Proyecciones Económicas La Visión Industria

(1)

Proyecciones

Económicas 2014 - 2015

La Visión de la Industria

Santiago, 21 de octubre de 2014

(2)

E

i

Escenario

(3)

Crecimiento Mundial

(% de Var. Anual)

(*) Corresponde a la proyección de Consensus Forecasts de agosto 2014

(4)

Desempeño Económico Estados Unidos se consolida

en cifra superior al 2% para 2014…

(% de Var. Trim/Trim ) (% de Var. Trim/Trim )

4

6

0

2 ‐4

‐2

‐10

‐8

‐6

‐10

Q1

2008

Q3

2008

Q1

2009

Q3

2009

Q1

2010

Q3

2010

Q1

2011

Q3

2011

Q1

2012

Q3

2012

Q1

2013

Q3

2013

Q1

2014

Q3

2014

Q1

2015

Q3

2015

(5)

Europa muestra señales de preocupación

(% de Var. Trim/Trim )

4 ‐2

0

2 ‐6

‐4

2 ‐10

‐8

‐12

Q

1

200

8 Q

3

200

8 Q

1

200

9 Q

3

200

9 Q

1

201

0 Q

3

201

0 Q

1

201

1 Q

3

201

1 Q

1

201

2 Q

3

201

2 Q

1

201

3 Q

3

201

3 Q

1

201

4 Q

3

201

4 Q

1

201

5 Q

3

201

5

Fuente: JP Morgan y FMI.

(6)

EURO Area: Producción Industrial

(% de var 12 meses)

(7)

EURO Area: PMI Sector Manufacturero

(Business Confidence, index)

(8)

EURO Area: PMI Sector Manufacturero

(9)

EURO: Confianza empresarial

EURO Area Business

sep‐14

ago‐14

Mas Alto

Mas bajo

Confianza

Empresarial

0.07

0.16

1.5 ‐

3.77 PMI

Manufacturero

50.3

50.7

59

33.5 PMI

Servicios

52.4

53.1

58.3

39.2 Producción

Industrial

(%)

( )

‐

1.9

1.6

9.8 ‐

21.4 Producción

manufacturera

(%)

‐

1.5

2.5

10.2 ‐

22.4

Fuente: www.tradingeconomics.com

(10)

Desaceleración de China se estabiliza en sobre el 7

%… (% de Var. anual)

16

12

14

7.7

8

10

4

6

4 Q1

2000

Q4

2000

Q3

2001

Q2

2002

Q1

2003

Q4

2003

Q3

2004

Q2

2005

Q1

2006

Q4

2006

Q3

2007

Q2

2008

Q1

2009

Q4

2009

Q3

2010

Q2

2011

Q1

2012

Q4

2012

Q3

2013

Q2

2014

Q1

2015

(11)

Precio del Petróleo: en el margen cae fuertemente

(US$ por barril)

120 130 110 120 90 100 Brent: -21% WTI: -17% 70 80 70 en e ‐ 12 ma r ‐ 12 ma y ‐ 12 ju l ‐ 12 se p ‐ 12 no v ‐ 11 en e ‐ 13 ma r ‐ 13 ma y ‐ 13 ju l ‐ 13 se p ‐ 13 no v ‐ 13 en e ‐ 14 ma r ‐ 14 ma y ‐ 14 ju l ‐ 14 se p ‐ 14

Petróleo Brent (1) WTI*, Spot Cushing

Economía Chilena

(1):Precio entregado por Banco Central. (*): WTI: West Texas Intermediate.

Líneas punteadas corresponde a cifras promedio desde enero 2012 a septiembre 2014 Fuente: Banco Central de Chile.

(12)

Indicadores de bursátiles en el mundo

(U$ - price index)

5,500 2,500 4,625 2,000 3,750 1,500 2 000 2,875 500 1,000 Diarios 2,000 500 07 Jul 08 Jul 09 Jul 10 Jul 11 Jul 12 Jul 13 Jul 14 Jul oc t ‐ 04 10

MSCI WORLD MSCI EUROPE

Fuente: Reuters - Gerencia de Estudios Sofofa.

