Reforma Tributaria - Iniciando el Debate
El Sector Minero Peruano:
Realidad y Expectativas
Evolución y Comportamiento
del Sector Minero Peruano
Incremento de la Producción en el periodo
1995-2005
PRODUCCIÓN DE ORO (TMF)
0
50
100
150
200
250
Oro 58 65 78 9 4 128 133 139 158 173 173 20 8 199 5 19 96 19 97 19 98 1999 2 000 20 01 2 00 2 20 03 20 04 200 5p Sipán P ierina A res A ntapite San Simó n Alto Chicama TucariFuente MEM
Aruntani Quic ayPRODUCCIÓN DE COBRE (TM F)
0
200,000
400,000
600,000
800,000
1,000,000
1,200,000
Co bre 4 09,6 93 485,59 5 506,4 98 4 83,3 38 536,387 553 ,924 722,3 55 84 4,553 842,579 1,0 35,574 1,009 ,898 1995 1996 1997 1998 199 9 2 000 20 01 2 002 2003 2004 2005pPriv Cerro Verde Priv Tintaya
Antamina
Paraliz Tintaya Am pliació n Reinic io Tintaya
Fuente MEM
PRODUCCIÓN DE ZINC (TMF)
0
200,000
400,000
600,000
800,000
1,000,000
1,200,000
1,400,000
1,600,000
1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005p Iscaycruz Priv Centromín Antamina Amp. Antamina Amp. Chungar y BrocalPRODUCCIÓN DE PLATA (TM F)
0
500
1,000
1,500
2,000
2,500
3,000
3,500
Plat a 1,92 9 1,977 2 ,09 0 2 ,02 5 2 ,2 31 2 ,43 8 2,571 2 ,870 2 ,9 21 3 ,0 60 3,193 199 5 199 6 199 7 199 8 199 9 2 00 0 2 00 1 2 00 2 2 00 3 2 004 2 00 5pAres
Pierina
Fuente MEM
Antam ina
H uarón (reinicio)
Aruntani
Quicay
Alto Chicama
Perubar
PRODUCCIÓN DE HIERRO (TM Fx1000)
0
500
1,000
1,500
2,000
2,500
3,000
3,500
4,000
4,500
5,000
Hierro 3,948 ,199 2,915,6 92 3,171,312 3,282 ,118 2,715,39 2 2,812,785 3,0 38,40 1 3,0 56,055 3,48 4,90 0 4,24 7,174 4,56 4,989 199 5 19 96 19 97 1998 1999 20 00 20 01 200 2 20 03 20 04 2 005pPRODUCCIÓN DE MOLIBDENO (TMF)
0
2,000
4,000
6,000
8,000
10,000
12,000
14,000
16,000
18,000
20,000
M o libd eno 3,411 3,66 7 4 ,2 62 4,34 4 5,470 7,193 9,499 8,6 13 9,59 0 14 ,2 46 17,325 1995 19 96 1997 19 98 199 9 20 00 2 00 1 2 002 200 3 2 004 20 05pAntamina
Amp
Antamina
Amp SPCC
Reforma Tributaria – Iniciando el debate – Minería
Ing Oswaldo Tovar
La Inversión Extranjera es la que
ha permitido el despegue del sector
Yanacocha
Yanacocha
Tintaya
Tintaya
SPCC
SPCC
SPCC
Antamina
Antamina
Barrick
Barrick
Participación de cada sector productivo
en el PBI Nacional (año 2005)
Hidrocarburos, 0.5%
De procesamiento de
recursos primarios,
3.3%
No primaria, 12.0%
Construcción, 4.9%
Otros servicios, 38.4%
Pecuario, 3.1%
Agrícola, 5.1%
Pesca, 0.5%
Minería metálica y
Reforma Tributaria – Iniciando el debate – Minería
Ing Oswaldo Tovar
Participación de cada sector productivo en la
generación de Impuesto a la Renta (año 2004)
Pecuario
0.4%
Agrícola
0.5%
Pesca
1.2%
Construcción
2.1%
Comercio
11.4%
Electricidad y agua
2.0%
Otros servicios
31.2%
Hidrocarburos
