Presentación Corporativa Junio de 2017

(1)

Presentación Corporativa

Junio de 2017

(2)

Uno de los mayores proveedores de servicios financieros

Administrador de Inversiones Fondos Inversión Colectiva

(FICs)*

Fondo Pensiones Voluntarias*

Fondos de Capital Privado*

Fideicomisos de inversión* y APTs**

Servicios

Fiduciarios*

Intermediación en el mercado de capitales**

Intermediación en el mercado cambiario**

* Actividad desarrollada por Alianza Fiduciaria (AF)

** Actividad desarrollada por Alianza Valores (AV)

(3)

1°

Somos líderes en el mercado financiero administrando 46 billones en activos

• AF como administrador independiente de Fondos de Inversión Colectiva (COP 4,6 BN)**

• AF como administrador en Fondos Capital Privado (COP 4,9 BN)**

• AV en negociación de Derivados estandarizados (acumulado 2017)

• AV en negociación de Derivados TRM (COP 5,87 BN año acumulado 2017)

3°

AF: Alianza Fiduciaria AV: Alianza Valores

• AF en Fiducia Inmobiliaria (COP 14,25 BN)*

• AF en Fiducia de Administración (COP 17,3 BN)*

2°

* Datos a Marzo 2017

** Datos a Mayo 2017

(4)

Activos de Terceros Administrados (Alianza Fiduciaria + Alianza Valores)

Mayo 2017

-cifras en miles de millones COP-

Los activos administrados por Alianza (AF y AV) abarcan un espectro amplio de productos

TOP | Activos Fideicomitidos

miles de MM COP

TOP | Fondos de Inv. Colectiva

miles de MM COP

AF AV

AF

AV

AF

AV*

AV

* Incluyen COP ~ 2,2 Bn de FICs de origen fiduciario, que se están sumando en Activos Fideicomitidos y Fondos de Inversión Colectiva.

** Correspondientes a COP ~ 2,4 Bn de origen no fiduciario y COP ~ 2,2 Bn de Fideicomisos (COP 4,6 Bn en total de Fondos de Inversión Colectiva).

*** Fusión por absorción entre el Fondo Alianza Liquidez (fondo absorbido) y el Fondo Abierto Alianza (fondo absorbente).

AF: Alianza Fiduciaria AV: Alianza Valores

AF

45,856 *

34,388 4,915

4,582 **

793 560 402 139

77 Total

Act. Fideicomitidos

Fondos de Capital Priv.

Fondos de Inversión Colectiva Renta Variable

Renta Fija F. Pensiones Voluntarias

EFG

APTS

17,347

14,254 Fid. Admón.

Fid.

Inmobiliaria

2,829

1,004

566 Abierto ***

CxC

Gobierno

(5)

Sólido respaldo patrimonial: COP +150 mil millones suma el patrimonio de ambas compañías*

+50 años

de trayectoria en el sector financiero

Grupo económico

diversificado con inversiones en otros sectores, incluyendo agroindustrial, automotriz y bienes raíces

USD 32 BN*

en activos bajo administración

+310 compañías

cuentan con inversiones de capital

USD 2.1 BN

disponibles para ser invertidos en América Latina

+USD 1.5 BN

invertidos en compañías colombianas

* El patrimonio de Alianza Fiduciaria asciende a COP 102.815 MM y el patrimonio de Alianza Valores asciende a COP 51.231 MM (cifras a abril de 2017).

En Alianza Fiduciaria la participación es 50% del FCP Advent y 50% compañías relacionadas con la Organización Delima (ODL). En Alianza Valores el FCP Advent tiene el 9,99% y el 90,01% restante es de ODL (ante la SF se está tramitando el aumento del la participación del FCP Advent en Alianza Valores al 50% de participación accionaria).

(6)

Advent International es uno de los inversionistas de capital privado con más experiencia en América Latina

Bogotá México, D.F.

São Paulo

oficinas instaladas en 19 años

⁽¹⁾

4 profesionales de inversión

43 inversiones

⁽²⁾

52 São Paulo

 Oficina abierta en 1997

 18 profesionales de inversión

 18 inversiones México D.F.

 Oficina abierta en 1996

 12 profesionales de inversión

 20 inversiones

Bogotá

 Oficina abierta en 2011

 12 profesionales de inversión

 7 inversiones

salidas

33

(1) México D.F., Bogotá, São Paulo y la antigua oficina de Buenos Aires (2) Incluye 7 inversiones de la antigua oficina de Buenos Aires

En 2014 Advent International anunció el cierre de LAPEF VI, el mayor fondo de capital privado dedicado a América Latina con USD 2,100 millones en compromisos

Ejemplos de inversiones lideradas por la oficina Ejemplos de inversiones lideradas por la oficina

Ejemplos de inversiones lideradas por la oficina

6

(7)

Además de una fuerte contribución en capital Advent aporta a las empresas en las cuales invierte la experiencia gerencial de su equipo y el acceso a su red global de contactos

• Dedicación de equipos por sector

• Portfolio Support

• Operating Partners

GOBIERNO CORPORATIVO ESTRATEGIA OPERACIONES FINANZAS

• Relaciones transparentes con accionistas

• Herramientas para gestión y monitoreo del desempeño de la compañía

• Toma responsable de decisiones

• Posicionamiento estratégico

• Reclutamiento de ejecutivos

• Acceso a socios

internacionales y desarrollo de procesos de

internacionalización

• Proyectos de crecimiento

• Mejores prácticas gerenciales

• Acceso a nuevos clientes

• Transferencia de tecnologías

• Sistemas gerenciales de información

• Programas de aumento de eficiencia

• Expansión regional

• Respaldo financiero

• Aumentos de Capital

• Fusiones y adquisiciones (M&A)

• Acceso a mercados de deuda

• Salidas a bolsa (IPO)

Valor agregado por Advent International

7

(8)

Ernesto de Lima Le Franc Presidente Junta Directiva

Administrador de Empresas de la Universidad del Valle.

Mauricio Salgar

Ingeniero Industrial de la Universidad de los Andes y MBA de MIT. Managing Director en Advent International. Se ha desempeñado como VP de Sanford, COO y CEO encargado de Ecopetrol, y asociado de Booz&Co

Una junta directiva que refleja las mejores prácticas

Lucas Marulanda

Ingeniero Industrial de la Universidad de los Andes.

Maestría en Ingeniería Industrial. MBA Emory

University. Director Advent International Colombia. Fue Partner y miembro del comité de inversiones de Inverlink.

Fuad Velasco Juri (Independiente)

Economista US Air Force Academy, MBA de la Universidad de Maryland y realizó el CEO Management Program de Kellogg School of Management. Socio de Nexus Capital Partners. Se ha desempeñado como VP de Fiducolombia, Presidente de Fiduciaria Bancolombia y VP de Banca Empresas y Gobierno de Bancolombia.

Pedro José Piedrahíta Plata

Bachelor of Science de MIT.

Se desempeñó como CFO en Delima Marsh. +40 años de experiencia en el sector financiero colombiano.

José Alejandro Piedrahíta

Ingeniero Químico de Worcester Polythecnic Institute y MBA de Kellogg School of Management. Ha trabajado en McKinsey & Co, Bank of America y Darwin Capital.

.

AF: Principal , AV: Principal AF: Principal , AV: Principal

AF: Principal , AV: Principal

AF: Pendiente , AV: Principal

AF: Principal , AV: Principal

AF: Alianza Fiduciaria AV: Alianza Valores

(9)

9 Emilio Echavarría

(Independiente)

Administrador de Negocios de la Universidad EAFIT Posgrado en Administración en el Politécnico de Londres, Máster en Desarrollo Económico en la Universidad de Londres. Programa de Dirección Avanzada en Wharton (Philadelpia). Presidente de Valores Industriales. Presidente de Valores Bancolombia por 20 años.

Gabriel Uribe Téllez (Independiente)

Economista de la Universidad Javeriana y Especialización en Banca de la Universidad de los Andes. Presidente de Riegel Ltda. Asesores de Seguros. Se ha desempeñado como VP Banca Empresarial del Banco Santander, VP Banca Institucional de Bancolombia y VP Comercial de Megabanco

Ernesto de Lima Bohmer

Administrador de Empresas de Trinity University (San Antonio, TX). Diferentes posiciones en Datecsa, Delima & Cia., Progreso Corporación.

