Convertir los pagos internacio- nales del comprador en pagos nacionales.
Disminuir los costes asociados a los cobros, con reducción del volumen de las transferencias recibidas y más rapidez en su recepción.
Una gestión más eficaz de la te- sorería por medio de un control más eficaz de los cobros y de los saldos disponibles.
Una gestión óptima de la tesorería puede aconsejar la apertura de cuentas centralizadoras en los países a los que se exporta. Estas cuentas centralizadoras permiten
Para extraer la máxima eficiencia de la cuenta centralizadora es imprescindible disponer de una información puntual, completa y en línea tanto del estado como de los movimientos en la cuenta. Además resulta imprescindible poder dar instrucciones de forma cómoda, ágil y eficaz para disponer de las cuentas situadas en el exterior de la misma forma en que se dispone de las cuentas del país. Para atender ambas necesidades SWIFT dispone de mensajería estándar específicamente diseñada para satisfacer tanto la demanda de información (MT94X) como de instrucción remota (MT101 y MT103+).
El consejo experto
Caso práctico
Si su empresa recibe cobros frecuen- tes de un país determinado la apertura de una cuenta centralizadora en un banco de dicho país puede ser de gran utilidad para ustedes y para sus clientes. Si desea abrir una cuenta en el extranjero consulte con su oficina de Grupo Banco Sabadell. Le facilitaremos la gestión.
«¿Cuál es la utilidad de una cuenta en el exterior para centralizar los cobros en un determinado país? ¿Cómo puedo controlar y gestionar esa cuenta?»
[Vea un caso práctico]
34.El forfaiting
Simplicidad. La documenta- ción necesaria es mínima. El forfaiting elimina los gastos administrativos y los problemas de la gestión de cobros.
Ventajas financieras. El tipo de interés aplicado es muy com- petitivo. La compra sin recurso financia la totalidad de la ope- ración.
Evitar riesgos. Se eliminan los riesgos por falta de pago del deudor, de fluctuación del tipo de interés y de cambio.
Liquidez. Como se trata de una disposición inmediata de los fondos, la empresa desbloquea sus líneas de descuento co- mercial actuales y mejora las ratios de su activo circulante ya que transforma la partida de clientes en disponible.
El forfaiting permite hacer efectivos de forma inmediata créditos y operaciones con pago diferido, a medio y largo plazo. Consiste en la compra sin recurso al tenedor de efectos o pagarés con aval bancario, créditos documentarios y garantías bancarias sobre compromisos de pago, representativos de operaciones comerciales. Entre las ventajas del forfaiting podemos destacar:
Caso práctico
«¿Cómo puedo utilizar una financiación para eliminar los riesgos en mis expor- taciones?» [Vea un caso práctico]
35.El factoring
Rebaja los costes administrati- vos y los gastos de comunica- ción, ya que es el factor quien gestiona el cobro y reclama los impagos.
En la modalidad sin recurso, la empresa puede rebajar del ba- lance la partida de clientes, con lo que mejoran sus ratios de liquidez, solvencia y tesorería. Elimina el riesgo de impagados y
demoras en el cobro por insolven- cia del deudor (en la modalidad sin recurso)
Simplifica la contabilidad, al pa- sar la empresa a tener un único cliente: la compañía de factoring.
Permite el saneamiento de la cartera de clientes.
Elimina los gastos en procedi- mientos contenciosos y en de- voluciones por falta de pago.
Se trata de un acuerdo por el que una empresa cede a una compañía de factoring los derechos de cobro de toda o parte de su facturación a corto plazo. La compañía de factoring pasa a ser titular de la deuda frente al comprador y se encarga de la gestión de cobro. La empresa cedente puede, además, asegurar el riesgo de insolvencia del deudor. Entre las principales ventajas del factoring podemos destacar:
Caso práctico
«El factoring es caro»
[Vea un caso práctico]
36.El crédito oficial a la exportación
Crédito al suministrador. Permite ofrecer la financiación al suminis- trador en condiciones preferen- tes, y, además, en determinadas ocasiones descontamos sin re- curso los efectos representativos del pago aplazado.
Crédito al comprador. En este caso, el exportador cobra al con- tado la totalidad del importe fi- nanciado.
El Crédito Oficial a la Exportación es una modalidad de financiación de exportaciones a medio y largo plazo que cuenta con apoyo oficial en condiciones financieras favorables. El sistema de Crédito Oficial a la Exportación constituye un instrumento de indudable valor para financiar las ventas al exterior. Las operaciones susceptibles de financiación deben ser exportaciones de maquinaria y bienes de equipo, plantas industriales, tecnología, centrales eléctricas, hidroeléctricas, buques, aviones, proyectos y/o servicios técnicos de origen español.
Existen dos modalidades básicas:
Para tener en cuenta
Caso práctico
• Tipo de interés: la financiación se
puede otorgar tanto a tipo de interés variable como fijo y siempre de conformidad con la normativa del Consenso OCDE y del ICO (Instituto de Crédito Oficial).
