El Índice de Fuerza Relativa, RSI por sus siglas en inglés (Relative Strengh Index), es uno de los indicadores más extendido entre los traders de todo el mundo, ya que nos informa sobre la fuerza de los movimientos del precio, de ahí el nombre.
En este artículo conoceremos la función del RSI, cómo interpretarlo, y lo más importante, cómo aplicarlo a nuestro trading.
Introducción al RSI
La configuración estándar del RSI es 14 periodos, lo que significa que el RSI va a evaluar las últimas 14 velas del gráfico.
El RSI compara la pérdida media con la ganancia media, y analiza cuántas de las últimas 14 velas han sido alcistas y cuántas bajistas, teniendo en cuenta también el tamaño de cada vela.
Por ejemplo, si las últimas 14 velas fueron alcistas, el RSI marcará un nivel de 100. Por el contrario, si las 14 velas anteriores fueron bajistas, el RSI marcará un nivel de 0. Un nivel de 50 nos indicaría que de las 14 velas anteriores 7 fueron alcistas y 7 fueron bajistas con una pérdida y ganancia media igual en ambos casos.
En esta imagen podemos observar el EURGBP en temporalidad diaria. También observamos tres rectángulos de color azul con 14 velas cada uno.
En el primer rectángulo se puede observar que en ese periodo de 14 velas sólo podemos encontrar 3 velas alcistas, de las cuales 2 son muy pequeñas. Por lo que podemos esperar una lectura del RSI bastante baja, concretamente de 18.
En el segundo rectángulo encontramos 6 velas alcistas y 8 bajistas, por lo que se puede esperar un valor cercano al 50, dependiendo el tamaño de cada vela. Al mirar al RSI encontramos justamente una lectura de 50.
67 Por último, prestando atención al tercer rectángulo, encontramos 10 velas alcistas y 4 bajistas. Basándonos en la teoría, esa lectura del RSI tiene que estar cercana a los niveles superiores. Efectivamente, el RSI refleja 70.32.
Niveles de sobrecompra y sobreventa
Generalmente se suele asociar el RSI con un indicador que marca niveles de sobrecompra y sobreventa. La idea popular es que si el indicador está por encima del nivel 70, se encuentra sobrecomprado y si está por debajo del nivel 30, se considera sobrevendido.
La teoría defiende únicamente que un nivel superior al 70 significa que en los últimos 14 periodos hay bastantes más velas alcistas que bajistas. Lo mismo se aplica a la inversa. Nada más.
Te invitamos a no hacer estupideces ni interpretar cosas que en ningún momento informan los indicadores.
El hecho de que el RSI esté en niveles de sobrecompra o sobreventa nos alerta de que ha ocurrido un movimiento fuerte con muchas velas alcistas, si el RSI está en sobrecompra, y bajistas, si está en sobreventa. El problema, es que mucha gente utiliza esta información para comprar y vender de forma automática. En esos momentos donde la lectura del RSI es incorrecta: que esté en sobrecompra no significa que el precio vaya a caer, y la sobrecompra no implica subida del precio.
Rupturas de niveles de soporte y resistencia
Dado que el RSI mide la fuerza de los movimientos, utilizaremos esta información para aplicarlo junto a los niveles de soporte y resistencia.
En la imagen anterior podemos observar el par EURGBP en temporalidad diaria. Atentos a la zona de resistencia en el medio de la foto: en los dos primeros rectángulos azules el precio intenta penetrar la zona de resistencia, pero no consigue romperla de forma contundente. El RSI en ambos casos nos muestra lecturas inferiores a 70, lo que indica que el movimiento no tiene mucha fuerza. Por otra parte, en el último rectángulo, podemos ver como el precio rompe la zona de resistencia y continúa al alza. Este movimiento es corroborado por el RSI, pues su lectura a la hora del rompimiento es superior a 70.
68 En pocas palabras, si estamos intentando operar rompimientos, el RSI nos puede servir para comparar la fuerza del movimiento presente con los movimientos anteriores. Ante un rompimiento, si el precio cierra al otro lado del nivel podemos apoyarnos en el RSI para cerciorarnos que el movimiento es fuerte. En definitiva, sumamos probabilidades a nuestro favor.
Divergencias
Uno de mis aplicaciones favoritas para el RSI es utilizarlo para encontrar divergencias. Esto es, encontrar un determinado momento en el que el precio nos dice una cosa y el indicador (El RSI en este caso) la contraria.
En esta imagen podemos observar una vez más el par EURGBP en periodo diario. Esta vez quiero que os fijéis en los dos máximos que hace el precio. Como se puede observar, el segundo máximo es mayor al primero. El RSI nos marca algo diferente, En lugar de marcar un máximo superior al anterior, nos marca un máximo bastante inferior. Esto es conocido como una divergencia, y nos indica un posible giro del precio.
Como es lógico, no utilizaríamos esta divergencia como único factor para entrar al mercado, pero si a la divergencia que marca el RSI le sumamos que el precio viene de una tendencia a la baja, está en una zona fuerte de resistencia y que las velas nos marcan un patrón de giro “cubierta de nube oscura”, podemos considerarlas suficientes razones para entrar en corto.
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Conclusión
El RSI es un indicador que nos aporta información sobre la fuerza de los movimientos. Como todo indicador, es posible intuir su valor por medio de la observación del precio, pero tener el RSI en los gráficos nos ayudará a reforzar y facilitar nuestra toma de decisiones.
Como hemos visto, podemos utilizar el RSI para una variedad de funciones como determinar la fuerza de los movimientos, si un rompimiento va a tener éxito o posibles giros del precio mediante las divergencias. La forma de aplicarlo dependerá de nuestro sistema y estilo de trading, pero todo trader que pretenda utilizarlo tiene la obligación de conocerlo en detalle.
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