Una junta directiva que refleja las mejores prácticas

Jorge Alberto Uribe Echavarría

Economista de George Washington University y

especialización en Marketing Internacional en Besançon University. Ex Ministro de Defensa de Colombia en el año 2004. Ex Presidente de Delima Marsh

AF: Principal

AF: Suplente , AV: Suplente

AF: Alianza Fiduciaria

AV: Alianza Valores

(10)

Comité de Riesgos

• Fuad Velasco (Independiente, Junta Directiva)

• Gabriel Uribe Téllez (Independiente, Junta Directiva)

• Lucas Marulanda (Advent, Junta Directiva)

• José Alejandro Piedrahita (ODL, Junta Directiva)

• Diego Jara (externo, ex-Lehman Brothers, ex- Deutsche Bank, socio Quantil)

Gobierno Corporativo: comités de inversión, riesgos, auditoria, recursos humanos y tecnología que respaldan el funcionamiento apropiado de la compañía

Comité de Inversiones y Nuevos Productos

• Lucas Marulanda (Advent, Junta Directiva)

• Gabriel Uribe Téllez (Independiente, Junta Directiva)

• José Alejandro Piedrahita (ODL, Junta Directiva)

• Emilio Echavarría (Independiente, Junta Directiva)

• Diego Jara (externo, ex-Lehman Brothers, ex- Deutsche Bank, socio Quantil)

Comité de Tecnología y Operaciones

• Lucas Marulanda (Advent, junta Directiva)

• Jose Alejandro Piedrahita (ODL, Junta Directiva)

• Fuad Velasco (Independiente, Junta Directiva)

• Olga Botero (externo, ex – CIO Grupo Bancolombia)

Comité de Auditoría y Compliance

• Lucas Marulanda (Advent, Junta Directiva)

• Emilio Echavarría (Independiente, Junta Directiva)

• Gabriel Uribe Téllez (Independiente, Junta Directiva)

• Orlando Delgadillo (Externo, ex-KPMG)

Comité de Recursos Humanos

• Mauricio Salgar (Advent, Junta Directiva)

• José Alejandro Piedrahita (ODL, Junta Directiva)

(11)

Ranking por Activos Fideicomitidos | Fiduciarias

Marzo 2017 cifras en billones de pesos

Fuente: Superintendencia Financiera de Colombia

en activos

Fideicomitidos en todo el sector

4°

1°

Independiente

87.9 45.6

39.1 34.4

13.5

12.7

(12)

Ranking por Activos Inmobiliarios Fideicomitidos | Fiduciarias

Marzo 2017 cifras en billones de pesos

14.4

14.3 7.2 6.0 4.2 2.0

2°

en activos

administrados en Fiducia

Inmobiliaria

(13)

Activos Administrados por grupo Financiero | Fondos de Inversión Colectiva y de Capital Privado

Mayo 2017 cifras en billones pesos

2°

Fondos de Inversión Colectiva y de

Capital Privado

13

1°

Independiente

18.7 9.5

8.68 3.47

2.91

2.9

(14)

Ranking por Activos Administrados | Fondos de Pensiones Voluntarias

Marzo 2017 cifras miles de millones de pesos

6°

Fondos de Pensiones Voluntarias

6,225 4,650

3,515 1,141

853

402

242

(15)

Compañía

 Una sola Alianza

 Gobierno corporativo

 Estructura Organizacional

 Solidez patrimonial

 Generación de valor a nuestros clientes y accionistas

 Modelo de negocio segmentado por tipo de cliente

La oferta de valor para nuestros clientes se articula en tres pilares

Producto y Servicios

 Plataforma

diversificada de

productos de fiducia, inversión e

intermediación

 Oferta integral de

fondos para clientes de diferentes perfiles de riesgo

 Reconocido equipo de estrategia

 Alianza - Inverlink

Tecnología y Soporte

 Portal consulta y transaccional

 Plataforma e-Trading

 Enrutamiento

automático de órdenes

 Call Center

1 2 3

15

(16)

La plataforma integrada de productos y servicios de Alianza permite ofrecer soluciones completas a clientes, bajo formato de «one-stop- shop»

Liquidez y excedentes

Inversiones en moneda

local

Inversiones en moneda

extranjera Pensiones

voluntarias Activos

inmobiliarios

Otros activos

• FICs

• Fiducia de Inversión

• APTs

• Renta Fija (bonos, CDTs)

• Acciones

• Repos con acciones

• TTV´s

• Derivados de tasa de interés y derivados de acciones

• Operadores del mercado cambiario (compra y venta de divisas)