• Seguro de crédito: Al tratarse de
operaciones de financiación a medio o largo plazo, el banco financiador probablemente requerirá la cobertura de seguro de crédito otorgada por CESCE en condiciones satisfactorias. Más información en www.cesce.com
«Mis clientes frecuentemente me solicitan pagar en varios años la maquinaria que les vendo, como les ofrecen algunos de mis competidores, lo que limitaría mi capacidad financiera e incrementaría mis riesgos.»
[Vea un caso práctico]
37.El cash pooling internacional
El Cash Pooling es una técnica de gestión de tesorería (cash management) que busca gestionar las posiciones tesoreras de varias cuentas como si se tratase de una sola, compensando posiciones deudoras con posiciones acreedoras (y, si es el caso, los límites de disponibilidad.) El funcionamiento óptimo del pooling se da cuando las diferentes cuentas que lo componen están situadas en el mismo banco, están denominadas en la misma moneda, son del mismo titular y se sitúan en el mismo entorno legal y fiscal.
En el caso del pooling internacional, algunas (o todas) de estas condiciones no se dan, con lo cual aumentan las ineficiencias del pooling. Sin embargo, el pooling internacional es un servicio compuesto y variable. O sea, la gestión conjunta de las posiciones de tesorería puede llevarse a cabo de diferentes maneras, utilizando productos o servicios diversos y con diferente grado de intensidad.
Así, la información indispensable para tomar una decisión se obtiene por medio de mensajes SWIFT (que cumplen la función de estándar internacional.) Los principales son el MT940, que es el extracto diario por SWIFT, y el MT942, que es un extracto intradía. Por medio de estos mensajes SWIFT se obtiene información puntual y completa de la situación y de los movimientos producidos en las cuentas abiertas en cualquier banco del mundo. En cuanto a las herramientas para operar con esas cuentas, de nuevo la mensajería SWIFT cumple la función de estándar internacional. Así, las instrucciones de disposición de la cuenta se transmiten al banco en el que está domiciliada por medio del mensaje SWIFT MT101.
Desde el punto de vista de la posición del banco en la estructura de cash pooling podemos distinguir entre la función de banco tesorero y la función de banco participante. En el caso de banco tesorero, el cliente del banco es quien controla el pool, en el caso de banco participante, el cliente acostumbra a ser una filial con tesorería gestionada desde la matriz.
Banco Sabadell
¿por qué en Banco Sabadell?
Como banco tesorero, nuestro grupo ofrece a las empresas españolas:
Además le ofrecemos un servicio de gestión automática de sus cuentas en euros en cualquier lugar del mundo a través de un sistema de pool en base a sus instrucciones (saldo mínimo y máximo de la cuenta en el exte- rior, periodicidad…) que le permitirá simplificar al máximo la gestión de su tesorería.
Como banco participante, nuestro gru- po ofrece a las empresas extranjeras (con filial en España o que dispongan de cuenta centralizadora en España):
También podemos gestionar su cuenta como filial o sucursal de forma automá- tica enviando y solicitando fondos a la cuenta centralizadora en el extranjero en función de un sistema de pool basa- do en sus instrucciones (saldo mínimo y máximo de la cuenta en BancoSaba- dell, periodicidad…) simplificando la gestión de tesorería tanto de la filial o sucursal como la de la matriz, median- te la automatización del proceso de barrido y solicitud de saldos.
1. Integración de los MT940 recibidos
en el portal de empresas. El cliente puede consultar por Internet los sal- dos y los movimientos de sus cuen- tas en cualquier banco del mundo.
2. Emisión de los MT101 desde el por-
tal de empresas. El cliente puede dar instrucciones de disposición sobre una cuenta (en euros) en cualquier banco del mundo.
3. Emisión de los MT103 desde el
portal de empresas. El cliente puede hacer transferencias hacia la cuenta en el exterior.
1. Emisión de MT940 con información
completa de saldo contable y saldo disponible.
2. Emisión de hasta 5 extractos MT942
diarios con inclusión de los movi- mientos producidos desde el anterior MT940 o MT942.
3. Recepción y ejecución de MT101
(instrucciones de disposición de cuenta).
4. Recepción y abono de MT-103 (ins-
38.La negociación internacional
La comunicación verbal El contexto
La comunicación no verbal
Negociar es la actividad a la que dedican más tiempo los ejecutivos que trabajan en un entorno internacional y, sin duda, la más decisiva para valorar los resultados obtenidos. Si a ello añadimos las grandes diferencias que existen en la cultura empresarial de los distintos países tendremos la justificación de por qué es tan importante poseer y perfeccionar las habilidades negociadoras cuando se trata con clientes, proveedores, distribuidores, socios o filiales en el exterior.
Ciertos principios de negociación internacional deben aplicarse cualquiera que sea el lugar del mundo en el que se negocia:
Cualquiera que sea el tipo de negocio que se vaya a realizar en un mercado exterior y el estilo de negociación de la otra parte es aconsejable mantener unas pautas de comportamiento que son homologables a todos los países y culturas. Además de las condiciones innatas y la experiencia profesional de cada ejecutivo, estos consejos ayudarán a negociar de forma eficaz en un contexto internacional.
Los aspectos que se deben tener en cuenta son: