-Participación no controladora en la utilidad neta 3.5 3.8 (0.2) n/a Participación controladora en la utilidad neta 2,166.6 298.8 1,867.9 n/a Utilidad básica por acción1 3.61 0.50 3.1 n/a

Utilidad por ADR2 43.34 5.98 37.4 n/a

Promedio ponderado de acciones en circulación3 599,843 599,920 - -1 En pesos

2 En pesos, un ADR igual a doce Acciones 3 en miles de Acciones

En el 1T20 la Compañía registró una utilidad neta de $2,170.2 millones, representando una utilidad por Acción de $3.61 pesos, comparada con una utilidad neta de $302.5 millones, y una utilidad por Acción de $0.50 en 1T19. El margen neto del 1T20 fue 13.8% comparado con 2.1% reportado en 1T19.

EBITDA

$ $ $ %

Utilidad del año 2,166.6 298.8 1,867.9 625.2

Impuestos a la utilidad 860.3 108.7 751.7 691.8

Resultado en asociadas 3.5 3.8 (0.2) (6.5)

Ingresos financieros, netos (2,426.5) (76.0) (2,350.5) 3,092.5

Depreciaciones y amortizaciones 343.3 319.7 23.6 7.4

(7)

Margen EBITDA (%) 6.0% 4.6% -

-Ventas Netas 15,738.4 14,323.6 1,414.8 9.9

El EBITDA en el 1T20 fue de $947.3 millones, lo que representó un margen EBITDA de 6.0%, comparado con un resultado EBITDA de $654.9 millones y un margen de 4.6% en el 1T19.

Situación financiera, liquidez y recursos de capital [bloque de texto]

DATOS DEL BALANCE

En millones de pesos, Mar 31, 2020 Dic. 31, 2019 Variación

$ $ $ %

TOTAL ACTIVOS 60,095.0 55,702.5 4,392.5 7.9 Total efectivo y equivalentes de efectivo 20,895.1 19,182.9 1,712.2 8.9 Cuentas por cobrar 4,535.5 3,880.8 654.7 16.9

TOTAL PASIVOS 16,493.9 15,442.2 1,051.8 6.8

Cuentas por pagar 4,907.1 5,235.5 (328.5) (6.3)

Deuda de corto plazo 2,692.2 3,440.4 (748.2) (21.7)

Deuda de largo plazo 1,675.1 1,488.2 186.9 12.6

TOTAL CAPITAL CONTABLE 43,601.1 40,260.3 3,340.8 8.3

Capital Social 1,174.2 1,174.3 (0.1) (0.0)

El efectivo y equivalentes de efectivo al 31 de marzo de 2020 totalizó $20,895.1 millones, $1,712.2 millones o 8.9% mayor que el efectivo y equivalentes reportado al 31 de diciembre de 2019 por la cantidad de $19,182.9 millones. El total de la deuda al 31 de marzo de 2020 fue de $4,367.3 millones, comparados con $4,928.6 millones de deuda reportados al 31 de diciembre de 2019.

La caja neta al 31 de marzo de 2019 fue de $16,527.8 millones, comparado contra $14,254.3 millones reportados al 31 de diciembre de 2019.

INVERSIONES DE CAPITAL

En millones de pesos 2020 2019 Variación

$ $ $ %

Inversiones de Capital 292.7 409.2 105.9 34.6

Las inversiones de capital totalizaron $292.7 millones en el 1T20, principalmente destinados a proyectos de crecimiento orgánico y a proyectos de productividad en todas nuestras instalaciones.

(8)

8 de 107 Control interno [bloque de texto]

Información a revelar sobre las medidas de rendimiento fundamentales e indicadores que la gerencia utiliza para evaluar el rendimiento de la entidad con respecto a los

objetivos establecidos [bloque de texto]

INFORMACION SOBRE LAS ACCIONES

Al 31 de marzo de 2020

Total de Acciones 600,000,000

Total posición flotante 26.75%

Capitalización de mercado (en millones de pesos) $40,488

PRECIOS

Bolsa Mexicana de Valores The New York Stock Exchange

Símbolo de cotización: Bachoco Símbolo de cotización: IBA

En pesos por Acción En dólares por ADR

Mes Max Min Cierre Max Min Cierre

Marzo 71.07 58.76 67.48 44.14 28.67 34.00 Febrero 75.83 68.57 71.07 48.87 42.67 43.04 Enero 82.40 75.01 75.82 52.70 47.78 48.34 Diciembre 83.46 79.77 81.43 52.99 51.09 52.00 Noviembre 85.92 80.00 84.69 53.72 49.26 51.18 Octubre 84.46 81.35 86.38 54.99 49.56 53.84

(9)

[110000] Información general sobre estados financieros

Clave de cotización: BACHOCO

Periodo cubierto por los estados financieros: 1

Fecha de cierre del periodo sobre el que se informa: 2020-03-31 Nombre de la entidad que informa u otras formas de

identificación:

BACHOCO

Descripción de la moneda de presentación: MXN Grado de redondeo utilizado en los estados

financieros:

3

Consolidado: Si

Número De Trimestre: 1

Tipo de emisora: ICS

Explicación del cambio en el nombre de la entidad que informa u otras formas de identificación desde el final del periodo sobre el que se informa precedente: Descripción de la naturaleza de los estados

financieros:

Información a revelar sobre información general sobre los estados financieros [bloque de texto]

Los estados financieros consolidados adjuntos se prepararon de acuerdo con las Normas Internacionales de Información Financiera (“NIIF”), Norma Internacional de Contabilidad (“NIC”) 34 Información Financiera Intermedia; emitidas por el Consejo de Normas Internacionales de Contabilidad (“IASB” por sus siglas en inglés).

En la preparación de los estados financieros intermedios consolidados condensados, la Compañía ha aplicado las NIIF y sus interpretaciones actuales, los cuales pueden sufrir modificaciones emitidas por el IASB. Por consiguiente, hasta que la Compañía prepare su juego completo de estados financieros consolidados bajo NIIF al 31 de diciembre de 2020, existe la posibilidad de que los estados financieros consolidados comparativos sean ajustados.

(10)

10 de 107

de abril de 2020 por el Director de Finanzas, C.P. Daniel Salazar Ferrer.

Seguimiento de análisis [bloque de texto]

COBERTURA DE ANALISTAS

INSTITUCIÓN ANALISTA CONTACTO

ACTINVER José Antonio Cebeira [email protected] BBVA BANCOMER Pablo Abraham Peregrina [email protected] GBM Miguel Tortolero [email protected] INTERCAM Cristian M. Sánchez Arenas [email protected]

INVEX Giselle Mojica [email protected]

JP MORGAN Ulises Argote [email protected] MONEX Blanca Jimena Colin Fernandez [email protected] SANTANDER Hector Maya López [email protected]

(11)

[210000] Estado de situación financiera, circulante/no circulante

Concepto Cierre Trimestre

Actual 2020-03-31

Cierre Ejercicio Anterior 2019-12-31 Estado de situación financiera [sinopsis]

Activos [sinopsis]

Activos circulantes[sinopsis]

Efectivo y equivalentes de efectivo 20,833,903,000 19,164,810,000

Clientes y otras cuentas por cobrar 3,731,615,000 3,763,962,000

Impuestos por recuperar 1,690,303,000 1,344,016,000

Otros activos financieros 61,195,000 18,098,000

Inventarios 5,456,732,000 4,710,206,000

Activos biológicos 2,415,269,000 2,043,237,000

Otros activos no financieros 0 0

Total activos circulantes distintos de los activos no circulantes o grupo de activos para su disposición clasificados como mantenidos para la venta

34,189,017,000 31,044,329,000

Activos mantenidos para la venta 52,236,000 52,916,000

Total de activos circulantes 34,241,253,000 31,097,245,000

Activos no circulantes [sinopsis]

Clientes y otras cuentas por cobrar no circulantes 0 0

Impuestos por recuperar no circulantes 0 0

Inventarios no circulantes 0 0

Activos biológicos no circulantes 2,045,197,000 1,818,912,000

Otros activos financieros no circulantes 0 0

Inversiones registradas por método de participación 0 0

Inversiones en subsidiarias, negocios conjuntos y asociadas 0 0

Propiedades, planta y equipo 19,169,268,000 18,556,648,000

Propiedades de inversión 0 0

Activos por derechos de uso 906,577,000 822,731,000

Crédito mercantil 1,911,217,000 1,578,994,000

Activos intangibles distintos al crédito mercantil 954,747,000 772,640,000

Activos por impuestos diferidos 0 245,272,000

Otros activos no financieros no circulantes 866,776,000 810,048,000

Total de activos no circulantes 25,853,782,000 24,605,245,000

Total de activos 60,095,035,000 55,702,490,000

Capital Contable y Pasivos [sinopsis] Pasivos [sinopsis]

Pasivos Circulantes [sinopsis]

Proveedores y otras cuentas por pagar a corto plazo 6,111,344,000 5,235,528,000

Impuestos por pagar a corto plazo 0 82,665,000

Otros pasivos financieros a corto plazo 2,692,207,000 3,440,399,000

Pasivos por arrendamientos a corto plazo 175,103,000 149,538,000

Otros pasivos no financieros a corto plazo 0 0

Provisiones circulantes [sinopsis]

Provisiones por beneficios a los empleados a corto plazo 0 0

Otras provisiones a corto plazo 0 0

Total provisiones circulantes 0 0

Total de pasivos circulantes distintos de los pasivos atribuibles a activos mantenidos para la venta 8,978,654,000 8,908,130,000

Pasivos atribuibles a activos mantenidos para la venta 0 0

Total de pasivos circulantes 8,978,654,000 8,908,130,000

Pasivos a largo plazo [sinopsis]

Proveedores y otras cuentas por pagar a largo plazo 500,123,000 487,811,000

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12 de 107

Concepto Cierre Trimestre

Actual 2020-03-31

Cierre Ejercicio Anterior 2019-12-31

Otros pasivos financieros a largo plazo 1,675,131,000 1,488,208,000

Pasivos por arrendamientos a largo plazo 765,104,000 653,512,000

Otros pasivos no financieros a largo plazo 0 0

Provisiones a largo plazo [sinopsis]

Provisiones por beneficios a los empleados a Largo plazo 0 0

Otras provisiones a largo plazo 0 0

Total provisiones a largo plazo 0 0

Pasivo por impuestos diferidos 4,574,934,000 3,904,493,000

Total de pasivos a Largo plazo 7,515,292,000 6,534,024,000

Total pasivos 16,493,946,000 15,442,154,000

Capital Contable [sinopsis]

Capital social 1,174,196,000 1,174,332,000

Prima en emisión de acciones 414,516,000 414,516,000

Acciones en tesorería 0 0

Utilidades acumuladas 39,890,219,000 37,732,879,000

Otros resultados integrales acumulados 2,038,270,000 858,249,000

Total de la participación controladora 43,517,201,000 40,179,976,000

Participación no controladora 83,888,000 80,360,000

Total de capital contable 43,601,089,000 40,260,336,000

(13)

[310000] Estado de resultados, resultado del periodo, por función de

gasto

Concepto Acumulado Año Actual

2020-01-01 - 2020-03-31

Acumulado Año Anterior 2019-01-01 - 2019-03-31 Resultado de periodo [sinopsis]

Utilidad (pérdida) [sinopsis]

Ingresos 15,738,400,000 14,323,616,000 Costo de ventas 13,557,278,000 12,515,683,000 Utilidad bruta 2,181,122,000 1,807,933,000 Gastos de venta 1,173,082,000 1,098,790,000 Gastos de administración 399,588,000 375,593,000 Otros ingresos 22,537,000 24,015,000 Otros gastos 27,037,000 22,395,000

Utilidad (pérdida) de operación 603,952,000 335,170,000

Ingresos financieros 2,483,338,000 135,386,000

Gastos financieros 56,805,000 59,378,000

Participación en la utilidad (pérdida) de asociadas y negocios conjuntos 0 0

Utilidad (pérdida) antes de impuestos 3,030,485,000 411,178,000

Impuestos a la utilidad 860,332,000 108,650,000

Utilidad (pérdida) de operaciones continuas 2,170,153,000 302,528,000

Utilidad (pérdida) de operaciones discontinuadas 0 0

Utilidad (pérdida) neta 2,170,153,000 302,528,000

Utilidad (pérdida), atribuible a [sinopsis]

Utilidad (pérdida) atribuible a la participación controladora 2,166,625,000 298,756,000 Utilidad (pérdida) atribuible a la participación no controladora 3,528,000 3,772,000 Utilidad por acción [bloque de texto]

Utilidad por acción [sinopsis] Utilidad por acción [partidas] Utilidad por acción básica [sinopsis]

Utilidad (pérdida) básica por acción en operaciones continuas 3.62 0.5 Utilidad (pérdida) básica por acción en operaciones discontinuadas 0 0

Total utilidad (pérdida) básica por acción 3.62 0.5

Utilidad por acción diluida [sinopsis]

Utilidad (pérdida) básica por acción diluida en operaciones continuas 3.62 0.5 Utilidad (pérdida) básica por acción diluida en operaciones discontinuadas 0 0

(14)

14 de 107

[410000] Estado del resultado integral, componentes ORI presentados

netos de impuestos

Concepto Acumulado Año Actual 2020-01-01 - 2020-03-31 Acumulado Año Anterior 2019-01-01 - 2019-03-31 Estado del resultado integral [sinopsis]

Otro resultado integral [sinopsis]

Componentes de otro resultado integral que no se reclasificarán a resultados, neto de impuestos [sinopsis]

Otro resultado integral, neto de impuestos, utilidad (pérdida) de inversiones en instrumentos de capital 0 0 Otro resultado integral, neto de impuestos, utilidad (pérdida) por revaluación 0 0 Otro resultado integral, neto de impuestos, utilidad (pérdida) por nuevas mediciones de planes de beneficios definidos 0 0 Otro resultado integral, neto de impuestos, cambio en el valor razonable de pasivos financieros atribuible a cambios en el riesgo de

crédito del pasivo

0 0

Otro resultado integral, neto de impuestos, utilidad (pérdida) en instrumentos de cobertura que cubren inversiones en instrumentos de capital

0 0

Participación de otro resultado integral de asociadas y negocios conjuntos que no se reclasificará a resultados, neto de impuestos 0 0 Total otro resultado integral que no se reclasificará a resultados, neto de impuestos 0 0 Componentes de otro resultado integral que se reclasificarán a resultados, neto de impuestos [sinopsis]

Efecto por conversión [sinopsis]

Utilidad (pérdida) de efecto por conversión, neta de impuestos 1,180,021,000 (58,047,000)

Reclasificación de efecto por conversión, neto de impuestos 0 0

Efecto por conversión, neto de impuestos 1,180,021,000 (58,047,000)

Activos financieros disponibles para la venta [sinopsis]

Utilidad (pérdida) por cambios en valor razonable de activos financieros disponibles para la venta, neta de impuestos 0 0 Reclasificación de la utilidad (pérdida) por cambios en valor razonable de activos financieros disponibles para la venta, neta de

impuestos

0 0

Cambios en valor razonable de activos financieros disponibles para la venta, neto de impuestos 0 0 Coberturas de flujos de efectivo [sinopsis]

Utilidad (pérdida) por coberturas de flujos de efectivo, neta de impuestos 0 0 Reclasificación de la utilidad (pérdida) por coberturas de flujos de efectivo, neta de impuestos 0 0 Importes eliminados del capital incluidos en el valor contable de activos (pasivos) no financieros que se hayan adquirido o incurrido

mediante una transacción prevista de cobertura altamente probable, neto de impuestos

0 0

Coberturas de flujos de efectivo, neto de impuestos 0 0

Coberturas de inversiones netas en negocios en el extranjero [sinopsis]

Utilidad (pérdida) por coberturas de inversiones netas en negocios en el extranjero, neto de impuestos 0 0 Reclasificación por coberturas de inversiones netas en negocios en el extranjero, neto de impuestos 0 0 Coberturas de inversiones netas en negocios en el extranjero, neto de impuestos 0 0 Cambios en el valor temporal de las opciones [sinopsis]

Utilidad (pérdida) por cambios en el valor temporal de las opciones, neta de impuestos 0 0 Reclasificación de cambios en el valor temporal de las opciones, neto de impuestos 0 0

Cambios en el valor temporal de las opciones, neto de impuestos 0 0

Cambios en el valor de contratos a futuro [sinopsis]

Utilidad (pérdida) por cambios en el valor de contratos a futuro, neta de impuestos 0 0 Reclasificación de cambios en el valor de contratos a futuro, neto de impuestos 0 0

Cambios en el valor de contratos a futuro, neto de impuestos 0 0

Cambios en el valor de márgenes con base en moneda extranjera [sinopsis]

Utilidad (pérdida) por cambios en el valor de márgenes con base en moneda extranjera, neta de impuestos 0 0 Reclasificación de cambios en el valor de márgenes con base en moneda extranjera, neto de impuestos 0 0 Cambios en el valor de márgenes con base en moneda extranjera, neto de impuestos 0 0 Activos financieros a valor razonable a través del ORI [sinopsis]

Utilidad (pérdida) en activos financieros a valor razonable a través del ORI, neto de impuestos 0 0 Ajustes por reclasificación de activos financieros a valor razonable a través del ORI, neto de impuestos 0 0

(15)

Concepto Acumulado Año Actual 2020-01-01 - 2020-03-31 Acumulado Año Anterior 2019-01-01 - 2019-03-31 Monto del capital eliminado o ajustado contra el valor razonable de activos financieros reclasificados a través del ORI, neto de

impuestos

0 0

ORI, neto de impuestos, de activos financieros a valor razonable a través del ORI 0 0 Participación de otro resultado integral de asociadas y negocios conjuntos que se reclasificará a resultados, neto de impuestos 0 0 Total otro resultado integral que se reclasificará al resultado del periodo, neto de impuestos 1,180,021,000 (58,047,000)

Total otro resultado integral 1,180,021,000 (58,047,000)

Resultado integral total 3,350,174,000 244,481,000

Resultado integral atribuible a [sinopsis]

Resultado integral atribuible a la participación controladora 3,346,646,000 240,709,000 Resultado integral atribuible a la participación no controladora 3,528,000 3,772,000

(16)

16 de 107

[520000] Estado de flujos de efectivo, método indirecto

Concepto Acumulado Año

Actual 2020-01-01 - 2020-03-31 Acumulado Año Anterior 2019-01-01 - 2019-03-31 Estado de flujos de efectivo [sinopsis]

Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de operación [sinopsis]

Ajustes para conciliar la utilidad (pérdida) [sinopsis]

+ Operaciones discontinuas 0 0

+ Impuestos a la utilidad 860,332,000 108,650,000

+ (-) Ingresos y gastos financieros, neto (110,901,000) (164,905,000)

+ Gastos de depreciación y amortización 433,329,000 319,701,000

+ Deterioro de valor (reversiones de pérdidas por deterioro de valor) reconocidas en el resultado del periodo 0 0

+ Provisiones 0 0

+ (-) Pérdida (utilidad) de moneda extranjera no realizadas 0 0

+ Pagos basados en acciones 0 0

+ (-) Pérdida (utilidad) del valor razonable 0 0

- Utilidades no distribuidas de asociadas 0 0

+ (-) Pérdida (utilidad) por la disposición de activos no circulantes 14,119,000 (3,225,000) + Participación en asociadas y negocios conjuntos (3,528,000) (3,772,000) + (-) Disminuciones (incrementos) en los inventarios (898,994,000) 284,003,000 + (-) Disminución (incremento) de clientes (564,766,000) (458,025,000) + (-) Disminuciones (incrementos) en otras cuentas por cobrar derivadas de las actividades de operación (331,199,000) 1,703,998,000 + (-) Incremento (disminución) de proveedores 1,396,959,000 (2,649,260,000) + (-) Incrementos (disminuciones) en otras cuentas por pagar derivadas de las actividades de operación (225,490,000) (294,661,000)

+ Otras partidas distintas al efectivo (357,995,000) 80,613,000

+ Otros ajustes para los que los efectos sobre el efectivo son flujos de efectivo de inversión o financiamiento 0 0

+ Ajuste lineal de ingresos por arrendamientos 0 0

+ Amortización de comisiones por arrendamiento 0 0

+ Ajuste por valor de las propiedades 0 0

+ (-) Otros ajustes para conciliar la utilidad (pérdida) 109,722,000 26,704,000 + (-) Total ajustes para conciliar la utilidad (pérdida) 321,588,000 (1,050,179,000) Flujos de efectivo netos procedentes (utilizados en) operaciones 2,491,741,000 (747,651,000)

- Dividendos pagados 0 0

+ Dividendos recibidos 0 0

- Intereses pagados 0 0

+ Intereses recibidos 0 0

+ (-) Impuestos a las utilidades reembolsados (pagados) 0 0

+ (-) Otras entradas (salidas) de efectivo 0 0

Flujos de efectivo netos procedentes de (utilizados en) actividades de operación 2,491,741,000 (747,651,000) Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de inversión [sinopsis]

+ Flujos de efectivo procedentes de la pérdida de control de subsidiarias u otros negocios 0 0 - Flujos de efectivo utilizados para obtener el control de subsidiarias u otros negocios 0 0 + Otros cobros por la venta de capital o instrumentos de deuda de otras entidades 0 0 - Otros pagos para adquirir capital o instrumentos de deuda de otras entidades 0 0 + Otros cobros por la venta de participaciones en negocios conjuntos 0 0

- Otros pagos para adquirir participaciones en negocios conjuntos 0 0

+ Importes procedentes de la venta de propiedades, planta y equipo 5,566,000 32,959,000

- Compras de propiedades, planta y equipo 292,665,000 409,188,000

+ Importes procedentes de ventas de activos intangibles 0 0

- Compras de activos intangibles 0 0

+ Recursos por ventas de otros activos a largo plazo 0 0

(17)

Concepto Acumulado Año Actual 2020-01-01 - 2020-03-31 Acumulado Año Anterior 2019-01-01 - 2019-03-31

+ Importes procedentes de subvenciones del gobierno 0 0

- Anticipos de efectivo y préstamos concedidos a terceros 0 0

+ Cobros procedentes del reembolso de anticipos y préstamos concedidos a terceros 0 0 - Pagos derivados de contratos de futuro, a término, de opciones y de permuta financiera 0 0 + Cobros procedentes de contratos de futuro, a término, de opciones y de permuta financiera 0 0

+ Dividendos recibidos 0 0

- Intereses pagados 0 0

+ Intereses cobrados 167,706,000 224,283,000

+ (-) Impuestos a la utilidad reembolsados (pagados) 0 0

+ (-) Otras entradas (salidas) de efectivo (97,474,000) 51,979,000

Flujos de efectivo netos procedentes de (utilizados en) actividades de inversión (216,867,000) (99,967,000) Flujos de efectivo procedentes de (utilizados en) actividades de financiamiento[sinopsis]

+ Importes procedentes por cambios en las participaciones en la propiedad en subsidiarias que no dan lugar a la pérdida de control

0 0

- Pagos por cambios en las participaciones en la propiedad en subsidiarias que no dan lugar a la pérdida de control

0 0

+ Importes procedentes de la emisión de acciones 193,000 0

+ Importes procedentes de la emisión de otros instrumentos de capital 0 0 - Pagos por adquirir o rescatar las acciones de la entidad 8,297,000 6,492,000

