Observatorio de la Industria Hotelera Española

(1)

www.pwc.es

Observatorio de la Industria Hotelera Española

Temporada de invierno 2013

(2)

Índice

Sección I: Índice OHE General ………. 4

Sección II: Coyuntura y perspectivas macroeconómicas …………. 5

Índice OHE Macro ………..………… 12

Sección III: Índice OHE Hotelero ………..……… 13

Desglose índice OHE Hotelero ………..…….. 14

Sección IV: Resumen ………..………. 23

(3)

Nota introductoria

•

^ElOHE Generalse desglosa en dos índices parciales, elOHE Macroeconómicoy elOHE Hotelero:

•

^{El índice}OHE Hotelerose obtiene como resultado de una encuesta enviada a las 64 asociaciones

pertenecientes a CEHAT y refleja las expectativas de la tendencia del sector hotelero en Españabasándose en las expectativas de los empresarios hotelerospertenecientes a dicha asociación, que engloban más de 1,5 millones de plazas hoteleras en España.

•

^ElOHE Macroeconómicorefleja la influencia de los principales factores macroeconómicos combinada con el resultado del Consenso Económico de PwC. El Consenso Económico trimestral de PwC recoge las expectativas resultado del Consenso Económico de PwC. El Consenso Económico trimestral de PwC recoge las expectativas de un pool de más de 300 expertos pertenecientes a empresas financieras y no financieras, universidades y centros de investigación, asociaciones empresariales y profesionales y otras instituciones

(http://www.pwc.com/es/es/publicaciones/consenso-economico.jhtml).

•

El índice OHE Invierno mide las expectativas turísticas de dicha temporada, y siempre se ha de interpretar en comparación con el mismo período del año anterior. El Índice OHE puede tomar valores entre “0” y “100”, donde:

◦

Los valores entre 60 y 100 puntos reflejan expectativas positivas

◦

Los valores entre 40 y 60 puntos reflejan que no se esperan variaciones significativas

◦

Los valores entre 0 y 40 puntos reflejan expectativas negativas para el sector

Observatorio de la Industria Hotelera Española 3

(4)

80 100

ÍndiceOHE

Evolución OHE General

Sección I

Índice OHE General

Para invierno del año 2013 se prevé un incremento de los valores del índice OHE, hasta llegar a una cifra de 52,36 puntos, lo que supone un incremento del 49,7% de las expectativas respecto al mismo periodo del año anterior

41,09 42,36

34,98

52,36

0 20 40 60

Invierno 2010 Invierno 2011 Invierno 2012 Invierno 2013

ÍndiceOHE

Fuente: Elaboración propia

(5)

Sección II

Coyuntura y perspectivas macroeconómicas Índice OHE Macro

Las expectativas del PIB en España para 2013 muestran una ligera tendencia de mejora respecto a 2012 que continúa en adelante, alcanzándose cuotas positivas a partir de 2014. En el resto de países muestra una tendencia similar con niveles algo superiores a los españoles

0,0 2,0 4,0 6,0

TasadecrecimientodelPIB

Histórico y perspectivas evolución PIB España

0,0 2,0 4,0 6,0

Histórico y perspectivas evolución PIB Alemania

Observatorio de la Industria Hotelera Española 5 -6,0

-4,0 -2,0 0,0 2,0 4,0 6,0

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

Histórico y perspectivas evolución PIB Francia

Fuente: The Economist Intelligence Unit -6,0

-4,0 -2,0 0,0

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

Fuente: The Economist Intelligence Unit

-6,0 -4,0 -2,0 0,0 2,0 4,0 6,0

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

Histórico y perspectivas evolución PIB Reino Unido

-6,0 -4,0 -2,0 0,0

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

(6)

Sección II

La inflación en España descenderá hasta el 1,5% en 2014 según las expectativas, año a partir del cual, la tendencia se mantiene en torno al 2% al igual que en el resto de países emisores analizados, excepto el Reino Unido que se situará en torno al 3%

1,0 2,0 3,0 4,0 5,0

Tasadeinflación

Histórico y perspectivas evolución inflación Alemania

1,0 2,0 3,0 4,0 5,0

Tasadeinflación

Histórico y perspectivas evolución inflación España

-1,0 0,0 1,0 2,0 3,0 4,0 5,0

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

Tasadeinflación

Histórico y perspectivas evolución inflación Francia

0,0 1,0 2,0 3,0 4,0 5,0

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

Tasadeinflación

Histórico y perspectivas evol. inflación Reino Unido

-1,0 0,0 1,0

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

Tasadeinflación

0,0 1,0

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

Tasadeinflación

(7)

Sección II

Para el año 2013 se estima una ligera apreciación del euro frente a la libra esterlina y frente al dólar americano. Los tipos de interés estimados descenderán hasta el 0,07% para la zona euro hasta 0,49%

para Reino Unido

1,20 1,40 1,60

Histórico y perspectivas evolución tipo de cambio

5 6

Tipodeinterés(3mesesinterbancario)

Histórico y perspectivas evolución tipo de interés

Observatorio de la Industria Hotelera Española 7 0,00

0,20 0,40 0,60 0,80 1,00 1,20

2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

Equivalentea1€

USD/EUR GBP/EUR

Fuente: European Central Bank /The Economist Intelligence Unit

0 1 2 3 4

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014

Tipodeinterés(3mesesinterbancario)

Zona Euro Reino Unido

Fuente: OCDE Fuente: OCDE Fuente: OCDE Fuente: OCDE

(8)

Sección II

Para 2013 se estima un crecimiento de la tasa de desempleo hasta el 26,3% en España, porcentaje que se prevé que comience a descender a partir de 2014. La expectativa sobre la tendencia del precio del

petróleo es plana sobre los valores de la temporada anterior

Perspectivas evolución Desempleo Histórico y perspectivas evolución precio del petróleo

25 30

120 140

0 5 10 15 20

2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

TasadeDesempleo%

ES UK GER FR

0 20 40 60 80 100

sep-08 sep-09 sep-10 sep-11 sep-12 sep-13 Barril Brent (USD) Barril Brent (EUR)

Fuente: NYMEX , BCE, forecasts.org

(9)

Sección II

Las expectativas sobre la economía de la Unión Europea mejoran respecto del cuatrimestre anterior ya que sólo un 3,5% de los encuestados estima que vayan a ser peor. El 96,5% restante estima que la

situación a finales de 2013 será mejor o igual en la Unión Europea que el ejercicio anterior

El Consenso Económico trimestral

100%

Perspectivas de la Economía en la UE a final de año

El Consenso Económico trimestral de PwC recoge las expectativas de un pool de más de 300 expertos

pertenecientes a empresas financieras y no financieras, universidades y centros de investigación, asociaciones

empresariales y profesionales y otras instituciones.

Fuente: Consenso Económico PwC

C.IV.12 C.I.13 C.II.13 C.IV.12 C.I.13 C.II.13 C.IV.12 C.I.13 C.II.13 65,4%

26,2%

8,4%

49,5%

41,1%

9,5%

34,2%

62,3%

3,5%

0%

20%

40%

60%

80%

Mejor Igual Peor

(10)

100%

Expectativas de evolución de la Demanda en España Consumo de las Familias próximos 6 meses

Sección II

Existe un gran crecimiento en las expectativas de mejora de la demanda de consumo en los hogares españoles de cara a los próximos meses según las expectativas del Consenso Económico

3,8%

40,0%

56,2%

3,1%

53,1%

43,8%

28,1%

48,3%

23,7%

0%

20%

40%

60%

80%

Mejor Igual Peor

C.IV.12 C.I.13 C.II.13 C.IV.12 C.I.13 C.II.13 C.IV.12 C.I.13 C.II.13

(11)

100%

Perspectivas de la coyuntura española para los próximos 6 meses

Sección II

Casi el 100% de los expertos auguran que la economía española será igual o mejor durante los próximos 6 meses

