Tamaño del mercado
El mercado del alquiler de líneas a clientes finales (dentro del cual se encuentra el mercado de referencia) alcanzó, en 2004, una facturación de 316,36 millones de euros, lo que se tradujo en una reducción del 2,4% respecto al año anterior. El número de clientes finales disminuyó un 12,2% y el número de circuitos lo hizo un 10,5% con respecto a 2003. Los datos anteriores se presentan en la siguiente tabla (se incluye asimismo la evolución del número de circuitos de las velocidades más representativas):
Tabla A.1 Evolución tamaño del mercado
2002 2003 2004
Ingresos (en millones de euros) 339,71 324,02 316,36
Clientes 8.290 6.993 6.140
Número de circuitos 64 Kbps 27.250 24.264 21.611
Número de circuitos 2 Mbps 7.428 7.898 7.810
Número de circuitos 34 Mbps 399 443 363
Número total de circuitos 65.364 67481 60.365
Fuente: Elaboración propia a partir de requerimientos anuales, CMT. Cuotas de mercado
Las cuotas de mercado son un instrumento útil para determinar las posiciones relativas de los operadores en el mercado así como indicador del peso en el mercado de los mismos22. En la siguiente tabla se observa que el Grupo de TESAU posee una cuota de mercado alrededor del 75% en términos de ingresos y del 50% en términos de clientes, en los tres últimos años. No obstante, se ha producido un descenso de 16,5 puntos porcentuales durante el periodo considerado en la cuota de mercado por ingresos, mientras que la cuota por clientes se ha reducido en 2 puntos porcentuales.
Tabla A.2 Evolución cuotas de mercado alquiler de líneas a clientes finales
2002 2003 2004
22
COMISION DEL MERCADO DE LAS TELECOMUNICACIONES
Ingresos Clientes Ingresos Clientes Ingresos Clientes
Grupo de TESAU 90,3% 54,3% 83,1% 52,9% 73,9% 52,3%
Grupo de BT 0,0% 0,1% 0,2% 0,6% 8,0% 0,9%
Grupo de Auna 1,3% 6,0% 3,3% 2,3% 5,0% 2,6%
Euskaltel 1,9% 1,5% 2,6% 2,3% 3,2% 3,1%
Colt Telecom España 3,2% 11,2% 3,6% 5,9% 3,2% 6,9%
Grupo de Uni2 0,1% 0,5% 1,6% 2,4% 1,0% 1,7%
Comunitel Global 1,0% 14,0% 1,6% 19,0% 1,5% 21,9%
Resto 2,2% 12,4% 4,2% 14,5% 4,2% 10,6%
TOTAL 100,0% 100,0% 100,0% 100,0% 100,0% 100,0%
Fuente: Elaboración propia a partir de requerimientos anuales, CMT.
Asimismo, segmentando el análisis a las líneas alquiladas de 64 Kbps y 2 Mbps, se puede observar que la línea de menor capacidad (64 Kbps) es la que presenta mayor concentración en cuotas de mercado del Grupo de TESAU, en comparación con la de mayor capacidad. Si bien se observa una reducción en todas las magnitudes, lo cierto es que la pérdida de cuota del operador tradicional es todavía reducida.
Tabla A.3 Evolución cuotas de mercado por ingresos en las líneas de 64 Kbps
2003 2004
Grupo de TESAU 95,1% 78,5%
Grupo de BT 0,0% 15,2%
Euskaltel 2,6% 3,5%
Unión Fenosa Redes de Telecomunicación 1,3% 1,8%
Colt Telecom España 0,0% 0,3%
Desarrollo del Cable 0,0% 0,3%
Resto 1,0% 0,4%
TOTAL 100,0% 100,0%
COMISION DEL MERCADO DE LAS TELECOMUNICACIONES
Tabla A.4 Evolución cuotas de mercado por ingresos en las líneas de 2 Mbps
2003 2004
Grupo de TESAU 69,9% 50,5%
Grupo de Auna 9,3% 15,6%
Grupo de BT 0,1% 11,4%
Euskaltel 5,1% 7,1%
Colt Telecom España 6,8% 4,1%
Catalana de Telec. 0,6% 2,7%
Comunitel 1,1% 1,3%
Resto 7,2% 1,3%
TOTAL 100,0% 100,0%
Fuente: Elaboración propia a partir de requerimientos anuales, CMT.
En lo referente a la provisión de líneas analógicas y de nx64 Kbps, la evolución de la cuota de mercado del Grupo de TESAU ha sido similar a la de las líneas de 64 Kbps, siendo sus cuotas de mercado en 2004 del 80,4% para las líneas analógicas y del 88,1% para las líneas digitales de nx64 Kbps.
Índices de concentración
Las medidas de concentración pretender medir, de modo simplificado, la proximidad de un mercado a una estructura de competencia perfecta o bien a una de monopolio. Para el análisis de este mercado se utilizan algunos de los índices que se usan con más frecuencia.
Como primer indicador del índice de concentración del mercado se han calculado los índices de concentración CRi. Estos índices se calculan como la suma de los “i” operadores de mayor cuota en un periodo determinado, en este caso el año. Así, el CR4 representa la cuota de mercado que tienen conjuntamente los cuatro mayores operadores en el mercado. En la siguiente tabla se presentan los índices de concentración (CR1, CR2, CR3 y CR4) en términos de ingresos y clientes.
Tabla A.5 Evolución índice CRi del mercado de alquiler de líneas a clientes finales
2002 2003 2004
Ingresos Clientes Ingresos Clientes Ingresos Clientes
COMISION DEL MERCADO DE LAS TELECOMUNICACIONES
CR2 93,5% 68,3% 86,6% 71,9% 81,8% 74,2%
CR3 95,4% 79,6% 89,9% 77,8% 86,8% 81,1%
CR4 96,8% 85,6% 92,5% 80,3% 90,1% 84,2%
Fuente: Elaboración propia a partir de requerimientos anuales, CMT.
El análisis pormenorizado muestra que los ingresos por circuitos de 64 Kbps presentan un grado de concentración muy elevado, próximo a una estructura monopolística y con pocos cambios en el tiempo. Los circuitos de 2 Mbps, por su parte, presentan una concentración elevada aunque la tendencia es a disminuir con el tiempo.
Tabla A.6 Evolución índice CRi por ingresos de circuitos de 64 Kbps
2003 2004
CR1 95,1% 78,5%
CR2 97,8% 93,6%
CR3 99,1% 97,1%
CR4 99,9% 98,9%
Fuente: Elaboración propia a partir de requerimientos anuales, CMT.
Tabla A.7 Evolución índice CRi por ingresos de circuitos de 2 Mbps
2003 2004
CR1 69,9% 50,5%
CR2 79,1% 66,2%
CR3 85,9% 77,5%
CR4 91,0% 84,6%
Fuente: Elaboración propia a partir de requerimientos anuales, CMT.
Otra medida frecuentemente utilizada es el índice de Herfindahl23 que tiene una serie de propiedades de consistencia que un buen índice debe cumplir, de tal modo que puede obtenerse de forma axiomática como medida proporcional del poder de mercado, lo que no ocurre con CRi.
23 Es la suma del cuadrado de las cuotas de mercado de todas las empresas de un mercado. Su valor varía entre 1 (concentración mínima) y 10.000 (concentración máxima).
COMISION DEL MERCADO DE LAS TELECOMUNICACIONES
Junto a los HHI se muestra asimismo el índice de inestabilidad24, que mide la volatilidad o la forma en que evoluciona la posición relativa de las empresas a lo largo del tiempo. Por ejemplo, un mercado en que siempre hubiera algún operador con una cuota de mercado elevada, pero donde dicha posición varía de periodo a periodo, posiblemente tenga un comportamiento más competitivo que otro en el que, con las mismas medidas de concentración, las empresas que tienen una posición dominante no cambien. En la siguiente tabla se muestran los índices de Herfindahl y de inestabilidad, para los ingresos y los clientes.
Tabla A.8 Evolución índice HHI e Inestabilidad para el mercado de alquiler de líneas a clientes finales
2002 2003 2004
Ingresos Clientes Ingresos Clientes Ingresos Clientes
HHI 7.975 3.339 6.773 3.177 5.438 3.249
Inestabilidad - - 0,0812 0,1870 0,1166 0,0732
Fuente: Elaboración propia a partir de requerimientos anuales, CMT.
Como puede observarse, el HHI respecto a los ingresos muestra un grado de concentración elevado en los años 2002 y 2003, pasando a un grado de concentración medio en el año 2004. Asimismo, cabe decir que los índices de inestabilidad medidos tanto en términos de ingresos como por número de clientes son reducidos, reflejo de los pocos cambios que se producen en las cuotas de mercado.
24
COMISION DEL MERCADO DE LAS TELECOMUNICACIONES