- Pagos por otras aportaciones en el capital 0 0

+ Importes procedentes de préstamos 2,459,740,000 1,992,400,000

- Reembolsos de préstamos 3,415,493,000 3,211,185,000

- Pagos de pasivos por arrendamientos financieros 0 0

- Pagos de pasivos por arrendamientos 77,237,000 54,921,000

+ Importes procedentes de subvenciones del gobierno 0 0

- Dividendos pagados 0 0

- Intereses pagados 56,805,000 59,378,000

+ (-) Impuestos a las ganancias reembolsados (pagados) 0 0

+ (-) Otras entradas (salidas) de efectivo 0 0

Flujos de efectivo netos procedentes de (utilizados en) actividades de financiamiento (1,097,899,000) (1,339,576,000) Incremento (disminución) neto de efectivo y equivalentes al efectivo, antes del efecto de los cambios en la tasa de

cambio

1,176,975,000 (2,187,194,000)

Efectos de la variación en la tasa de cambio sobre el efectivo y equivalentes al efectivo [sinopsis]

Efectos de la variación en la tasa de cambio sobre el efectivo y equivalentes al efectivo 492,118,000 (71,285,000) Incremento (disminución) neto de efectivo y equivalentes de efectivo 1,669,093,000 (2,258,479,000) Efectivo y equivalentes de efectivo al final del periodo 20,833,903,000 16,193,436,000 Efectivo y equivalentes de efectivo al principio del periodo 19,164,810,000 18,451,915,000

(18)

18 de 107

[610000] Estado de cambios en el capital contable - Acumulado Actual

Componentes del capital contable [eje]

Hoja 1 de 3 Capital social

[miembro] Prima en emisión de acciones [miembro] Acciones en tesorería [miembro] Utilidades acumuladas [miembro] Superávit de revaluación [miembro] Efecto por conversión [miembro] Coberturas de flujos de efectivo [miembro] Utilidad (pérdida) en instrumentos de cobertura que cubren inversiones en instrumentos de capital [miembro]

Variación en el valor temporal de las opciones [miembro]

Estado de cambios en el capital contable [partidas]

Capital contable al comienzo del periodo 1,174,332,000 414,516,000 0 37,732,879,000 0 0 0 0 0

Cambios en el capital contable [sinopsis] Resultado integral [sinopsis]

Utilidad (pérdida) neta 0 0 0 2,166,625,000 0 0 0 0 0

Otro resultado integral 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Resultado integral total 0 0 0 2,166,625,000 0 0 0 0 0

Aumento de capital social 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Dividendos decretados 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Incrementos por otras aportaciones de los propietarios 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Disminución por otras distribuciones a los propietarios 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por otros cambios 0 0 0 (9,285,000) 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por transacciones con acciones propias (136,000) 0 0 0 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por cambios en la participación en subsidiarias que no dan lugar a pérdida de control

0 0 0 0 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por transacciones con pagos basados en acciones 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Importe eliminado de reserva de cobertura de flujos de efectivo y se incluyen en el costo inicial o en otro valor en libros del activo no financiero (pasivo) o compromiso en firme para el que se aplica la contabilidad de cobertura del valor razonable

0 0 0 0 0 0 0 0 0

Importe eliminado de reserva de cambio en el valor temporal de las opciones y se incluye en el costo inicial o en otro valor en libros del activo no financiero (pasivo) o compromiso en firme para el que se aplica la contabilidad de cobertura del valor razonable

0 0 0 0 0 0 0 0 0

Importe eliminado de reserva de cambio en el valor de los contratos a futuro y se incluye en el costo inicial o en otro valor en libros del activo no financiero (pasivo) o compromiso en firme para el que se aplica la contabilidad de cobertura del valor razonable

0 0 0 0 0 0 0 0 0

Importe eliminado de reserva de cambios en el valor de márgenes con base en moneda extranjera y se incluye en el costo inicial o en otro valor en libros del activo no financiero (pasivo) o compromiso en firme para el que se aplica la contabilidad de cobertura del valor razonable

0 0 0 0 0 0 0 0 0

Total incremento (disminución) en el capital contable (136,000) 0 0 2,157,340,000 0 0 0 0 0

(19)

Componentes del capital contable [eje] Hoja 2 de 3 Variación en el valor de contratos a futuro [miembro] Variación en el valor de márgenes con base en moneda extranjera [miembro] Ganancias y pérdidas en activos financieros a valor razonable a través del ORI

[miembro] Utilidad (pérdida) por cambios en valor razonable de activos financieros disponibles para la venta [miembro] Pagos basados en acciones [miembro] Nuevas mediciones de planes de beneficios definidos [miembro] Importes reconocidos en otro resultado integral y acumulados en el capital contable relativos a activos no corrientes o grupos de activos para su disposición mantenidos para la venta [miembro] Utilidad (pérdida) por inversiones en instrumentos de capital

Reserva para cambios en el valor razonable de pasivos financieros atribuibles a cambios en el riesgo de crédito del pasivo [miembro]

Capital contable al comienzo del periodo 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Utilidad (pérdida) neta 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Resultado integral total 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por otros cambios 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por transacciones con acciones propias 0 0 0 0 0 0 0 0 0

0 0 0 0 0 0 0 0 0

Total incremento (disminución) en el capital contable 0 0 0 0 0 0 0 0 0

(20)

20 de 107 Componentes del capital contable [eje]

Hoja 3 de 3 Reserva para catástrofes

[miembro] Reserva para estabilización [miembro] Reserva de componentes de participación discrecional [miembro] Otros resultados integrales [miembro] Otros resultados integrales acumulados [miembro] Capital contable de la participación controladora [miembro] Participación no controladora [miembro] Capital contable [miembro]

Capital contable al comienzo del periodo 0 0 0 858,249,000 858,249,000 40,179,976,000 80,360,000 40,260,336,000

Utilidad (pérdida) neta 0 0 0 0 0 2,166,625,000 3,528,000 2,170,153,000

Otro resultado integral 0 0 0 1,180,021,000 1,180,021,000 1,180,021,000 0 1,180,021,000

Resultado integral total 0 0 0 1,180,021,000 1,180,021,000 3,346,646,000 3,528,000 3,350,174,000

Aumento de capital social 0 0 0 0 0 0 0 0

Dividendos decretados 0 0 0 0 0 0 0 0

Incrementos por otras aportaciones de los propietarios 0 0 0 0 0 0 0 0

Disminución por otras distribuciones a los propietarios 0 0 0 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por otros cambios 0 0 0 0 0 (9,285,000) 0 (9,285,000)

Incrementos (disminuciones) por transacciones con acciones propias 0 0 0 0 0 (136,000) 0 (136,000)

0 0 0 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por transacciones con pagos basados en acciones 0 0 0 0 0 0 0 0

0 0 0 0 0 0 0 0

Total incremento (disminución) en el capital contable 0 0 0 1,180,021,000 1,180,021,000 3,337,225,000 3,528,000 3,340,753,000

(21)

[610000] Estado de cambios en el capital contable - Acumulado Anterior

Hoja 1 de 3 Capital social

[miembro] Prima en emisión de acciones [miembro] Acciones en tesorería [miembro] Utilidades acumuladas [miembro] Superávit de revaluación [miembro] Efecto por conversión [miembro] Coberturas de flujos de efectivo [miembro] Utilidad (pérdida) en instrumentos de cobertura que cubren inversiones en instrumentos de capital [miembro]

Variación en el valor temporal de las opciones [miembro]

Capital contable al comienzo del periodo 1,174,345,000 414,470,000 0 35,354,454,000 0 0 0 0 0

Utilidad (pérdida) neta 0 0 0 298,756,000 0 0 0 0 0

Resultado integral total 0 0 0 298,756,000 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por otros cambios 0 0 0 6,383,000 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por transacciones con acciones propias 87,000 46,000 0 0 0 0 0 0 0

0 0 0 0 0 0 0 0 0

Total incremento (disminución) en el capital contable 87,000 46,000 0 305,139,000 0 0 0 0 0

(22)

22 de 107 Componentes del capital contable [eje]

Hoja 2 de 3 Variación en el valor de contratos a futuro [miembro] Variación en el valor de márgenes con base en moneda extranjera [miembro] Ganancias y pérdidas en activos financieros a valor razonable a través del ORI

[miembro] Utilidad (pérdida) por cambios en valor razonable de activos financieros disponibles para la venta [miembro] Pagos basados en acciones [miembro] Nuevas mediciones de planes de beneficios definidos [miembro] Importes reconocidos en otro resultado integral y acumulados en el capital contable relativos a activos no corrientes o grupos de activos para su disposición mantenidos para la venta [miembro] Utilidad (pérdida) por inversiones en instrumentos de capital

Reserva para cambios en el valor razonable de pasivos financieros atribuibles a cambios en el riesgo de crédito del pasivo [miembro]

Capital contable al comienzo del periodo 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Utilidad (pérdida) neta 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Resultado integral total 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por otros cambios 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por transacciones con acciones propias 0 0 0 0 0 0 0 0 0

0 0 0 0 0 0 0 0 0

Total incremento (disminución) en el capital contable 0 0 0 0 0 0 0 0 0

(23)

Hoja 3 de 3 Reserva para catástrofes

[miembro] Reserva para estabilización [miembro] Reserva de componentes de participación discrecional [miembro] Otros resultados integrales [miembro] Otros resultados integrales acumulados [miembro] Capital contable de la participación controladora [miembro] Participación no controladora [miembro] Capital contable [miembro]

Capital contable al comienzo del periodo 0 0 0 1,152,986,000 1,152,986,000 38,096,255,000 69,450,000 38,165,705,000

Utilidad (pérdida) neta 0 0 0 0 0 298,756,000 3,772,000 302,528,000

Otro resultado integral 0 0 0 (58,047,000) (58,047,000) (58,047,000) 0 (58,047,000)

Resultado integral total 0 0 0 (58,047,000) (58,047,000) 240,709,000 3,772,000 244,481,000

Aumento de capital social 0 0 0 0 0 0 0 0

Dividendos decretados 0 0 0 0 0 0 0 0

Incrementos por otras aportaciones de los propietarios 0 0 0 0 0 0 0 0

Disminución por otras distribuciones a los propietarios 0 0 0 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por otros cambios 0 0 0 0 0 6,383,000 0 6,383,000

Incrementos (disminuciones) por transacciones con acciones propias 0 0 0 0 0 133,000 0 133,000

0 0 0 0 0 0 0 0

Incrementos (disminuciones) por transacciones con pagos basados en acciones 0 0 0 0 0 0 0 0

0 0 0 0 0 0 0 0

Total incremento (disminución) en el capital contable 0 0 0 (58,047,000) (58,047,000) 247,225,000 3,772,000 250,997,000

(24)

24 de 107

[700000] Datos informativos del Estado de situación financiera

Concepto Cierre Trimestre Actual

2020-03-31

Cierre Ejercicio Anterior 2019-12-31 Datos informativos del estado de situación financiera [sinopsis]

Capital social nominal 150,000,000 150,000,000

Capital social por actualización 1,023,873,000 1,023,873,000

Fondos para pensiones y prima de antigüedad 0 0

Numero de funcionarios 190 185

Numero de empleados 11,204 14,554

Numero de obreros 17,452 13,479

Numero de acciones en circulación 600,000,000 600,000,000

Numero de acciones recompradas 235,977 100,396

Efectivo restringido 0 0

(25)

[700002] Datos informativos del estado de resultados

Concepto Acumulado Año Actual

2020-01-01 - 2020-03-31

Acumulado Año Anterior 2019-01-01 - 2019-03-31 Datos informativos del estado de resultados [sinopsis]

(26)

26 de 107

[700003] Datos informativos- Estado de resultados 12 meses

Concepto Año Actual

2019-04-01 - 2020-03-31

Año Anterior 2018-04-01 - 2019-03-31 Datos informativos - Estado de resultados 12 meses [sinopsis]

Ingresos 63,070,030,000 60,072,742,000

Utilidad (pérdida) de operación 4,165,555,000 2,107,155,000

Utilidad (pérdida) neta 5,012,262,000 2,393,085,000

Utilidad (pérdida) atribuible a la participación controladora 5,024,913,000 2,403,179,000

(27)

[800001] Anexo - Desglose de créditos

Denominación [eje]

Moneda nacional [miembro] Moneda extranjera [miembro] Intervalo de tiempo [eje] Intervalo de tiempo [eje] Institución [eje] Institución

Extranjera (Si/No)

Fecha de firma/contrato

Fecha de vencimiento

Tasa de interés y/o sobretasa Año actual [miembro] Hasta 1 año [miembro] Hasta 2 años [miembro] Hasta 3 años [miembro] Hasta 4 años [miembro] Hasta 5 años o más [miembro] Año actual [miembro] Hasta 1 año [miembro] Hasta 2 años [miembro] Hasta 3 años [miembro] Hasta 4 años [miembro] Hasta 5 años o más [miembro] Bancarios [sinopsis]

Comercio exterior (bancarios)

TOTAL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Con garantía (bancarios)

TOTAL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Banca comercial

TOTAL 99,765,000 0 212,407,000 0 0 0 1,664,597,000 927,845,000 0 0 0 0

BANCO DEL BAJIO 1 NO 2019-05-22 2020-05-31 TIIE FIRA + 1.05 99,765,000

BANCO DEL BAJIO 2 NO 2020-03-02 2021-06-02 TIIE FIRA + 1.05 0 0 212,407,000

BANCOMER 1 NO 2019-05-22 2020-03-13 Libor 1 m 1,664,597,000 BANCOMER 2 NO 2020-03-02 2021-04-26 Libor 1 m 927,845,000 Otros bancarios TOTAL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Total bancarios TOTAL 99,765,000 0 212,407,000 0 0 0 1,664,597,000 927,845,000 0 0 0 0

Bursátiles y colocaciones privadas [sinopsis] Bursátiles listadas en bolsa (quirografarios)

TOTAL 0 0 1,462,724,000 0 0 0 0 0 0 0 0 0

CERTIFICADOS BURSÁTILES NO 2018-07-19 2022-08-12 TIIE + 30 0 1,462,724,000

Bursátiles listadas en bolsa (con garantía)

TOTAL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Colocaciones privadas (quirografarios)

TOTAL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Colocaciones privadas (con garantía)

TOTAL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Total bursátiles listados en bolsa y colocaciones privadas

TOTAL 0 0 1,462,724,000 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Otros pasivos circulantes y no circulantes con costo [sinopsis]

(28)

28 de 107 Institución [eje] Institución

Extranjera (Si/No)

Fecha de firma/contrato

Fecha de vencimiento

Tasa de interés y/o sobretasa

Denominación [eje]

Moneda nacional [miembro] Moneda extranjera [miembro] Intervalo de tiempo [eje] Intervalo de tiempo [eje] Año actual [miembro] Hasta 1 año [miembro] Hasta 2 años [miembro] Hasta 3 años [miembro] Hasta 4 años [miembro] Hasta 5 años o más [miembro] Año actual [miembro] Hasta 1 año [miembro] Hasta 2 años [miembro] Hasta 3 años [miembro] Hasta 4 años [miembro] Hasta 5 años o más [miembro] Otros pasivos circulantes y no circulantes con

costo

TOTAL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Total otros pasivos circulantes y no circulantes con costo

TOTAL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 Proveedores [sinopsis] Proveedores TOTAL 0 4,870,383,000 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 PROVEEDORES NO 2020-04-23 2020-04-23 4,870,383,000 Total proveedores TOTAL 0 4,870,383,000 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Otros pasivos circulantes y no circulantes sin costo [sinopsis]

Otros pasivos circulantes y no circulantes sin costo

TOTAL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Total otros pasivos circulantes y no circulantes sin costo

TOTAL 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

Total de créditos

(29)

[800003] Anexo - Posición monetaria en moneda extranjera

Monedas [eje] Dólares [miembro] Dólares contravalor

pesos [miembro] Otras monedas contravalor dólares [miembro] Otras monedas contravalor pesos [miembro] Total de pesos [miembro]

Posición en moneda extranjera [sinopsis]

Activo monetario [sinopsis]

Activo monetario circulante 878,971,000 20,919,500,000 0 0 20,919,500,000

Activo monetario no circulante 0 0 0 0 0

Total activo monetario 878,971,000 20,919,500,000 0 0 20,919,500,000

Pasivo monetario [sinopsis]

Pasivo monetario circulante 504,316,000 12,002,720,000 0 0 12,002,720,000 Pasivo monetario no circulante 48,493,000 1,154,126,000 0 0 1,154,126,000

Total pasivo monetario 552,809,000 13,156,846,000 0 0 13,156,846,000

(30)

30 de 107

[800005] Anexo - Distribución de ingresos por producto

Tipo de ingresos [eje] Ingresos nacionales

[miembro]

Ingresos por exportación [miembro]

Ingresos de subsidiarias en el extranjero [miembro]

Ingresos totales [miembro]

TODAS TODOS 11,050,763,000 0 4,687,637,000 15,738,400,000 BACHOCO AVICULTURA 9,475,136,000 0 0 9,475,136,000 CAMPI OTROS 1,575,627,000 0 0 1,575,627,000 OK FOODS AVICULTURA 0 0 4,687,637,000 4,687,637,000 TOTAL

(31)

[800007] Anexo - Instrumentos financieros derivados

Discusión de la administración sobre las políticas de uso de instrumentos financieros derivados, explicando si dichas políticas permiten que sean utilizados únicamente

con fines de cobertura o con otro fines tales como negociación [bloque de texto] OBJETIVO

El objetivo principal de Industrias Bachoco, S.A.B. de C.V. (Bachoco) al celebrar operaciones con instrumentos financieros derivados es dar cierta certeza en el corto plazo, al adquirir sus necesidades de materias primas; particularmente compras de maíz y pasta de soya, así como de moneda extranjera, específicamente dólares americanos (USD), necesarios para la operación de la Compañía.

Tipos de Instrumentos.

1. Compra y venta de Futuros y Opciones sobre futuros listados de maíz forrajero y pasta de soya. 2. Compra de puts sobre maíz asociado al programa denominado “agricultura por contrato” ofrecido

a través de ASERCA, organismo desconcentrado de SAGARPA. 3. Para el caso de USD se utilizan FWD entre otros.