20,6%

72,0%

7,5%

30,9%

59,8%

9,3%

59,1%

40,0%

0,9%

0%

20%

40%

60%

80%

Mejor Igual Peor

C.IV.12 C.I.13 C.II.13 C.IV.12 C.I.13 C.II.13 C.IV.12 C.I.13 C.II.13

(12)

41,80 45,49

54,84

67,65 60

80 100

ÍndiceOHEMacroeconómico

Evolución OHE Macroeconómico

Sección II

El índice OHE Macro muestra una mejoría respecto a la misma temporada del año anterior de un 23,4%

alcanzando una cifra de 67,65 puntos, lo que indica que por primera vez en los últimos 4 años se esperan mejoras en los índices macroeconómicos

41,80 45,49

0 20 40

ÍndiceOHEMacroeconómico

•

El índice parcial Macroeconómico se calcula en base a los 7 factores macroeconómicos que se considera influyen de forma más significativa en el turismo: el PIB, el IPC, la tasa de desempleo, el precio del petróleo, el tipo de cambio con el dólar americano y la libra esterlina, el tipo de interés y las expectativas de los expertos sobre la coyuntura económica española, europea y de la demanda de consumo de las familias españolas.

•

Las expectativas continúan creciendo en línea con la tendencia iniciada en 2010 debido principalmente a la previsión de estabilización de la inflación y PIB.

(13)

40,85 41,32 47,27 60

80 100

ÍndiceOHEHotelero

Evolución OHE Hotelero

Sección III

Índice OHE Hotelero

El índice OHE Hotelero muestra una mejoría respecto al Invierno 2012 de un 66,7% alcanzando una cifra de 47,27 puntos, lo que indica que no se esperan variaciones significativas respecto al año anterior

40,85 41,32

28,36

0 20 40

ÍndiceOHEHotelero

•

El OHE Hotelero se obtiene como resultado de una encuesta enviada a las 64 asociaciones pertenecientes a CEHAT que engloban más de 1,5M de plazas hoteleras, recogiendo sus expectativas de evolución sobre los principales factores de la ocupación hotelera:

número de pernoctaciones, oferta de plazas, duración de la estancia, precios de los alojamientos, esfuerzos promocionales de las administraciones públicas, esfuerzos publicitarios de los empresarios de establecimientos turísticos y su rentabilidad.

•

En contraposición con lo observado en la temporada de Invierno de 2012 se observa una cierta mejora en las expectativas de los agentes del sector para 2013, basando este optimismo principalmente en la mejora de las previsiones estimadas por éstos en el número de pernoctaciones, días de estancia media y el precio medio esperados para la temporada de análisis.

(14)

40,9 42,2 47,4 38,1

35,8 40,2

35,4

26,2 41,3

52,8

40,7 36,9 35,9

26,2 31,2

28,4 30,9

41,6 35,9 35,1

26,3

47,3 52,9 51,2

48,6 52,6

35,5 33,1 32,9

40 60 80 100

ÍndiceOHEHotelero

Evolución OHE Hotelero (desglose)

Sección III

Índice OHE Hotelero - desglose

Se observa una mejora de las previsiones (de negativas a estables) en cuatro de los siete factores analizados, siendo muy relevantes las de pernoctaciones, estancia media y precio medio

26,2

26,2 24,3

28,4 30,9 31,2

18,2

26,3

12,4

0 20

OHE Hotelero Pernoctaciones Oferta Plazas Estancia Media Precio medio Promocional Publicitario Rentabilidad

ÍndiceOHEHotelero

2010 2011 2012 2013 2010 2011 2012 2013 2010 2011 2012 2013 2010 2011 2012 2013 2010 2011 2012 2013 2010 2011 2012 2013 2010 2011 2012 2013 2010 2011 2012 2013

•

Está previsto, según los agentes del sector, que tanto las pernoctaciones, oferta de plazas, estancia media y precio medio se mantengan, mejorando lo previsto en la misma temporada del año anterior.