• Derivados estandarizados en dólar

• Títulos de renta fija y acciones a través de contrato de

corresponsalía con EFG

• Fondos de liquidez

• Recaudo referenciado

• Dispersión de pagos

• Simultáneas

Fondo de Pensiones Voluntarias Visión

- Portafolio Estable - Alternativas Cerradas

Fiducia inmobiliaria

• Fiducia patrimonial

• Fiducia de garantía

• Fiducia de admón. y pagos

• Financiación vía descuento de facturas

• Representante tenedores de bonos

• Alianza con

INVERLINK en temas

de banca de inversión

(17)

La alianza estratégica con Inverlink le permite a Alianza ofrecer servicios de alto valor agregado para clientes corporativos, institucionales y de banca privada

 Emisiones de deuda

 Emisiones de acciones

 Titularizaciones

Mercado de Capitales Fusiones y Adquisiciones Financiación Estructurada

+

 Estructuración de emisiones de renta fija, acciones y titularizaciones

 Estructuración de financiaciones

 Fusiones y adquisiciones

 Capacidad de distribución

 Diseño y operación de estructuras

fiduciarias para transacciones y operaciones de mercado de capitales

 Investigaciones económicas

 Compra y venta de compañías

 Escisiones / Fusiones

 Valoraciones

 Créditos sindicados

 Project Finance

 Asset backed securities

17

(18)

¿Por qué trabajar con

Alianza?

(19)

Mauricio Guzmán

VP de Tesorería e Institucional AV**

20 años de experiencia

Economista – Universidad de los Andes

Especialización en Finanzas - Universidad Javeriana Almagario, Bancolombia, Profesionales de Bolsa

Gustavo Adolfo Martínez García VP de Negocios Fiduciarios AF*

Abogado – Universidad Externado de Colombia

Especialización en Derecho de los Negocios y la Empresa – Universidad Externado de Colombia

Superintendencia Financiera de Colombia, Empresa Constructora Oikos, Findeter

Tenemos un equipo gerencial con amplia trayectoria y profesionalismo

Luis Fernando Guzmán

Presidente Alianza Fiduciaria (AF)*

Derecho – Universidad Externado de Colombia

Especialización en Derecho Tributario – Universidad del Rosario

Fiduciaria Bogotá, HSBC Fiduciaria y Editorial Temis

20 Luis Fernando Fandiño

VP de Distribución y Ventas (AV y AF)*

Economista – Universidad del Rosario

Especialización Gerencia de Mercadeo – Universidad Javeriana

Banco de Bogotá, Banco Caja Social y Corporación Financiera Santander y filiales

* Representante Legal de Alianza Fiduciaria

** Representante Legal de Alianza Valores

(20)

José Manuel Ballesteros VP Operaciones (AV y AF)

Ingeniero Industrial - Universidad de los Andes Maestría en Tecnologías de la Información (en curso) Especialización en Finanzas - Universidad de los Andes Banco Colpatria, Gas Natural, AXA Colpatria, La Equidad Seguros

Mario Augusto Gómez Cuartas VP Jurídico (AF y AV)*

Abogado – Pontificia Universidad Javeriana.

Especialización en derecho administrativo - Pontificia Universidad Javeriana

Experiencia en contratación estatal, litigante y asesor.

Procuraduría General de la Nación, Acueducto de Bogotá y Fondo de Vigilancia y Seguridad

Ricardo Pérez

VP de Estrategia y Mercadeo (AV y AF)**

Economista - Universidad de Los Andes

Maestría en Economía - Universidad de los Andes Especialización en Finanzas - Universidad de la Sabana Bancolombia, Alianza Valores

Arturo Boada

VP Financiero y Administrativo (AV y AF)*

Economista – Universidad de Los Andes

Maestría en Economía - Universidad de Los Andes Fiduciaria Bogotá, RSA, Fiducolombia, Seguros Fénix, Bermúdez y Valenzuela, Superintendencia Bancaria

21 Carlos Londoño

VP de inversiones (AF y AV)*

Ingeniero de sistemas – Universidad de los Andes MBA – Universidad de los Andes

Corredores Davivienda, Valores Bavaria Internet.

Estrategias Corporativas

Iván Ordoñez

VP de Riesgos (AF y AV)

Ingeniero mecánico – Universidad de los Andes Especialización Finanzas Corporatvas– CESA

Credicorp Capital, Banco de Bogotá, Fiducor, Fidultra y Ultrabursátiles

* Representante Legal de Alianza Fiduciaria

** Representante Legal de Alianza Valores

AF: Alianza Fiduciaria

AV: Alianza Valores

Tenemos un equipo gerencial con

amplia trayectoria y profesionalismo

(21)

Calificaciones Vigentes

Alianza Fiduciaria y Alianza Valores

Alianza Fiduciaria Riesgo de

contraparte

Administrador de Activos de Inversión

Excelente (col)

Vigencia: 8 de junio de 2018

Alianza Valores

Fuerte (col)

Alianza Fiduciaria

AAA (col)

Vigencia: 10 de junio de 2018

Perspectiva negativa

Vigencia: junio 28 de 2018

Ver detalle

Ver detalle Ver detalle

Perspectiva estable

(22)

Fondo Abierto Alianza * Calificaciones Vigentes Fondos Alianza Fiduciaria

S1 (col)

AAA (col) 3 de marzo de 2018

Riesgo de Mercado.

Riesgo de Crédito Vigencia de la calificación

S1 (col)

AAA (col) 3 de marzo de 2018

Riesgo de Mercado.

Fondo Alianza Gobierno *

S2 (col)

AAA (col) 3 de marzo de 2018

Riesgo de Mercado.

FPV Visión Parte Común *

LMAE (col)

Riesgo Administrativo y Operacional.

LMAE (col)

LMAE = Los más altos estándares

S2 (col)

AAA (col) 3 de marzo de 2018

Riesgo de Mercado.

Fondo Alianza Renta Fija 90 *

No disponible

* Ver detalle

VrR 1

AA+ 10 de junio de 2018

Riesgo de Mercado.

Fondo CxC **

1+

Riesgo Administrativo y

Operacional. ** Ver detalle

(23)

Alianza tiene un amplios conocimiento del mercado lo que permite asesorar de manera adecuada a nuestros clientes

24 Sector Real

• Bronce en renta variable (acciones)

Sector Institucional

• Plata en renta fija (deuda pública y privada)

• Bronce en renta variable (acciones)

¡Investigaciones Económicas trajo 3 premios a casa!

-Premios BVC Portafolio-

La Bolsa de Valores de Colombia y Portafolio, en su 3era edición de los Premios a las mejores Áreas de Investigaciones

Económicas AIE, otorgó a Alianza 5 nominaciones y 3

premiaciones.

(24)

El equipo de investigaciones y estrategia de Alianza es el más acertado en el mercado

Alianza líder en el primer ranking de inflación de largo plazo del Banco de la

República

1°

 Única firma clasificada en

los dos ranking, corto plazo

y largo plazo, en la encuesta

del Banco de la República

(25)

Alianza le brinda a sus clientes información clave de mercado que podría afectar su portafolio

Comité diario de mercados exclusivo para nuestros

clientes Informes de investigaciones

económicas

Canal de Youtube

Twitter

Facebook

(26)

Portal de consulta Alianza Valores y Alianza Fiduciaria

Alianza cuenta con una plataforma de consulta y

transaccional que le da facilidades a nuestros clientes

27 - Inscripción de cuentas propias y de terceros - Inscripción de encargos propios y de

terceros

- Transferencias a cuentas y a fondos - Solicitud de retiro en cheque

- Programación de pagos periódicos e iguales - Alianza Express

- Apertura de encargos sobre fondos existentes

- Recaudos PSE

- Pagos masivos

(27)

Update Estados Financieros

a Diciembre 2016

(28)

Resultados financieros Alianza Fiduciaria a diciembre de 2016

Aumentó el EBITDA Aumentaron los

Ingresos Operacionales

Aumentó la utilidad neta Ingresos Operacionales

Cifras en Millones de pesos

EBITDA

Utilidad Neta

Fuente: Informe de Junta directiva cifras reportadas a SFC

33% _37% _42%

(29)

Se multiplicó el EBITDA Aumentaron los

Ingresos Operacionales

Se multiplicó la utilidad neta Ingresos Operacionales

EBITDA

Utilidad Neta

Resultados financieros Alianza Valores a diciembre de 2016

Fuente: Informe de Junta directiva cifras reportadas a SFC

47% 4x 6x

(30)

Fuente: Superintendencia Financiera de Colombia. Diciembre 2016

Cifras financieras Alianza a Diciembre de 2016

4°

10°

3°

Utilidades Acumuladas:

COP 38,536 MM

Patrimonio:

COP 89,152 MM

ROE: 43.2%

9°

6°

9°

Utilidades Acumuladas:

COP 4,684 MM

Patrimonio: COP 55,511 MM

ROE: 8%

(31)

Trayectoria como fundraisers en

el mercado público de valores

(32)

Alianza como colocador primario de Renta Fija

Colpatria Bonos Subordinados COP 125.600 Millones

Lead Arranger

2011

Helm Bank Bonos Ordinarios COP 300.000 Millones

Mandated Arranger

2011

Colpatria Bonos Subordinados COP 300.000 Millones

Lead Arranger 2012 Banco Popular

Bonos Ordinarios COP 400.000 Millones

Mandated Arranger 2012

Findeter CDTs COP 739.253 Millones

2011

Banco Popular Bonos Ordinarios COP 400.000 Millones

2011

Davivienda Bonos Ordinarios COP 500.000 Millones

2011

Findeter CDTs COP 900.000 Millones

Transmilenio Titularización COP 115.537 Millones

Lead Arranger 2012 Davivienda

Ecopetrol Bonos Ordinarios COP 900.000 Millones (AV: COP 21.250 MM) Mandated Arranger

Agto 2013

Banco de Occidente Bonos Ordinarios COP 350.000 Millones (AV: COP 41.360 MM) Mandated Arranger

Nov 2013

Banco Davivienda Bonos Ordinarios COP 400.000 Millones)

(AV: COP 48.600 MM) Mandated Arranger

Dic 2013

(33)

Alianza como colocador primario de Renta Fija

Leasing Bancolombia Bonos Ordinarios COP 400.000 Millones)

Jul 2014 Findeter

CDTs COP 500.000 Millones

Feb 2014

Banco Finandina Bonos Ordinarios COP 150.000 Millones)

Abr 2014

Banco de Occidente Bonos Ordinarios COP 350.000 Millones (AV: COP 19.950 MM) Mandated Arranger

May 2014

Sociedades Bolívar Bonos Ordinarios COP 600.000 Millones)

Jun 2014

Oct 2014

Feb 2015

(34)

Alianza como colocador primario de Renta Fija

Banco Davivienda Bonos Subordinados COP 400.000 Millones

(AV: COP 9,500 MM) Mandated Arranger

May 2015

Banco de Occidente Bonos Ordinarios COP 350.000 Millones

Jul 2015

Findeter CDT’s (COP 317.083 Millones)

Feb 2016 Banco de Occidente

Nov 2015

Banco Davivienda Bonos Ordinarios COP 600.000 Millones

Nov 2015 Multiactivos

TILS COP 12.400 Millones (AV: COP 1.990 MM) Mandated Arranger

Sep 2015 Titularizadora Colombiana

TIPS UVR COP 351.000 Millones

Oct 2015

Finandina Bonos Ordinarios (COP 165.624 Millones)

Mar 2016

Banco Occidente Bonos Ordinarios COP 247.750 Millones)

Jun 2016

Banco Davivienda Bonos Ordinarios COP 600.000 Millones

Jul 2016

(35)

Alianza como colocador primario de Renta Fija

Banco Davivienda Bonos Subordinados COP 358.589 Millones

Sep 2016

Banco de Occidente Bonos Ordinarios COP 400.000 Millones

Oct 2016 Finandina

Bonos Ordinarios (COP 104.310 Millones)

Oct 2016

Banco Popular Bonos Ordinarios COP 300.000 Millones

Oct 2016

Titularizadora Colombiana TIPS UVR

COP 314.184 Millones Mandated Arranger

Dic 2016

Titularizadora Colombiana TIPS UVR

COP 34.510 Millones Mandated Arranger

Dic 2016

(36)

Alianza como colocador primario de Renta Variable

Avianca Taca

Acciones Preferenciales COP 500.000 Millones

2011

Ecopetrol

Acciones Ordinarias COP 2.383.000 Millones

2011

Empresa de Energía de Bogotá

Acciones Ordinarias COP 772.000 Millones

2011

Construcciones El Condor Acciones Ordinarias COP 162.000 Millones

2011

Carvajal Empaques

Acciones Preferenciales COP 195.000 Millones

2012

Cemex Latam Holdings SA

Acciones Ordinarias COP 278.000 Millones

2012

Bancolombia

Acciones Preferenciales COP 2.662.000 Millones Mandated Arranger

2014

PEI

Títulos Participativos COP 207.534 Millones

2014

PEI

2015

PEI

2016