Estrategia.

La contratación de operaciones financieras derivadas (OFD) se realiza a través de instrumentos que son utilizados con fines de cobertura económica. En el caso de las OFD relacionados con insumos agrícolas descritas como número 2 en el párrafo anterior, fueron tratadas de acuerdo a la excepción del numeral 5 de las NIIF 39 como compras normales. Tanto las OFD descritas con número 1 en el párrafo anterior como las operaciones financieras derivadas con respecto a la paridad del peso mexicano en relación con el USD, todas fueron tratadas con fines de negociación, debido a que algunas estrategias no califican o no fueron designadas oportunamente para ser contabilizadas con fines de cobertura en términos del párrafo 72 a 77 de la NIIF 39.

Descripción genérica sobre las técnicas de valuación, distinguiendo los instrumentos que sean valuados a costo o a valor razonable, así como los métodos y técnicas de

valuación [bloque de texto] Mercados y contrapartes respecto a las OFD asociadas a:

1. Los futuros y opciones de maíz forrajero y pasta de soya operados por la compañía son instrumentos listados en el Chicago Board of Trade (CBOT) y son contratadas a través de un intermediario también llamado “broker” de futuros y de opciones sobre futuros en este mercado.

(32)

32 de 107

Jurídicamente, la contraparte, en estas OFD es el intermediario quien es miembro de la cámara de compensación de dicho mercado.

2. Los Puts sobre maíz son OFD sobre granos referenciadas en su totalidad al CBOT.

3. En el caso de las OFD de paridad peso-USD, corresponden a operaciones OTC, con Banamex, Bancomer, Scotiabank y HSBC en sus sucursales domiciliadas en México.

Agentes de cálculo y/ó validación.

Las valuaciones sobre futuros y opciones de maíz y pasta de soya se revelan considerando los precios que difunde diariamente el CBOT de manera pública.

Condiciones y términos generales de los contratos.

Los términos y condiciones para cada una de las operaciones descritas anteriormente son:

1. Sobre subyacentes agrícolas mencionados, se realizó el contrato estándar para operar cuentas de futuros y opciones, contrato regulado por la Commodity and Futures Trading Commission (CFTC). 2. Los contratos de cobertura se formalizan en los anexos 45, 46, 49 y las liquidaciones, en su caso

se realizan de acuerdo a los anexos 47 y 50 provistos por SAGARPA.

3. Las demás operaciones, incluyendo las de tipo de cambio para USD, se sustentan al amparo de un contrato ISDA o Contrato Marco con cada una de las contrapartes financieras.

FRECUENCIA DE VALUACIÓN

La compañía elabora mensualmente valuaciones internas y obtiene valuaciones de sus contrapartes financieras y con ellas se afectan los registros contables de acuerdo a la IFRS 9.

Efectividad en coberturas, en el trimestre se realizaron pruebas de efectividad de cobertura. Nivel de Cobertura, en compra de granos y pasta de soya un máximo de aproximadamente 3 meses de consumo, aunque puede variar por época del año. En el caso de tipo de cambio un máximo de 30% de los requerimientos anuales de USD y en el caso de tasas de interés se fija de acuerdo con lo aprobado por el comité de riesgos de la compañía, según condiciones del mercado.

Discusión de la administración sobre las fuentes internas y externas de liquidez que pudieran ser utilizadas para atender requerimientos relacionados con instrumentos

financieros derivados [bloque de texto] Políticas de márgenes, colaterales y líneas de crédito.

Por las OFD de commodities que la Compañía opera a través de brokers de futuros y opciones listadas en el CBOT; con algunos de ellos se tienen abiertas líneas de crédito que están sujetas a llamadas de margen una vez excedidas. En el caso de ASERCA, debido a que se trata de compra de

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opciones, no hay necesidad de establecer colateral o margen alguno. En el caso de las OFD de tipo de cambio se tienen líneas de crédito que de igual manera están sujeta a llamadas de margen en caso de ser superadas. Las llamadas de margen pueden ser cubiertas con efectivo o con valores permisibles.

REQUERIMIENTOS DE EFECTIVO

La compañía cuenta con una posición financiera sólida, por lo que cuenta con efectivo que puede ser utilizado para los requerimientos relacionados con OFD.

Explicación de los cambios en la exposición a los principales riesgos identificados y en la administración de los mismos, así como contingencias y eventos conocidos o esperados por la administración que puedan afectar en los futuros reportes [bloque

de texto]

La Compañía se encuentra expuesta a riesgos de mercado, riesgos de liquidez y riesgos de crédito por el uso de instrumentos financieros sobre los cuales ejerce su administración de riesgos.

Esta nota presenta información sobre la exposición de la Compañía a cada uno de los riesgos arriba mencionados, así como los objetivos, políticas y procesos de la Compañía para la medición y administración de riesgos financieros.

Marco de administración de riesgos

La filosofía adoptada por la Compañía busca la minimización de los riesgos y por tanto la estabilidad en sus negocios, enfocando sus decisiones hacia una óptima combinación de productos y activos que produzcan la relación riesgo - rendimiento más acorde al perfil de riesgo de sus accionistas.

Con el fin de establecer una clara y óptima estructura organizacional en materia de administración de riesgos, se tiene establecido un Comité de Riesgos que es el organismo especializado encargado de definir, proponer, aprobar y ejecutar los objetivos, políticas, procedimientos, metodologías y estrategias; así como también de la determinación de los límites máximos de exposición al riesgo y planes de contingencia.

Al 31 de marzo de 2020 y 31 de diciembre de 2019 la Compañía no ha identificado derivados implícitos. Al 31 de diciembre de 2019 y 2018 la Compañía tiene instrumentos financieros derivados vigentes que reúnen los requisitos para el tratamiento contable de cobertura (24,352 y 1,500 miles de dólares de nocional, respectivamente; otras revelaciones se consideran no materiales).

Administración por tipo de riesgos

a)Categorías de activos y pasivos financieros

Los activos y pasivos financieros de la Compañía se muestran a continuación por categoría:

31 de marzo de 2020

31 de diciembre de 2019