4.1%
De procesamiento de
recursos primarios
3.0%
No primaria
12.5%
Minería metálica y
no metálica
31.7%
Fuente: SUNAT
Elaboración: MEM
Eficiencia en la Generación de Renta
(IRenta/Ventas, año 2004)
0.89%
0.90%
0.92%
0.93%
0.93%
0.95%
1.08%
1.14%
1.15%
1.43%
1.65%
1.71%
1.72%
1.78%
1.79%
1.89%
1.90%
2.07%
2.13%
2.31%
2.44%
2.68%
3.40%
3.85%
5.12%
5.32%
5.59%
5.96%
9.14%
Pecuario
Productos Metálicos, Maquinaria y Equipo
Comercio al por mayor
Refinación de petróleo
Comercio al por menor
Comercio Automotor
Silvicultura
Enseñanza
Agrícola
Transportes
Conservas y Productos de Pescado
Industria del Papel e Imprenta
Alimentos,Bebidas y Tabaco
Textil, Cuero y Calzado
Salud
Industrias Diversas
Turismo y Hotelería
Construcción
Productos Químicos, Caucho y Plástico
Otros
Azúcar
Pesca
Hidrocarburos
Industrias del Hierro y Acero
Generación de Energía Eléctrica y Agua
Intermediación Financiera
Telecomunicaciones
Minerales no Metálicos
Minería
2.
63
%
Reforma Tributaria – Iniciando el debate – Minería
Ing Oswaldo Tovar
Transferencias a los Gobiernos Locales y Regionales
de Recursos Generados por el Sector Minero
0
500
1,000
1,500
2,000
2,500
2000
2001
2002
2003
2004
2005
2006
M
illo
n
e
s
d
e
N
u
e
v
o
s
S
o
le
s
REGALIAS MINERAS
DERECHO DE VIGENCIA
CANON MINERO
Fortalezas requeridas para lograr el desarrollo
FINANCIAMIENTO
Principal generador de Renta proveniente
de la explotación de recursos naturales
(Canon, Regalías).
También importante su Capacidad de Endeudamiento
CAPACIDAD LOGÍSTICA
Para contrataciones,
provisión de suministros, personal, etc
CAPACIDAD TÉCNICA
En la elaboración de estudios y
evaluaciones técnicos que puedan determinar
la viabilidad de algún proyecto
¿Quiénes somos…
a nivel internacional?
Destino de Inversiones
Atractivo Geológico
Reforma Tributaria – Iniciando el debate – Minería
Ing Oswaldo Tovar
Reservas: [email protected]%Cu
Cuajone 1,[email protected]%Cu
Toquepala
[email protected]%Cu
Cerro Verde
[email protected]%Cu
Antamina [email protected]%CuEq
Nuestra Cartera de Inversiones
Bayovar (Piura)
!
Depósito de fosfatos
!
Reservas minables estimadas:
816 millones de toneladas,
equivalentes a 262 millones
de toneladas de concentrados
de roca fosfórica al 30% de
contenido de P2O5.
Bayovar (Piura)
!
Depósito de fosfatos
!
Reservas minables estimadas:
816 millones de toneladas,
equivalentes a 262 millones
de toneladas de concentrados
de roca fosfórica al 30% de
contenido de P2O5.
Las Bambas (Apurimac)
!
Yacimientos de cobre tipo "skarn" y
probable mineralización tipo pórfido con
sulfuros, óxidos y hierro
!
Recursos mineros superiores a 500
millones de toneladas, con una ley de
cobre del 1%
Las Bambas (Apurimac)
!