(13)

Perspectivas Economía Mundial

(% de Var. Anual)

JP

Morgan

2013

2011

2012

FMI

2014

2015

2014

2015

Estados

Unidos

1.8

2.8

2.2

3.1

2.2

3.0 Zona

Euro

1.6 –0.7

‐

0.4

0.8

1.3

0.8

1.8 2013

2011

2012

China

9.3

7.8

7.7

7.4

7.1

7.3

7.3 Japón

‐

0.5

1.4

1.5

0.9

0.8

1.4 Brasil

2.7

1.0

2.5

0.3

1.4

0.2

1.5 México

4.0

3.9

1.4

2.4

3.5

2.7

3.8 Desarrollados

1.7

1.4

1.3

1.8

2.3

1.7

2.4 Emergentes

6 3

5 1

4 6

4 4

5 0

4 1

4 8

Emergentes

6.3

5.1

4.6

4.4

5.0

4.1

4.8 Mundo

3.9

3.2

3.0

3.3

3.8

3.0

3.6

(14)

E

í

Economía

Chilena

(15)

IMACEC

(% de Var. 12 meses y % de var. Semestral móvil, anualizada)

12

14 %

de

Var.

12 meses

8

10

12 _%

_de

_Var.

_semestre

_a

_semestre

_anualizado

Prom.

ene

11 ‐

ene

13

5.7

6

8

1.3

2

4

0 en

e

11 jul

11 en

e

12 jul

12 en

e

13 jul

13 en

e

14 jul

14

Economía Chilena

(16)

PIB y Demanda Interna

(% de Var. Anual))

20 PIB

10

15 PIB

Demanda

Interna

1.9 0 9

0

5 ‐

0.9 ‐

10 ‐

5 ‐

15 I

‐

09 II

‐

09 III

‐

09 IV

‐

09 I

‐

10 II

‐

10 III

‐

10 IV

‐

10 I

‐

11 II

‐

11 III

‐

11 IV

‐

11 I

‐

12 II

‐

12 III

‐

12 IV

‐

12 I

‐

13 II

‐

13 III

‐

13 IV

‐

13 I

‐

14 II

‐

14

Economía Chilena

I

(17)

Inversión: Principal factor de desaceleración

(% de Var. Real)

60 Inversión

Construcción

20

40 _Maq.

_Y

_Equipos

‐

8.1

0 ‐

28.5 ‐

21.1 ‐

40 ‐

20

40 I

‐

09 II

‐

09 III

‐

09 IV

‐

09 I

‐

10 II

‐

10 III

‐

10 IV

‐

10 I

‐

11 II

‐

11 III

‐

11 IV

‐

11 I

‐

12 II

‐

12 III

‐

12 IV

‐

12 I

‐

13 II

‐

13 III

‐

13 IV

‐

13 I

‐

14 II

‐

14

Economía Chilena

(18)

Inversión: indicadores coyunturales no muestran mejora

(%, variación anual del promedio móvil trimestral de cifras desestacionalizadas)

30 40 60 80 10 20 30 20 40 60 ‐2,4 20 ‐10 0 40 ‐20 0 ‐30 ‐20 ‐60 ‐40 n e ‐ 07 u n ‐ 07 o v ‐ 07 br ‐ 08 ep ‐ 08 e b ‐ 09 ul ‐ 09 d ic ‐ 09 ay ‐ 10 ct ‐ 10 ar ‐ 11 go ‐ 11 n e ‐ 12 u n ‐ 12 o v ‐ 12 br ‐ 13 ep ‐ 13 e b ‐ 14 ul ‐ 14 en ju no ab se fe j d _ma o ma ag en ju no ab se fe j Importaciones de bienes de capital

Producción de cemento y hormigón (1)(Eje Der.)

Economía Chilena

(1): Cifras extraídas del indicador de producción elaborado por Gerencia de Estudios de SOFOFA Fuente: Banco Central de Chile.

(19)

Evolución del Consumo Privado

(% de Var. Real y % de Var. Trim. Anualizada)

25

15

20 %

de

Var.

T/T

anualizado

% de Var. 12 meses

1 9

5

10 %

de

Var.

12 meses

1.9 ‐

5

0 ‐

10 I

‐

09 II

‐

09 II

‐

09 V

‐

09 I

‐

10 II

‐

10 II

‐

10 V

‐

10 I

‐

11 II

‐

11 II

‐

11 V

‐

11 I

‐

12 II

‐

12 II

‐

12 V

‐

12 I

‐

13 II

‐

13 II

‐

13 V

‐

13 I

‐

14 II

‐

14

Economía Chilena

Fuente: Banco Central de Chile.

(20)

Empleo: se aprecia un deterior en el empleo asalariado

(creación de empleo miles de personas, diferencia anual)

500 600

300 350

Empleo por tipo de contrato

Empleo por categoría

300 400 200 250 81 51 0 100 200 33.1 50 100 150 ‐200 ‐100 a r ‐ 11 n ‐ 11 p ‐ 11 ic ‐ 11 a r ‐ 12 n ‐ 12 p ‐ 12 ic ‐ 12 a r ‐ 13 n ‐ 13 p ‐ 13 ic ‐ 13 a r ‐ 14 n ‐ 14 _‐₁₀₀ ‐50 0 2 2 2 2 2 2 3 3 3 3 3 3 4 4 4 4 m a _ju se p d i m a _ju se p d i m a _ju se p d i m a _ju Empleadores Asalariado

Cuenta propia Personal de Servicio Familiar no remunerado Aumento Total 12 meses

en e. ‐ 1 2 ma r. ‐ 1 2 ma y. ‐ 1 2 ju l. ‐ 1 2 se p . ‐ 1 2 no v . ‐ 1 2 en e. ‐ 1 3 ma r. ‐ 1 3 ma y. ‐ 1 3 ju l. ‐ 1 3 se p . ‐ 1 3 no v . ‐ 1 3 en e. ‐ 1 4 ma r. ‐ 1 4 ma y. ‐ 1 4 ju l. ‐ 1 4

Contrato escrito Acuerdo de palabra TOTAL

Economía Chilena

(21)

Consumo: también se ha debilitado

(%, crecimiento anual del promedio móvil trimestral)

Consumo: Bienes durables

Masa salarial y ventas al comercio

50 24 12 30 35 40 45 16 20 8 10 10 15 20 25 4 8 12 2 4 6 ‐5 0 5 e ‐ 11 y ‐ 11 p ‐ 11 e ‐ 12 y ‐ 12 p ‐ 12 e ‐ 13 y ‐ 13 p ‐ 13 e ‐ 14 y ‐ 14 0 4 0 2 n e ‐ 11 ay ‐ 11 ep ‐ 11 n e ‐ 12 ay ‐ 12 ep ‐ 12 n e ‐ 13 ay ‐ 13 ep ‐ 13 n e ‐ 14 ay ‐ 14 en e ma y se p en e ma y se p en e ma y se p en e ma y Durables en _ma se en _ma se en _ma se en _ma

Masa Salarial IVCM (eje der)

Economía Chilena

(22)

Evolución de la Inflación y TPM

(% de Var. Anual y Nivel de la TPM)

10

12 IPC

4 9

6

8

10 TPM

4.9

2

4 ‐

2

0 ‐

4 en

e

‐

08 may

‐

08 se

p

‐

08 en

e

‐

09 may

‐

09 se

p

‐

09 en

e

‐

10 may

‐

10 se

p

‐

10 en

e

‐

11 may

‐

11 se

p

‐

11 en

e

‐

12 may

‐

12 se

p

‐

12 en

e

‐

13 may

‐

13 se

p

‐

13 en

e

‐

14 may

‐

14 se

p

‐

14

Economía Chilena

(23)

Exportaciones Totales

(Millones de Dólares de cada periodo, año móvil)