•

Sólo se mantiene la perspectiva negativa en el ámbito promocional , publicitario y rentabilidad, que de todas formas presentan expectativas superiores a las de la temporada pasada.

(15)

20,0 25,0 30,0

Millonesdepernoctaciones

Sección III

Pernoctaciones por categoría

La tendencia positiva iniciada en Invierno de 2009 ha comenzado a invertirse en todas las categorías salvo en la 5 estrellas

0,0 5,0 10,0 15,0

Fuente: CEHAT Hotel Monitor

*

Categoría 5* Categoría 4* Categoría 3* Resto de categorías

*El gráfico comprende únicamente los meses de octubre, noviembre y diciembre

(16)

42,2

52,8

30,9

52,9

20 40 60 80 100

ÍndiceOHEHotelero (parcial)

Evolución Pernoctaciones

Sección III

¿Cómo cree que va a evolucionar el número de pernoctaciones de los huéspedes de su alojamiento durante el Invierno de 2013?

18,05%

45,20% 39,68%

9,96%

42,27% 44,84%

20%

40%

60%

80%

100%

Distribución de respuestas sobre perspectivas de llegadas según lugar de residencia

51,12 52,48

50,18

20 25 30 35 40 45 50 55

Invierno 2010 Invierno 2011 Invierno 2012

Histórico de Pernoctaciones 0

20

ÍndiceOHEHotelero

Fuente: Elaboración propia Fuente: Elaboración propia Fuente: Elaboración propia

Fuente: INE

0% Españoles Extranjeros Españoles Extranjeros Españoles Extranjeros

Crecen Decrecen Se mantienen

37,2

64,7 77,6

70,1 72,9

0 20 40 60 80 100

ESP ALEM UK FRA P.NORDICOS

Índice OHE perspectivas de pernoctaciones según lugar de residencia

(17)

Sección III

¿Cómo cree que va a evolucionar la oferta hotelera de su zona en cuanto al número de plazas?

ÍndiceOHEHotelero(parcial)

10,09% 7,65%

82,26%

20%

40%

60%

80%

100%

Distribución de las respuestas para la Oferta Hotelera

47,4 40,7 41,6 51,2

20 40 60 80 100

Evolución Oferta de Plazas

Provincias donde se espera un aumento de la oferta hotelera

Provincias donde se espera una disminución de la oferta hotelera Leyenda

Fuente: Elaboración propia Fuente: Elaboración propia

Distribución Geográfica

de las respuestas

para la Oferta Hotelera

10,09% 7,65%

0%

20%

Mayor Menor Igual

0 20

crece decrece se mantiene

(18)

Sección III

¿Cómo cree que evolucionará la estancia media de sus huéspedes?

Distribución de las respuestas para la Estancia Media

1,48%

13,32% 17,15%

2,36%

81,37% 84,32%

0%

20%

40%

60%

80%

100%

38,1 36,9 35,9

48,6

20 40 60 80 100

Evolución Estancia Media

Provincias donde se espera un aumento de la Estancia Media

Provincias donde se espera una disminución de la Estancia Media Distribución Geográfica de las respuestas para la Estancia Media

Leyenda

Distribución de las respuestas para la duración de la estancia

0%

Españoles Extranjeros Españoles Extranjeros Españoles Extranjeros

Crecen Decrecen Se Mantienen

36% 31%

7%

29%

0%

23%

0% 16%

16% 16%

44% 3% 58% 17% 62% 38%

48% 52% 49%

69%

42%

60%

38% 46%

0%

20%

40%

60%

80%

100%

Esp Extr Esp Extr Esp Extr Esp Extr

Menos de 3 días Entre 3 y 7 días Entre 7 y 15 días Más de 15 días crece decrece se mantiene

0

cre ce d e crece se mantie ne

(19)

25,19%

19,95%

54,85%

20%

40%

60%

80%

100%

Distribución de las respuestas para el Precio Medio

35,8 35,9 35,1

52,6

20 40 60 80 100

Evolución Precio Medio

Sección III

¿Cómo estima que va a evolucionar el precio medio de la habitación de su empresa de alojamiento?

0%

Mayor Menor Igual

0

Observatorio de la Industria Hotelera Española 19 Fuente: INE Fuente: Elaboración propia

Distribución Geográfica de las respuestas para el Precio Medio

Provincias donde se espera un incremento del Precio Medio Provincias donde se espera una

disminución del Precio Medio

Leyenda

-1,6 -1,4 -1,2 -1,0 -0,8 -0,6 -0,4 -0,2 0,0

80 82 84 86 88 90 92 94

Invierno 2010 Invierno 2011 Invierno 2012

Variacióninteranual

Índicedeprecioshoteleros (Base2008)

Histórico de Precio Medio

Dato base Tasa de variación interanual

(*) Las respuestas que afectan a la totalidad España no están representadas gráficamente en el mapa

(20)

35,4

24,3 26,3 33,10

20 40 60 80 100

Evolución Esfuerzo Publicitario

40,2

26,2

18,2

35,5

20 40 60 80 100

Evolución Esfuerzo Promocional de las Administraciones Públicas

Sección III

¿Cómo cree que evolucionará el esfuerzo promocional en comparación con la misma temporada del año anterior?

ÍndiceOHEHotelero(parcial) ÍndiceOHEHotelero(parcial)

0 20

Invierno 2010 Invierno 2011 Invierno 2012 Invierno 2013 0

20

Fuente: Elaboración propia Fuente: Elaboración propia Fuente: Elaboración propia

ÍndiceOHEHotelero(parcial) ÍndiceOHEHotelero(parcial)

14,08%

43,17% 42,75%

0%

20%

40%

60%

80%

100%

Mayor Menor Igual

Distribución de las respuestas para el esfuerzo Promocional de Las Administraciones Públicas

11,16%

44,96% 43,88%

0%

20%

40%

60%

80%

100%

Mayor Menor Igual

Distribución de las respuestas para el esfuerzo Publicitario

crece decrece se mantiene crece decrece se mantiene

(21)

Sección III

¿Cómo cree que evolucionará la contratación de su oferta de alojamiento por cada uno de los siguientes canales de intermediación?

Distribución de las respuestas para el canal de Intermediación

46% 38%

80%

100%

Observatorio de la Industria Hotelera Española 21 Fuente: Elaboración propia

37% 35%

6%

30%

7% 19%

37%

32%

56% 46%

57%

0%

20%

40%

60%

Españoles Extranjeros Españoles Extranjeros

DIRECTA INDIRECTA

(22)

80 100

Evolución Rentabilidad

Sección III

¿Cómo cree que evolucionará la rentabilidad de su empresa de alojamiento (sin costes financieros)?

55%

43% 38%

80%

100%

Distribución de las respuestas para la Rentabilidad

26,1

31,2

12,4

32,9

0 20 40 60

14% 17% 14%

31%

40% 48%

0%

20%

40%

60%

Ingreso Coste Rentabilidad

se mantiene empeora mejora

(23)

Sección IV

Resumen

Parece que las expectativas de mejora del entorno macro, crecimiento del 23% respecto al año anterior, ejercen de estímulo para la mejora de las expectativas hoteleras, que pasan del empeoramiento esperado para la temporada 2012 a la estabilidad en 2013

41,80 45,49 54,84

67,65

20 40 60 80 100

ÍndiceOHE Macroeconómico

Evolución OHE Macroeconómico

Observatorio de la Industria Hotelera Española 23 Fuente: Elaboración propia

0 20

ÍndiceOHE Macroeconómico

40,85 41,32

28,36

47,27

0 20 40 60 80 100

ÍndiceOHEHotelero

Evolución OHE Hotelero

(24)

80 100

Evolución OHE General

Sección IV

Índice OHE General

Por tanto, el OHE de Invierno 2013 incrementa las expectativas un 49,7%. Se trasforma el color rojo de la temporada pasada debido a las expectativas negativas a un color gris asociado a la estabilidad para ésta

41,09 42,36

34,98

52,36

0 20 40 60

ÍndiceOHE