Yacimientos de cobre tipo "skarn" y
probable mineralización tipo pórfido con
sulfuros, óxidos y hierro
!
Recursos mineros superiores a 500
millones de toneladas, con una ley de
cobre del 1%
Michiquillay (Cajamarca)
!
Yacimiento tipo pórfido de cobre, con
contenidos de oro y plata.
!
Reservas de mineral 544 millones de
toneladas con 0.69% de Cu.
!
Estudio de Factibilidad para explotación
a tajo abierto de 40,000 tpd.
Michiquillay (Cajamarca)
!
Yacimiento tipo pórfido de cobre, con
contenidos de oro y plata.
!
Reservas de mineral 544 millones de
toneladas con 0.69% de Cu.
!
Estudio de Factibilidad para explotación
a tajo abierto de 40,000 tpd.
La Granja (Cajamarca)
!
Yacimientos de pórfido de cobre con
contenidos de oro y plata.
!
Reservas minables estimadas: 1,200
millones de toneladas con ley de cobre
de 0.65%.
!
Recursos geológicos proyectados: 2,500
millones de toneladas con ley de cobre
de 0.56%.
La Granja (Cajamarca)
!
Yacimientos de pórfido de cobre con
contenidos de oro y plata.
!
Reservas minables estimadas: 1,200
millones de toneladas con ley de cobre
de 0.65%.
!
Recursos geológicos proyectados: 2,500
millones de toneladas con ley de cobre
de 0.56%.
Reforma Tributaria – Iniciando el debate – Minería
Ing Oswaldo Tovar
¿10,000 Millones de US$ ?
Inv Estimada
(US$)
Inv Estimada
(US$)
Tormocho
1,500
Las Bambas
1,000
Los Chancas
700
La Granja
1,000
Ampliaciones Yanacocha
500
Michiquillay
1,000
Bayovar
350
Rio Blanco
900
Cerro Corona
300
Minas Conga
1,000
Mina Justa
180
Quellaveco
900
Tia Maria
170
Antapaccay
200
La Zanja
150
Cerro Lindo
60
Pucaramarca
40
Bongará
30
Poracota
20
GEOLÓGICO
AMBIENTAL
SOCIAL
OTROS (OPERATIVO, METALÚRGICO)
¿Qué asegura el éxito?
(Eliminación de riesgos)
Alianzas con sociedad civil
RSE; Desarrollo Sostenible
Propios de las características operativas
Control en manejo de residuos
Regulaciones ambientales “predecibles”
Reservas (calidad y cantidad)
Reforma Tributaria – Iniciando el debate – Minería
Ing Oswaldo Tovar
Tasas Impositivas a Nivel Internacional
(para “mina modelo de cobre”)
Fuente: James Otto, Marzo 2002
País
Tasa Interna de Retorno del
Inversionista (%)
Tasa Impositiva
Efectiva Total (%)
Suecia
15.7
28.6
Australia 12.7
36.4
Chile
15.0
36.6
Zimbawe
13.5
39.8
Argentina
13.9
40.0
China
12.7
41.7
Bolivia
11.4
43.1
África del Sur
13.5
45.0
Filipinas
13.5
45.3
Kazajstán
12.9
46.1
Perú
11.7
46.5
Tanzania
12.4
47.8
Indonesia
12.2
48.6
Polonia
11.0
49.6
E.E.U.U. (Arizona)
12.6
49.9
México
11.3
49.9
Groenlandia
13.0
50.2
Perú Regalías (3%)
10.6
53.0
Ghana
11.9
54.4
Papua Nueva Guinea
10.8
57.8
Uzbekistán
9.3
62.9
Costa de Marfil
8.9
62.4
Ontario (Canadá)
10.1
63.8
Burkina Faso
3.3
83.9
Cuarto con Mayor
Tasa Impositiva
Total
Cuarto con Menor
Tasa Impositiva
Total
Segundo Cuarto
con Menor Tasa
Impositiva Total
Segundo Cuarto
con Mayor Tasa
Impositiva Total
Vida de la Mina (10, 15, 25 años)
Punto de “no-retorno”
Reforma Tributaria – Iniciando el debate – Minería
Ing Oswaldo Tovar
Fondos de Pensiones
Fondos de Inversión
Tenentes de Bonos
Bancos
etc
Coberturas de Reaseguro
Fondos de Jubilación
EMPRESA MINERA
(TSX, NYSE, LSE…)
¿Quiénes son los “dueños”?