85,000

76,844

75,000

80,000

65,000

70,000

55,000

60,000

50,000

e

ne

‐

08 m

ay

‐

08 sep

‐

08 e

ne

‐

09 m

ay

‐

09 sep

‐

09 e

ne

‐

10 m

ay

‐

10 sep

‐

10 e

ne

‐

11 m

ay

‐

11 sep

‐

11 e

ne

‐

12 m

ay

‐

12 sep

‐

12 e

ne

‐

13 m

ay

‐

13 sep

‐

13 e

ne

‐

14 m

ay

‐

14 sep

‐

14

Economía Chilena

(24)

Exportaciones: Quantum y Precios

(Índice 2008=100)

130

140 Quantum

120

130 _Precio

100

110

80

90

70 I

‐

08 I

‐

08 I

‐

08 V

‐

08 I

‐

09 I

‐

09 I

‐

09 V

‐

09 I

‐

10 I

‐

10 I

‐

10 V

‐

10 I

‐

11 I

‐

11 I

‐

11 V

‐

11 I

‐

12 I

‐

12 I

‐

12 V

‐

12 I

‐

13 I

‐

13 I

‐

13 V

‐

13 I

‐

14 I

‐

14

Economía Chilena

I

_II

_IV

I

_II

_IV

I

_II

_IV

I

_II

_IV

I

_II

_IV

I

_II

_IV

I

(25)

**Confianza Empresarial (*)**

(Índice de Difusión)

80 _{Construcción}

Industria

60

70 _IMCE

_total

50

30

40

20 e

‐

08 y

‐

08 p

‐

08 e

‐

09 y

‐

09 p

‐

09 e

‐

10 y

‐

10 p

‐

10 e

‐

11 y

‐

11 p

‐

11 e

‐

12 y

‐

12 p

‐

12 e

‐

13 y

‐

13 p

‐

13 e

‐

14 y

‐

14 p

‐

14

Economía Chilena

(*) Un valor sobre (bajo) 50 puntos indica optimismo (pesimismo). Fuente: Icare/Universidad Adolfo Ibáñez.,

(26)

**Confianza Consumidores (*)**

(Índice de Difusión) 60 65 50 55 45 50 35 40 30 ene ‐ 08 m ay ‐ 08 se p ‐ 08 ene ‐ 09 m ay ‐ 09 se p ‐ 09 ene ‐ 10 m ay ‐ 10 se p ‐ 10 ene ‐ 11 m ay ‐ 11 se p ‐ 11 ene ‐ 12 m ay ‐ 12 se p ‐ 12 ene ‐ 13 m ay ‐ 13 se p ‐ 13 ene ‐ 14 m ay ‐ 14 se p ‐ 14 Economía Chilena

(*) Un valor sobre (bajo) 50 puntos indica optimismo (pesimismo). Fuente: Adimark.

(27)

Encuesta Expectativas Económicas 2014 - 2015

(% de Var. del PIB, evolución mensual de expectativas)

6

4.9

5.0

4.5

4

5 2 9

3.1

3

2.9

2.0 _1.9

1

2

0

12 13 ene

‐

13 abr

‐

13 jul

‐

13 oct

‐

13 ene

‐

14 abr

‐

14 jul

‐

14 oct

‐

14

Economía Chilena

(28)

Cambios en las proyecciones de Crecimiento

(crecimiento anual, %)

di 13 t 14 % di 13 t 14 %

2014 2015

dic‐13 oct‐14 % dic‐13 oct‐14 %

América Latina 2.6 1.2 ‐1.4 2.9 2.5 ‐0.4 Perú 5.5 2.6 ‐2.9 5.5 4.8 ‐0.7 Colombia 4.8 5.0 0.2 4.5 4.4 ‐0.1 Brasil 2.1 0.2 ‐1.9 2.2 1.5 ‐0.7 México 3.4 2.7 ‐0.7 3.8 3.8 0.0 Chile 3.7 1.9 ‐1.8 4.2 3.1 ‐1.1 Emergentes 4 6 4 1 0 5 4 9 4 7 0 2 Emergentes 4.6 4.1 ‐0.5 4.9 4.7 ‐0.2 Desarrolladas 1.9 1.7 ‐0.2 2.2 2.4 0.2 Mundo 2.9 2.6 ‐0.3 3.2 3.2 0.0 Economía Chilena

(29)

Sit

ió

Situación

Industrial

(30)

Producción por Sectores Industriales

(% de Var. Interanual Ene-agosto 2014)

6.5

Maderas y Muebles

0.8

2.3

Alimentos, Bebidas y Tabaco

Química, Petróleo, Caucho y Plástico

‐

1.1

Producción Física

‐

6 5

‐

2.3

Minerales No Metálicos y Metálica Básica Celulosa, Papel e Imprentas

‐

12.3

6.5

Productos Metálico, Maquinas y Equipos

Minerales No Metálicos y Metálica Básica

Fuente: Gerencia de Estudios de SOFOFA.

‐

16.3

(31)

Participación de las Exportaciones en la producción

industrial

(% de Participación) 100 75 50 29 ₂₈ ₂₇ ₂₇ 25 0 2008 2009 2010 2011

Exportaciones Mercado Interno

Indicadores Económicos

Fuentes: BCCh y Cálculos Propios en base a MIP del 2008, 2009, 2010 y 2011 de la Gerencia de Estudio de la SOFOFA.

(32)

Evolución Ventas Internas por Sector de Destino

(% de Var. Interanual Ene-agosto 2014)

1.3

Bienes de Consumo Habitual

‐

1.7

Ventas Internas Físicas

‐

4.5

Bienes Intermedios para la Minería

‐

4.3

Bienes Intermedios para la Industria

‐

4.9

Bienes Intermedios para la Construcción

Fuente: Depto. Estudios SOFOFA

Indicadores Industriales

‐

12.5

(33)

Evolución Exportaciones Industriales

(Millones de US$, acumulado 12 meses móvil)

28,475

30,000

26,000

28,000

20 000

22,000

24,000

16 000

18,000

20,000

16,000

en

e.

‐

08 jun

.

‐

08 nov.

‐

08 abr.

‐

09 se

p.

‐

09 fe

b.

‐

10 jul.

‐

10 dic.

‐

10 may.

‐

11 oct.

‐

11 mar.

‐

12 ag

o.

‐

12 en

e.

‐

13 jun

.

‐

13 nov.

‐

13 abr.

‐

14 se

p.

‐

14

Indicadores Industriales

(34)

Evolución Exportaciones Industriales

(Índice 2008=100)

110

115

100

105

90

95

100 Cantidad

Precio

80

85

90

75

80 ‐

07 _‐

08 _‐

09 _‐

10

10 _‐

_‐

11 _‐

12 _‐

13 _‐

14

Terremoto 27F

I

‐

III

‐

_I

‐

III

‐

_I

‐

III

‐

_I

‐

III

‐

_I

‐

III

‐

_I

‐

III

‐

_I

‐

III

‐

_I

‐

(35)

(% de Var. Interanual trimestre móvil)

Exportaciones Industriales por Bloque Económico

60

70 Estados

Unidos

40

50

60 Mercosur

(*)

Alianza

del

Pacífico

Europa

10

20

30 Europa

Asia

‐

10

0

10 ‐

30 ‐

20 ‐

11 _‐

11

11 _‐

_‐

12 _‐

13 _‐

13

13 _‐

_‐

13 _‐

14 _‐

14

Economía Chilena (*): Incluye Bolivia.

en

e.

‐

ma

r.

‐

ma

y.

‐

ju

l.

‐

se

p

.

‐

no

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‐

en

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‐

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‐

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‐

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‐

se

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.

‐

no

v.

‐

en

e.

‐

ma

r.

‐

ma

y.

‐

ju

l.

‐

(36)

P

ti

Perspectivas

I d t i l

p

(37)

Tipo de cambio real: factor positivo en la industria

(índice promedio 1986=100) 105 100 95 85 90 en e ‐ 11 ab r ‐ 11 ju l ‐ 11 oc t ‐ 11 en e ‐ 12 ab r ‐ 12 ju l ‐ 12 oc t ‐ 12 en e ‐ 13 ab r ‐ 13 ju l ‐ 13 oc t ‐ 13 en e ‐ 14 ab r ‐ 14 ju l ‐ 14

Tipo de cambio real Promedio (1986 ‐2013)

Economía Chilena

(38)

Crecimiento Socios Comerciales Industria

(% de Crecimiento ponderado por participación Exports. Industriales)

5.2 3 8 5 6 3.4 3.8 3.0 3.4 2.5 3.0 2 3 4 0 1 2 -0.9 -2 -1 0.9 -3 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015

China Perú Estados Unidos

Japón Brasil Resto

(*): Los socios comerciales fueron obtenidos a partir de los 20 principales destinos de las exportaciones industriales del 2013, lo que corresponde al 79% del total exportado en el 2013.

Fuente: SOFOFA con cifras del Fondo Monetario Internacional - World Economic Outlook Database, Octubre 2014

(39)

Principales destinos de las exportaciones industriales

(promedio móvil trimestral de cifras mensuales; millones de US$)

2,400 2,800 1,600 2,000 800 1,200 0 400 3 3 3 3 3 3 4 4 4 4 en e. ‐ 13 ma r. ‐ 13 ma y. ‐ 13 ju l. ‐ 13 se p . ‐ 13 no v. ‐ 13 en e. ‐ 14 ma r. ‐ 14 ma y. ‐ 14 ju l. ‐ 14

Estados Unidos Japón China Brasil

(40)

Precios de Energía Eléctrica

(en US$ por MWh)

400,0 400,0

Costo Marginal de la Energía Eléctrica

300,0 350,0 , 300,0 350,0 , 200,0 250,0 200,0 250,0 [US$/MWh] 50 0 100,0 150,0 50 0 100,0 150,0 0,0 50,0 0,0 50,0

ene-00 jun-00 nov-00 abr-01 sep-01 feb-02 jul

-02

dic-02

may-03 oct-03 mar-04 ago-04 ene-05 jun-05 nov-05 abr-06 sep-06 feb-07 jul

-07

dic-07

may-08 oct-08 mar-09 ago-09 ene-10 jun-10 nov-10 abr-11 sep-11 feb-12 jul

-12

dic-12

may-13 oct-13 mar-14 ago-14

(41)

Evolución Sectores Industriales

(Índice 2003=100, serie desestacionalizada)

132 150 132 150 150 170 150 170 114 114 110 130 110 130 78 96 78 96 70 90 70 90 60 60 ep-0 8 m ar-0 9 ep-0 9 m ar-1 0 ep-1 0 m ar-1 1 ep-1 1 m ar-1 2 ep-1 2 m ar-1 3 ep-1 3 m ar-1 4 ep-1 4 m ar-1 5 ep-1 5 50 70 50 70 ep-0 8 ar-0 9 ep-0 9 ar-1 0 ep-1 0 ar-1 1 ep-1 1 ar-1 2 ep-1 2 ar-1 3 ep-1 3 ar-1 4 ep-1 4 ar-1 5 ep-1 5 s _m s _m s _m s _m s _m s _m s _m s

Alimentos, Bebidas y Tabaco (1.8% 3.4%)

Productos Metálico, Maq y Equip. (‐11.8% ‐3.9%) Minerales No Metálica y Met. Básica (‐2.8% 5.9%)

se _m se _m se _m se _m se _m se _m se _m se

Química, Petróleo, Caucho y Plástico (1% ‐0.9%) Maderas y Muebles (3.8% ‐9.1%)

Celulosa, Papel e Imprentas (‐1.1% 1.8%)

‐5,0%)

Cifras entre paréntesis corresponden a proyecciones de crecimiento para el 2014 y 2015, respectivamente. Fuente: Gerencia de Estudios de SOFOFA.

(42)

Evolución Sectores Industriales

Factores

Negativos

para

el

sector

industrial

Factores

Negativos

para

el

sector

industrial

• Vulnerabilidad

en

Europa,

desaceleración

de

China

y

debilidad

del

resto

de

l

d

t

los

mercados

emergentes.

• En

lo

interno,

bajo

desempeño

de

la

inversión

y

moderación

importante

del

consumo

privado.

• E

t ti

i l

d

id

i l

i i t

• Expectativas

empresariales

y

de

consumidores

en

niveles

pesimistas.

••

Factores

Positivos

para

el

sector

industrial

• Mejores

ejo es e pectat as de c ec

expectativas

de

crecimiento

e to pa a as eco o

para

las

economías

as desa o adas, e

desarrolladas,

en

particular

en

Estados

Unidos.

• Depreciación

real

del

tipo

de

cambio.

• Impulso

p

de

la

Política

Monetaria,

, y

y

fiscal

con

efectos

hacia

fines

de

año.

Sector

Industrial

2014

‐

1%

y

‐

0,5%

Sector

Industrial

2015

1%

y

2%

PIB

Total

2014:

1,8%%

PIB

Total

2015:

2,5%

– 3,5%

(43)

Proyecciones

Económicas 2014 - 2015

La Visión de la Industria

Santiago, 21 de octubre de 2014

(44)

A

(45)

Destino de exportaciones industriales por producto

Alimentos Salmón 180 240 300 360 600 700 800 900 0 60 120 180 . ‐ 13 r. ‐ 13 y. ‐ 13 l. ‐ 13 p . ‐ 13 v . ‐ 13 _._‐14 r. ‐ 14 y. ‐ 14 l. ‐ 14 0 100 200 300 400 500 600 C l l l Vino Embotellado en e ma r ma y ju l se p no v en e ma r ma y ju l

Estados Unidos Japón Brasil

China México Resto

Total 0 en e. ‐ 13 fe b . ‐ 13 ma r. ‐ 13 abr . ‐ 13 ma y. ‐ 13 jun. ‐ 13 jul . ‐ 13 ago . ‐ 13 se p. ‐ 13 oct. ‐ 13 nov . ‐ 13 di c. ‐ 13 en e. ‐ 14 fe b . ‐ 14 ma r. ‐ 14 abr . ‐ 14 ma y. ‐ 14 jun. ‐ 14 jul . ‐ 14 ago . ‐ 14

Estados Unidos Japón Brasil

México China Resto

Total 400 1 0 Celulosa y papel 200 250 300 350 60 90 120 150 0 50 100 150 e . ‐ 13 r. ‐ 13 y. ‐ 13 l. ‐ 13 p . ‐ 13 v. ‐ 13 e . ‐ 14 r. ‐ 14 y. ‐ 14 l. ‐ 14 0 30 60 e ne . ‐ 13 m ar. ‐ 13 m ay . ‐ 13 jul . ‐ 13 sep. ‐ 13 n ov . ‐ 13 e ne . ‐ 14 m ar. ‐ 14 m ay . ‐ 14 jul . ‐ 14

en e ma r ma y _jul se p no v en e ma r ma y _jul

China Perú Colombia Japón

Argentina Resto Total

e m m s n e m m

Reino Unido Estados Unidos Japón

Brasil China Resto

(46)

Destino de exportaciones industriales por producto

Madera Aserrada Productos metálicos, maquinaria y equipos

80 100 300 400 20 40 60 100 200 0 en e . ‐ 13 mar . ‐ 13 may . ‐ 13 jul . ‐ 13 sep. ‐ 13 no v. ‐ 13 en e . ‐ 14 mar . ‐ 14 may . ‐ 14 jul . ‐ 14

China Estados Unidos México

Perú Japón Resto

l 0 en e. ‐ 13 mar. ‐ 13 may . ‐ 13 jul . ‐ 13 sep. ‐ 13 no v. ‐ 13 en e. ‐ 14 mar. ‐ 14 may . ‐ 14 jul . ‐ 14

Perú Brasil Estados Unidos

Argentina Bolivia Resto

• El 60% de las exportaciones de Madera Aserrada, están concentradas en 5 países, donde China

es un los principales destinos.

• El 74% de las exportaciones de Productos metálicos van a 5 destinos.

Total _Totalg

(47)

Proyecciones de Crecimiento de Chile