Economía Globalizada
Tomando Decisiones
de Largo Plazo
Reforma Tributaria – Iniciando el debate – Minería
Ing Oswaldo Tovar
Sistemas Tributarios “Saludables”
7 Principios Fundamentales
5. Simplicidad
Cualquier persona debería poder entender cabalmente el
sistema tributario, empezando por los formularios de pago.
2. Neutralidad
1. Recaudación
Eficiente
El sistema tributario no distorsiona la informacion que brinda el
funcionamiento libre del mercado.
Lograr el máximo de ingresos tributarios al menor costo posible.
6. Igualdad
Entre sectores productivos, y tamaño de contribuyente. No para
redistribuir ingresos o riqueza.
7. Incentivos
Adecuados
Provee incentivos “
adecuados
” (dependiendo de la coyuntura)
para el trabajo, el ahorro, y la inversión.
3. Transparencia
Permitir que el ciudadano sepa, y comprenda cuánto cuesta el
gobierno.
4. Estabilidad
Reglas de juego invariables (predecibles) o adecuadas a “usos
y costumbres” de países competitivos. (2/3 votos para modif)
Eficiencia en la Generación de Renta
(IRenta/Ventas, año 2004)
0.89%
0.90%
0.92%
0.93%
0.93%
0.95%
1.08%
1.14%
1.15%
1.43%
1.65%
1.71%
1.72%
1.78%
1.79%
1.89%
1.90%
2.07%
2.13%
2.31%
2.44%
2.68%
3.40%
3.85%
5.12%
5.32%
5.59%
5.96%
9.14%
Pecuario
Productos Metálicos, Maquinaria y Equipo
Comercio al por mayor
Refinación de petróleo
Comercio al por menor
Comercio Automotor
Silvicultura
Enseñanza
Agrícola
Transportes
Conservas y Productos de Pescado
Industria del Papel e Imprenta
Alimentos,Bebidas y Tabaco
Textil, Cuero y Calzado
Salud
Industrias Diversas
Turismo y Hotelería
Construcción
Productos Químicos, Caucho y Plástico
Otros
Azúcar
Pesca
Hidrocarburos
Industrias del Hierro y Acero
Generación de Energía Eléctrica y Agua
Intermediación Financiera
Telecomunicaciones
Minerales no Metálicos
Minería
2.
63
%
Años
% Crecimiento
Annual
5
14.9%
10
7.2%
15
4.7%
Duplicar PBI
Reforma Tributaria – Iniciando el debate – Minería
Ing Oswaldo Tovar
No nos confundamos…
Mecanismos
Mecanismos
"
Sobreganancias
"
Sobretasas
"
Regalías
"
Impuesto a
exportaciones
"
TC regulado
"
etc
Objetivos
Objetivos
"
Esperanza de vida
"
Alfabetismo
"
Matriculación
secundaria
"
Logro educativo
"
Ingreso per-cápita
Exceso de Divisas
Condiciones
laborales
subestándar
GENERADORA
DE CONTRASTES
No da trabajo
Contaminación
Ambiental
EFECTOS DE LA
EXPLOTACIÓN DE
RECURSOS NATURALES
MINEROS
Reforma Tributaria – Iniciando el debate – Minería
Ing Oswaldo Tovar
Fortalezas requeridas para lograr el desarrollo
FINANCIAMIENTO
Principal generador de Renta proveniente
de la explotación de recursos naturales
(Canon, Regalías).
También importante su Capacidad de Endeudamiento
CAPACIDAD LOGÍSTICA
Para contrataciones,
provisión de suministros, personal, etc
CAPACIDAD TÉCNICA
En la elaboración de estudios y
evaluaciones técnicos que puedan determinar
la viabilidad de algún proyecto
¿Como coincidir?
ESTADO
"
Divisas
"
Puestos de trabajo
"
Renta
SOCIEDAD CIVIL
"
Calidad de vida
"
Nuevos horizontes
"
Asegurar futuro
INVERSIONISTAS
"
Renta HOY
"
Sostenibilidad
Reforma Tributaria – Iniciando el debate – Minería
Ing Oswaldo Tovar
¿Qué alternativas?
Pecuario
0.4%
Agrícola
0.5%
Pesca
1.2%
Construcción
2.1%
Comercio
11.4%
Electricidad y agua
2.0%
Otros servicios
31.2%
Hidrocarburos
4.1%
De procesamiento de
recursos primarios
3.0%
No primaria
12.5%
Minería metálica y
no metálica
31.7%
Fuente: SUNAT
Elaboración: MEM
0.25% 0.69% 0.89% 0.90% 0.92% 0.93% 0.93% 0.95% 1.08% 1.14% 1.15% 1.43% 1.65% 1.71% 1.72% 1.78% 1.79% 1.89% 1.90% 2.07% 2.13% 2.31% 2.44% 2.68% 3.40% 3.85% 5.12% 5.32% 5.59% 5.96% 9.14% 0.00% 1.00% 2.00% 3.00% 4.00% 5.00% 6.00% 7.00% 8.00% 9.00% Adminis trac ión Pública y Seguridad SocialProductos Cárnic os Pecuario Productos Metálic os, Maquinaria y Equipo Comerc io al por mayor Ref inac ión de petróleo Comerc io al por menor Comercio Automotor Silvic ultura Ens eñanza Agrícola Trans portes Conserv as y Produc tos de Pescado Indus tria del Papel e Imprenta Alimentos ,Bebidas y Tabaco Textil, Cuero y Calz ado Salud Industrias Divers as Turismo y Hotelería Construcción Productos Químic os, Cauc ho y Plás tico Otros Az úcar Pes ca Hidrocarburos Industrias del Hierro y Acero Generación de Energía Eléctrica y Agua Intermediación Financ iera Telecomunicac iones Minerales no Metálicos Minería 2. 63%
Fuente: SUNAT
Elaboración: MEM
0.25% 0.69% 0.89% 0.90% 0.92% 0.93% 0.93% 0.95% 1.08% 1.14% 1.15% 1.43% 1.65% 1.71% 1.72% 1.78% 1.79% 1.89% 1.90% 2.07% 2.13% 2.31% 2.44% 2.68% 3.40% 3.85% 5.12% 5.32% 5.59% 5.96% 9.14% 0.00% 1.00% 2.00% 3.00% 4.00% 5.00% 6.00% 7.00% 8.00% 9.00% Adminis trac ión Pública y Seguridad SocialProductos Cárnic os Pecuario Productos Metálic os, Maquinaria y Equipo Comerc io al por mayor Ref inac ión de petróleo Comerc io al por menor Comercio Automotor Silvic ultura Ens eñanza Agrícola Trans portes Conserv as y Produc tos de Pescado Indus tria del Papel e Imprenta Alimentos ,Bebidas y Tabaco Textil, Cuero y Calz ado Salud Industrias Divers as Turismo y Hotelería Construcción Productos Químic os, Cauc ho y Plás tico Otros Az úcar Pes ca Hidrocarburos Industrias del Hierro y Acero Generación de Energía Eléctrica y Agua Intermediación Financ iera Telecomunicac iones Minerales no Metálicos Minería 2. 63%
